劉春玲，劉思怡，王子奇（湖北經(jīng)濟(jì)學(xué)院法商學(xué)院，湖北 武漢 430205）

一、背景及意義

國(guó)務(wù)院于2017年出臺(tái)的《新一代人工智能發(fā)展規(guī)劃》，將人工智能發(fā)展提升到嶄新的高度，明晰了我國(guó)人工智能的戰(zhàn)略形勢(shì)和發(fā)展方向。2020年發(fā)布的《中國(guó)人工智能創(chuàng)新應(yīng)用白皮書(shū)》披露了我國(guó)人工智能企業(yè)在當(dāng)下人工智能第三次浪潮中的發(fā)展態(tài)勢(shì)，并指出在全球化發(fā)展中地位領(lǐng)先，在2022世界人工智能大會(huì)上，我國(guó)也展現(xiàn)出智能時(shí)代的美好圖景。

近些年，國(guó)內(nèi)外眾多學(xué)者紛紛從高新技術(shù)企業(yè)的視角研究了稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)助政策對(duì)企業(yè)績(jī)效的影響，也取得了一些成果。但是沒(méi)有專(zhuān)門(mén)針對(duì)人工智能類(lèi)企業(yè)展開(kāi)探究，忽略了人工智能行業(yè)的特殊性和人工智能類(lèi)企業(yè)在我國(guó)發(fā)展的特殊階段，不利于充分發(fā)揮財(cái)政扶持政策對(duì)于人工智能類(lèi)企業(yè)的扶持作用，并且有可能造成政府資源的浪費(fèi)。

那么，稅收優(yōu)惠與政府補(bǔ)助政策對(duì)于我國(guó)人工智能類(lèi)企業(yè)績(jī)效分別產(chǎn)生什么影響？分別是怎么樣的作用機(jī)理？企業(yè)如何合理利用財(cái)稅政策提升績(jī)效？本文將逐一探析，這將為政府政策的調(diào)整以及人工智能類(lèi)企業(yè)更好地利用財(cái)稅資源和提升績(jī)效提供一定的理論依據(jù)；另一方面，有助于減少政府財(cái)政資源的浪費(fèi)、提高政府財(cái)政資源使用效率和提升企業(yè)績(jī)效，進(jìn)而助力人工智能類(lèi)企業(yè)發(fā)展。

二、稅收優(yōu)惠與政府補(bǔ)助對(duì)我國(guó)人工智能企業(yè)績(jī)效的影響

關(guān)于稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)助是否能給人工智能類(lèi)企業(yè)帶來(lái)預(yù)期的效應(yīng)，不同的專(zhuān)家學(xué)者從不同的方面，采用不同的方法展開(kāi)了研究，并取得了一些研究成果。

（一）稅收優(yōu)惠與企業(yè)績(jī)效

世界各國(guó)政府促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和激發(fā)市場(chǎng)活力一直偏好用稅收優(yōu)惠政策。Kog（2003）以日本在1898-1998年904家企業(yè)作為研究對(duì)象，他們認(rèn)為稅收優(yōu)惠政策有利于增加研發(fā)支出，并且企業(yè)的規(guī)模越大，激勵(lì)效果越顯著。同樣，Czarnitzki（2011）和Cappelen（2012）的研究認(rèn)為稅收優(yōu)惠政策有利于促進(jìn)企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)力。

我國(guó)學(xué)者何輝（2019）認(rèn)為，稅收優(yōu)惠政策一方面起到降低企業(yè)成本的作用，從而提升創(chuàng)新研發(fā)投入，另一方面在優(yōu)化市場(chǎng)資源配置，提升競(jìng)爭(zhēng)力方面起到不可磨滅的作用。

從目前的研究成果來(lái)看，很多學(xué)者趨向于探討稅收優(yōu)惠對(duì)企業(yè)績(jī)效的影響，比如對(duì)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新績(jī)效的影響（董黎明等，2020；姚維保等，2020；楊艷琳、胡曦，2021）、對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)績(jī)效的影響（蔡昌等，2017；周玲2019）和對(duì)企業(yè)投資績(jī)效的影響（楊楊等，2020；姚濤等，2019）等。馮發(fā)貴等（2017）研究認(rèn)為，企業(yè)享受的稅收優(yōu)惠越多，就越能促進(jìn)專(zhuān)利發(fā)明和新產(chǎn)品研發(fā)力。

（二）政府補(bǔ)助與企業(yè)績(jī)效

Bergstrom（2000）將樣本劃分為取得政府補(bǔ)助和未取得政府補(bǔ)助兩類(lèi)企業(yè)，通過(guò)對(duì)比樣本公司價(jià)值發(fā)現(xiàn)，政府補(bǔ)助會(huì)積極促進(jìn)公司價(jià)值增長(zhǎng)。Nola（2010）研究認(rèn)為，企業(yè)在收到政府補(bǔ)助資金后，會(huì)立即將資金用于企業(yè)的研發(fā)支出，因此其創(chuàng)新能力和績(jī)效都會(huì)得到顯著的提升。De Jong（2007）和Verhoeven（2007）對(duì)荷蘭有關(guān)研發(fā)的補(bǔ)貼計(jì)劃進(jìn)行了研究，認(rèn)為研發(fā)補(bǔ)貼越多，對(duì)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效的提升作用越強(qiáng)。

綜上所述，政府補(bǔ)助對(duì)企業(yè)績(jī)效在短期內(nèi)有正向影響（孔東民、李天賞，2014；楊曄等，2015；劉靖宇等，2016）。寧宇新，胡志軍（2017）以新能源上市公司為研究對(duì)象，研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)在獲得政府補(bǔ)助后，通過(guò)推動(dòng)企業(yè)的研發(fā)策略的實(shí)施達(dá)到促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新績(jī)效提升的目的。王曉燕（2020）研究認(rèn)為：政府補(bǔ)助能顯著提升研發(fā)投入，研發(fā)投入能顯著提升企業(yè)財(cái)務(wù)績(jī)效和創(chuàng)新績(jī)效。武鑫（2019）、蔣鑫（2020）研究認(rèn)為：企業(yè)獲得的政府補(bǔ)助越多，企業(yè)績(jī)效提升越多。

（三）比較研究

Berube和Mohnen（2009）以加拿大2005年企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新作為研究對(duì)象，從不同行業(yè)高新技術(shù)企業(yè)出發(fā)比較稅收優(yōu)惠對(duì)績(jī)效的影響，最終得出結(jié)論：既享受稅收優(yōu)惠又能獲得政府補(bǔ)助的企業(yè)生產(chǎn)的創(chuàng)新產(chǎn)品的生產(chǎn)力更強(qiáng)。

戴晨、劉怡（2016）對(duì)企業(yè)享受稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)助結(jié)果做了比較研究，結(jié)論是稅收優(yōu)惠比政府補(bǔ)助能給企業(yè)帶來(lái)更大的積極作用。然而，柳劍平、鄭緒濤、喻美辭（2015）認(rèn)為政府補(bǔ)助與稅收優(yōu)惠對(duì)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的促進(jìn)作用取決于企業(yè)技術(shù)的外溢性，如果企業(yè)的技術(shù)外溢程度相對(duì)較高，則財(cái)政補(bǔ)貼的政策效果要優(yōu)于稅收優(yōu)惠；相反，政府就應(yīng)該實(shí)施稅收優(yōu)惠政策。鄭春美、李佩（2015）研究發(fā)現(xiàn)政府補(bǔ)助對(duì)激勵(lì)企業(yè)創(chuàng)新有正向的積極作用，而所得稅的稅收優(yōu)惠有時(shí)會(huì)對(duì)企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)生反向效果。陳維、吳世農(nóng)（2015）研究發(fā)現(xiàn)：短期內(nèi)，稅收優(yōu)惠政策和政府補(bǔ)助都能夠積極提升企業(yè)績(jī)效，但是從長(zhǎng)期效果來(lái)看，卻又不一定對(duì)企業(yè)提升競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)和業(yè)績(jī)有太多的好處。孫曉萌（2019）針對(duì)所得稅優(yōu)惠對(duì)我國(guó)人工智能類(lèi)上市企業(yè)發(fā)展性的影響進(jìn)行研究，并和政府補(bǔ)助對(duì)我國(guó)人工智能類(lèi)上市企業(yè)發(fā)展性影響做出對(duì)比，結(jié)論是所得稅優(yōu)惠政策能夠促進(jìn)企業(yè)發(fā)展性提高,能激勵(lì)企業(yè)的發(fā)展。

（四）文獻(xiàn)評(píng)述

國(guó)內(nèi)外眾多學(xué)者從不同的研究角度、研究方法研究稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)助對(duì)企業(yè)績(jī)效的作用，大部分學(xué)者認(rèn)為稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)助可以促進(jìn)企業(yè)加大對(duì)科技研發(fā)的投入，激勵(lì)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新，提升企業(yè)績(jī)效，從而增加企業(yè)價(jià)值，而對(duì)人工智能企業(yè)績(jī)效有何影響的研究更是相對(duì)較少。

三、稅收優(yōu)惠與政府補(bǔ)助對(duì)我國(guó)人工智能類(lèi)上市公司績(jī)效的影響及作用機(jī)理

（一）稅收優(yōu)惠對(duì)我國(guó)人工智能類(lèi)上市公司績(jī)效的影響及作用機(jī)理

企業(yè)稅收優(yōu)惠主要通過(guò)改變稅率和增加扣除項(xiàng)來(lái)實(shí)現(xiàn)的。稅法規(guī)定的稅收優(yōu)惠方式包括免稅、減稅、加計(jì)扣除、加速折舊、減計(jì)收入、稅額抵免等。企業(yè)在研發(fā)新產(chǎn)品的過(guò)程中往往需要投入很多的人財(cái)物，其研發(fā)成果也很容易被模仿，因此研發(fā)新產(chǎn)品帶來(lái)的利潤(rùn)很快被消磨，很多企業(yè)不愿意在研發(fā)新技術(shù)和產(chǎn)品上下功夫和投入資金。此時(shí)，政府能夠有所針對(duì)性地開(kāi)展稅收優(yōu)惠政策，可以彌補(bǔ)研發(fā)企業(yè)的損耗，進(jìn)而提高公司的創(chuàng)新績(jī)效。另一方面，政府針對(duì)性地給部分企業(yè)不同程度的稅收優(yōu)惠，這種行為向外部投資者傳達(dá)了一種信號(hào)，吸引銀行等金融機(jī)構(gòu)發(fā)放貸款和投資者進(jìn)行或者增加投資力度，進(jìn)而緩解人工智能類(lèi)企業(yè)資金不足的窘狀，提升生產(chǎn)力，繼而提升企業(yè)業(yè)績(jī)。

（二）政府補(bǔ)助對(duì)我國(guó)人工智能類(lèi)上市公司績(jī)效的影響及作用機(jī)理

人工智能類(lèi)企業(yè)存在門(mén)檻高、周期長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)大等特點(diǎn)，很多投資者望而卻步。政府補(bǔ)助可以使供求平衡，維持市場(chǎng)穩(wěn)定。政府補(bǔ)助在一定程度上代表了企業(yè)在市場(chǎng)的能力和地位，具有信號(hào)傳遞作用。政府制定的財(cái)政補(bǔ)貼政策從以下三個(gè)角度對(duì)人工智能類(lèi)企業(yè)績(jī)效發(fā)揮積極作用。第一，財(cái)政補(bǔ)貼有助于填補(bǔ)企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任與自己利益的差距。只有企業(yè)利潤(rùn)效益大于履行社會(huì)責(zé)任所承擔(dān)的義務(wù)，企業(yè)才會(huì)考慮規(guī)?；蛿U(kuò)大再生產(chǎn)。其次，企業(yè)會(huì)變相地把獲得的政府補(bǔ)助當(dāng)作降低產(chǎn)品的價(jià)格。從長(zhǎng)遠(yuǎn)看來(lái)，企業(yè)的投資規(guī)模一旦擴(kuò)大，就形成規(guī)模經(jīng)濟(jì)進(jìn)而帶動(dòng)利潤(rùn)增長(zhǎng)，在這個(gè)過(guò)程中政府發(fā)揮了幫扶企業(yè)的作用。再者，政府補(bǔ)助給企業(yè)注入了一定的現(xiàn)金流，這為人工智能類(lèi)企業(yè)加強(qiáng)研發(fā)能力起到關(guān)鍵性作用。當(dāng)然，在此過(guò)程中政府會(huì)挑選合適的企業(yè)發(fā)放專(zhuān)款，精準(zhǔn)幫扶部分人工智能類(lèi)企業(yè)。當(dāng)企業(yè)的研發(fā)能力和生產(chǎn)力得到提升，自然帶動(dòng)企業(yè)績(jī)效的上升。

四、總結(jié)和建議

稅收優(yōu)惠與政府補(bǔ)助政策對(duì)于我國(guó)人工智能類(lèi)企業(yè)績(jī)效均產(chǎn)生積極影響，本文分析了其作用機(jī)理，接下來(lái)從政府和企業(yè)兩個(gè)視角提出一定的建議和對(duì)策，希望有助于人工智能類(lèi)企業(yè)更加合理利用財(cái)政政策工具進(jìn)而提升企業(yè)績(jī)效。

（一）從政府視角

第一，優(yōu)化財(cái)政補(bǔ)貼對(duì)象，科學(xué)設(shè)計(jì)財(cái)政補(bǔ)貼方式。政府首先應(yīng)該評(píng)估補(bǔ)貼可能帶來(lái)的利弊，考慮是否發(fā)放財(cái)政補(bǔ)貼，對(duì)企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況和創(chuàng)新項(xiàng)目進(jìn)行考察，尋找補(bǔ)貼資金的最佳投入對(duì)象，最后對(duì)資助的人工智能類(lèi)企業(yè)進(jìn)行審核監(jiān)管，確保財(cái)政的資金與真正需要財(cái)政支持的企業(yè)相匹配，繼而實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)績(jī)效最優(yōu)、社會(huì)福利長(zhǎng)期最大化。

第二，建立財(cái)稅優(yōu)惠長(zhǎng)效機(jī)制，實(shí)施財(cái)稅優(yōu)惠動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制。財(cái)稅優(yōu)惠要長(zhǎng)期化和制度化，將企業(yè)財(cái)稅優(yōu)惠納入制度化軌道，確保財(cái)稅優(yōu)惠政策落在實(shí)處，定期評(píng)估被優(yōu)惠企業(yè)現(xiàn)金使用效率，根據(jù)評(píng)估結(jié)果動(dòng)態(tài)調(diào)整企業(yè)稅收優(yōu)惠稅率，能夠有效防止企業(yè)“騙惠”行為。

（二）從企業(yè)視角

第一，積極履行社會(huì)責(zé)任。人工智能企業(yè)作為新興產(chǎn)業(yè)，獲得政府補(bǔ)助，短期內(nèi)現(xiàn)金流水平和盈利能力會(huì)得到提升，但從企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展來(lái)看，企業(yè)也應(yīng)積極履行社會(huì)責(zé)任，這樣不僅可以獲得政府的認(rèn)可，更多的獲得政府資源，同時(shí)也可以提升企業(yè)的市場(chǎng)形象從而提高企業(yè)的績(jī)效。

第二，強(qiáng)化持續(xù)盈利能力。企業(yè)獲得稅收優(yōu)惠和政府補(bǔ)助可以進(jìn)一步改善企業(yè)的績(jī)效，長(zhǎng)期可能引發(fā)企業(yè)過(guò)度依賴(lài)的心理，不僅扼制人工智能企業(yè)的發(fā)展，也浪費(fèi)了政府公共資源。因此，人工智能類(lèi)企業(yè)要把握機(jī)會(huì)，合理利用政府資源，然后積極履行社會(huì)責(zé)任，在提升企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力的同時(shí)提升企業(yè)商譽(yù)，繼而強(qiáng)化企業(yè)持續(xù)盈利能力，推動(dòng)人工智能行業(yè)的發(fā)展。