（浙江財(cái)經(jīng)大學(xué) 浙江杭州310018）

一、引言

監(jiān)管（Regulation）一詞在牛津高階詞典中譯為controlling s.th by means of rules，即運(yùn)用規(guī)則條例的管理控制，亦可將其理解成規(guī)制調(diào)節(jié)。對(duì)于本文所探討的財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露監(jiān)管可以從以下三方面展開(kāi)：什么是財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露監(jiān)管；為什么要進(jìn)行監(jiān)管；如何監(jiān)管。

針對(duì)問(wèn)題一，筆者在文中將其理解為監(jiān)管財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露，即涉及監(jiān)管的對(duì)象。針對(duì)為何進(jìn)行監(jiān)管？筆者從中概括為兩個(gè)維度：質(zhì)的維度的信息不對(duì)稱和量的維度的供需矛盾。在解釋如何監(jiān)管這一問(wèn)題時(shí)，汪祥耀（2003）認(rèn)為規(guī)則的制定是監(jiān)管的一種手段，包括法律、法規(guī)、條例、制度或準(zhǔn)則。其中規(guī)則的制定是一方面，規(guī)則的完善也是監(jiān)管的一大舉措。2012年5月17日財(cái)政部《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第30號(hào)——財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)（征求意見(jiàn)稿）》的函（以下簡(jiǎn)稱征求意見(jiàn)稿）就是對(duì)準(zhǔn)則完善的一個(gè)很好的實(shí)例，并且可以和財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露相聯(lián)系。為此，本文側(cè)重探究規(guī)則的完善，并以此為例分析財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)的各變化完善之處和其中的動(dòng)向，以此說(shuō)明財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露監(jiān)管舉措的完善。

二、監(jiān)管的必要性

閻達(dá)五、陳東輝（1999）認(rèn)為財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露主要涉及供需矛盾和信息不對(duì)稱，其他相關(guān)文獻(xiàn)中也多次提及這一點(diǎn)，為此筆者將供需矛盾歸為量的維度，將信息不對(duì)稱歸為質(zhì)的維度。

首先是量的維度。楊淑娥（2010）將財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露看作是財(cái)務(wù)報(bào)告供需見(jiàn)面的節(jié)點(diǎn)，并且受信息使用者（需求者）的檢驗(yàn)。閻達(dá)五、陳東輝（1999）認(rèn)為企業(yè)所需披露的信息受財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)本身及披露成本的限制，為此供給方不可能將所有信息展現(xiàn)在需求者眼前。薛祖云（2002）認(rèn)為最終的信息披露是企業(yè)與信息使用者利益均衡的結(jié)果。較之于供給方的成本效益原則，信息使用者（需求者）更偏好于越充分、越相關(guān)、越可靠越好，這就必然導(dǎo)致一個(gè)供需矛盾問(wèn)題。其次是質(zhì)的維度。即使使用者獲得所需的信息，但信息質(zhì)量卻不能完全知曉，因?yàn)橄鄬?duì)于外部信息使用者，生產(chǎn)者具有更大的信息優(yōu)勢(shì)。這便會(huì)產(chǎn)生信息不對(duì)稱，其經(jīng)濟(jì)后果便是道德風(fēng)險(xiǎn)與逆向選擇問(wèn)題。逆向選擇是Akerlof（1970）在對(duì)舊車市場(chǎng)研究中提出的概念，主要是高質(zhì)量的一方會(huì)被擠出市場(chǎng)的現(xiàn)象。范里安（2011）將其解釋為隱藏信息問(wèn)題；同樣，又將道德風(fēng)險(xiǎn)解釋為隱藏行動(dòng)的問(wèn)題?；谝陨蟽煞矫婵梢?jiàn)監(jiān)管很有必要。

三、監(jiān)管手段：規(guī)則的制定

從管理部門(mén)設(shè)置看，薛祖云（2005）將財(cái)政部、證監(jiān)會(huì)、審計(jì)署，稱為“三駕馬車”。從其管理設(shè)置及相應(yīng)職責(zé)可知這“三駕馬車”雖然各司其職但卻存在互補(bǔ)的關(guān)系，對(duì)監(jiān)管的實(shí)施起到了強(qiáng)大的驅(qū)動(dòng)力。

從規(guī)則的制定情況看，主要包括法律、法規(guī)、條例、制度或準(zhǔn)則等，例如企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、會(huì)計(jì)法、注冊(cè)會(huì)計(jì)師法、企業(yè)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告條例、公司法、證券法等。這些規(guī)則的制定不論是從制定的部門(mén)還是所涉及的具體規(guī)定均體現(xiàn)了監(jiān)管的過(guò)程，并且在信息披露方面都有明確列示，即不同規(guī)則從不同角度進(jìn)行監(jiān)管。

四、財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)的征求意見(jiàn)稿：規(guī)則的完善

作為規(guī)則之一的準(zhǔn)則，scott（2006）認(rèn)為準(zhǔn)則的制定是中央權(quán)威對(duì)公司外部信息的生產(chǎn)決策進(jìn)行管制。對(duì)制定的準(zhǔn)則進(jìn)行更新和完善是不斷健全現(xiàn)有監(jiān)管手段的重要方面。此次的征求意見(jiàn)稿的目的表述如下：“為適應(yīng)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，完善我國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系，提高財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)質(zhì)量和會(huì)計(jì)信息透明度，保持我國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的持續(xù)趨同?！笨梢?jiàn)規(guī)則完善的重要性。

（一）財(cái)務(wù)報(bào)告列報(bào)：相應(yīng)的完善點(diǎn)

筆者將征求意見(jiàn)稿與已發(fā)布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第30號(hào)——財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)》相比較，變化完善之處表現(xiàn)在：

變化一：將四大報(bào)表放在同等重要位置。在征求意見(jiàn)稿第二條中提到財(cái)務(wù)報(bào)表組成部分包括四張報(bào)表及附注。在之后又強(qiáng)調(diào)了 “財(cái)務(wù)報(bào)表上述組成部分具有同等的重要程度。”從中可反映出監(jiān)管中將對(duì)報(bào)表披露力度要求加大，將報(bào)表及附注更加放在了同等重要位置，體現(xiàn)完整性，充分性，有助于提高列報(bào)的質(zhì)量，同時(shí)給予信息使用者在決策時(shí)全面性的把握的啟示。

變化二：適用范圍擴(kuò)大。征求意見(jiàn)稿第三條中將本準(zhǔn)則適用范圍擴(kuò)大至個(gè)別財(cái)務(wù)報(bào)表和合并財(cái)務(wù)報(bào)表，以及年度財(cái)務(wù)報(bào)表和中期財(cái)務(wù)報(bào)表。同時(shí)合并財(cái)務(wù)報(bào)表、中期財(cái)務(wù)報(bào)表的編制和列報(bào)，還應(yīng)遵循各自在2006年準(zhǔn)則體系中的具體準(zhǔn)則。此舉表明此項(xiàng)監(jiān)管舉措的完善將更加成熟，涉及面更廣。另外，相應(yīng)的列報(bào)除了通用性規(guī)則，還要遵循自身所要求的規(guī)則，更加合理。

變化三：對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力評(píng)價(jià)更全面。征求意見(jiàn)稿第五條中新增評(píng)價(jià)時(shí)需要考慮市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、企業(yè)目前或長(zhǎng)期的盈利能力、償債能力、財(cái)務(wù)彈性以及企業(yè)管理層改變經(jīng)營(yíng)政策的意向等因素。對(duì)可持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力的評(píng)價(jià)緊緊與實(shí)際結(jié)合，面對(duì)大環(huán)境之下，增強(qiáng)了企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，與金融危機(jī)以來(lái)的舉措相呼應(yīng)。列報(bào)中對(duì)企業(yè)的評(píng)價(jià)也更加全面科學(xué)，加強(qiáng)了信息的可比性、相關(guān)性。企業(yè)處在內(nèi)外環(huán)境之中，要注重將內(nèi)外兩方面相結(jié)合并分析企業(yè)的優(yōu)勢(shì)、劣勢(shì)、機(jī)遇與威脅，提升風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，同時(shí)也有助于監(jiān)管的執(zhí)行。

變化四：變更要求更加合乎實(shí)際。征求意見(jiàn)稿第八條中新增當(dāng)出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)影響較大的交易或事項(xiàng)發(fā)生后，也應(yīng)進(jìn)行變更。這體現(xiàn)實(shí)質(zhì)重于形式，也是重要性的表現(xiàn)，同時(shí)為變更情形的判定提供更加全面的準(zhǔn)則依據(jù)，這將有助于提高列報(bào)質(zhì)量。

變化五：重要性的定義完善充實(shí)。征求意見(jiàn)稿第十條中提到重要性應(yīng)當(dāng)根據(jù)企業(yè)所處的具體環(huán)境，并從項(xiàng)目的性質(zhì)和金額大小兩方面予以判斷。包括考慮該項(xiàng)目性質(zhì)上是否屬于企業(yè)日?；顒?dòng)、是否顯著影響企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況等因素；項(xiàng)目金額上需考慮項(xiàng)目金額占資產(chǎn)總額、負(fù)債總額、所有者權(quán)益總額、營(yíng)業(yè)收入總額、綜合收益總額等直接相關(guān)或所屬報(bào)表單列項(xiàng)目金額的比重等情形。

結(jié)合變化四，這里將重要性作進(jìn)一步闡述，主要是從項(xiàng)目的性質(zhì)與金額兩方面予以判斷。包括日常與非日常的劃分、金額與性質(zhì)的把握。在實(shí)務(wù)中，根據(jù)重要性原則，對(duì)于那些非日常的，數(shù)額小的但匯總起來(lái)又比較大的是否也應(yīng)判斷其具有重要性，這其中可能涉及累積影響數(shù)的匯總，體現(xiàn)量變到質(zhì)變的變化過(guò)程。

變化六：列報(bào)中直接計(jì)入當(dāng)期損益的利得和損失不得相互抵銷。征求意見(jiàn)稿第十一條中提到直接計(jì)入當(dāng)期利潤(rùn)的利得項(xiàng)目和損失項(xiàng)目的金額不得在利潤(rùn)表中列報(bào)時(shí)相互抵銷。此次的變化規(guī)范了披露項(xiàng)目的列示，減少不確定性，防止虛增或少計(jì)利潤(rùn)，做到“有據(jù)可查”；“不得相互抵銷”這一規(guī)定對(duì)于損失的高估、損失項(xiàng)目的模糊化程度起到一定的改進(jìn)作用。

變化七：正常營(yíng)業(yè)周期定義的充實(shí)。征求意見(jiàn)稿第十七條中將正常營(yíng)業(yè)周期定義為企業(yè)從購(gòu)買用于加工的資產(chǎn)起至實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金或現(xiàn)金等價(jià)物的期間，通常短于一年，若正常營(yíng)業(yè)周期不能確定的，應(yīng)當(dāng)以一年12個(gè)月作為正常營(yíng)業(yè)周期。這一變化體現(xiàn)了會(huì)計(jì)期間的準(zhǔn)確劃分，從而為相關(guān)科目的確認(rèn)與計(jì)量提供準(zhǔn)則依據(jù)。正常營(yíng)業(yè)周期的劃分將整個(gè)列報(bào)內(nèi)容予以規(guī)范化，便于橫向與縱向數(shù)據(jù)的比較，同時(shí)使監(jiān)管更加便利。

變化八：利潤(rùn)表。所有者權(quán)益變動(dòng)表中增加了列示項(xiàng)目。征求意見(jiàn)稿第三十一條中在利潤(rùn)表中增加了“其他綜合收益各項(xiàng)目扣除所得稅影響后的凈額”和“綜合收益總額兩項(xiàng)目”。在所有者變動(dòng)表中增加了“綜合收益總額、分別歸屬于母公司所有者的綜合收益總額和歸屬于少數(shù)股東的綜合收益總額”。并對(duì)其他綜合收益的列報(bào)的兩類情況以及綜合收益（總額）、其他綜合收益的定義作了解釋。

可見(jiàn)此次監(jiān)管措施的完善越來(lái)越體現(xiàn)完整性，從而使列報(bào)內(nèi)容更符合決策的需要。對(duì)于信息供給方，信息披露力度加大，披露規(guī)范化；對(duì)于廣大的信息使用者來(lái)講，為其使用和決策增加籌碼。列報(bào)的增加項(xiàng)也突出了其在列報(bào)中的重要性和全面性。對(duì)于這一增加舉措，相關(guān)的計(jì)稅基礎(chǔ)將如何變化，因?yàn)樵诶麧?rùn)表中這將影響所得稅計(jì)稅基礎(chǔ)，是將其作為遞延項(xiàng)目處理還是作為列報(bào)項(xiàng)目進(jìn)行列報(bào)，是否要同時(shí)考慮期間的劃分及歸屬問(wèn)題？這將是筆者今后研究所需思考的地方。

（二）征求意見(jiàn)稿：給予監(jiān)管的啟示

1.列報(bào)內(nèi)容深度不斷完善。從此次征求意見(jiàn)稿中可以看出，不論是定義還是相應(yīng)的列報(bào)處理中都給予一定的完善充實(shí)，由此可見(jiàn)在財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露監(jiān)管舉措中需要結(jié)合實(shí)際情況，實(shí)質(zhì)重于形式。而且還應(yīng)隨著環(huán)境變化而變化，并進(jìn)行多因素考慮。列報(bào)深度的不斷加強(qiáng)不是單單地追求量的變化，更多的是質(zhì)的提升，比如不得抵銷項(xiàng)、利潤(rùn)表列報(bào)增項(xiàng)使得整體列報(bào)的內(nèi)容更加全面和深入。

2.列報(bào)內(nèi)容廣度不斷擴(kuò)延。此次征求意見(jiàn)稿中，如對(duì)重要性定義、持續(xù)經(jīng)營(yíng)評(píng)價(jià)的充實(shí)體現(xiàn)了內(nèi)容涉及面的廣泛。由此可見(jiàn)，在相應(yīng)的監(jiān)管措施制定中需要適當(dāng)對(duì)披露內(nèi)容進(jìn)行擴(kuò)大和多元化，從而減少信息不對(duì)稱。

3.列報(bào)項(xiàng)目與格式。從利潤(rùn)表所增加的列報(bào)項(xiàng)來(lái)看，這種披露需要一定的格式，這樣才能使列報(bào)清晰明了，符合標(biāo)準(zhǔn)化管理。而且規(guī)則的制定本身就是一種規(guī)定，但這種標(biāo)準(zhǔn)的格式并不一定局限在條條框框中，還可以是相應(yīng)的明細(xì)說(shuō)明，或者在制定監(jiān)管措施時(shí)考慮將兩者結(jié)合使用。

4.整合資源。蔡海靜、汪祥耀、許慧（2011）認(rèn)為由于缺乏各種報(bào)告之間的整合，使得信息泛濫，內(nèi)容重復(fù)，不僅降低企業(yè)報(bào)告的決策有用性，而且極大地加重了企業(yè)負(fù)擔(dān)和使用者閱讀和理解報(bào)告的困難。試想是否可以在監(jiān)管舉措制定中對(duì)相應(yīng)的內(nèi)容進(jìn)行一定的整合，增強(qiáng)列報(bào)的可讀性，提升效率。從此次的征求意見(jiàn)稿中亦可感受到這一點(diǎn)。在相應(yīng)的監(jiān)管中，可考慮整合相應(yīng)的監(jiān)管資源，包括監(jiān)管部門(mén)之間、監(jiān)管措施本身、監(jiān)管對(duì)象的行為等。

5.適應(yīng)國(guó)際環(huán)境：準(zhǔn)則趨同。從此次征求意見(jiàn)稿目的中可體現(xiàn)準(zhǔn)則的國(guó)際趨同。這體現(xiàn)了監(jiān)管措施完善同時(shí)以適應(yīng)國(guó)際化條件下的發(fā)展。財(cái)政部副部長(zhǎng)王軍（2005）對(duì)會(huì)計(jì)趨同作了精辟的詮釋：趨同是進(jìn)步，是方向；趨同不等于相同；趨同需要一個(gè)過(guò)程；趨同是一種互動(dòng)。在相應(yīng)的財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露監(jiān)管舉措制定和完善中要時(shí)時(shí)關(guān)注國(guó)際新動(dòng)態(tài)，結(jié)合自身實(shí)際情況，將各國(guó)的監(jiān)管舉措進(jìn)行對(duì)比研究，從而可以總結(jié)經(jīng)驗(yàn)，不斷完善相應(yīng)監(jiān)管措施。

五、結(jié)論

本文重點(diǎn)探討了財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露監(jiān)管手段中的規(guī)則完善，并以征求意見(jiàn)稿為例分析相應(yīng)的財(cái)務(wù)報(bào)表列報(bào)的完善變化情況。筆者得出如下結(jié)論：在監(jiān)管中應(yīng)注重規(guī)則的制定和規(guī)則的完善；在完善方面，應(yīng)注重監(jiān)管內(nèi)容的廣度與深度以及監(jiān)管對(duì)象的披露方式；必要時(shí)可以整合監(jiān)管資源，提高效率和相關(guān)度；同時(shí)適應(yīng)國(guó)內(nèi)外環(huán)境的變化，并結(jié)合實(shí)際情況予以調(diào)整。

從總體上看，此次的征求意見(jiàn)稿不僅僅是對(duì)原有準(zhǔn)則的完善，更多的是適應(yīng)環(huán)境所做的調(diào)整，從而有助于減少信息不對(duì)稱和供需矛盾，并在如何監(jiān)管問(wèn)題上予以指導(dǎo)，進(jìn)而維持整個(gè)市場(chǎng)有效的運(yùn)行。