□唐　越

淺談“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理

□唐越

政府2012年啟動(dòng)的“去杠桿化”進(jìn)程正在進(jìn)一步影響中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行，特別是影響金融和流動(dòng)性格局。在宏觀經(jīng)濟(jì)進(jìn)入“去杠桿化”的新常態(tài)下，商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管控的壓力進(jìn)一步加大。商業(yè)銀行置身于宏觀經(jīng)濟(jì)去杠桿化和經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式轉(zhuǎn)變的復(fù)雜環(huán)境下，信用風(fēng)險(xiǎn)管理的理念、方法、工具必須相應(yīng)地提升和創(chuàng)新。

中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行2016年工作會(huì)議明確提出“向風(fēng)險(xiǎn)宣戰(zhàn)”，要求全行站在維護(hù)國(guó)有資產(chǎn)安全、金融體系穩(wěn)定、農(nóng)行市場(chǎng)形象的高度，強(qiáng)力挖潛降本增效。信貸投放在給商業(yè)銀行帶來利息收入、資金管理費(fèi)等預(yù)期收益的同時(shí)，還有可能因宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境惡化、債務(wù)人違約等因素產(chǎn)生非預(yù)期損失。尤其在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)“去桿杠化”背景下，商業(yè)銀行信貸投放主要集中在產(chǎn)能過剩行業(yè)，故商業(yè)銀行將面臨較大的經(jīng)營(yíng)困境，信用風(fēng)險(xiǎn)正在逐步暴露。如何有效地管理、控制信用風(fēng)險(xiǎn)自然成為商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理最為重要的活動(dòng)之一。

一、“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題

（一）信用風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)淡薄。銀行工作人員普遍存在著只注重銀行業(yè)務(wù)、不關(guān)注銀行盈利水平和資產(chǎn)質(zhì)量的情況，另外，平時(shí)的業(yè)績(jī)考察工作主要以業(yè)務(wù)發(fā)展作為主要的標(biāo)準(zhǔn)，沒有將信用風(fēng)險(xiǎn)管理落實(shí)到工作中。甚至為提高業(yè)績(jī)，實(shí)現(xiàn)信貸投放和短期盈利的目的，存在弄虛作假，對(duì)貸款客戶不實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量評(píng)估，給銀行的可持續(xù)發(fā)展帶來影響。

（二）信貸結(jié)構(gòu)不合理、集中度較高。商業(yè)銀行由于自身經(jīng)營(yíng)的傳統(tǒng)慣性和本土屬性，致使商業(yè)銀行的信貸結(jié)構(gòu)存在明顯的不合理。近年來，銀行的信貸多集中于房地產(chǎn)、產(chǎn)能過剩、大宗商品批發(fā)等限制發(fā)展行業(yè)以及政府融資平臺(tái)，朝陽產(chǎn)業(yè)信貸支持少，信貸的過度集中迫使銀行的生存與發(fā)展直接受個(gè)別貸款戶的經(jīng)營(yíng)狀況和個(gè)別產(chǎn)業(yè)的興衰發(fā)展支配，缺乏分散風(fēng)險(xiǎn)的渠道，在“去產(chǎn)能、去杠桿”背景下，銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)急劇上升。

（三）信用風(fēng)險(xiǎn)管理體制不健全?？偡中兄颇Ｊ较拢傂信c分行是委托代理關(guān)系，分行在總行的授權(quán)下經(jīng)營(yíng)，享有較大的決策和管理彈性，容易造成風(fēng)險(xiǎn)信號(hào)的選擇性屏蔽和報(bào)告。盡管近年來，商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理制度體系建設(shè)不斷強(qiáng)化，風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、處置和報(bào)告等各環(huán)節(jié)的執(zhí)行也逐步完善，但離高效、順暢的運(yùn)作還有一定的距離，尤其是總行并不能實(shí)時(shí)獲取全口徑的、準(zhǔn)確的信用風(fēng)險(xiǎn)數(shù)據(jù)和信息，難以對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)實(shí)施有效的事前預(yù)警、事中控制和事后監(jiān)督。部分商業(yè)銀行分支機(jī)構(gòu)往往存在重貸輕管的傾向，貸后管理流于形式，往往只為在要件上滿足監(jiān)管要求。

（四）信用風(fēng)險(xiǎn)管理工具單一，缺乏抓手。有效的管理工具可以使信用風(fēng)險(xiǎn)管理事半功倍。當(dāng)前，商業(yè)銀行突出存在信息系統(tǒng)支撐不足、影子銀行風(fēng)險(xiǎn)管控缺乏抓手和風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具單一等問題，從而加劇了“去杠桿化”背景下信用風(fēng)險(xiǎn)的管理難度。多數(shù)商業(yè)銀行在信息系統(tǒng)開發(fā)上的長(zhǎng)遠(yuǎn)性和系統(tǒng)性上還有待進(jìn)一步改善，信貸管理、風(fēng)險(xiǎn)管理、運(yùn)營(yíng)管理等系統(tǒng)之間缺乏通用的架構(gòu)，各個(gè)系統(tǒng)都是一個(gè)信息孤島，無法實(shí)現(xiàn)數(shù)據(jù)共享，制約了信用風(fēng)險(xiǎn)管理水平的提高。商業(yè)銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)管理往往偏重于抑制信用風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)大多予以拒貸，缺乏信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓交易、信貸資產(chǎn)證券化交易和信用衍生品交易等風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具。

二、“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理問題的根源

（一）經(jīng)營(yíng)理念陳舊、僵化。經(jīng)營(yíng)理念是員工行為的向?qū)?，信貸風(fēng)險(xiǎn)管理理念在信貸業(yè)務(wù)各個(gè)崗位、各個(gè)流程中起著十分重要的作用，其傳導(dǎo)深度在很大程度上決定了信用風(fēng)險(xiǎn)管理的成效。但是，由于我國(guó)商業(yè)銀行還較少經(jīng)歷經(jīng)濟(jì)周期的考驗(yàn)，信用風(fēng)險(xiǎn)管理理念陳舊已不能適應(yīng)“去桿杠化”背景下復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境的需要。對(duì)業(yè)務(wù)發(fā)展與風(fēng)險(xiǎn)管理的關(guān)系認(rèn)識(shí)不全面；對(duì)不同環(huán)節(jié)、不同產(chǎn)品的信用風(fēng)險(xiǎn)認(rèn)識(shí)不一致，缺乏全程、全額管控信用風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)，風(fēng)險(xiǎn)防控重點(diǎn)不突出；對(duì)眼前利益與長(zhǎng)遠(yuǎn)目標(biāo)的協(xié)調(diào)認(rèn)識(shí)不充分，商業(yè)銀行必須樹立穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的理念，即追求安全性、收益性和流動(dòng)性的有機(jī)統(tǒng)一，從完善公司治理、理順體制機(jī)制等方面著手，持續(xù)提高價(jià)值創(chuàng)造能力。

（二）金融生態(tài)環(huán)境復(fù)雜。我國(guó)金融生態(tài)環(huán)境復(fù)雜，一方面，社會(huì)信用體系不健全。社會(huì)信用意識(shí)不強(qiáng)，違約、失信成本過低，企業(yè)提供的財(cái)務(wù)報(bào)表不真實(shí)，不能真正反映企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況，直接的后果是給商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)甄別帶來了巨大困難。另一方面，政府行政干預(yù)過多。商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)中經(jīng)常受到來自政府直接或間接的行政干預(yù)，如為高風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)融資打招呼、阻撓銀行通過申請(qǐng)破產(chǎn)主張債權(quán)等等，迫使商業(yè)銀行不能完全根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行經(jīng)營(yíng)決策。

（三）同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈，加劇信用風(fēng)險(xiǎn)。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)體制改革的深入，民營(yíng)銀行準(zhǔn)入門檻已放寬，信托、證券、保險(xiǎn)等非銀行機(jī)構(gòu)廣泛介入信貸活動(dòng)。各家商業(yè)銀行為爭(zhēng)奪客戶，提升業(yè)績(jī)，紛紛加大對(duì)營(yíng)銷的重視程度及投入力度，但與此同時(shí)，往往忽略經(jīng)營(yíng)管理的整體性，重視短期行為和效果，不考慮長(zhǎng)期的發(fā)展以及長(zhǎng)期競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)地位的建立，缺乏對(duì)客戶的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。

三、“去杠桿化”背景下商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)策

（一）樹立正確的信用風(fēng)險(xiǎn)管理理念，堅(jiān)守風(fēng)險(xiǎn)底線。商業(yè)銀行應(yīng)始終堅(jiān)持“發(fā)展是第一要?jiǎng)?wù)，控險(xiǎn)是第一責(zé)任”，一手抓業(yè)務(wù)發(fā)展，一手抓風(fēng)險(xiǎn)防控，尤其在當(dāng)前嚴(yán)峻復(fù)雜的經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)下，更要把信用風(fēng)險(xiǎn)防控放在突出位置。在商業(yè)銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)管理中，要堅(jiān)持全面、系統(tǒng)的信用風(fēng)險(xiǎn)管理理念，制定監(jiān)督問責(zé)制度，有效地加強(qiáng)內(nèi)部評(píng)級(jí)體系的治理，增強(qiáng)內(nèi)部控制，將信用風(fēng)險(xiǎn)管理理念融入到商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中。

（二）加強(qiáng)重點(diǎn)領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)管理。一要強(qiáng)化政府融資平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)防控，努力優(yōu)化平臺(tái)信貸結(jié)構(gòu)，在控制信貸風(fēng)險(xiǎn)的前提下堅(jiān)持“區(qū)別對(duì)待、有保有壓”。因地方政府主導(dǎo)的項(xiàng)目中不乏盲目性、重復(fù)性項(xiàng)目，特別是保增長(zhǎng)的環(huán)境下，各項(xiàng)目難以實(shí)現(xiàn)資金平衡，商業(yè)銀行要防范出現(xiàn)系統(tǒng)性信貸風(fēng)險(xiǎn)。二要強(qiáng)化產(chǎn)能過剩行業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)防控，應(yīng)細(xì)分鋼鐵、房地產(chǎn)等產(chǎn)能過剩行業(yè)的行業(yè)準(zhǔn)入、退出和限額管理要求，實(shí)施提升審批層級(jí)、區(qū)域減批限批、實(shí)施限額管理、提高準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)、系統(tǒng)鎖定等措施，穩(wěn)步壓降用信余額，加大對(duì)風(fēng)險(xiǎn)客戶、僵尸企業(yè)的信貸退出，防范產(chǎn)能過剩行業(yè)內(nèi)企業(yè)退出市場(chǎng)、停產(chǎn)等風(fēng)險(xiǎn)。

（三）調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)，優(yōu)化資產(chǎn)組合。一要加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)信貸支持力度，進(jìn)一步完善融資環(huán)境，認(rèn)真研究制定符合中小企業(yè)特點(diǎn)的經(jīng)營(yíng)策略，主動(dòng)選擇和培育有發(fā)展前景的客戶，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)向好發(fā)展。二要加強(qiáng)對(duì)民生領(lǐng)域的信貸支持，提升對(duì)保障性住房建設(shè)的支持力度，改善中低收入家庭住房條件，積極介入納入政府預(yù)算的城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)項(xiàng)目，推動(dòng)基礎(chǔ)設(shè)施貸款轉(zhuǎn)型發(fā)展。三要加強(qiáng)對(duì)服務(wù)業(yè)發(fā)展的支持力度，優(yōu)先支持優(yōu)質(zhì)現(xiàn)代物流、研發(fā)設(shè)計(jì)、信息技術(shù)服務(wù)等各類生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)項(xiàng)目；圍繞挖掘消費(fèi)潛力，加快住房、汽車、教育、旅游等消費(fèi)金融發(fā)展。

（四）完善風(fēng)控體制，強(qiáng)化責(zé)任追究。完善風(fēng)險(xiǎn)績(jī)效考核評(píng)價(jià)體系，完善責(zé)任約束與獎(jiǎng)懲考核機(jī)制，堅(jiān)決貫徹從嚴(yán)管貸、從嚴(yán)治貸方針，對(duì)不按標(biāo)準(zhǔn)、流程、授權(quán)和履職要求違規(guī)辦貸的，一律嚴(yán)肅處理，堅(jiān)決遏制信貸違規(guī)行為“死灰復(fù)燃”和對(duì)新增不良貸款“無動(dòng)于衷”的態(tài)勢(shì)。對(duì)年內(nèi)新形成不良貸款的，要及時(shí)認(rèn)定責(zé)任人，直接責(zé)任人原則上要離崗離職清收，貸款未收回前不得上崗。對(duì)發(fā)生的重大信用風(fēng)險(xiǎn)事件，應(yīng)逐項(xiàng)分析原因，并從“橫向”和“縱向”兩個(gè)方面進(jìn)行責(zé)任認(rèn)定和追究。

（作者單位：農(nóng)業(yè)銀行高郵市支行）