鄒棟

摘要：互聯(lián)網(wǎng)金融是當(dāng)下最熱門的話題，在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展的初期，互聯(lián)網(wǎng)相關(guān)企業(yè)的業(yè)務(wù)是向金融機(jī)構(gòu)提供技術(shù)支持和服務(wù)。但經(jīng)過了多年的發(fā)展，其業(yè)務(wù)已經(jīng)拓展到金融領(lǐng)域，由此構(gòu)建出互聯(lián)網(wǎng)金融模式。研究互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)我國銀行業(yè)的影響，對(duì)銀行業(yè)如何應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融帶來的沖擊，具有積極的現(xiàn)實(shí)意義。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融；銀行業(yè)；傳統(tǒng)金融；影響

一、互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)銀行業(yè)的比較

眾所周知，互聯(lián)網(wǎng)金融和傳統(tǒng)金融，其區(qū)別在于它們?cè)诎l(fā)展各自的金融業(yè)務(wù)時(shí)，所采用的媒介不同，更重要的是，金融參與者都知道互聯(lián)網(wǎng)的精髓——“開放、平等、協(xié)作、分享”的重要性，并且充分利用互聯(lián)網(wǎng)、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)等工具，使得傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)具備下列一系列特征，如：操作便捷、透明度高、中間成本低、協(xié)作性好等。

在實(shí)踐的過程中，我們發(fā)現(xiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融差異主要表現(xiàn)在它們各自的客戶對(duì)象不相同?；ヂ?lián)網(wǎng)金融，其主要的特征是為小額、分散的金融需求而服務(wù)，該領(lǐng)域中的各類金融服務(wù)的需求十分的旺盛，但是，銀行不愿意或不能夠?yàn)槠涮峁┫鄳?yīng)的服務(wù)，由此就給互聯(lián)網(wǎng)金融提供了較大的發(fā)展空間。

除了它們各自的客戶對(duì)象不相同外，從民間發(fā)端而來的互聯(lián)網(wǎng)金融，其所從事的業(yè)務(wù)內(nèi)容貌似與銀行有重疊的地方，但從本質(zhì)上來看，它們?nèi)杂泻艽蟮牟顒e。第一，從支付結(jié)算方面來看，由于第三方支付企業(yè)不能直接參與央行的支付結(jié)算系統(tǒng)，但從最終支付工具來看，它使用的仍是銀行賬戶中所對(duì)應(yīng)的資金。第二，從資金來源方面來看，相較銀行而言，互聯(lián)網(wǎng)金融可以使用的資金來源是十分有限的。首先是因?yàn)樵谖覈?，金融管制環(huán)境較為嚴(yán)格，這就導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融在發(fā)展業(yè)務(wù)的過程中會(huì)出現(xiàn)兩大障礙，即“非法集資”和“非法吸收存款”，在此情況之下，互聯(lián)網(wǎng)金融就沒法像銀行那樣獲得穩(wěn)定的資金來源，其業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大較為困難。雖然在實(shí)踐過程中，有部分互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)可以通過金融的創(chuàng)新，在一定程度上來擴(kuò)大杠桿，但是其規(guī)模是非常有限的。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)銀行業(yè)的影響

（一）改變銀行業(yè)價(jià)值實(shí)現(xiàn)方式。一方面，通過互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)可以最大限度的減小信息帶來的不對(duì)稱，同時(shí)降低其中間成本，這樣就使得個(gè)體在信息相對(duì)而言對(duì)稱的情況下，平等、自由地來獲取金融中介服務(wù)，這就可以在一定程度上擴(kuò)大銀行的服務(wù)邊界；在另一方面，搜索引擎、第三方支付、社交網(wǎng)絡(luò)和電子商務(wù)等互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)形成的大量數(shù)據(jù)產(chǎn)生價(jià)值，而這些數(shù)據(jù)，就將成為金融的重要戰(zhàn)略資產(chǎn)。

（二）弱化銀行業(yè)獨(dú)有的金融中介功能。金融中介能夠存在的主要原因有兩個(gè)：一，專業(yè)，擁有專門處理信息的能力，可以降低資金供給者與資金需求者之間由于信息不對(duì)稱而引起的逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)的問題?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的強(qiáng)項(xiàng)體現(xiàn)在各類信息的搜集和處理能力，而互聯(lián)網(wǎng)金融與銀行業(yè)相結(jié)合，降低交易雙方信息不對(duì)稱的程度，同時(shí)也會(huì)降低風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)的成本，由此使得銀行發(fā)揮的資本中介作用日益弱化。

（三）加劇行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)。由于互聯(lián)網(wǎng)金融擁有先天的渠道和成本優(yōu)勢(shì)，它將迅速的改變資本市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)格局，但是，隨著金融業(yè)監(jiān)管的放松，行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)還將進(jìn)一步加?。阂皇牵ヂ?lián)網(wǎng)技術(shù)會(huì)降低銀行的業(yè)務(wù)成本，從而加劇了同業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)；二是，互聯(lián)網(wǎng)金融將改變著銀行的業(yè)務(wù)模式，它將側(cè)重于網(wǎng)絡(luò)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，由此會(huì)帶來新的競(jìng)爭(zhēng)機(jī)會(huì)，但也將使未來的競(jìng)爭(zhēng)變得更加復(fù)雜；三是，以阿里巴巴為代表的互聯(lián)網(wǎng)公司拾客戶資源、客戶信息積累與挖掘優(yōu)勢(shì)向銀行業(yè)滲透，加劇行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)。

（四）引發(fā)銀行經(jīng)紀(jì)和財(cái)富管理的“渠道革命”。銀行+互聯(lián)網(wǎng)，有助于銀行拓寬營銷渠道，與此同時(shí)，優(yōu)化傳統(tǒng)運(yùn)營管理模式下的現(xiàn)有儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)和財(cái)富管理業(yè)務(wù)，從而可以解放柜臺(tái)業(yè)務(wù)中的從業(yè)人員，將更多的人力物力投入到學(xué)習(xí)和創(chuàng)新業(yè)務(wù)的活動(dòng)中，進(jìn)而擴(kuò)大銀行的服務(wù)邊界。由于互聯(lián)網(wǎng)帶來的便利性，在不久的將來，人們可以足不出戶，自行在電腦或者手機(jī)終端處理一些簡(jiǎn)單的銀行業(yè)務(wù)，而網(wǎng)絡(luò)也將成為銀行業(yè)發(fā)展儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)和財(cái)富管理業(yè)務(wù)的主要平臺(tái)。此外，隨著客戶們的消費(fèi)習(xí)慣和消費(fèi)模式發(fā)生的改變，就對(duì)銀行業(yè)務(wù)適應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)金融提出了更高的要求，銀行業(yè)也應(yīng)根據(jù)客戶需求定位來進(jìn)行轉(zhuǎn)型升級(jí)。

（五）重構(gòu)資本市場(chǎng)的投融資格局?；ヂ?lián)網(wǎng)金融作為一個(gè)可以為資金的供需雙方提供一個(gè)機(jī)會(huì)發(fā)現(xiàn)的平臺(tái)，同時(shí)也大大降低了信息的不對(duì)稱性和交易成本，使得雙方基本完全了解對(duì)方的信息，在這種銀行業(yè)的投融資格局中，資金中介的功能將不再那么重要了。

網(wǎng)絡(luò)信貸的興起，打破了傳統(tǒng)融資模式，但是在解決中小企業(yè)融資難題的同時(shí)，也引領(lǐng)著資本市場(chǎng)投融資領(lǐng)域的革命性創(chuàng)新。

三、銀行業(yè)在開展互聯(lián)網(wǎng)金融方面可能存在的問題

（一）網(wǎng)上平臺(tái)有待優(yōu)化。應(yīng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的到來，銀行開發(fā)了網(wǎng)上平臺(tái)即我們熟知的網(wǎng)上銀行，但是，網(wǎng)上銀行的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手都十分強(qiáng)大，如支付寶。而且，我國的網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)起步相對(duì)較晚，還處于萌芽時(shí)期，因此其發(fā)展模式相對(duì)較為單一和滯后。此外，由于經(jīng)營的業(yè)務(wù)范圍不夠?qū)拸V，缺乏差異性服務(wù)。

（二）技術(shù)水平有待提高。同具有專業(yè)優(yōu)勢(shì)的互聯(lián)網(wǎng)公司相比，銀行在開展互聯(lián)網(wǎng)金融方面可能存在明顯的不足，畢竟這是兩個(gè)不同的領(lǐng)域。具體表現(xiàn)在：1、產(chǎn)品開發(fā)能力不足，銀行對(duì)互聯(lián)網(wǎng)的理解和相應(yīng)的技術(shù)開發(fā)水平還有待提高；2、互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)技術(shù)架構(gòu)的創(chuàng)建和大數(shù)據(jù)的數(shù)據(jù)挖掘技術(shù)等方面，對(duì)銀行是一個(gè)較大的挑戰(zhàn)；3、數(shù)據(jù)的安全技術(shù)，如果一個(gè)平臺(tái)出現(xiàn)了漏洞，但卻沒有能力補(bǔ)上被篡改了數(shù)據(jù)，那將會(huì)給銀行業(yè)帶來很大風(fēng)險(xiǎn)。

（三）人才的流失影響核心能力的培養(yǎng)。人才的流失，是中國的制度問題，要在漫長的時(shí)期內(nèi)才能夠得到解決。而金融機(jī)構(gòu)通常不是很重視人才，這種理念更是直接導(dǎo)致了高水平人才的流失了，由此影響的是核心能力。

四、結(jié)論

由此可見，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)銀行業(yè)的影響主要體現(xiàn)在對(duì)零售端客戶的爭(zhēng)奪和資金成本的提高。目前看來，銀行業(yè)仍具有規(guī)模優(yōu)勢(shì)，但從中長期來看，由于互聯(lián)網(wǎng)金融和銀行業(yè)各有各自的核心優(yōu)勢(shì)，互聯(lián)網(wǎng)金融可能改變銀行業(yè)一家獨(dú)大的金融格局，但是還是沒法替代銀行業(yè)。

互聯(lián)網(wǎng)金融難以替代銀行業(yè)，體現(xiàn)在以下四個(gè)方面：其一，互聯(lián)網(wǎng)金融可以解決中小企業(yè)的融資問題，但它解決不了所有的金融需求，特別是不能替代高端客戶的面對(duì)面的個(gè)性化服務(wù)；其二，互聯(lián)網(wǎng)金融，其本質(zhì)還是金融，互聯(lián)網(wǎng)則只是一種技術(shù)的手段，而且銀行可以通過技術(shù)的升級(jí)來更多地開展互聯(lián)網(wǎng)金融的業(yè)務(wù)；其三，互聯(lián)網(wǎng)金融、銀行業(yè)各有其優(yōu)劣，而且目前雙方都無法深入對(duì)方的優(yōu)勢(shì)領(lǐng)域，互聯(lián)網(wǎng)金融的優(yōu)勢(shì)在于平臺(tái)、客戶數(shù)據(jù)和資源，商業(yè)銀行的優(yōu)勢(shì)在于資本、信用和風(fēng)險(xiǎn)控制的能力；其四，從國際的經(jīng)驗(yàn)來看，歐美等成熟市場(chǎng)，金融的覆蓋面更加寬廣，而互聯(lián)網(wǎng)金融則只是作為補(bǔ)充手段。（作者單位：中南民族大學(xué)）

參考文獻(xiàn)：

[1]石博夫.互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)銀行業(yè)的影響[A].今日財(cái)富雜志社.2016年第二屆今日財(cái)富論壇論文集[C].今日財(cái)富雜志社：，2016：2.

[2]王軍.互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)商業(yè)銀行的影響及對(duì)策研究[D].首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)，2014.

[3]金濤.關(guān)聯(lián)業(yè)務(wù)視角下互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)我國商業(yè)銀行的影響機(jī)制研究[D].上海社會(huì)科學(xué)院，2015.

[4]朱南杭.互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)銀行業(yè)的影響研究[J].財(cái)經(jīng)界（學(xué)術(shù)版），2015，13：3+9.