張建成

（哈爾濱市阿城區(qū)農(nóng)業(yè)機械化學(xué)校，黑龍江　哈爾濱　150300）

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公允價值淺探

張建成

（哈爾濱市阿城區(qū)農(nóng)業(yè)機械化學(xué)校，黑龍江哈爾濱150300）

[摘要]新會計準(zhǔn)則下公允價值的實施加快了我國會計國際化進(jìn)程。同時公允價值運用具有很強的靈活性，也對會計從業(yè)人員職業(yè)水平提出了著更高的要求，對公允價值的難點做出準(zhǔn)確的職業(yè)判斷。財務(wù)人員的職業(yè)判斷能力在公允價值計量中的影響是由公允價值計量屬性本身所決定的。歷史成本、現(xiàn)行成本、現(xiàn)行市價、可變現(xiàn)凈值等都具有其鮮明特點而又相互區(qū)別，相對于歷史成本而言，公允價值的計量對財務(wù)人員的判斷能力有著較高的要求。從我國現(xiàn)狀來看，會計和專業(yè)評估人員的專業(yè)素質(zhì)和業(yè)務(wù)水平都并不樂觀，多數(shù)會計從業(yè)者對公允價值的實施較難適應(yīng)，出現(xiàn)會計職業(yè)判斷的失誤，導(dǎo)致會計人員信息失真的行為出現(xiàn)，將嚴(yán)重影響公允價值計量的合理應(yīng)用。

[關(guān)鍵詞]公允價值；新會計準(zhǔn)則；職業(yè)判斷

一、公允價值的定義

公允價值的概念是由美國1946年提出，它的內(nèi)涵是成本和價值不是相抵觸和排斥的概念。在購買日，成本和價值幾乎是一致的，至少在大多數(shù)交易中如此。就支付媒介是非現(xiàn)金資產(chǎn)而言，購入資產(chǎn)的成本應(yīng)按所轉(zhuǎn)出資產(chǎn)的市場價值確定。成本是重要的，因為其大致等于購買日的公允價值，它的內(nèi)涵一直沿用到現(xiàn)在，公允價值提高了會計信息的相關(guān)性，是會計信息反映企業(yè)資產(chǎn)和負(fù)債的真實性，有助于防止金融風(fēng)險的發(fā)生。公允價值的含義表述為以下三個方面，1、公允價值是交易主體自愿交易為原則。2、公允價值是公平交易。3、公允價值是一種計量屬性，其本質(zhì)是與市場公平交易相聯(lián)系的，而非對特定資產(chǎn)和負(fù)債的認(rèn)。根據(jù)會計準(zhǔn)則對公允價值的定義，公允價值不僅包括資產(chǎn)和負(fù)債，而且包括金融領(lǐng)域和非金融領(lǐng)域，從理論上講，公允價值顯然比歷史成本能夠更準(zhǔn)確低反映計量對象的真實價值，但在經(jīng)驗中，由于交易雙方及評價主體存在諸多方面的差異，相同物質(zhì)的作用對不同的人可能是不相同的，甚至對相同的人在不相同的環(huán)境下得差異也是比較大的。因此，公允價值在特定的環(huán)境難以下形成統(tǒng)一的、穩(wěn)定的評價。

1997年公允價值在財政部公布的具體會計準(zhǔn)則中首次出現(xiàn)，2006年2月財政部出版的《企業(yè)會計準(zhǔn)則》中全面實行了公允價值會計準(zhǔn)則，定義公允價值為“公平交易中，熟悉情況的交易雙方，自愿資產(chǎn)交換或債務(wù)償還的金額”。被我國新企業(yè)會計準(zhǔn)則將公允價值采納，拉近了與國際會計慣例接軌的步伐。從定義上看公允價值是在交易的情況中所產(chǎn)生的，在存在活躍的市場交易情況下，相互交換的價格就產(chǎn)生了公允價值，似乎公允價值是一種交換價格。然而，在會計準(zhǔn)則、會計制度中，公允價值的實際應(yīng)用則超出了交易的范圍，不但適用于初始會計計量，同樣適用于后續(xù)起點計量，而后續(xù)起點計量大多都是在沒有交易的情況下產(chǎn)生的。即使在有交換的情況下所形成的交換價格，也并不一定存在著比較活躍的市場和可確定的市場價格，由于交換雙方對標(biāo)的物的價值有著共同的評價。計量基礎(chǔ)就存在了評價者的主觀評價，即非市場評價。

二、公允價值在我國應(yīng)用的必然性

公允價值與歷史成本相比其優(yōu)越性被世界各國普遍采用，新會計準(zhǔn)則引入公允價值的計量屬性是我國會計與國際會計慣例接軌的迫切要求，也成為在我國會計準(zhǔn)則應(yīng)用的必然性。

會計的確認(rèn)和計量非常重要，而會計計量模式的選擇最終取決于會計目標(biāo)，公允價值的質(zhì)量特征有很多符合會計信息的相關(guān)性、資本保全、配比和真實性等會計基本原則。公允價值具有如下幾個主要特點；1、對提高會計信息的相關(guān)性起到一定作用。公允價值所反映的是某一特定時點和某一特定環(huán)境下，公平交易的市場對資產(chǎn)和負(fù)債的定價，相對于歷史成本，公允價值更能準(zhǔn)確反映企業(yè)現(xiàn)金流量的真實變化，以便更加清晰反映企業(yè)的經(jīng)濟狀況、償還債務(wù)的能力與財務(wù)風(fēng)險水平。2、有力的保障了企業(yè)的資產(chǎn)。企業(yè)生產(chǎn)的持續(xù)進(jìn)行，取決于其生產(chǎn)資料能否及時足夠的補充。在通貨膨脹持續(xù)的情況下，如果企業(yè)使用用歷史成本計價，所得出的價格將不能購進(jìn)原來所相應(yīng)規(guī)模的生產(chǎn)資料，企業(yè)就不能保障原來的生產(chǎn)水平而只能減少生產(chǎn)規(guī)模。而采用公允價值計價，就可以保障企業(yè)的正常生產(chǎn)規(guī)模，從保全了企業(yè)的資產(chǎn)3、符合會計配比性原則。企業(yè)的收入與成本、費用在時間上和計量屬性上都要具有相互配比性。目前我國的企業(yè)財務(wù)核算體系以市價計量而但成本卻以歷史成本計價，違反了配比原則，要是使用了公允價值將使二者關(guān)系達(dá)到配比性。

由以上幾點可以看出公允價值的核心特點是它的價格會隨著市場價格的變動而變動，即公允價值始終做為價值的影子，隨者市場價格的變動而不斷做出調(diào)整，使資產(chǎn)和負(fù)債的計量與市場息息相關(guān)，從而使它始終面向市場，在計價方面力求反映市場的不確定性，而這是歷史成本計量所不能比擬的，這也是公允價值的核心所在，公允價值的核心特點是針對歷史成本來說的。傳統(tǒng)會計學(xué)主要是以歷史成本進(jìn)行計量，面對過去，以特定企業(yè)的交易為基礎(chǔ)計量，以這樣的基礎(chǔ)編制的會計報表反映資產(chǎn)與負(fù)債都是過去的歷史而不是現(xiàn)在這一時點真實的資產(chǎn)與負(fù)債，這就不能給報表使用一個真實蘇負(fù)債轉(zhuǎn)移價格為定目標(biāo)。假如市場經(jīng)濟高度發(fā)達(dá)，大多數(shù)商品都有可以觀察到的活躍市場公允價值的廣泛應(yīng)用，并且在每一個會計報告日均按新的市場價格從新計量，企業(yè)的會計報表將反映現(xiàn)在時點的企業(yè)價值，從而反應(yīng)一個真實的企業(yè)。

經(jīng)過以上分析得出公允價值的應(yīng)用是我國歷史的必然選擇，也是會計國際化進(jìn)程的必然選擇，我們也可以看到當(dāng)前實際情況并不完全具備公允價值大范圍使用的各項條件，慎重使用將成為必然，公允價值在短時期內(nèi)不能完全取代歷史成本在我國會計計量中的主體地位，而且不同的會計要素本身同樣具有不同的特點，因此在新會計準(zhǔn)則中也僅在投資性房地產(chǎn)、金融工具等比較有限的幾個具體項目中實行公允價值的計價，可以看出其極其慎重，這樣便于監(jiān)管和控制，同時為公允價值的長遠(yuǎn)發(fā)展提供了可靠保障。

三、公允價值的運用需要財務(wù)人員的職業(yè)判斷能力

財務(wù)人員的職業(yè)判斷能力在公允價值計量中的影響是由公允價值計量屬性本身所決定的。歷史成本、現(xiàn)行成本、現(xiàn)行市價、可變現(xiàn)凈值等都具有其鮮明特點而又相互區(qū)別，相對于歷史成本而言，公允價值的計量對財務(wù)人員的判斷能力有著較高的要求，因為在公允價值計量過程中，具體計量價格已及未來現(xiàn)金流量的確定都會與財務(wù)人員職業(yè)判斷息息相關(guān)，如果財務(wù)人員的觀念及專業(yè)技術(shù)水平不能與新會計準(zhǔn)則的要求相適應(yīng)，那么提供的會計信息將失去準(zhǔn)確性，從而可以看出財務(wù)從業(yè)人員的職業(yè)判斷對公允價值的應(yīng)用極為重要。國際上對公允價值的確認(rèn)一般分為：1、是企業(yè)在計量日能夠獲得相同資產(chǎn)或負(fù)債在市場上的報價，且以此報價為計量依據(jù)所確定的公允價值。2、企業(yè)在計量日所能獲取相同資產(chǎn)或負(fù)債在市場中的報價，或者相同以及類似資產(chǎn)或負(fù)債在并不活躍市場上的報價的，以該報價為依據(jù)做為必要調(diào)整的公允價值；3、企業(yè)無法獲得相同或者相似的資產(chǎn)可以比較的活躍市場交易價格的，可以以其他反映對資產(chǎn)或負(fù)債定價時所產(chǎn)生的計量價格為依據(jù)從而確定其公允價值。從公允價值的定義可以看出，存在公平交易的市場時，根據(jù)交易金額或合同協(xié)議確定的價值，不存在公平交易的市場時，可以以同類資產(chǎn)或負(fù)債的近期實際的交易價格為估價做為公允價值。可以看出公允價值的確定存在優(yōu)先性，在確定最優(yōu)價值時需財務(wù)人員職業(yè)判斷確定。在此種情況下，需要會計人員對以下因素作出職業(yè)判斷；在未來現(xiàn)金流量的分布、現(xiàn)金流量金額、折現(xiàn)率等因素。這些因素是會計人員估計所作出的，不同的會計人員算出的現(xiàn)值可能不同。這樣的結(jié)果顯然有施公允，價值的確定與會計人員的職業(yè)判斷息息相關(guān)。有時，不活躍的市場價格也可成為考慮的因素，但不是決定性的因素。不活躍市場特征主要是；交易水平和交易量明顯下降，不同時間或者不同交易者的交易價格變化很大以及價格不是當(dāng)前的。這些因素單獨出現(xiàn)可能并不意味著市場并不活躍，確定一個市場交易是否活躍，需要判斷?；钴S的市場市場是經(jīng)常以正常的商業(yè)關(guān)系為基礎(chǔ)發(fā)生交易的市場狀態(tài)，至于什么是經(jīng)常，就需要會計人員的職業(yè)判斷。交易的活躍程度無論如何變化，在應(yīng)當(dāng)使用估值技術(shù)來確定公允價值時，應(yīng)重視交易價格，盡管這些價格是基于不能觀察到的數(shù)據(jù)所進(jìn)行的調(diào)整。當(dāng)沒有活躍的市場時，大多數(shù)的市場交易并不都是代表強行清算或廉價銷售。多數(shù)的交易價格也并不都對公允價值有著重要作用。確定并不活躍市場上的公允價值，要依賴于市場情況，但估值技術(shù)的選擇必須要求會計人員作出正確的職業(yè)判斷。

同國際會計準(zhǔn)則比較，我國會計準(zhǔn)則體系在計算公允價值的使用范圍時，綜合考慮了我國的實際情況，在應(yīng)用并不是照搬，而是對公允價值的應(yīng)用設(shè)置了必要的使用條件。對公允價值能否可靠的應(yīng)用以及對現(xiàn)金流量的具體判斷給出了較為苛刻的條件，必須是換人資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量在風(fēng)險、時間和換出資產(chǎn)的預(yù)計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值的不同，且其差額與換人和換出資產(chǎn)的公允價值相比是重大的。公允價值的應(yīng)用前提能否具備則需要財務(wù)人員進(jìn)行職業(yè)判斷。為保障假設(shè)和估計的合理性，財務(wù)人員還需要考慮企業(yè)所處的經(jīng)濟環(huán)境以及目前的市場狀況，充分估計與現(xiàn)金流量相關(guān)的風(fēng)險。財務(wù)人員對這些來自內(nèi)外部的信息進(jìn)行相關(guān)性整理、和風(fēng)險計量，都帶有一定程度的個人主觀性，這都要會計人員做出復(fù)雜多變的職業(yè)判斷。

四、公允價值的難點分析

1.容易給關(guān)聯(lián)方交易提供操作之便。公允價值的使用有可能會加強企業(yè)內(nèi)部的人為控制現(xiàn)象，成為企業(yè)內(nèi)部人員控制利潤的工具，損害了股東利益。而在上市公司與大股東的關(guān)聯(lián)方交易上比較普遍，尤其是上市公司與其母公司的關(guān)聯(lián)交易及進(jìn)行公司重組、資產(chǎn)性交換等，交易的價格缺少公允性情況時有發(fā)生公允價值的引入，在法律并不完善的當(dāng)下，關(guān)聯(lián)方交易者可能會利用公允價值進(jìn)行獲利性交易。關(guān)聯(lián)方在為了獲取利潤最大化，在市場制度并不健全的前提下，使用用技術(shù)手段在交易雙方定價的過程中，有意改變公允價值，而我們看到操縱利潤的問題也并不是公允價值本身，而取決于政策有沒有執(zhí)行和運用。而這主要取決于企業(yè)的管理能力.。只要遵守準(zhǔn)則規(guī)定，不斷加強會計從業(yè)人員執(zhí)業(yè)水平和加強會計監(jiān)督體系的建設(shè)，就完全可以避免公允價值對利潤人為操控現(xiàn)象。

2.市場經(jīng)濟尚不完全成熟、市場規(guī)模較小，企業(yè)的資產(chǎn)不能有效取得活躍市場的公開價格，而只有通過資產(chǎn)

評估方式取得公允價值，這就使公允價值正確性帶有一定程度的主觀性。當(dāng)下，我國較為普遍使用未來現(xiàn)金折現(xiàn)的方式，在計量操作中難度較大。公允價值未來各期的現(xiàn)金流量、折現(xiàn)率和期限在判斷時彈性較大，難以保證其合理性，為實際操作帶來李難度。公允價值的計量屬性適合于市場經(jīng)濟發(fā)達(dá)的環(huán)境擁有健康而成熟的物資、產(chǎn)權(quán)交易市場。當(dāng)市場價格偏高，可能導(dǎo)致企業(yè)相關(guān)資產(chǎn)價值及相關(guān)產(chǎn)品價格的高估。在市場低迷時，又容易價格低估。在市場交易并不活躍，證劵或固定資產(chǎn)需要估值模型定價時，客觀做到合理的定價是有一定難度的。而在估算資產(chǎn)價值、估值模型的定價時，真正做到合理定價并不現(xiàn)實，此外，在估算資產(chǎn)價值、估值模型的具體選擇上也可能會對其結(jié)果產(chǎn)生影響。

3.公允價值本質(zhì)就是估值的具體金額，這需要財務(wù)從業(yè)者的主觀判斷，如果是主觀判斷，也就必然會有不同程度地企業(yè)管理者和會計從業(yè)者的主觀判斷。而目前我國企業(yè)的內(nèi)控環(huán)境并不完善，企業(yè)治理結(jié)構(gòu)存在或多或少的缺陷，有些企業(yè)高級管理人員道德水平和誠信意識缺失，可能出現(xiàn)指示或強迫財務(wù)人員利用公允價值進(jìn)行利潤操縱，以達(dá)到某些目的。財務(wù)從業(yè)者也可能為了利益，或迫于壓力對公允價值計量進(jìn)行錯誤評估，所以在專業(yè)素質(zhì)與專業(yè)水平不高，并不完全適應(yīng)公允價值大規(guī)模使用。公允價值計量需要會計人員具有良好的專業(yè)技能和職業(yè)判斷能力，長期以來，中國會計人員主要是記錄和報告，對需要大量職業(yè)判斷的確認(rèn)和計量比較陌生，對財務(wù)從業(yè)者來說公允價值計量是對其專業(yè)素質(zhì)的全面性的挑戰(zhàn)。從中國現(xiàn)狀來看，會計和專業(yè)評估人員的專業(yè)素質(zhì)和業(yè)務(wù)水平都并不樂觀，多數(shù)會計從業(yè)者對公允價值的實施較難適應(yīng)，出現(xiàn)會計職業(yè)判斷的失誤，導(dǎo)致會計人員信息失真的行為出現(xiàn)，將嚴(yán)重影響公允價值計量的合理應(yīng)用。

[責(zé)任編輯：潘洪志]

[收稿日期]2016-02-29

[中圖分類號]F270

[文獻(xiàn)標(biāo)識碼]B