廣州商學(xué)院 丁俊權(quán)

一、引言

近年來，世界各國經(jīng)濟深陷“長期性停滯”格局，全球貿(mào)易保護主義、孤立主義、民粹主義抬頭，中美貿(mào)易摩擦升級以及新冠肺炎蔓延，致使我國經(jīng)濟社會發(fā)展面臨的國內(nèi)、國際環(huán)境發(fā)生了重大變化。基于此，以習(xí)近平總書記為核心的中共中央適時提出“加快形成以國內(nèi)大循環(huán)為主體、國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進的新發(fā)展格局”，這為新常態(tài)下我國經(jīng)濟、社會發(fā)展指明了新的方向。

習(xí)近平總書記2020年9月在聯(lián)合國大會上指出，我國將提高國家自主貢獻力度，采取更加有力的政策和措施，力爭到2030年二氧化碳排放達到峰值，努力爭取到2060年前實現(xiàn)碳中和，即“30·60”目標(biāo)［1］。這對我國經(jīng)濟社會發(fā)展面臨的環(huán)境和氣候約束將進一步增強，而黨的十九屆五中全會將“推動綠色發(fā)展，實現(xiàn)人與自然和諧共生”寫進了“十四五”規(guī)劃和“2035遠(yuǎn)景目標(biāo)”中，這是對我國未來經(jīng)濟社會發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型的重大部署。在綠色發(fā)展方面，我們應(yīng)將“綠色優(yōu)先”的理念從生產(chǎn)、分配、交換以及消費各個環(huán)節(jié)融入到經(jīng)濟社會各個領(lǐng)域中。綠色金融作為新常態(tài)下金融創(chuàng)新的主要趨勢，其能夠有效推進地區(qū)與地區(qū)之間經(jīng)濟社會的可持續(xù)發(fā)展［2］；并且能夠關(guān)注環(huán)境保護和資源有效利用以聚焦綠色低碳和高質(zhì)量發(fā)展為目標(biāo)釋放巨大潛力，主動提高與經(jīng)濟社會綠色發(fā)展的匹配性，更好助推“雙循環(huán)”新發(fā)展格局高質(zhì)量發(fā)展。

二、我國綠色金融發(fā)展現(xiàn)狀

綠色金融是指通過金融服務(wù)吸引民間、社會資本投資環(huán)保、節(jié)能、清潔能源等綠色產(chǎn)業(yè)的一系列政策和制度安排。與傳統(tǒng)金融工具一樣，綠色金融有多種形式，如綠色債券、綠色貸款和綠色保險等。

我國綠色金融發(fā)展較早。最早出臺的綠色金融首個政策可追溯到1995年，中國人民銀行出臺了《關(guān)于環(huán)保產(chǎn)業(yè)科技開發(fā)貸款有關(guān)事項的通知》；中國人民銀行于2016年聯(lián)合七部委制定了構(gòu)建綠色金融體系的《指導(dǎo)意見》，并制定了綠色金融發(fā)展時間表和路線圖，推動我國綠色金融政策體系逐步建立，我國還將綠色金融發(fā)展列入當(dāng)年在浙江杭州舉辦的G20峰會會議議程；我國政府在2017年初首次將綠色金融納入當(dāng)年《政府工作報告》；中國證監(jiān)會與法國金融市場管理局2019年就雙邊綠色金融領(lǐng)域合作達成合作備忘錄；中國光大集團牽頭設(shè)立的“一帶一路”綠色投資基金在2020年4月正式落地。自“十三五”以來，經(jīng)過政府和金融機構(gòu)等多方合作貢獻，我國綠色金融得到了快速發(fā)展。據(jù)人民銀行官網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至2021年一季度末，我國本外幣綠色貸款余額達到13萬億美元，同比增長24.6%，高于各項貸款增速12.3個百分點，而綠色債券累計發(fā)行規(guī)模達到1.2萬億美元，規(guī)模分別居世界第一和世界第二；我國市場主體已經(jīng)發(fā)行40多只碳中和債券，其規(guī)模達到100億美元。

三、我國綠色金融發(fā)展存在問題

近年來，我國綠色金融不論是政策體系還是市場容量體系都得到了快速發(fā)展，但是在其發(fā)展過程中不平衡不充分問題突出。這既影響了市場多方主體順利開展綠色金融業(yè)務(wù)，也對強化監(jiān)管和防范金融風(fēng)險形成較大挑戰(zhàn)［2］。

（一）我國綠色金融標(biāo)準(zhǔn)和國際標(biāo)準(zhǔn)存在差距

世界各國所擁有的資源稟賦、社會經(jīng)濟發(fā)展情況以及對“標(biāo)準(zhǔn)”的涉及范圍程度不同，導(dǎo)致各國在制定綠色金融發(fā)展標(biāo)準(zhǔn)的時候存在一定程度的差距。例如歐洲綠色金融的發(fā)展側(cè)重于氣候變化方面，美國綠色金融的發(fā)展側(cè)重于綠色建筑等領(lǐng)域，而我國綠色金融側(cè)重于綠色產(chǎn)業(yè)和生態(tài)修復(fù)及保護方面。并且歐美標(biāo)準(zhǔn)多采取自愿或遵守，而我國的綠色金融標(biāo)準(zhǔn)由監(jiān)管機構(gòu)出臺，且具有強制執(zhí)行力。

（二）我國綠色融資結(jié)構(gòu)不平衡

當(dāng)前，在我國綠色融資結(jié)構(gòu)體系中，間接融資占據(jù)很大比例。根據(jù)相關(guān)機構(gòu)的測算，在我國綠色融資結(jié)構(gòu)體系中，以綠色信貸實現(xiàn)融資的比例高達90%以上，而像綠色債券、綠色環(huán)保、綠色保險等融資比例占比不到10%。這與全社會融資結(jié)構(gòu)相比，直接融資比例的比重相對較低。

（三）綠色金融創(chuàng)新意識薄弱，依賴度高

我國綠色金融產(chǎn)品創(chuàng)新程度不足，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一，難以滿足市場不同個體、不同類型企業(yè)的需求。而且我國綠色產(chǎn)業(yè)的發(fā)展大多數(shù)采用傳統(tǒng)的信貸產(chǎn)品模式——綠色信貸。而對于一些新設(shè)立、資金不足的綠色產(chǎn)業(yè)來說，無法滿足金融機構(gòu)授信要求，導(dǎo)致其無法發(fā)展。

（四）綠色金融專業(yè)人才短缺

相比傳統(tǒng)行業(yè)，綠色金融屬于新興交叉行業(yè)，其覆蓋范圍廣，所面臨的環(huán)境較為復(fù)雜。這就要求人才標(biāo)準(zhǔn)呈現(xiàn)高素質(zhì)、復(fù)合型人才，這對綠色金融的發(fā)展至關(guān)重要。雖然我國綠色金融近年來發(fā)展迅速，但是人才仍處于一個相對短缺的狀態(tài)，這直接會影響綠色金融的發(fā)展，尤其在綠色金融產(chǎn)品開發(fā)方面。

四、新發(fā)展格局中構(gòu)建綠色金融體系的意義

習(xí)近平總書記強調(diào)，經(jīng)濟是肌體，金融是血脈，兩者共生共存。在后疫情時期，金融業(yè)如何支持經(jīng)濟復(fù)蘇，特別是綠色復(fù)蘇具有重要意義。綠色復(fù)蘇能夠推動世界各國經(jīng)濟、社會可持續(xù)發(fā)展，有利于降低氣候變化和環(huán)境破壞可能帶來的金融風(fēng)險。在這一過程中，綠色金融能發(fā)揮關(guān)鍵作用，通過激勵約束機制、金融工具創(chuàng)新，引導(dǎo)資金流向綠色、低碳領(lǐng)域，實現(xiàn)資源的有效配置。

（一）綠色金融體系是構(gòu)建新發(fā)展格局的“穩(wěn)定器”

當(dāng)前全球疫情仍在持續(xù)演變，我國經(jīng)濟社會發(fā)展面對的外部環(huán)境更趨復(fù)雜嚴(yán)峻，而國內(nèi)經(jīng)濟恢復(fù)仍然不平衡、不穩(wěn)定，這導(dǎo)致“外循環(huán)”的壓力難以消解，這對金融領(lǐng)域?qū)⑿纬砷L期挑戰(zhàn)。因此，金融機構(gòu)更應(yīng)從大局出發(fā)，優(yōu)化資源配置，加大對實體經(jīng)濟的支持，通過加速金融數(shù)字化和擴大直接融資占比，以滿足企業(yè)、人民群眾多樣化、個性化融資需求，這將對穩(wěn)定“內(nèi)循環(huán)”起到關(guān)鍵作用。

（二）綠色金融體系是構(gòu)建新發(fā)展格局的“加速器”

我國作為世界人口大國，國內(nèi)市場具有較大潛力，尤其在消費方面。而綠色發(fā)展有助于推動我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級，實現(xiàn)生態(tài)系統(tǒng)修復(fù)和經(jīng)濟社會持續(xù)健康發(fā)展。因此我們要加大投資低碳、環(huán)保的企業(yè)，提高國內(nèi)市場供給力量，讓我國人民分享我國消費市場的蛋糕，進而釋放國內(nèi)經(jīng)濟和消費潛力。

（三）綠色金融體系是構(gòu)建新發(fā)展格局的“內(nèi)外聯(lián)通器”

現(xiàn)代經(jīng)濟的重要特征之一是國際化、全球化，這與“雙循環(huán)”新發(fā)展格局中的“高水平開放、高質(zhì)量發(fā)展”的要求相吻合。后疫情時期，世界各國已然認(rèn)識到綠色發(fā)展、人與自然和諧共生的重要性。包括中國在內(nèi)的多個國家和地區(qū)都明確提出了碳中和愿景，綠色發(fā)展已成為世界經(jīng)濟發(fā)展的新趨勢，其所體現(xiàn)的綠色發(fā)展理念逐漸會成為各國發(fā)展的共識，綠色金融將會成為當(dāng)前和未來世界各國可持續(xù)發(fā)展的大趨勢和國際合作的重要推手。因此我國應(yīng)立足于新發(fā)展格局，利用好國內(nèi)、國際市場的資源，構(gòu)建符合我國自身發(fā)展并且與國際接軌的綠色金融體系，推動我國綠色金融標(biāo)準(zhǔn)化、高質(zhì)量發(fā)展。同時積極參與國際合作，提升我國綠色金融發(fā)展的國際影響力、引領(lǐng)力，營造我國經(jīng)濟社會發(fā)展的良好外部環(huán)境。

五、新發(fā)展格局中構(gòu)建綠色金融體系的措施

（一）構(gòu)建與國際接軌的綠色金融標(biāo)準(zhǔn)

標(biāo)準(zhǔn)是全球“通用語言”，全球各國需要協(xié)同發(fā)展，構(gòu)建人類命運共同體。在“赤道原則”成為各國共識后，世界各國對生態(tài)環(huán)境問題越來越重視，這為綠色金融的發(fā)展提供了戰(zhàn)略機遇期，綠色金融逐步成為世界各國治理環(huán)境問題的重要推手。而目前全球發(fā)展綠色金融面對的最大障礙就是缺乏統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)體系。因此，政府、企業(yè)和金融機構(gòu)多方參與構(gòu)建與國際接軌的綠色金融體系，不僅有利于樹立國際綠色金融標(biāo)準(zhǔn)，也有利于加速我國綠色金融與國際接軌，更能為共同應(yīng)對全球性環(huán)境挑戰(zhàn)和全球綠色金融發(fā)展增添動力。

（二）完善評價機制，促進綠色金融發(fā)展

金融機構(gòu)和監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)該完善綠色金融評價體系，主要從定量和定性兩個方面評價。其中定量指標(biāo)包括綠色金融業(yè)務(wù)總額占比、綠色金融業(yè)務(wù)總額同比增加速度、綠色金融業(yè)務(wù)風(fēng)險總額占比等指標(biāo)；定性指標(biāo)主要從國家綠色金融政策、金融機構(gòu)綠色金融制度及分布實施情況等指標(biāo)。并且將其評價結(jié)果納入宏觀審慎考核，這會對銀行形成約束和激勵，最終引導(dǎo)銀行將在風(fēng)險控制前提下加大綠色金融業(yè)務(wù)投放力度，進而促進綠色金融持續(xù)健康發(fā)展。

（三）加強環(huán)境風(fēng)險管控，發(fā)展綠色產(chǎn)業(yè)

環(huán)境風(fēng)險是新發(fā)展格局下構(gòu)建綠色金融體系的主要障礙。當(dāng)前，我國部分地區(qū)生態(tài)環(huán)境相對脆弱，且修復(fù)時間長、難度大，環(huán)境風(fēng)險頻發(fā)。因此，有必要加強金融機構(gòu)環(huán)境風(fēng)險管控能力，金融機構(gòu)應(yīng)積極發(fā)揮市場資源配置功能，主動引導(dǎo)金融資源向綠色低碳產(chǎn)業(yè)傾斜，為新發(fā)展格局下綠色金融發(fā)展保駕護航。

（四）加快人才培養(yǎng)，創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品

近年來，我國綠色金融產(chǎn)品日益豐富，綠色信貸、綠色保險、綠色債券等產(chǎn)品日漸成熟，截至2021年一季度末，我國本外幣綠色貸款和綠色債券累計發(fā)行規(guī)模分創(chuàng)新高，服務(wù)綠色低碳發(fā)展的效率逐漸提升。在此基礎(chǔ)上，政府和金融機構(gòu)應(yīng)創(chuàng)新建設(shè)綠色金融專業(yè)人才培育體系，高標(biāo)準(zhǔn)打造符合新時代的綠色金融人才，保障綠色金融產(chǎn)品開發(fā)和服務(wù)創(chuàng)新，增強綠色金融的高質(zhì)量、可持續(xù)性發(fā)展，為發(fā)展綠色產(chǎn)業(yè)或項目提供了多元化直接融資渠道。

總之，在習(xí)近平總書記“綠水青山就是金山銀山”的理念引導(dǎo)下，各金融機構(gòu)應(yīng)該積極推動綠色金融體系構(gòu)建，深入落實新發(fā)展理念，以更好服務(wù)于以國內(nèi)大循環(huán)為主體，國內(nèi)國際雙循環(huán)相互促進的新發(fā)展格局，助力經(jīng)濟實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展和綠色轉(zhuǎn)型，為建設(shè)美麗中國提供金融力量。