馮 燁

（河北經(jīng)貿(mào)大學，河北 石家莊 050000）

一、企業(yè)經(jīng)營失敗的常見類型：

1.不成功的創(chuàng)業(yè)公司

不成功的創(chuàng)業(yè)公司的管理者常常缺乏管理經(jīng)驗，公司政策的錯誤是管理者錯誤的結(jié)果，公司出現(xiàn)大量的資本支出、過低的銷售水平以及被低估的各項費用，同時公司很難與利益相關者建立穩(wěn)定的關系。

2.增長雄心過大的公司

公司可能會隨著經(jīng)營的惡化遭遇增長率的下降并最終破產(chǎn)倒閉，倒閉的公司通常擁有一個較弱的財務結(jié)構(gòu)；這種類型的公司倒閉的最初缺陷是管理者對公司的產(chǎn)品的需求過度高估，盡管這些管理者不但經(jīng)驗豐富，而且能力也很強。

3.極端迅速擴張的公司

極端迅速擴張的公司的領導對公司前期成功的反映過度的盲目樂觀，公司規(guī)模的極速擴大最終導致資本支出和財務杠桿同步上升，而企業(yè)的管理還遠遠沒有跟上企業(yè)發(fā)展的步伐，最終企業(yè)陷入了極度危險的困境，最后很難逃脫破產(chǎn)的命運。曾經(jīng)紅極一時的巨人集團就是這種類型公司的典型代表。

4.成熟的、沒有迅速增長的公司

成熟的、沒有迅速增長的公司的領導人缺乏開拓市場的積極性和做大事業(yè)的決心，缺乏靈活性的管理者和企業(yè)家一直相信在過去取得的成功的戰(zhàn)略，由于對變化的漠不關心，他們沒有意識到環(huán)境的逐漸改變，當競爭對手對環(huán)境做出了較大的反映時，對變化漠不關心的公司便失去了戰(zhàn)略優(yōu)勢。而公司和管理者將不斷下降的盈利歸咎于一些暫時性因素的影響，直到企業(yè)出現(xiàn)重大虧損時，才會明白過來，但往往為時已晚，企業(yè)往往難以逃脫倒閉的命運，許多國際知名的大企業(yè)就是因為這個原因?qū)е掳倌晷难獨в谝坏?/p>

二、企業(yè)經(jīng)營失敗的常見原因：

企業(yè)在經(jīng)營的過程中，可謂困難重重。有的企業(yè)發(fā)展壯大起來，但有的企業(yè)卻不幸倒下。影響企業(yè)成功與失敗的原因很多，有自身管理層面的，也有經(jīng)濟環(huán)境大背景下的。總結(jié)起來，現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營，主要有以下困難：

1.企業(yè)規(guī)模小

中小企業(yè)規(guī)模很小，缺乏資金和市場，抵御外來風險的能力非常薄弱，在同大企業(yè)的競爭中處于非常不利的地位，尤其在現(xiàn)在這個世界經(jīng)濟一體化的大背景下，很難發(fā)展壯大。

2.企業(yè)成立時間短

新成立的企業(yè)同樣缺乏成功的管理經(jīng)驗，市場也沒有開拓出來，根據(jù)相關專業(yè)人員統(tǒng)計，有三分之二的企業(yè)是成立的三年之內(nèi)倒閉的。

3.稅收負擔沉重

雖然我國整體稅收負擔在世界范圍內(nèi)適中，但不同的企業(yè)面臨的稅收負擔因企業(yè)自身的經(jīng)營范圍不同，是不均衡的。企業(yè)要面臨增值稅、消費稅、營業(yè)稅、企業(yè)所得稅、個人所得稅、房產(chǎn)稅、印花稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、城鎮(zhèn)維護建設稅、教育費附加等十幾種常見的稅收負擔，特別是同時繳納增值稅和消費稅的企業(yè)，尤其嚴重。

例如：河北省張家口市某鄉(xiāng)村酒廠利用當?shù)厥a(chǎn)的玉米生產(chǎn)糧食散白酒，雖然在當?shù)睾軙充N，但面對的是廣大農(nóng)民消費者，銷售量一直保持在每月1000噸左右，銷售價格一直保持在2元一斤左右。在進行納稅籌劃前：企業(yè)營業(yè)額=1000×1000=100萬元，企業(yè)應納消費稅額=1000×1000×2×2×20%+1000×1000×2×0.5=80000+100000=180000元，企業(yè)的增值稅額=1000×1000×17%=170000元，不算其他和稅種，兩稅之和是35萬元，占企業(yè)營業(yè)額的35%，稅收負擔過重可見一斑。

4.缺乏資金支持

從2008年至今，世界范圍內(nèi)的經(jīng)濟發(fā)展不景氣已經(jīng)持續(xù)了4年多了，從我國股票市場就可見一斑，我國滬市股票指數(shù)從6300點一直降到了現(xiàn)在的2000點附近。為了應對日益復雜的國內(nèi)外經(jīng)濟局勢，我國采取了穩(wěn)健的貨幣政策，企業(yè)融資出現(xiàn)了一定的困難，尤其是占用資金巨大，資金回籠慢的大型機械制造、房地產(chǎn)開發(fā)等相關產(chǎn)業(yè)。民間借貸一度火熱，私貸利率更是到了年利率20%以上，有的已經(jīng)到了年利率50%。面臨如此資金短缺的局面，企業(yè)困境可想而知。

5.管理水平低下

管理水平低下是企業(yè)失敗的最主要原因之一，在倒閉的公司中，最缺少的不是資金，不是政策扶持，不是缺少市場，而是管理水平低下。管理水平低下導致企業(yè)的資本流失、財務混亂。

融資出現(xiàn)困難、銷售水平低下、費用支出嚴重超標等等一系列的問題，最終導致企業(yè)破產(chǎn)。

企業(yè)經(jīng)營面臨的困難很多，就不一一列舉。企業(yè)今后發(fā)展的路在何方？

三、運用納稅籌劃解決企業(yè)面臨的困難

企業(yè)經(jīng)營失敗的原因很多，但歸根結(jié)底有兩大原因：資金和管理。雖然很多人從各個方面進行了一系列的努力探索，也取得了很多成功的寶貴經(jīng)驗，但以我的淺見，這些探索解決思路大多是從一個或幾個方面入手，往往缺乏系統(tǒng)的體系。

納稅籌劃產(chǎn)生于西方，19世紀中葉，意大利的稅務專家已經(jīng)出現(xiàn)，并為納稅人提供稅務咨詢，其中便包括為納稅人進行納稅籌劃。發(fā)達的市場經(jīng)濟國家對于納稅籌劃的研究開展較早，如英國、美國等早在上個世紀三十年代就開始發(fā)展，并在稅收實踐中加以廣泛地應用。美國南加州W.B.梅格斯博士在與別人合著的《會計學》講到：“在納稅發(fā)生之前，有系統(tǒng)地對企業(yè)經(jīng)營或投資行為做出事先安排，以達到盡量地少繳所得稅，這個過程就是納稅籌劃?！?/p>

納稅籌劃進入我國的時間雖然不是很長，但已經(jīng)逐漸被世人所接受，越來越多的企業(yè)開始尋求納稅籌劃的幫助。很多人認為要想企業(yè)多賺錢，就要少交稅，就要想盡辦法偷稅漏稅，這個觀點是絕對錯誤的，也是極其危險的。偷稅漏稅的結(jié)果不僅使國家稅收蒙受了巨大流失，也使企業(yè)面臨法律的制裁。也有些人片面的認為納稅籌劃就是解決企業(yè)少交稅的問題，其實不然，一心一意只想從少交稅入手進行納稅籌劃，是片面的，有時候還會事與愿違，少交了一種稅卻引起其他稅種多交了很多稅。納稅籌劃是從整體上減輕稅收負擔，而要達到這個目的，就首先要從企業(yè)的經(jīng)營管理、財務管理等各個方面入手，才能從根本上減輕企業(yè)的稅收負擔，增強企業(yè)的競爭力。也就是說，納稅籌劃不僅有減輕企業(yè)稅收負擔的作用，同時更會使企業(yè)以納稅籌劃為紐帶，加強企業(yè)的經(jīng)營管理和財務管理水平，從整體上提高市場競爭力。

由于篇幅有限，下面我只從納稅籌劃加強企業(yè)的經(jīng)營管理和提高財務管理水平兩個方面舉例說明納稅籌劃如何使企業(yè)從整體上減輕稅收負擔，提高企業(yè)競爭力的。

1.綜合運用財務手段，降低企業(yè)稅收負擔：

案例1：天津市某股份有限公司計劃籌措10000萬元資金用于擴建生產(chǎn)線，財務部門專門制定了二套籌資方案。假設該公司的資本結(jié)構(gòu)（負債籌資與權(quán)益籌資的比例）如下，二種方案的借款年利率都是8%，企業(yè)所得稅稅率都是25%，三種方案扣除利息和所得稅前的年息稅前利潤都是1000萬元。

方案一：全部10000萬元資金都是采用權(quán)益籌資方式，即向社會公開發(fā)行股票，每股計劃發(fā)行價格2元，共計5000萬股。

方案二：采用負債籌資和權(quán)益籌資結(jié)合的方式，向銀行借款5000萬元，向社會公開發(fā)行股票籌資5000萬元，每股計劃發(fā)行價格2元，共計2500萬股。

納稅籌劃：

方案一：企業(yè)所得稅額=1000×25%=250（萬元）

每股收益=1000÷5000=0.2（元）

方案二：企業(yè)所得稅額=（1000—5000×8%）×25%=150（萬元）

每股收益=（1000—5000×8%）÷2500=0.24（元）

根據(jù)《企業(yè)所得稅法》規(guī)定：非金融企業(yè)向金融企業(yè)借款的利息支出、金融企業(yè)的各項存款利息支出和同業(yè)拆借支出、企業(yè)經(jīng)批準發(fā)行債券的利息支出，可據(jù)實扣除。

非金融企業(yè)之間借款的利息支出，不超過按照金融企業(yè)同期同類貸款利率計算的數(shù)額的部分可據(jù)實扣除，超過部分不得扣除。

同樣是這個案例，如果扣除利息和所得稅前的年息稅前利潤都是600萬元呢？

納稅籌劃：

方案一：企業(yè)所得稅額=600×25%=150（萬元）

每股收益=600÷5000=0.12（元）

方案二：企業(yè)所得稅額=（600—5000×8%）×25%=50（萬元）

每股收益=（600—5000×8%）÷2500=0.04（元）

EPS=（EBIT—I1）×（1—25%）÷N1=（EBIT—I2）×（1—25%）÷N2

式中：EBIT——EPS兩種方案無差別時的息稅前利潤；

I1——第一套方案的年利息支出；

I2——第二套方案的年利息支出；

N1——第一套方案籌資后發(fā)行在外的普通股股數(shù)；

N2——第二套方案籌資后發(fā)行在外的普通股股數(shù)。

代入有關數(shù)據(jù)：

（EBIT—0）×（1—25%）÷5000=（EBIT—400）×（1—25%）÷2500

EBIT=800（萬元）

面對企業(yè)的不同情況，納稅籌劃巧妙的運用了財務杠桿的作用，既降低了企業(yè)的稅收負擔，又提高了企業(yè)的財務管理能力。

2.納稅籌劃幫助企業(yè)從產(chǎn)品轉(zhuǎn)型入手，加強經(jīng)營管理。

案例2：河北省張家口市某鄉(xiāng)村酒廠利用當?shù)厥a(chǎn)的玉米生產(chǎn)糧食散白酒，雖然在當?shù)睾軙充N，但面對的是廣大農(nóng)民消費者，銷售量一直保持在每月1000噸左右，銷售價格一致保持在2元一斤左右。沉重的稅收負擔一直壓的酒廠喘不過氣來。廠長去找有關專家進行納稅籌劃。專家到了當?shù)剡M行實地考察，意外發(fā)現(xiàn)當?shù)厥a(chǎn)枸杞等一批中草藥，于是靈機一動，想出了籌劃方案：將枸杞等中草藥泡入酒中制成藥酒出售。（假設加工成藥酒后，價格不變，仍然以2元一斤的價格出售，不考慮枸杞等中草藥成本。本題只研究消費稅，不考慮其他稅種。）

納稅籌劃前：

根據(jù)《消費稅暫行條例》規(guī)定，白酒適用復合計稅方法，稅率：20%+0.5 元/斤

應納消費稅額=銷售額×適用稅率+銷售數(shù)量×適用的定額稅率

企業(yè)應納消費稅額=1000×1000×2×2×20%+1000×1000×2×0.5

=80000+100000=180000元

納稅籌劃后：

根據(jù)《消費稅暫行條例》規(guī)定：藥酒屬于其他酒范疇，適用10%的稅率，適用從價計稅方法。應納消費稅額=銷售額×適用稅率。

企業(yè)應納消費稅額=1000×1000×2×2×10%=40000 元

通過納稅籌劃為企業(yè)節(jié)約消費稅負擔140000萬元。

當然，藥酒是保健食品，其價值遠遠高于一般散白酒的價格，企業(yè)既降低了企業(yè)稅收負擔，又促進了企業(yè)的產(chǎn)業(yè)升級，企業(yè)的命運發(fā)生了翻天覆地的變化。

由此可見，納稅籌劃是以企業(yè)整體利益最大化為原則，從根本上減輕企業(yè)稅收負擔，又提高了企業(yè)的管理水平，提高了企業(yè)的市場競爭力。

[1]王智勇.企業(yè)納稅籌劃[M].企業(yè)管理出版社.

[2]王智勇.企業(yè)納稅籌劃方案設計與案例點評[M].企業(yè)管理出版社.

[3]王智勇.企業(yè)稅收政策解析、實務、納稅籌劃[M].企業(yè)管理出版社.

[4]公司戰(zhàn)略與風險管理[M].中國注冊會計師協(xié)會 經(jīng)濟科學出版社.