馬懷花 楊 靜

【摘要】 提出了財務(wù)管理概念框架的邏輯起點應(yīng)具備的特征,分析了關(guān)于財務(wù)管理理論結(jié)構(gòu)邏輯起點的幾種認識,并認為應(yīng)以本金作為財務(wù)管理概念框架的邏輯起點,論述了比較科學的概念框架,有一定的理論指導(dǎo)意義。

【關(guān)鍵詞】 財務(wù)管理;邏輯起點;概念框架

一、財務(wù)管理理論結(jié)構(gòu)的起點

(一)財務(wù)本質(zhì)起點論

財務(wù)本質(zhì)起點論在我國存在了很長時間,它從財務(wù)本質(zhì)為起點,逐漸闡述財務(wù)的概念、財務(wù)管理的對象、財務(wù)管理的原則、財務(wù)管理的任務(wù)、財務(wù)管理的方法等一系列理論問題。這種觀點源于20世紀80年代我國財務(wù)理論初建時期,解決了什么是財務(wù)(管理)等純理論問題,不能解決為什么要進行財務(wù)管理這一與實踐密切相關(guān)的問題,以本質(zhì)作為起點,會阻礙財務(wù)應(yīng)用理論的發(fā)展。

(二)目標起點論

只有確立合理的目標,才能實現(xiàn)高效的管理。適應(yīng)市場經(jīng)濟發(fā)展要求的財務(wù)管理理論結(jié)構(gòu)應(yīng)該以財務(wù)管理目標為出發(fā)點(王化成),財務(wù)管理目標是在考慮風險和報酬兩個重要因素的基礎(chǔ)上實現(xiàn)企業(yè)價值的最大化。這種觀點能夠?qū)崿F(xiàn)企業(yè)的總體目標,也存在一些問題:(1)財務(wù)目標的定位受財務(wù)環(huán)境等因素的影響,不能作為財務(wù)理論研究的原始出發(fā)點;(2)如果以財務(wù)目標作為研究起點,則很難安排財務(wù)假設(shè)在財務(wù)理論體系中的地位。

(三)假設(shè)起點論

持這種觀點的人認為:任何一門獨立學科的形成和發(fā)展,都是以假設(shè)為邏輯起點的,然而在財務(wù)學中,卻忽略了這一點。并進一步指出:假設(shè)對任何學科都是非常重要的,因為它為本學科的理論和實務(wù)提供了出發(fā)點或奠定了基礎(chǔ)。財務(wù)管理假設(shè)是財務(wù)管理理論結(jié)構(gòu)中非常重要的問題,必須認真研究。財務(wù)假設(shè)的內(nèi)容有:(1)理財主體假設(shè),理財主體應(yīng)具備以下特點:理財主體必須有獨立的經(jīng)濟利益;理財主體必須有獨立的經(jīng)營權(quán)和財權(quán);理財主體一定是法律實體,但法律實體并不一定是理財主體。(2)持續(xù)經(jīng)營假設(shè):理財分期假設(shè)。(3)有效市場假設(shè):市場公平假設(shè)。(4)本金增值假設(shè):風險與收益相關(guān)假設(shè)。(5)理性理財假設(shè):資金再投資假設(shè)。

(四)環(huán)境起點論

財務(wù)管理環(huán)境是對財務(wù)管理有影響的一切因素之和,包括外部環(huán)境和內(nèi)部環(huán)境?？疾?0世紀財務(wù)管理的發(fā)展過程可以發(fā)現(xiàn),理財環(huán)境對財務(wù)假設(shè)、財務(wù)目標、方法、內(nèi)容具有決定性作用,財務(wù)環(huán)境是財務(wù)理論研究的邏輯起點。以環(huán)境作為起點也有很多弊端:(1)環(huán)境是外因,故財務(wù)管理的環(huán)境只是構(gòu)建財務(wù)理論體系框架時需要考慮的一個影響因素,而不能作為研究起點;(2)財務(wù)管理的環(huán)境具有不確定性,如果以它為起點,則很難建立成型的財務(wù)理論體系。

(五)產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)起點論

對經(jīng)濟運行起約束作用的產(chǎn)權(quán)是經(jīng)濟制度的基石,財務(wù)管理必然受到產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的制約。不同的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)將會形成不同的財務(wù)管理模式,研究財務(wù)管理應(yīng)從產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)著手。該觀點強調(diào)產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)對財務(wù)管理理論與實踐的影響;產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)是經(jīng)濟制度安排的結(jié)果,財務(wù)關(guān)系能夠更好地反映產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu),產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的調(diào)整也可以通過財務(wù)關(guān)系的調(diào)整來實現(xiàn)。若以產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)作為理論研究起點,就否認了可能通過實施財務(wù)管理活動調(diào)整產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的事實,否認人們對財務(wù)關(guān)系能動的改造作用;并可能導(dǎo)致重財務(wù)關(guān)系輕財務(wù)活動的局面;此外,“產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)”本身不是一個財務(wù)范疇。

(六)本金起點論

著名財務(wù)管理學家郭復(fù)初教授認為:本金是指為進行商品生產(chǎn)和流通活動而墊支的貨幣性資金,具有流動性與增殖性等特點。并進一步指出:經(jīng)濟組織的本金,按其構(gòu)成可以分為實收資本、內(nèi)部積累和負債等幾大組成部分。本金是財務(wù)研究的基本對象,是財務(wù)理論的基本細胞;以本金作為研究起點,符合邏輯起點的標準,但是本金與資金、資本之間的關(guān)系并不十分清楚

通過以上論述,可以看出以本金作為財務(wù)管理的起點是最合理的。

二、財務(wù)管理概念框架的基本內(nèi)容

我國著名財務(wù)管理學家王慶成教授認為,財務(wù)管理概念框架中的基本概念是資金運動,它的基本規(guī)律是資金運動規(guī)律,它的基本程序和方法是資金運動規(guī)律性的運用。

我國著名財務(wù)管理學家郭復(fù)初教授等認為,財務(wù)管理體系由財務(wù)管理基本理論、財務(wù)規(guī)范理論和財務(wù)行為理論三部分構(gòu)成。

我國著名財務(wù)管理學家王化成教授贊同環(huán)境起點論,并在環(huán)境起點論的指導(dǎo)下提出財務(wù)管理的假設(shè),在假設(shè)的基礎(chǔ)上提出財務(wù)的目標,然后在目標的指導(dǎo)下構(gòu)建財務(wù)管理的基本業(yè)務(wù)理論和特殊業(yè)務(wù)理論。

以上著名財務(wù)管理學家對財務(wù)管理概念框架的看法都有其可取和獨到之處,根據(jù)上述各種觀點,結(jié)合當前和未來一段時間我國財務(wù)管理環(huán)境的現(xiàn)狀和發(fā)展,本文比較贊同王化成教授的概念框架。

三、結(jié)論

理論是系統(tǒng)化的理性認識,是對研究的客觀對象的本質(zhì)及其與周圍環(huán)境的相互聯(lián)系、相互作用中所表現(xiàn)出的規(guī)律性進行理性思維和高度抽象的結(jié)果。財務(wù)管理概念框架是人們基于對財務(wù)管理實踐活動的認識,通過思維活動對財務(wù)管理理論系統(tǒng)的構(gòu)成要素及其排列和組合方式所作的界定,功能在于界定財務(wù)管理理論體系的覆蓋內(nèi)容與容量,揭示其內(nèi)部各要素之間的內(nèi)在邏輯結(jié)構(gòu)與層次關(guān)系,梳理財務(wù)管理理論研究的基本脈絡(luò),指導(dǎo)和推動財務(wù)管理實踐的發(fā)展。

構(gòu)建財務(wù)管理概念框架首先要解決如何確定邏輯起點問題。邏輯起點是構(gòu)建一門學科理論體系和概念框架的出發(fā)點,是該學科理論體系和概念框架賴以推理論證的最本源的理論范疇,不僅是理論體系的一個組成部分,對該學科其他理論要素的建立和發(fā)展以及整個理論體系的構(gòu)建起著決定性作用。邏輯起點對概念框架有著直接的影響,不同的邏輯起點會形成不同的概念框架,構(gòu)建財務(wù)管理概念框架必須首先正確確定邏輯起點。通過第二部分的論述我們了解到現(xiàn)在的邏輯起點論有很多種,每一種起點論都有自己的主張見解和弊端,在構(gòu)建財務(wù)管理的概念框架時必須確定一個合理和具有前瞻性的起點,否則構(gòu)建的概念框架就是一個虛構(gòu)不適用的擺設(shè)。

目前學術(shù)界對財務(wù)管理邏輯起點的認識各不相同,每種觀點都有各自的優(yōu)缺點,比較贊同本金起點論,雖然本金與資金、資本之間的關(guān)系并不十分清楚。本金是財務(wù)研究的基本對象,是財務(wù)理論的基本細胞,以本金作為研究起點,符合邏輯起點的標準,如果只是由于本金與資金、資本的關(guān)系不清楚就否定該邏輯起點論的科學性,則顯失公允或過于武斷。

邏輯起點確定后才能構(gòu)建合理的概念框架,同邏輯起點一樣,概念框架也沒有定論,不同學者對概念框架或理論體系有不同的理解,但概念框架的核心基本是一致的。在分析完上述概念框架后,贊同王化成教授構(gòu)造概念框架的結(jié)構(gòu)思路,堅持認為財務(wù)管理的起點應(yīng)是財務(wù)管理本金而非財務(wù)管理環(huán)境,即以本金作為財務(wù)管理的邏輯起點,以財務(wù)管理假設(shè)為前提,以目標為導(dǎo)向。

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