徐青

我國商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸風險管控研究

徐青

支持中小企業(yè)發(fā)展是2010年我國經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整的重要方向。商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展機遇與挑戰(zhàn)并存，機遇大于挑戰(zhàn)。國內(nèi)外單純針對中小企業(yè)信貸風險的研究不多，且主要是研究風險形成原因，探討風險規(guī)避方法的較少。為保障中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)在風險可控的前提下健康發(fā)展，商業(yè)銀行應(yīng)構(gòu)建一套風險管控體系，并建立針對中小企業(yè)信貸的合規(guī)風險管理機制，實行關(guān)鍵風險點的制度覆蓋和合規(guī)風險的日常提示。

風險管理；商業(yè)銀行；中小企業(yè)；信貸風險

一、研究背景

中小企業(yè)信貸是一個國際難題。與國外的情況相比，“我國對中小企業(yè)的信貸支持力度大于國際平均水平”［1］。2009年我國中央經(jīng)濟工作會議已經(jīng)明確，2010年中央經(jīng)濟工作重點是穩(wěn)增長、調(diào)結(jié)構(gòu)、促消費。支持中小企業(yè)發(fā)展，仍然是調(diào)結(jié)構(gòu)的重要方向。在這種形勢下，筆者認為中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)發(fā)展是機遇與挑戰(zhàn)并存，而且機遇大于挑戰(zhàn)。

次貸危機引發(fā)全球金融危機后，世界經(jīng)濟經(jīng)歷了一年多的調(diào)整，剛剛企穩(wěn)回暖，但2009年11月發(fā)生的“迪拜事件”，又給世界經(jīng)濟的前景蒙上了陰影。外部經(jīng)濟發(fā)展的不確定性因素增多，勢必影響國內(nèi)實體經(jīng)濟發(fā)展。受宏觀經(jīng)濟的不確定性因素影響最大的是中小企業(yè)，因此國內(nèi)中小企業(yè)的發(fā)展將面臨著經(jīng)營環(huán)境不確定的挑戰(zhàn)。這是貸款主體企業(yè)面臨的挑戰(zhàn)。銀行方面，目前，銀監(jiān)會加大了對中小企業(yè)金融服務(wù)專營機構(gòu)建設(shè)的推動力度，銀行同業(yè)紛紛成立服務(wù)于中小企業(yè)的專營機構(gòu)和事業(yè)部，同業(yè)競爭必會加劇。預(yù)計2010年信貸規(guī)模較2009年會有所收緊，銀行同業(yè)將進一步在個人資產(chǎn)業(yè)務(wù)和中小企業(yè)業(yè)務(wù)上加大營銷力度，勢必出現(xiàn)個人資產(chǎn)業(yè)務(wù)往大做和中小企業(yè)業(yè)務(wù)往小做，中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)空間將受到擠壓。

2009年國務(wù)院出臺了支持中小企業(yè)發(fā)展的六項措施和“29條”，這些政策2010年會繼續(xù)得到落實和深化。地方政府會繼續(xù)大力支持中小企業(yè)發(fā)展，出臺相應(yīng)的配套政策。這些都可以說是中小企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展擁有的政策機遇。監(jiān)管方面，銀監(jiān)會和地方監(jiān)管部門對專營機構(gòu)建設(shè)十分重視和支持，一直采取寬松的監(jiān)管政策。這有利于各大商業(yè)銀行加快全國分支機構(gòu)的建設(shè)速度，有利于迅速擴大覆蓋面，建立經(jīng)營基礎(chǔ)。市場方面，雖然國內(nèi)經(jīng)濟受世界經(jīng)濟的影響較大，但我國經(jīng)濟企穩(wěn)回升趨勢明顯，企業(yè)生產(chǎn)能力正逐步恢復(fù)，企業(yè)主經(jīng)營信心增強，資金需求逐步增大。這給各大商業(yè)銀行的中小企業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展帶來了更大的市場空間。

二、有關(guān)信貸風險的研究情況

Fazzari，Hubbard和Peterson等學(xué)者認為，信貸市場的興衰與經(jīng)濟周期密切相關(guān)。與大型企業(yè)相比較，蕭條時期信貸收縮的壓力將主要由中小企業(yè)承擔。由keeton提出，stiglita和weiss發(fā)展形成的“不完全信息市場上信貸配給模型”指出，信貸市場上信用風險的兩種典型形式是逆向選擇和道德風險，并論證了信貸信用風險的根據(jù)——信息不對稱所引起的委托代理關(guān)系導(dǎo)致了信貸配給的出現(xiàn)。要控制信貸風險就需進行信用分析和度量。國外關(guān)于信用風險實務(wù)方面的研究成果，可以分為古典信用風險分析和度量與現(xiàn)代信用分析和度量。古典信用風險分析和度量方法是一種定性分析方法，其主要內(nèi)容有“5C”、“5W”等等?，F(xiàn)代信用分析和度量的研究，美國紐約大學(xué)斯特商學(xué)院教授愛德華·阿爾特曼1968年提出了著名的Z評分模型，1977年又建立了第二代ZETA模型，許多金融機構(gòu)用以預(yù)測信用風險，取得一定成效。J.P.摩根1994年推出了著名的以Var為基礎(chǔ)的市場風險度量制，1997年又推出了信用風險量化度量和管理模型——信用風險度量制。繼而，瑞士銀行又推出另一類型信用風險量化模型。信用風險管理模型在金融領(lǐng)域的發(fā)展引起監(jiān)管部門重視。1999年巴塞爾銀行監(jiān)管委員會提出“信用風險模型化”，2006年實行的新巴塞爾協(xié)議要求成員國運用這些模型［2］。

國內(nèi)也有許多學(xué)者對中小企業(yè)信貸風險問題進行了研究。林毅夫、李永軍根據(jù)經(jīng)濟周期理論，推論我國中小企業(yè)信貸風險高很可能與近幾年來緊縮的宏觀經(jīng)濟相關(guān)［3］。張杰從信用角度分析民營企業(yè)的信貸風險，認為從根本上來說是一種信用風險［4］。董彥嶺從我國中小企業(yè)信用制度缺失和金融體制改革的滯后性等方面，分析了導(dǎo)致我國中小企業(yè)融資困難的原因所在［5］。在實務(wù)研究方面，姚建平構(gòu)建了中小企業(yè)信貸的風險收益模型，認為解決中小企業(yè)貸款難的問題，必須滿足中小企業(yè)信貸風險收益模型中銀行凈收益大于零的條件［6］。

國內(nèi)外的有關(guān)研究單純針對中小企業(yè)的并不多。國內(nèi)學(xué)者對商業(yè)銀行信貸風險的研究專門針對中小企業(yè)信貸風險的也不多。同時，研究風險形成原因的較多，探討風險規(guī)避方法的較少；單方面的研究較多，系統(tǒng)分析較少。

三、商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)中存在的問題

下面，著重分析商業(yè)銀行在發(fā)展中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)過程中存在的主要問題，然后針對這些問題來討論中小企業(yè)信貸風險管控體系。

目前，我國商業(yè)銀行在信貸風險防范方面已基本建立信用評級系統(tǒng)，并將其作為加強信貸管理、防范風險的一項基礎(chǔ)工作和重要手段。但至今普遍沒建立起一套比較完善的適合中小企業(yè)信貸風險管理的體系。

第一，風險防范方面。中小企業(yè)信用評價指標體系未專門針對中小企業(yè)情況加以考慮，均按大企業(yè)的評級指標。多數(shù)中小企業(yè)由于內(nèi)部管理不完善，企業(yè)管理人素質(zhì)不高，財務(wù)信息普遍失真，加上資產(chǎn)負債率高、研發(fā)實力弱、投入不足、產(chǎn)品生命周期短，很難獲得較高的信用評級，貸款的需求不容易得到滿足。另外，中小企業(yè)規(guī)模小、資金實力弱，缺乏有效的合規(guī)擔保，不能提供足夠的抵押品，也就無法獲得貸款。揭示行業(yè)發(fā)展規(guī)律是防范信貸風險的重要工作內(nèi)容，但目前商業(yè)銀行還沒有形成合理的中小企業(yè)行業(yè)分析，難以準確揭示經(jīng)營中所面臨的風險。

第二，風險管控方面。目前，多數(shù)商業(yè)銀行沒有設(shè)立專門的中小企業(yè)信貸管理部門和崗位，有關(guān)機構(gòu)設(shè)置和職能不獨立，各種風險管理政策的綜合協(xié)調(diào)程度不高，難以從總體上測量和把握風險狀況。雖然制訂了一些信貸管理規(guī)定和信貸員崗位責任制，但還沒有形成一套科學(xué)完整的貸款決策規(guī)則和程序來規(guī)范信貸行為，貸款因人、因事而異，受行政干預(yù)大，貸款憑經(jīng)驗決策，影響到?jīng)Q策的準確性。缺乏獨立的風險報告程序，致使管理層、決策層不能及時、全面、準確地掌握信用風險狀況，影響決策的科學(xué)性。貸款審批程序繁瑣，銀行的信貸審批管理實行審貸分離，實行統(tǒng)一的授信授權(quán)管理，審批權(quán)基本集中在總行和省級行，基層行的貸款審批功能弱化?；鶎有腥缣峁┌l(fā)放貸款需要一律上報，經(jīng)上級行審批。這樣的管理模式延長了流程，增加了貸款環(huán)節(jié)，從申請到審查批準，手續(xù)復(fù)雜，需要較長時間。而中小企業(yè)需求資金急、頻、少、短，因此往往延誤中小企業(yè)資金需求的時機，喪失部分中小企業(yè)客戶。貸后監(jiān)督檢查功能弱化，貸后檢查和管理職能沒有真正落實。商業(yè)銀行對中小企業(yè)信貸風險的管理監(jiān)督檢查機制未能真正建立，缺乏監(jiān)督的有效性和針對性，往往只是看到問題和結(jié)果。只重視貸款調(diào)查和審查，忽視對信貸客戶的跟蹤監(jiān)督、連續(xù)性檢查和定期檢查，忽視對信貸客戶的信貸評定和貸款分類。貸款客戶的經(jīng)營環(huán)境和經(jīng)營情況時刻都處在變化之中，由于貸后管理不善、采取措施不及時，往往形成大量不良貸款。

第三，職能分離方面。貸款權(quán)力過分集中，責權(quán)利嚴重脫節(jié)。由于貸款權(quán)力相對集中，在實際工作中很難做到真正的審貸分離。審貸分離制表面上體現(xiàn)了民主，而實際上是有權(quán)審批人具有絕對的行政和審批權(quán)威，真正了解企業(yè)實際狀況的行處卻無權(quán)決定貸款。一旦貸款出現(xiàn)問題，發(fā)放的貸款行處卻要承擔主要責任。

商業(yè)銀行的信貸風險管理問題涉及內(nèi)部和外部的諸多制約因素。就內(nèi)部看，銀行的風險管理制度不健全、技術(shù)監(jiān)控手段滯后、決策人員綜合素質(zhì)不高，是制約中小企業(yè)信貸風險管理的重要因素。

首先是信貸人員的整體素質(zhì)偏低。信貸審批流程中，針對一筆新增貸款，上級行作為審批行，不太可能與借款人直接聯(lián)系，無法占有第一手資料。因此，上級行總是期望下級行上報的資料是經(jīng)過認真審查、科學(xué)分析后形成的，是無風險的或者說是風險最小化的。下級行作為申請行，直接與借款人發(fā)生聯(lián)系，對借款人的情況了解得比上級行多，其上報的每一筆貸款均是其經(jīng)營業(yè)績的一部分，事關(guān)下級行及信貸經(jīng)辦人員的業(yè)績和切身利益。在盈利壓力和存貸款指標考核壓力下，為完成上級行下達的業(yè)務(wù)指標或獲得相關(guān)個人利益，下級行及其經(jīng)辦人員往往選擇隱瞞借款人的真實經(jīng)營情況，甚至與借款人串通欺騙上級行，以便順利通過審批，達到提高業(yè)績，尋求更多升遷和尋租機會的目的，這就容易致使上級行決策審批失誤。另外，信貸人員存在知識層次和觀念更新問題。信貸人員崗位交流少，有關(guān)新知識的專業(yè)培訓(xùn)較少，人員結(jié)構(gòu)的知識層次進步緩慢，特別是現(xiàn)代財務(wù)管理方面的知識貧乏，難以適應(yīng)現(xiàn)代商業(yè)銀行經(jīng)營對知識結(jié)構(gòu)的要求。

其次缺乏完善、科學(xué)的信貸決策系統(tǒng)。商業(yè)銀行在一定程度上輕視或忽視決策研究環(huán)節(jié)，沒有設(shè)立專門的信貸決策機構(gòu)來負責全行的信貸政策、管理制度和客戶信用評級標準。因此，信貸決策難免受主觀臆斷和思維定式影響，帶有很大的盲目性和隨意性，無法保障整體信貸機制的有效運作和良好的長遠發(fā)展。

信貸機構(gòu)、職能設(shè)置也不夠合理。如一些商業(yè)銀行目前設(shè)置的公司業(yè)務(wù)部、住房信貸部、信貸管理部等，部門職能趨同，條塊分割。這些部門各自貸前調(diào)查、貸時審查、貸后檢查，缺乏相互聯(lián)系和相互溝通，信貸工作缺乏整體性和協(xié)同性。沉溺于完成指標，對信貸市場調(diào)研、開發(fā)客戶及制定信貸經(jīng)營戰(zhàn)略等信貸經(jīng)營研究不夠，不利于有效防范與控制信貸風險。

銀行自身的風險控制職能弱化。內(nèi)控機制不健全，內(nèi)部監(jiān)督約束乏力，業(yè)務(wù)風險隱患不能及時有效清除。中小企業(yè)貸款業(yè)務(wù)金額相對較小而業(yè)務(wù)筆數(shù)較多，銀行往往把監(jiān)督重點放在大貸款業(yè)務(wù)項目上。雖然制定了相關(guān)的制度，但在執(zhí)行過程中存在有章不循、明知故犯、違章經(jīng)營、違章操作的現(xiàn)象。內(nèi)部缺乏行之有效的處罰機制，對有章不循、違章操作行為往往處罰不力，無形中助長了一部分人的違章操作。

四、改善措施

為了保障商業(yè)銀行中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的穩(wěn)定健康發(fā)展，筆者認為，商業(yè)銀行應(yīng)建立一整套風險管控體系，和針對中小企業(yè)信貸的合規(guī)風險管理機制。

（一）構(gòu)建風險管控體系

第一，建立五項風險管理機制。防范風險，制度是關(guān)鍵。為了更有效地控制中小企業(yè)信貸風險，商業(yè)銀行應(yīng)建立風險經(jīng)理前置機制、高效雙簽審批機制、遠程集中放貸機制、快速預(yù)警反應(yīng)機制和創(chuàng)新的后督察機制，加強貸款重點環(huán)節(jié)的監(jiān)督和檢查，有效控制信貸風險。具體來說，就是采取風險關(guān)口前移、簡化審批流程的做法，引入風險經(jīng)理。風險經(jīng)理直接介入調(diào)查，與客戶經(jīng)理組成“雙人四眼”調(diào)查，雙線報告。建立多個雙簽組合，對信貸業(yè)務(wù)全面實行雙簽審批。建立全面風險預(yù)警體系，實現(xiàn)行內(nèi)違約信息的及時識別和即時通報，并與人行征信系統(tǒng)實現(xiàn)實時對接。結(jié)合內(nèi)控、監(jiān)保和審計等部門的工作要求，借鑒我國紀檢監(jiān)察工作經(jīng)驗，設(shè)立后督察崗，配備專職人員加強貸后監(jiān)督和檢查，構(gòu)筑防控客戶經(jīng)理道德風險和操作風險的風險防控制度。通過開展電話回訪、非現(xiàn)場監(jiān)控和現(xiàn)場調(diào)查等方式，有效監(jiān)督風險，發(fā)揮防控機制的威懾力。

第二，對內(nèi)建立五崗分離制約機制。中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)具體可細分為10個環(huán)節(jié)：發(fā)起、調(diào)查、上報、審批、放款、檢查、清分、預(yù)警、清收和歸檔。通過對信貸業(yè)務(wù)整個過程、各個環(huán)節(jié)實行流程化管理，實現(xiàn)制度覆蓋風險點。在具體操作上，建議對信貸業(yè)務(wù)各環(huán)節(jié)實行五崗分離，即實現(xiàn)客戶經(jīng)理、風險經(jīng)理、審貸崗、作業(yè)崗、放款崗的相互分離、相互制衡。特別重要的是設(shè)立專職的作業(yè)崗，由作業(yè)崗的作業(yè)人員統(tǒng)一辦理貸款相關(guān)手續(xù)，包括抵押登記或核保，而不是由客戶經(jīng)理去辦理貸款相關(guān)手續(xù)。這樣，可徹底分離操作性風險，同時還會大大提高工作效率。

第三，對外建立五重風險防范措施。中小企業(yè)信貸中心應(yīng)抓住當前金融危機下各級政府加大中小企業(yè)扶持力度的契機，爭取多方支持，積極推動建立個人無限責任、抵押擔保、行業(yè)風險顧問、政府支持基金和政府風險補償五個方面的防范措施，減少貸款的損失率。推動建立政府支持基金和政府風險補償?shù)呐e措，也完全符合國務(wù)院2009年出臺的關(guān)于扶持中小企業(yè)發(fā)展的“六項措施”和“29條”精神，對中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的健康發(fā)展將是一個有益的探索。

（二）貫徹合規(guī)優(yōu)先原則

第一，推進合規(guī)教育常態(tài)化，培育合規(guī)文化。商業(yè)銀行應(yīng)加強中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)中心員工的合規(guī)教育和培訓(xùn)，增強客戶經(jīng)理反洗錢意識。可每日向員工發(fā)送內(nèi)控合規(guī)短信提示，定期編發(fā)合規(guī)教育?？?，建立合規(guī)園地，培育優(yōu)良的合規(guī)文化，營造良好的合規(guī)環(huán)境。

第二，進一步加強制度體系建設(shè)。商業(yè)銀行應(yīng)制定中小企業(yè)信貸中心管理制度及其實施細則、中小企業(yè)信貸中心合規(guī)督導(dǎo)官管理辦法等合規(guī)制度，加強制度管理，規(guī)范制度制定流程，及時梳理相關(guān)規(guī)章制度，保證規(guī)章制度覆蓋業(yè)務(wù)關(guān)鍵風險點。

第三，健全內(nèi)控合規(guī)組織架構(gòu)。商業(yè)銀行應(yīng)設(shè)立內(nèi)控合規(guī)部，設(shè)立法律事務(wù)崗、合規(guī)管理崗，落實合規(guī)優(yōu)先要求。建立合規(guī)督導(dǎo)員隊伍，制定管理辦法，明確崗位職責，將合規(guī)管理的要求落實到各經(jīng)營與管理環(huán)節(jié)。建立中心舉報電話、舉報郵箱和舉報信箱等，強化內(nèi)控監(jiān)督管理。組織簽署中小企業(yè)信貸中心第一負責人《合規(guī)承諾書》，組織全體員工簽署《員工守法合規(guī)承諾書》，強化員工職業(yè)操守和職業(yè)紀律管理。

第四，加強日常內(nèi)控合規(guī)管理。定期召開內(nèi)控評審會，制定內(nèi)控評審會實施細則。可實行季度內(nèi)控評審會制度，強化內(nèi)控評審的跟蹤落實。開展新建機構(gòu)輔導(dǎo)驗收工作，接待總行審計部常規(guī)檢查，形成整改報告，落實問題整改。開展案件防范專項檢查，重點檢查信貸資金流向、印章管理和員工異常行為等關(guān)鍵環(huán)節(jié)。圍繞中心經(jīng)營管理，有針對性地開展法律審查和服務(wù)，開展法律事務(wù)和法律專項培訓(xùn)，完善合同文體，把好法律風險控制關(guān)。

[1]張濤.中小企業(yè)信貸融資的基本特點和我國的現(xiàn)狀[EB/OL]. http://finance.sina.com.cn/leadership/mroll/20091103/162669 18071.shtml，2009-11-03.

[2]葛效瑾.中小企業(yè)信貸風險評價體系研究：以A商業(yè)銀行為例[D].山東大學(xué)，2007.

[3]林毅夫，李永軍.中小金融機構(gòu)發(fā)展與中小企業(yè)融資[J].經(jīng)濟研究，2001（1）.

[4]張杰.民營經(jīng)濟的金融困境與融資次序[J].經(jīng)濟研究，2000（4）.

[5]董彥嶺.中小企業(yè)銀行信貸融資研究[D].南開大學(xué)，2003.

[6]姚建平.中小企業(yè)信貸的風險收益模型[J].重慶建筑大學(xué)學(xué)報，2001（4）.

book=75,ebook=152

F832.33

A

1673-1999（2010）11-0075-03

徐青（1974-），女，江西臨川人，管理學(xué)碩士，福建金融職業(yè)技術(shù)學(xué)院（福建福州350007）會計系財稅教研室講師，從事現(xiàn)代理財理論與方法研究。

2010-02-05