山西煤炭運(yùn)銷集團(tuán)大同有限公司 張小英

我國(guó)中小企業(yè)防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策研究

山西煤炭運(yùn)銷集團(tuán)大同有限公司 張小英

中小企業(yè)在整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的地位越來越重要,然而由于外部、內(nèi)部等多種不確定因素的影響，中小企業(yè)或多或少都會(huì)存在著一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。因此，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的研究，并在此基礎(chǔ)上提出防范的措施，進(jìn)一步提高企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理水平已成為一個(gè)重要的問題。本文以財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)為研究對(duì)象，分析了中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀及產(chǎn)生的原因，并在此基礎(chǔ)上為中小企業(yè)有效地防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)提出了一些建設(shè)性意見。

中小企業(yè) 防范 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 對(duì)策

一、我國(guó)中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀及原因分析

1、我國(guó)中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀

資產(chǎn)負(fù)債率普遍較高;融資成本高，資金短缺現(xiàn)象嚴(yán)重;投資隨意性強(qiáng)，報(bào)酬率低。

2、我國(guó)中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的原因分析

企業(yè)資本結(jié)構(gòu)不合理。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理文化建設(shè)不足，財(cái)務(wù)管理人員風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)淡薄。財(cái)務(wù)決策缺乏嚴(yán)肅性。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)不合理，內(nèi)部監(jiān)控體系不健全。財(cái)務(wù)控制薄弱，資金監(jiān)管不嚴(yán)。

引發(fā)中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的外部因素不僅包括經(jīng)濟(jì)環(huán)境、法律環(huán)境，還包括社會(huì)環(huán)境、政治環(huán)境等。這些存在于企業(yè)之外的因素具有多變性和復(fù)雜性，企業(yè)不僅難以準(zhǔn)確預(yù)見，而且也無法改變。當(dāng)這些外在因素發(fā)生變化時(shí)，企業(yè)難免會(huì)面臨財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

二、我國(guó)中小企業(yè)防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策

(一)內(nèi)部防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策

1、籌資風(fēng)險(xiǎn)的防范

籌資活動(dòng)對(duì)于中小企業(yè)至關(guān)重要，關(guān)系到企業(yè)能否正常運(yùn)營(yíng)、繼續(xù)發(fā)展壯大。在企業(yè)進(jìn)行籌資活動(dòng)時(shí)，難免會(huì)出現(xiàn)一些財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。為了更好的對(duì)籌資過程中的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行防范，中小企業(yè)可以從以下幾個(gè)方面加以防范。

樹立良好的形象，提高吸引力。中小企業(yè)應(yīng)該從自身出發(fā)，樹立起良好的企業(yè)形象。這樣有利于吸引外來投資者對(duì)企業(yè)進(jìn)行投資，降低籌資成本。另外，相對(duì)于民間借貸，銀行等金融機(jī)構(gòu)的貸款利息也相對(duì)較低，而且金融機(jī)構(gòu)是中小企業(yè)籌資的主要渠道。企業(yè)應(yīng)增強(qiáng)自身的信譽(yù)，與金融機(jī)構(gòu)建立良好的合作伙伴，為企業(yè)的發(fā)展籌集更多的資金。

優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力。企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身的發(fā)展需要選擇符合企業(yè)的籌資方式、籌資數(shù)量，保持合理的的負(fù)債比率，適度負(fù)債經(jīng)營(yíng)，使得籌集來的資金不僅能更好的運(yùn)用到企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中，獲取更多的利潤(rùn)，而且到期能夠償還本金利息。

堅(jiān)守經(jīng)濟(jì)有效性原則。企業(yè)在進(jìn)行籌資時(shí)要堅(jiān)持經(jīng)濟(jì)有效性原則。企業(yè)應(yīng)該全面考慮長(zhǎng)期籌資方式與短期籌資方式的優(yōu)缺點(diǎn)，選擇籌資成本低的籌資方式，使籌資成本率低于投資收益率。

2、投資風(fēng)險(xiǎn)的防范

投資前應(yīng)對(duì)投資項(xiàng)目進(jìn)行可行性分析，根據(jù)企業(yè)自身的優(yōu)勢(shì)，正確作出投資決策，避免盲目投資。企業(yè)在對(duì)一個(gè)項(xiàng)目進(jìn)行投資前，應(yīng)對(duì)這個(gè)項(xiàng)目可能產(chǎn)生的機(jī)會(huì)成本與各種風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行研究，綜合考慮各方面的影響因素，選擇最科學(xué)的投資決策。

選取合適的投資組合，分散資金投向，有效地規(guī)避投資風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)應(yīng)合理的進(jìn)行多元化投資，增加投資項(xiàng)目的種類，把雞蛋放在不同的籃子里，這樣對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了分散，提高了投資收益。

3、資金回收風(fēng)險(xiǎn)的防范

信用交易的頻繁、賒銷現(xiàn)象的大量存在使得中小企業(yè)的資金回收風(fēng)險(xiǎn)加大，具體可以從以下幾個(gè)方面進(jìn)行防范：

制定合理的應(yīng)收賬款政策。應(yīng)收賬款政策又稱信用政策，主要包括信用標(biāo)準(zhǔn)、信用條件和收賬政策三部分。企業(yè)可以運(yùn)用5C評(píng)估法即品德、能力、資本、抵押品和情況對(duì)客戶進(jìn)行信用評(píng)估，選擇資信程度好的客戶。此外，企業(yè)還可以制定科學(xué)系統(tǒng)的應(yīng)收賬款體系，增加應(yīng)收賬款的回收率，減少由于資金回收不順帶來的風(fēng)險(xiǎn)。

實(shí)行貸款回收考核制度。企業(yè)可以把貸款回收率作為員工的一個(gè)考核指標(biāo)，促使貸款及時(shí)收回。

4、收益分配風(fēng)險(xiǎn)的防范

中小企業(yè)在進(jìn)行收益分配時(shí)不僅要考慮短期利益，同時(shí)也要考慮長(zhǎng)期利益。不僅要正確處理企業(yè)和國(guó)家的利益關(guān)系，還要分配好企業(yè)與員工之間的利益關(guān)系。企業(yè)應(yīng)該采取穩(wěn)健的、適度的收益分配政策，既要給員工提供更好的薪酬和福利，使員工的切身利益得到保障，充分調(diào)動(dòng)員工工作的積極性。又要給企業(yè)留足充分的資金，便于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的順利進(jìn)行。

(二)外部防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策

政府應(yīng)盡快完善關(guān)于中小企業(yè)發(fā)展的政策及相關(guān)的法律法規(guī)。目前我國(guó)已出臺(tái)了不少法律法規(guī)，對(duì)加快中小企業(yè)的發(fā)展有一定的積極意義。但中小企業(yè)要想繼續(xù)發(fā)展壯大，使自身具備更強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力，還需要國(guó)家進(jìn)一步完善相關(guān)的法規(guī)政策，給中小企業(yè)提供更多平等競(jìng)爭(zhēng)的機(jī)會(huì)。

政府應(yīng)加大對(duì)中小企業(yè)的扶持力度，緩解融資難的問題。中小企業(yè)融資難已成為制約企業(yè)發(fā)展的一個(gè)突出問題，政府應(yīng)加大扶持力度，采取有效措施，緩解融資困難的局面。政府一方面要引導(dǎo)和加強(qiáng)企業(yè)的自身形象建設(shè)，樹立良好的信譽(yù)。另一方面要鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)放寬對(duì)企業(yè)的貸款限制，加大對(duì)企業(yè)的信貸投入。

金融機(jī)構(gòu)要成為中小企業(yè)發(fā)展的助推器。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)觀念，加快貸款決策程序的改進(jìn)，完善信貸管理體制，建立適合中小企業(yè)的信貸審批制度，為中小企業(yè)的發(fā)展注入更多的資金，推動(dòng)中小企業(yè)健康快速的發(fā)展。

三、結(jié)束語

綜述，中小企業(yè)在其生存、發(fā)展、壯大過程中，始終會(huì)受到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的威脅，這是全社會(huì)和每個(gè)企業(yè)都必須正視的問題。

[1]楊湘江.中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范策略[J].經(jīng)濟(jì)導(dǎo)刊，2010，8：42-43

[2]姚雁雁.我國(guó)中小企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因及其防范[J].財(cái)會(huì)研究，2010，（13）：65-67

[3]劉錦艷.中小企業(yè)防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)淺析[N].山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)，2009-11-31(2)