孫淑英

摘 要 現(xiàn)金流量分析，是以現(xiàn)金流量表為基礎(chǔ)，可以用來評價企業(yè)本期現(xiàn)金流量的實際數(shù)據(jù)、企業(yè)本期收益質(zhì)量、企業(yè)的財務(wù)彈性、企業(yè)的流動性及預(yù)測企業(yè)的未來現(xiàn)金流量。本文從現(xiàn)金流量表的構(gòu)成要素方面，針對現(xiàn)金流量分析在財務(wù)審計運用過程中遇到的問題，談?wù)勛砸训目捶ā?/p>

關(guān)鍵詞 現(xiàn)金； 投資；籌資

隨著我國社會主義市場經(jīng)濟不斷完善，現(xiàn)代金融在近代經(jīng)濟中的作用日益突出，現(xiàn)金流量表與資產(chǎn)負債表、利潤表已成為現(xiàn)代企業(yè)財務(wù)制度中不可分割的一部分。

一、現(xiàn)金流量表的分析

現(xiàn)金流量表可以為會計報表使用者提供企業(yè)一定會計期間內(nèi)有關(guān)現(xiàn)金的流入和流出的信息，表明企業(yè)獲得現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的能力。

（一）現(xiàn)金流量表的構(gòu)成：

現(xiàn)金流量表是以現(xiàn)金為基礎(chǔ)編制的，這里的現(xiàn)金是指企業(yè)庫存現(xiàn)金，可以隨時用于支付的企業(yè)存款以及現(xiàn)金等價物。通常按照企業(yè)經(jīng)營業(yè)務(wù)發(fā)生的性質(zhì)將企業(yè)一定期間內(nèi)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量歸為三類：①經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；②投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量；③籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。

（二）現(xiàn)金流量的分析

現(xiàn)金流量的分析，是以現(xiàn)金流量表為基礎(chǔ)，它包括流入結(jié)構(gòu)、流出結(jié)構(gòu)和流入流出比結(jié)構(gòu)分析。通過分析可以評價企業(yè)本期現(xiàn)金流量的實際數(shù)據(jù)、反映企業(yè)本期收益質(zhì)量、企業(yè)的財務(wù)彈性、企業(yè)的流動性及預(yù)測企業(yè)的未來現(xiàn)金流量。

1、流入結(jié)構(gòu)分析：包括總流入結(jié)構(gòu)和三項（經(jīng)營、投資和籌資）活動流入的內(nèi)部結(jié)構(gòu)分析。通過分析可以評價企業(yè)是以何種流入占主體，資金來源渠道。

2、流出結(jié)構(gòu)分析：包括總流出結(jié)構(gòu)和三項流出的內(nèi)部結(jié)構(gòu)分析。通過分析反映資金流出結(jié)構(gòu)和資金的使用情況。

3、流入流出比分析：包括經(jīng)營活動流入流出比，投資活動流入流出比，籌資活動流入流出比。

對于一個健康的正在成長的公司來說，經(jīng)營活動現(xiàn)金凈流量應(yīng)是正數(shù)，投資活動的現(xiàn)金凈流量是負數(shù)，籌資活動的現(xiàn)金凈流量應(yīng)是正負相間的。

二、現(xiàn)金流量分析和評價的方法及重點

根據(jù)現(xiàn)金流量表的構(gòu)成及企業(yè)的自身性質(zhì)和規(guī)模，將企業(yè)的內(nèi)部控制測試和交易、賬戶余額的實質(zhì)性進行測試，按業(yè)務(wù)循環(huán)的特點分為銷售與收款循環(huán)、購貨與付款循環(huán)、生產(chǎn)循環(huán)、籌資和投資循環(huán)。

（一）銷售與收款循環(huán)審計

由于被審計單位的具體情況各異，管理層的意圖各不相同，有的為了完成利潤目標、承包指標等，可能會多計收入；有的則為了以豐補歉、留有余地等目的而少計收入。因此，在實際工作中常常會遇到兩種情況：一是多列資產(chǎn)和收入，另一種是隱瞞資產(chǎn)和收入。

1、登記入賬的銷貨業(yè)務(wù)不真實，出現(xiàn)這種問題的原因一般有三種可能性：一是未曾發(fā)貨卻已將銷貨業(yè)務(wù)登記入賬；二是銷貨業(yè)務(wù)重復(fù)入賬；三是向虛構(gòu)的顧客發(fā)貨，并作為銷貨登記入賬。前兩類錯誤可能是有意的，也可能是無意的，而第三類錯誤卻是有意的。不難想象，不真實的銷貨登記入賬的情況雖然極少，但其后果卻很嚴重，因為這樣會導(dǎo)致多報資產(chǎn)和收入。

針對未曾發(fā)貨卻將銷貨業(yè)務(wù)登記入賬這類錯誤的可能性，可以從主營業(yè)務(wù)收入明細賬中抽取幾筆業(yè)務(wù)，追查有無發(fā)運憑證及其他佐證憑證，借以查明有無事實上沒有發(fā)貨卻已登記入賬，也可進一步追查存貨記錄，測試存貨余額有無減少。

針對銷貨業(yè)務(wù)重復(fù)入賬這類錯誤的可能性，可以通過檢查企業(yè)的銷貨交易記錄清單以確定是否有重號、缺號。

針對向虛構(gòu)的顧客發(fā)貨并作為銷貨業(yè)務(wù)登記入賬這類錯誤發(fā)生的可能性，可以檢查主營業(yè)務(wù)收入明細賬中與銷貨分錄相對應(yīng)的銷貨清單，以確定銷貨業(yè)務(wù)是否經(jīng)過賒銷批準手續(xù)和發(fā)貨審批手續(xù)。

2、有的經(jīng)營者為了以豐補歉、留有余地、為明年考核利潤的完成作儲備等目的，這就出現(xiàn)了少計收入的現(xiàn)象。

審計的方法：一是從發(fā)貨部門的檔案中選取部分發(fā)運憑證，并追查至有關(guān)的銷售發(fā)票副本和主營業(yè)務(wù)收入明細賬，以檢查未開發(fā)票的發(fā)貨一種有效程序。二是檢查有無扣壓結(jié)算憑證，將收入轉(zhuǎn)入下期入賬，或者虛記收入、開假發(fā)票、虛列購貨單位，而將當期未實現(xiàn)的收入虛轉(zhuǎn)為收入記賬，在下期予以沖銷的現(xiàn)象。

（二）購貨與付款循環(huán)審計

在這一循環(huán)中，由于有其特殊性，例如有的企業(yè)管理層和職員們以組織的名義為個人購入貨物，在收取貨物時利用職務(wù)之便將貨物占為已有，同時不向會計部門遞交原始憑證或者在原始憑證上反映虛假信息。復(fù)核采購明細賬、總賬及應(yīng)付賬款明細賬，注意是否有大額或不正常的金額；檢查賣方發(fā)票、驗收單、訂貨單和請購單的合理性和真實性；追查存貨的采購至永續(xù)盤存記錄。每張請購單是否經(jīng)過對這類支出負預(yù)算責(zé)任的主管人員簽字批準，對經(jīng)過批準的請購單編制訂貨單，對于大額重要的采購項目，是否采取競價方式來確定供應(yīng)商，檢查驗收單的填制是否完善，是否按要求編制付款憑單，未付款的憑單是否保存在檔案中，是否有授權(quán)人簽字，財務(wù)部門對收到發(fā)票上所記載貨物的名稱、規(guī)格、價格、數(shù)量、條件及運費與訂貨單、驗收單上的有關(guān)資料是否進行核對。財務(wù)人員在付款時是否依據(jù)經(jīng)過授權(quán)簽字的未付款憑單付款。

（三）生產(chǎn)循環(huán)審計

在工業(yè)企業(yè)生產(chǎn)成本的核算至關(guān)重要，生產(chǎn)成本的真實性直接影響本年利潤的多少，在此循環(huán)中，重要的審計方法是應(yīng)采用分析性復(fù)合測試：比較各期及本年度內(nèi)各個月份生產(chǎn)成本總額及單位生產(chǎn)成本，以確定本期生產(chǎn)成本的合理性，材料消耗是否真實，制造費用分攤比例是否正確，待攤費用、預(yù)提費用是否合理，有無人為調(diào)節(jié)成本、利潤問題，與關(guān)聯(lián)企業(yè)發(fā)生存貨交易的頻率、規(guī)模、價格和賬款結(jié)算條件，與非關(guān)聯(lián)企業(yè)對比，判斷被審單位是否利用與關(guān)聯(lián)企業(yè)存貨交易虛構(gòu)業(yè)務(wù)交易、調(diào)節(jié)利潤。

（四）籌資與投資循環(huán)審計

籌資活動主要由借款交易和股東權(quán)益交易組成。投資活動是指企業(yè)為通過分配來增加財富，或為謀求其他利益，將資產(chǎn)讓渡給其他單位而獲得另一項資產(chǎn)的活動。投資活動主要由權(quán)益性投資和債權(quán)性投資交易組成。根據(jù)企業(yè)實際情況，籌資資金主要是借款，投資方式主要是其他債權(quán)投資。

1、籌資活動審計的重點檢查企業(yè)是否有低估債務(wù)情況，低估債務(wù)經(jīng)營伴隨著低估成本，從而高估利潤的目的。通過審查被審單位借款業(yè)務(wù)是否存在、記錄是否真實、會計處理是否正確；借款費用的會計處理是否正確。

2、投資活動的審計重點是檢查企業(yè)投資活動是否真實，投資合同是否符合有關(guān)的法律的規(guī)定，將當期確認的投資收益與從被投資單位實際獲得的現(xiàn)金流量進行比較分析，以確定是會計處理是否正確，將重大投資項目與以前年度進行比較，分析是否存在異常變動。