彭港平

摘要：隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展進(jìn)步，逐漸從追求高速發(fā)展模式轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展模式。在此過(guò)程中，創(chuàng)新發(fā)揮著舉足輕重的作用。然而在我國(guó)雖然研發(fā)投入的體量較大，但是大規(guī)模創(chuàng)新要素投入轉(zhuǎn)化為產(chǎn)出的效率較低。影響企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的因素眾多，但是較少文獻(xiàn)對(duì)于獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)企業(yè)績(jī)效的研究。故本文欲從獨(dú)立董事的職業(yè)背景來(lái)探討其對(duì)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的影響，從而為促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新提供一點(diǎn)理論參考。

關(guān)鍵詞：獨(dú)立董事;創(chuàng)新績(jī)效;職業(yè)背景

一、獨(dú)立董事職業(yè)背景

（一）獨(dú)立董事

中國(guó)證監(jiān)會(huì)在《關(guān)于在上市公司建立獨(dú)立董事制度的指導(dǎo)意見(jiàn)》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)證監(jiān)會(huì)的《指導(dǎo)意見(jiàn)》）中指出：“上市公司獨(dú)立董事是指不在上市公司擔(dān)任除董事外的其他職務(wù)，并與其所受聘的上市公司及其主要股東不存在可能妨礙其進(jìn)行獨(dú)立客觀判斷關(guān)系的董事。”

（二）獨(dú)立董事及其職業(yè)背景

根據(jù)中國(guó)職業(yè)規(guī)劃師協(xié)會(huì)給出的定義為：職業(yè)=職能*行業(yè)，指出職業(yè)是由職能和行業(yè)的交互。職業(yè)包含十個(gè)方向（生產(chǎn)、加工、制造、服務(wù)、娛樂(lè)、政治、科研、教育、農(nóng)業(yè)、管理）。所以嚴(yán)格意義上的職業(yè)背景即指從事這些相關(guān)職業(yè)的背景。但是學(xué)術(shù)界對(duì)于職業(yè)背景并沒(méi)有明確的界定，而是根據(jù)研究目的從而對(duì)職業(yè)背景的分類(lèi)或闡釋有所側(cè)重和差異。

唐清泉（2005）根據(jù)獨(dú)立董事是否具有公司實(shí)際業(yè)務(wù)經(jīng)歷將其分類(lèi)為來(lái)自企業(yè)界和非企業(yè)界獨(dú)立董事兩大類(lèi)。

Hillman（2000）在研究公司董事的資源依賴角色時(shí)將董事的職業(yè)背景分成三類(lèi)：支持保障專(zhuān)家型、業(yè)務(wù)相關(guān)專(zhuān)家型、社會(huì)影響型。支持保障專(zhuān)家型指的是法律、銀行、金融方面的專(zhuān)家，以及具備企業(yè)會(huì)計(jì)方面的專(zhuān)家（能夠提供法律、銀行、保險(xiǎn)和公共關(guān)系方面的專(zhuān)業(yè)知識(shí)）。業(yè)務(wù)相關(guān)專(zhuān)家型指的是與企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)相關(guān)性高的專(zhuān)業(yè)型專(zhuān)家。而社會(huì)影響型指的是有影響力的政客或企業(yè)家。

（三）獨(dú)立董事職業(yè)背景的文獻(xiàn)研究

近年來(lái)，國(guó)內(nèi)對(duì)獨(dú)立董事職業(yè)背景的研究不斷豐富和擴(kuò)展，其中較多集中于研究獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)公司經(jīng)營(yíng)績(jī)效、公司違規(guī)等公司治理方面的影響，其次是研究獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響。

以下是對(duì)相關(guān)文獻(xiàn)的梳理，主要研究方向分為：獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)公司績(jī)效的影響、獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)公司信息披露質(zhì)量的影響。

（1）獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)公司經(jīng)營(yíng)績(jī)效的影響

邱兆祥、史明坤（2012）通過(guò)實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)當(dāng)獨(dú)董職業(yè)背景與企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理相關(guān)度較大時(shí)，獨(dú)立董事才會(huì)在任期內(nèi)對(duì)公司經(jīng)營(yíng)績(jī)效產(chǎn)生正向影響。B Francis，I Hasan，Q Wu （2014）通過(guò)研究學(xué)術(shù)董事對(duì)公司治理和公司績(jī)效的影響，發(fā)現(xiàn)擁有學(xué)術(shù)界董事常與較高的績(jī)效相聯(lián)系，此外還可以通過(guò)其咨詢和監(jiān)督的職能發(fā)揮著重要的公司治理作用。Yong Kyu Lew，Jing Yu，Jeong-Yang Park（2017）考察了董事會(huì)構(gòu)成和領(lǐng)導(dǎo)結(jié)構(gòu)對(duì)2010年在滬深上市的中國(guó)制造業(yè)企業(yè)績(jī)效的影響。研究結(jié)果表明，將CEO和董事長(zhǎng)職位分離可以提高公司績(jī)效，但是，增加外部獨(dú)立董事比例對(duì)績(jī)效的影響并不顯著。

（2）獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)公司信息披露質(zhì)量的影響

于貴福，鄒能鋒 （2018）在對(duì)影響公司信息披露質(zhì)量的獨(dú)董的專(zhuān)業(yè)背景時(shí)，發(fā)現(xiàn)具有法律、會(huì)計(jì)專(zhuān)業(yè)背景獨(dú)立董事占比越多，伴隨著越高的會(huì)計(jì)信息披露質(zhì)量，而其他專(zhuān)業(yè)背景的獨(dú)董。Roberto Fernández‐Gago（2017）對(duì)獨(dú)立董事的背景如何影響其公司社會(huì)責(zé)任信息披露方式進(jìn)行了擴(kuò)展研究，擁有獨(dú)立董事有利于企業(yè)社會(huì)責(zé)任報(bào)告，但如果他們的教育背景不同，那么他們將更好地準(zhǔn)備應(yīng)對(duì)企業(yè)社會(huì)責(zé)任的復(fù)雜性，這將擴(kuò)大他們的影響。

二、企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效

（一）創(chuàng)新績(jī)效的概念

熊彼特首先給“創(chuàng)新”下了一個(gè)定義，在其創(chuàng)立的經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論，認(rèn)為創(chuàng)新是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的根本現(xiàn)象，把創(chuàng)新定義為“生產(chǎn)函數(shù)的變動(dòng)”，通常又被叫做破壞性創(chuàng)新。

國(guó)內(nèi)外學(xué)者對(duì)于創(chuàng)新績(jī)效的研究已經(jīng)十分豐富，但由于各自研究的目的不同，對(duì)于創(chuàng)新績(jī)效的定義還沒(méi)有形成統(tǒng)一的共識(shí)。如果從兩個(gè)層面進(jìn)行分類(lèi)，可以從結(jié)果導(dǎo)向和過(guò)程導(dǎo)向，支持結(jié)果導(dǎo)向創(chuàng)新的學(xué)者認(rèn)為應(yīng)該有新產(chǎn)品和新生產(chǎn)方式的產(chǎn)出。而對(duì)于過(guò)程導(dǎo)向的創(chuàng)新，擁有相對(duì)較多的支持者，他們認(rèn)為創(chuàng)新績(jī)效的產(chǎn)生首先是一個(gè)組織知識(shí)不斷積累，最終內(nèi)化的過(guò)程，在這過(guò)程中，組織成員之間相互吸取、共享知識(shí)，在學(xué)習(xí)成長(zhǎng)的同時(shí)將沉淀下來(lái)的知識(shí)轉(zhuǎn)化為創(chuàng)新的成果。國(guó)內(nèi)的專(zhuān)家學(xué)者對(duì)于創(chuàng)新績(jī)效主要關(guān)注效率和效果，利用投入產(chǎn)出效率來(lái)表征技術(shù)創(chuàng)新績(jī)效，并包含了企業(yè)的創(chuàng)新過(guò)程、創(chuàng)新結(jié)果以及創(chuàng)新所產(chǎn)生的社會(huì)意義和貢獻(xiàn)。國(guó)內(nèi)學(xué)者對(duì)于創(chuàng)新績(jī)效的研究中普遍都考慮到了成果方面，并且專(zhuān)利產(chǎn)出是較容易直接的衡量創(chuàng)新績(jī)效的一種途徑。

（二）創(chuàng)新績(jī)效的相關(guān)文獻(xiàn)研究

創(chuàng)新活動(dòng)是一個(gè)企業(yè)保持持續(xù)競(jìng)爭(zhēng)活力的必要投入，企業(yè)創(chuàng)新的活動(dòng)錯(cuò)綜復(fù)雜，探索與揭示企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的重要因素一直是學(xué)術(shù)界所關(guān)注的關(guān)鍵課題。根據(jù)國(guó)內(nèi)外對(duì)于創(chuàng)新績(jī)效的影響研究，可以分為內(nèi)部因素和外部因素兩大角度進(jìn)行剖析。

首先從內(nèi)部因素角度，已有研究表明，企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)、管理層的特征結(jié)構(gòu)以及人力資本結(jié)構(gòu)等對(duì)企業(yè)的創(chuàng)新績(jī)效有著較深刻的影響。宋艷偉（2010）主要從獨(dú)立董事的規(guī)模、薪酬、年齡的角度出發(fā)，缺發(fā)現(xiàn)獨(dú)立董事的規(guī)模對(duì)于企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新投資幾乎沒(méi)有關(guān)系;而獨(dú)立董事的薪酬激勵(lì)與企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的增加存在一定的聯(lián)系;獨(dú)立董事的年齡越大越不利于企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新投入增加。寇宗來(lái)、高瓊利（2013）用Tobit模型實(shí)證發(fā)現(xiàn)，企業(yè)規(guī)模和市場(chǎng)集中度與研發(fā)強(qiáng)度之間存在顯著的倒U型關(guān)系，這表明在一定范圍內(nèi)，企業(yè)規(guī)模和競(jìng)爭(zhēng)的深入是有利于創(chuàng)新的。熊凌云、鄧文柔等（2019）通過(guò)實(shí)證研究，發(fā)現(xiàn)高管知識(shí)結(jié)構(gòu)豐富會(huì)明顯的提高企業(yè)的創(chuàng)新投入、企業(yè)的專(zhuān)利申請(qǐng)數(shù)和企業(yè)的新品數(shù)量，這表明復(fù)合背景的高管對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新發(fā)揮著重要的作用;當(dāng)企業(yè)技術(shù)團(tuán)隊(duì)非穩(wěn)定時(shí)，具有豐富知識(shí)結(jié)構(gòu)的高管會(huì)顯著減少企業(yè)的創(chuàng)新投入、企業(yè)的專(zhuān)利申請(qǐng)數(shù)和企業(yè)的新品數(shù)量，以減少技術(shù)團(tuán)隊(duì)不穩(wěn)定所帶來(lái)的較大風(fēng)險(xiǎn)。

其次從外部因素的角度分析，例如市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、行業(yè)特征、競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境等也會(huì)對(duì)企業(yè)的創(chuàng)新產(chǎn)生不可忽視的影響。

張英華，彭建強(qiáng)（2016）認(rèn)為科技型小微企業(yè)聯(lián)盟網(wǎng)絡(luò)關(guān)系強(qiáng)度對(duì)創(chuàng)新績(jī)效沒(méi)有顯著影響，并且即科技型小微企業(yè)聯(lián)盟網(wǎng)絡(luò)關(guān)系強(qiáng)度對(duì)創(chuàng)新資源的獲取也沒(méi)有顯著影響，但是創(chuàng)新資源在聯(lián)盟網(wǎng)絡(luò)關(guān)系特征和創(chuàng)新績(jī)效之間有中介作用，其中知識(shí)資源和資金資源都在聯(lián)盟網(wǎng)絡(luò)關(guān)系特征和創(chuàng)新績(jī)效有中介作用。盡管有些研究表明在企業(yè)之間形成的聯(lián)盟對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新沒(méi)有顯著的影響，然而由于樣本的獨(dú)特性的存在以及外部環(huán)境的差異會(huì)對(duì)所得出結(jié)論產(chǎn)生一定的懷疑。只有存在適度的競(jìng)爭(zhēng)壓力，企業(yè)才會(huì)有憂患意識(shí)，自我革新，努力打造自己的優(yōu)勢(shì)和壁壘。

三、獨(dú)立董事職業(yè)背景對(duì)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的影響

先前的研究調(diào)查了影響企業(yè)創(chuàng)新的各種企業(yè)層面的特征，特別關(guān)注組織資本，但公司董事會(huì)的人力資本如何對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響研究卻相對(duì)較少（He&Tian，2018）。所以對(duì)于獨(dú)立董事和企業(yè)創(chuàng)新之間的關(guān)系仍然需要進(jìn)一步的深入探討和研究。龔紅則等（2021）從技術(shù)董事的背景角度對(duì)高科技產(chǎn)業(yè)上市公司進(jìn)行研究發(fā)現(xiàn)，技術(shù)獨(dú)立董事更著眼于企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，追求創(chuàng)新所產(chǎn)生的長(zhǎng)遠(yuǎn)效益，循序漸進(jìn)的促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的提升。近年來(lái)，有少許學(xué)者將目光轉(zhuǎn)移至我國(guó)兩院院士身上，許榮、李從剛（2019）首次考察了具有獨(dú)特人力資本的院士擔(dān)任獨(dú)立董事所發(fā)揮的治理職能和對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響，由于院士的深厚知識(shí)功底和扎實(shí)的專(zhuān)業(yè)能力，他們能夠更好的評(píng)估創(chuàng)新過(guò)程中風(fēng)險(xiǎn)的大小和代價(jià)，能夠給出專(zhuān)業(yè)化的意見(jiàn)和建議，從而起到更好的監(jiān)督的作用，減少企業(yè)創(chuàng)新過(guò)程中做出的錯(cuò)誤決定。

雖然中國(guó)的獨(dú)立董事制度的特點(diǎn)是很有大比例的獨(dú)立董事有學(xué)術(shù)背景并且偏向于經(jīng)濟(jì)法律專(zhuān)業(yè)，但是技術(shù)型獨(dú)立董事并不常見(jiàn)。鑒于其獨(dú)特的學(xué)科背景，獨(dú)立董事其扮演的咨詢角色的作用對(duì)企業(yè)創(chuàng)新也有一定的影響，技術(shù)型獨(dú)立董事作為一個(gè)“橋梁”，能夠推進(jìn)企業(yè)內(nèi)外部的資源共享，減少信息不對(duì)稱(chēng)的情況，從而減少公司在競(jìng)爭(zhēng)中的不利處境。但是企業(yè)創(chuàng)新面臨的一個(gè)重大限制是創(chuàng)新人力資本有限（Jia，Huang，& Zhang，2019）。具有人力資本和知識(shí)能力以促進(jìn)獲取和吸收外部知識(shí)溢出的獨(dú)立董事在通過(guò)兩個(gè)主要的公司職能促進(jìn)創(chuàng)新方面可能特別有價(jià)值：監(jiān)督和資源提供。他們可能通過(guò)限制經(jīng)理層對(duì)創(chuàng)新的投資不足和短視來(lái)推動(dòng)創(chuàng)新，獨(dú)立董事的資源提供職能包括協(xié)助經(jīng)理層做出重要且正確的戰(zhàn)略決策，包括提供建議和咨詢。盡管這些與創(chuàng)新存在合理的聯(lián)系，但是缺乏創(chuàng)新人力資本的獨(dú)立董事在促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新存在一定的挑戰(zhàn)。（Jia et al.，2019）故研究具有專(zhuān)業(yè)技術(shù)的技術(shù)型獨(dú)立董事對(duì)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的影響具有一定的必要性和現(xiàn)實(shí)意義。

參考文獻(xiàn)：

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