謝　睿，梁后軍（安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)，安徽　蚌埠　233030）

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我國(guó)中小銀行對(duì)中小企業(yè)融資影響分析

謝睿，梁后軍
（安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)，安徽蚌埠233030）

摘要：中小企業(yè)是我國(guó)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的重要力量，而中小企業(yè)融資難問(wèn)題卻變得越來(lái)越突出.特別是全球金融危機(jī)以來(lái)，我國(guó)中小企業(yè)的融資環(huán)境不斷惡化，如何幫助中小企業(yè)走出困境，已受到理論界和實(shí)務(wù)界的廣泛關(guān)注.銀行是中小企業(yè)的堅(jiān)實(shí)后盾，如果能夠緊跟其后，勢(shì)必就能打破中小企業(yè)的融資困境的局面，從而促進(jìn)中小企業(yè)的快速健康持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展.本文試從中小銀行的角度出發(fā)，提出破解我國(guó)中小企業(yè)融資難的有效政策和建議，進(jìn)而為解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題獻(xiàn)計(jì)獻(xiàn)策.

關(guān)鍵詞：中小銀行；中小企業(yè)；融資

1　引言

自從改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)中小企業(yè)的數(shù)量不斷攀升，目前已達(dá)到企業(yè)總數(shù)的90%以上，其在經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中發(fā)揮著舉足輕重的作用.而中小企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中普遍存在著融資難的問(wèn)題，如何有效解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題一直受到社會(huì)各界的普遍關(guān)注.在當(dāng)前，銀行貸款仍然是中小企業(yè)融資的最主要渠道之一.

而多數(shù)中小銀行，不愿將自身命運(yùn)與中小企業(yè)發(fā)展相聯(lián)系，卻寧愿緊跟在大型銀行的背后，在其占盡先機(jī)的中高端市場(chǎng)爭(zhēng)奪一席之位.總體來(lái)看，我國(guó)中小銀行依附在政府的背后，不惜背上國(guó)有企業(yè)不良資產(chǎn)的包袱.盡管近兩年我國(guó)有些城市商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)了轉(zhuǎn)機(jī)，也出現(xiàn)了本土化的草根銀行——地方銀行，但這只是局部的變化，改革趨勢(shì)勢(shì)在必行.中小銀行如何走出具有自我特性的個(gè)性化發(fā)展道路，在中小企業(yè)發(fā)展的進(jìn)程中，獲得自我發(fā)展的難得機(jī)遇，關(guān)乎中小銀行生存命脈.

2　中小企業(yè)融資難的理論分析

融資難一直是困擾著世界各國(guó)中小企業(yè)進(jìn)步發(fā)展的一個(gè)比較普遍的問(wèn)題，即便是在經(jīng)濟(jì)發(fā)展良好的發(fā)達(dá)國(guó)家，雖然他們支持中小企業(yè)的政策體系和制度都相對(duì)比較齊全，但中小企業(yè)融資難的情況依然凸顯.根據(jù)國(guó)外小企業(yè)聯(lián)盟的一份調(diào)查結(jié)果顯示，只有不到五成的小企業(yè)對(duì)“銀行支持”感到滿(mǎn)意，而對(duì)“信貸成本”表示滿(mǎn)意的小企業(yè)只有不到兩成，對(duì)利率滿(mǎn)意的小企業(yè)僅有一成不到；中小企業(yè)的融資條件明顯劣于大型企業(yè)是不言自明的.

下面從經(jīng)濟(jì)學(xué)角度來(lái)分析，中小企業(yè)融資難的主要原因.

2.1交易成本高.因?yàn)殂y行貸款具有比較明顯的規(guī)模效應(yīng)，貸款規(guī)模越大，其單位交易成本就越低.而中小企業(yè)信貸與大企業(yè)相比不具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)性，因此貸款交易成本相對(duì)較高，這使得銀行不愿意給中小企業(yè)提供貸款.

2.2信息不對(duì)稱(chēng).在信息不對(duì)稱(chēng)的大背景下，大型銀行信貸市場(chǎng)易于出現(xiàn)信貸配給——即按照所報(bào)的契約條件，貸方提供的資金少于借方的需求.大量的實(shí)證研究表，與大企業(yè)相比，中小企業(yè)可受到的大銀行信貸配給的影響更大.其原因是：由于中小企業(yè)在交易成本高，與大企業(yè)相比，中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的聲譽(yù)較低，其管理風(fēng)格及行為特征等方面都具有很大的不確定性和不穩(wěn)定性.給中小企業(yè)貸款所面臨的道德風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題也相對(duì)更嚴(yán)重.

2.3中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)不確定性較大.中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高、持續(xù)時(shí)間短，退出市場(chǎng)的概率較高，以上幾個(gè)方面從客觀上增大了銀行信貸的風(fēng)險(xiǎn).

而理論界關(guān)于中小企業(yè)融資困難道的若干假說(shuō)中，幾乎每個(gè)假說(shuō)都證明了一點(diǎn)：大銀行對(duì)中小企業(yè)貸款成本高、不經(jīng)濟(jì)，從成本效益的角度來(lái)分析，大銀行是不太可能獲得盈利的.當(dāng)然，對(duì)于任何一個(gè)經(jīng)濟(jì)組織來(lái)說(shuō)，追求利潤(rùn)最大化是它的首要基本目標(biāo)，如果一個(gè)企業(yè)發(fā)展情況不好，即使國(guó)家、政府都強(qiáng)迫銀行給其貸款，也是不可能實(shí)現(xiàn)的.而小銀行與地域內(nèi)的中小企業(yè)有著密切的聯(lián)系，具有信息優(yōu)勢(shì)，容易與中小企業(yè)建立和保持長(zhǎng)期合作關(guān)系，對(duì)其融資、貸款使用情況非常了解，不用多花人力、物力、財(cái)力，就可以監(jiān)控企業(yè)，貸款具有明顯區(qū)域特征.中小銀行在長(zhǎng)期為中小企業(yè)提供服務(wù)的過(guò)程中，逐漸了解其具體經(jīng)營(yíng)狀況，很大程度上緩解信息不對(duì)稱(chēng)問(wèn)題的困擾.既能節(jié)約成本，又能有效監(jiān)控、跟蹤，同樣一筆業(yè)務(wù)，大銀行是賠本的，而中小銀行是賺錢(qián)的.所以中小銀行的建立是解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題的重要途徑.

3　中小銀行支持中小企業(yè)融資理論分析

近年來(lái)，國(guó)內(nèi)外研究人員對(duì)中小銀行與中小企業(yè)融資問(wèn)題均有大量研究.總體來(lái)說(shuō)，一般可以歸納為三個(gè)方面的結(jié)論：一是大型企業(yè)能夠較容易地從大銀行獲得貸款，而中小企業(yè)大多只能從中小銀行獲得貸款.二是中小企業(yè)大都通過(guò)“關(guān)系型貸款”獲得銀行資金.三是信貸配給更容易在中小企業(yè)發(fā)生.

所謂“關(guān)系型貸款”——是指為企業(yè)提供的一種特殊的信貸服務(wù)，該服務(wù)旨在通過(guò)投資獲取客戶(hù)的特定信息，即所謂“專(zhuān)有性”的信息，并通過(guò)與客戶(hù)建立起長(zhǎng)期的交互多方位關(guān)系來(lái)評(píng)價(jià)這些信貸投資的質(zhì)量.“關(guān)系型貸款”的最主要特征是：貸款決策所依據(jù)的信息是一種難以量化的“軟信息”，經(jīng)營(yíng)者的素質(zhì)、品格和可靠程度，及其技能的積累水平等均在此列.

而對(duì)于“小銀行優(yōu)勢(shì)”問(wèn)題的研究，我國(guó)部分學(xué)者認(rèn)為中小銀行對(duì)中小企業(yè)提供“關(guān)系型貸款”方面具有大銀行不可比擬的天然優(yōu)勢(shì)，而大銀行天生與中小企業(yè)融資服務(wù)“不兼容”.

綜上所述，國(guó)內(nèi)外大量研究都表明一點(diǎn)：大銀行天生不適合為中小企業(yè)融資服務(wù)，中小銀行在支持中小企業(yè)融資上具有天然優(yōu)勢(shì).相信隨著我國(guó)金融環(huán)境的日益完善和政策體系的支持，中小企業(yè)融資困境會(huì)得以緩解，也能實(shí)現(xiàn)中小銀行和中小企業(yè)雙方良性互動(dòng)發(fā)展.

4　阻礙中小銀行為中小企業(yè)服務(wù)的自身因素分析

我國(guó)中小銀行包括城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社、農(nóng)村合作銀行等.中小銀行在向中小企業(yè)貸款方面具有天然優(yōu)勢(shì)，這是市場(chǎng)選擇的結(jié)果.我國(guó)發(fā)展中小銀行的目的之一就是為了解決中小企業(yè)融資難的問(wèn)題.然而中小銀行的表現(xiàn)一再證明了它難以勝任這一任務(wù)，以下幾方面因素嚴(yán)重阻礙了中小銀行持續(xù)健康穩(wěn)定發(fā)展：

4.1中小銀行的發(fā)展偏離了原先設(shè)定的方向——為中小企業(yè)服務(wù).我國(guó)中小銀行的發(fā)展歷經(jīng)多次治理整頓和改制重組，其最終目的是為改善中小銀行公司治理結(jié)構(gòu)，降低不良貸款比率，對(duì)中小銀行進(jìn)行有效的風(fēng)險(xiǎn)控制，保證其經(jīng)營(yíng)向著穩(wěn)定持續(xù)健康的方向發(fā)展.然而，中小銀行在追求上述目標(biāo)的同時(shí)，卻未能堅(jiān)持其最初宗旨——為中小企業(yè)服務(wù)，而是越來(lái)越向著大銀行的經(jīng)營(yíng)模式轉(zhuǎn)變.造成這種后果的直接原因主要是以政府的監(jiān)管為導(dǎo)向，而不是以市場(chǎng)為導(dǎo)向.

眾所周知，中小銀行從發(fā)展之初到現(xiàn)在一直伴隨著政府的扶持，中小銀行的治理整頓、資產(chǎn)重組及兼并消亡等措施，每一步都在政府的干涉指導(dǎo)下通過(guò)非市場(chǎng)方式進(jìn)行.

4.2股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理，導(dǎo)致中小銀行未形成市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)機(jī)制.在我國(guó)中小銀行股東的中政府或政府機(jī)構(gòu)出現(xiàn)頻率最高，相應(yīng)地，中小銀行也就受政府干預(yù)最多.

以城市商業(yè)銀行為例，我國(guó)城市商業(yè)銀行前身是信用社，它是以合作制形式組建，持股者眾多：有政府、國(guó)有商業(yè)銀行以及銀行的分支機(jī)構(gòu)，也有民營(yíng)企業(yè)甚至個(gè)人參股，股權(quán)結(jié)構(gòu)相當(dāng)復(fù)雜.不少城市商業(yè)銀行組建之初普遍存在著經(jīng)營(yíng)規(guī)模小、股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理、資金成本高、內(nèi)控機(jī)制不健全等這些不良因素.這樣的銀行之所以得以發(fā)展和生存，主要由于當(dāng)時(shí)我國(guó)的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制為其創(chuàng)造了難得的發(fā)展機(jī)遇.

4.3中小銀行工作人員素質(zhì)參差不齊

無(wú)論是現(xiàn)在的城商行還是之前的信用社員工的素質(zhì)普遍偏低，大部分員工在沒(méi)有任何專(zhuān)業(yè)背景和相關(guān)培訓(xùn)的條件下上崗，決定了他們中的很多人難以勝任銀行復(fù)雜的銀行業(yè)務(wù)，充其量只能做些簡(jiǎn)單的記賬算賬工作.即便是那些最早從事信貸工作的精英骨干，也由于缺乏專(zhuān)業(yè)知識(shí)而不能保證貸款質(zhì)量.

盡管這種狀況在重組城商銀時(shí)有所改善，大專(zhuān)和本科以上文憑的員工比重在逐年增加，但是與股份制銀行相比，不可同日而語(yǔ).

中小企業(yè)財(cái)務(wù)信息——以非數(shù)碼化的形式為主.因此，對(duì)中小企業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估更加復(fù)雜，也需要有較強(qiáng)的能力以適應(yīng)其個(gè)性化需求.這對(duì)銀行員工的素質(zhì)要求是很高的.但是現(xiàn)實(shí)情況是：我國(guó)中小銀行員工素質(zhì)普遍參差不齊.

因此，無(wú)論是城市還是農(nóng)村的商業(yè)銀行，要想靠這樣的人員從事相關(guān)信貸工作近乎不太可能.這種局面帶來(lái)了兩個(gè)不利后果：一是難以適應(yīng)中小企業(yè)信貸個(gè)性化服務(wù)要求，無(wú)法通過(guò)金融產(chǎn)品創(chuàng)新開(kāi)拓細(xì)分市場(chǎng)，限制了中小銀行的生存發(fā)展空間；二是以往的業(yè)務(wù)質(zhì)量難以保證，中小銀行貸款質(zhì)量普遍比大銀行差.與之形成鮮明對(duì)比的是，我國(guó)大型銀行依靠高素質(zhì)的人才不斷創(chuàng)新和發(fā)展金融產(chǎn)品，有效提高其核心競(jìng)爭(zhēng)力，在細(xì)分的金融市場(chǎng)中分得一杯羹.

5　中小銀行支持中小企業(yè)融資政策建議

隨著利率市場(chǎng)化改革進(jìn)程的不斷深入，各銀行之間利率大戰(zhàn)會(huì)倒逼銀行不得不進(jìn)行轉(zhuǎn)型.而中小銀行如何在銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)中發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)，更好地占領(lǐng)中小企業(yè)信貸市場(chǎng)不動(dòng)搖，從而實(shí)現(xiàn)與中小企業(yè)發(fā)展共贏，是非常關(guān)鍵的.

首先，中小銀行要打造自身核心競(jìng)爭(zhēng)力，要把對(duì)中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)提升到戰(zhàn)略發(fā)展高度.這就要求中小銀行在發(fā)展模式的選擇上要走多樣化，特色化的發(fā)展道路.同時(shí)要注意引入部分民間資本，使其在發(fā)展改革的道路中發(fā)揮更大的優(yōu)勢(shì)，不斷激發(fā)各類(lèi)中小銀行的活力，使其更好地發(fā)揮自己的特色優(yōu)勢(shì)，在激烈的信貸市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中利于不敗之地.

其次，堅(jiān)持為中小企業(yè)服務(wù)市場(chǎng)定位不動(dòng)搖.縱觀國(guó)際，很多國(guó)家中小銀行與大型銀行業(yè)務(wù)發(fā)展領(lǐng)域不交叉，呈現(xiàn)出互補(bǔ)的關(guān)系.我國(guó)中小銀行在發(fā)展中不斷壯大，容易失去自我方向.中小銀行定位服務(wù)于中小企業(yè)客戶(hù)，符合自身發(fā)展規(guī)模的特點(diǎn)，有著與大型銀行無(wú)法復(fù)制的優(yōu)勢(shì).中小銀行要立足當(dāng)前，充分發(fā)揮經(jīng)營(yíng)靈活和貸款決策迅速等優(yōu)勢(shì)，真正為中小企業(yè)融資提供有效服務(wù).

最后，要加強(qiáng)與地方政府部門(mén)合作機(jī)制，更好服務(wù)中小銀行應(yīng)立足于當(dāng)?shù)?，服?wù)區(qū)域內(nèi)中小企業(yè)發(fā)展壯大.中小銀行可以與地方政府簽訂相關(guān)協(xié)議，以支持區(qū)域內(nèi)公共事業(yè)發(fā)展，這樣就更好地履行社會(huì)責(zé)任.也可由地方政府牽頭，搭建投融資平臺(tái)，整合區(qū)域內(nèi)優(yōu)質(zhì)資源，更好地服務(wù)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展.比如：南京銀行在與當(dāng)?shù)卣献?，為改進(jìn)中小企業(yè)融資服務(wù)方面起到了良好的示范作用.

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中圖分類(lèi)號(hào)：F275.1

文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

文章編號(hào)：1673-260X（2016）06-0099-02

收稿日期：2016-03-20

基金項(xiàng)目：安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)科研項(xiàng)目（ACKY1429）和安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)教學(xué)研究項(xiàng)目（ACJYYB2014048）的階段性研究成果