濰柴控股集團有限公司 李紅衛(wèi)

一、引言

從2007年1月1日起正式在上市公司實施的新會計準則相比舊準則在資產減值準備問題中有了較大的改進。主要的變化在于：新準則引入的“資產組”的概念，擴大了適用范圍，在減值跡象的判斷上更加明確，可收回金額的計量更加具有操作性，規(guī)定已計提減值準備不允許轉回，取消了商譽直線法攤銷，改用公允價值法。新準則基本實現了與國際會計準則的接軌。這些關于計提資產減值準備的變化，對上市公司更加真實的反映會計信息帶來了積極的作用。在新準則中其中關于明確禁止減值損失轉回的規(guī)定是資產減值制度的新突破，由于此項規(guī)定，很大程度上影響了企業(yè)利潤。本文將重點探討新準則中的資產減值準備變化對企業(yè)的影響，如是否能有效的對企業(yè)盈余管理行為進行遏制？對上市公司的利潤造成了怎樣的影響，這種對上市公司利潤的影響在短期和長期上的表現又是怎么樣？

二、在舊會計準則中資產減值對公司利潤的影響

在舊準則中規(guī)定，資產減值可以轉回并且轉回的金額可以增加企業(yè)當期的利潤，由于這項規(guī)定，轉增的金額往往虛高了企業(yè)的利潤，成為企業(yè)操縱利潤的工具。在我國，對上市公司的監(jiān)管是以財務指標為單一的評價依據，因些很多上市公司為了迎合管理層，常常通過采用少提資產減值準備，增加企業(yè)利潤；多提資產減值準備，減少企業(yè)利潤；轉回資產減值準備，增加企業(yè)利潤等手段來制造虛假財務指標。通過資產減值來增減企業(yè)利潤這種手段，企業(yè)往往就可以根據自身利益需求制造企業(yè)業(yè)績，影響投資者判斷，于是保牌、摘帽、增發(fā)、配股目的的現象屢見不顯。這里試舉一例，如A公司2005年凈利潤為負5.32億元；2006年的凈利潤為負10.88億元，其中計提了資產減值準備6.67億元；在面臨3年連續(xù)虧損必須退市的壓力下，2007年S公司的凈利潤為2.01億元，其中資產減值準備轉回了2.23億元。

三、在新會計準則中資產減值對公司利潤的影響

3.1 實證分析

與舊準則不同，在新準則中，為了避免企業(yè)利用資產減值來制造企業(yè)利潤，特規(guī)定如下：a企業(yè)在做資產減值準備時要標明計提時間，b企業(yè)在何種情況下可做資產減值即判斷方法，c資產可收回金額的計量方法，通過以上規(guī)定使企業(yè)在做資產減值時減少更多盲目性，具有較強的可操作性；d新準則中引入了資產組的概念，即難以估計可收回金額的單項資產時，應當并入所屬資產組確定可收回金額；e對企業(yè)商譽進行減值測試，以確定其減值損失。f以下內容不再考慮減值損失：以公允價值計量的投資性房地產、交易性證券、權益法核算的長期股權投資、固定資產、在建工程、無形資產（包括商譽）的資產減值損失g可做減值損失轉回的有：除交易性證券外的金融工具（包括原應收款項、委托貸款）和存貨。以上內容正是區(qū)別于舊準則的實質性改進。這里試舉一例如下：

現有B公司，依照新準則中資產減值規(guī)定“資產減值損失一經確認，在以后會計期間不得轉回”重新計算其在2005年年報中的利潤總額，從而反映新準則中關于資產減值規(guī)定對上市公司的影響。

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上表是在舊準則下B公司在2005年準備做資產減值轉回的項目和金額，在實施新準則的相關規(guī)定后，項目調整如下：

a對利潤總額沒有影響，可做資產減值損失的項目：“壞賬準備”、“存貨跌價準備”、“委托貸款減值準備” 這三項在會計準則中規(guī)定若其影響因素已經消失，應當在原有已計提情況下轉回金額，并計當期損益，所以，在新舊會計準則下，對利潤總額的影響是一樣的，不產生變化。除此之外，表中的“短期投資跌價準備”依據新準則中規(guī)定：對于交易性證券以成本計量，在期末時以公允價值進行調整，即不必再考慮資產減值問題，對于公允價值與帳面價值的差額計入損益。在舊準則中，“短期投資”是按成本與市價孰低法來計量，在這里市價即相當于公允價值，所以“短期投資跌價準備”計提的損失金額與在新準則下公允價值與帳面價值計入損益的金額不變，對利潤總額沒有影響，不必調整。

b對利潤總額產生影響，不可做資產減值損失的項目：“長期投資減值準備”“固定資產減值準備”“無形資產減值準備”“在建工程減值準備”，按照新準則規(guī)定，以上項目勻不得轉回，所以，B公司的利潤總額將減少的金額是：4432.31.31+45.42=4477.73，即在新準則下，B公司的利潤總額是：9238.33-4477.73=4760.06，進而得出，不得轉回的減值準備總金額占B公司在2005年利潤總額的48.47%，這部分減少的利潤由于只是帳面盈余，沒有現金流的支持，所以，是不能反映企業(yè)的償債能力，也就是說，在新的會計準則下，利潤總額更直實的反映了企業(yè)的經營情況，剔除了沒有現金流支持的虛假利潤。這樣不但能有利于企業(yè)努力提高自身實力且有益于企業(yè)盈余質量提高。

3.2 “資產減值”不得轉回的規(guī)定，有效減少了人為操作利潤的現象

在舊準則下，由于資產減值規(guī)定不夠明確，所以，常常出現當計提資產減值準備后，資產價值在后期增加時，如果進行轉回，必然引起利潤總額變化，人為操作現象必然發(fā)生。但在新準則中由于明確規(guī)定了“資產減值準則”：規(guī)定資產減值損失一旦確認，在以后的會計期間將不得轉回。實施新會計準則后，在資產準則主要適用的固定資產，無形資產及企業(yè)合并形成的商譽中，即使發(fā)生了資產增加，也不得進行轉回的做法，有效的減少了人為操作，從而阻止了部分企業(yè)為自身利益出發(fā)隨意增減利潤的現象，由此可見，新規(guī)定的實施，杜絕了上市公司利資產減值用來進行調結手段工具，使人為參與調節(jié)資產減值影響利潤的空間越來越小?，F以固定資產為例進行說明。在新準則的規(guī)定范圍內，企業(yè)可能通過計提固定資產減值損失來降低某一會計年度利潤甚至出現巨額虧損，由于資產減值損失不得轉回，并且在固定資產的剩余使用壽命內要重新調整折舊的計提數額，在隨后的年度內折舊額將大幅度減少，利潤將大幅度增加。

3.3 根據新準則企業(yè)合并中所形成的商譽須進行減值測試，將不再計提攤銷

企業(yè)合并中所形成的商譽由于其價值不可估計性，且由于時間的推移，商譽效用是如何遞減（即直線法攤銷）無法充分證明，所以，在舊準則中，對企業(yè)合并所形成的商譽都是按照一定的時期進行攤銷，不考慮減值問題。這一點在新準則中有所改進，新準則規(guī)定企業(yè)合并所形成的商譽，通過引入資產組概念，把商譽分攤到相關的資產組中去，并以一年為一個單位對商譽進行減值測試，在測試時，必須結合相關的資產組進行，所謂資產組即指資產運作情況，對于有大量企業(yè)合并而形成商譽的企業(yè)而言，資產動作情況直接決定了商譽對當期利潤的影響多少，即當企業(yè)資產優(yōu)良時，商譽減值的價值就小，如果小于以前按直線法攤銷的金額，當期利潤將增加；當企業(yè)資產運作差時，商譽減值價值將較大，如果超過以前按直線法攤銷的金額，當期利潤將減少。

3.4 新準則對控制企業(yè)利潤操縱并不萬能

前面說，雖然新準則中的資產減值能有效的堵住企業(yè)進行利潤操縱，但由于資產減值準備背后所涉及的利益非常復雜，它不僅關系到不同利益集團間的利益矛盾，同時包括企業(yè)與企業(yè)間的利益矛盾，企業(yè)股東與管理層之間的利益矛盾等，由于種種利益矛盾的交織，使得企業(yè)的資產減值的實施效果必然大打折扣，若想要企業(yè)真實的去計提資產減值，這不但需要解決技術問題，即從公允價值角度出發(fā)，尋找一個客觀的標準，更重要的是，企業(yè)的管理層和治理結構是否能以誠信為本，真實客觀的反映企業(yè)利潤狀況。若是企業(yè)不注重誠信，即使是有客觀標準約束，也會發(fā)生上有政策下有對策的現象，企業(yè)的管理者也會根據自身需求操縱資產減值，從而操縱利潤。但就資產減值會計規(guī)范本身而言，它只可能解決資產減值技術上的問題，公司治理和管理者誠信問題已經超出它的能力范圍。

四、結論

資產減值準備的新規(guī)定雖然截斷了上市公司調增利潤的一大途徑。新準則的頒布對企業(yè)利潤的影響是多方面的，一方面嚴格控制了企業(yè)利潤的操縱，消除了某些企業(yè)操縱利潤的可能性，但同時也存在不能完全堵住公司利用流動資產的減值計提轉回操縱利潤的漏洞。如何盡可能發(fā)揮新準則的正面效應而減少其負面影響，還需要我國在法律規(guī)范和道德規(guī)范上的進一步提高和資本市場的進一步成熟。

[1]財政部.2006.企業(yè)會計準則.北京：經濟科學出版社

[2]財政部.2006.企業(yè)會計準則應用指南.北京：經濟科學出版社

[3]財政部會計司編寫組.企業(yè)會計準則講解2008.人民出版社

[4]新企業(yè)會計準則學習指導與操作實務編寫組，新企業(yè)會計準則學習指導與操作實務，北京：中國商務出版社，2006

[5]王麗，企業(yè)會計制度中資產減值準備的幾點思考，財會研究，2007.(9)