黃松飛

2017年，我國(guó)的汽車金融產(chǎn)業(yè)迎來了高速發(fā)展的風(fēng)口。根據(jù)10月份羅蘭貝格與建元資本發(fā)布的《2017中國(guó)汽車金融報(bào)告》顯示，預(yù)計(jì)中國(guó)汽車金融市場(chǎng)規(guī)模將保持25.7%的年復(fù)合增長(zhǎng)率，至2020年整體市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)2萬億元，呈現(xiàn)井噴式發(fā)展態(tài)勢(shì)。分析其原因，不乏BATJ等互聯(lián)網(wǎng)巨頭的介入布局，沖擊了汽車傳統(tǒng)融資租賃、汽車金融公司的主導(dǎo)地位，改變了汽車金融的市場(chǎng)格局。他們借助于本身的流量、入口、技術(shù)和平臺(tái)優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)了汽車金融業(yè)務(wù)模式、獲客方式以及風(fēng)控模式的綜合化創(chuàng)新，鏈接了產(chǎn)業(yè)鏈上下游的公司，切入到更多的場(chǎng)景，提供更多的服務(wù)，以租代購模式就是其中具有代表性的產(chǎn)品。

以租代購模式是由西方發(fā)達(dá)國(guó)家流傳而來，這種模式的核心在于實(shí)現(xiàn)了汽車使用權(quán)與所有權(quán)的分離，用戶前期只需投入少量的資金，即可先擁有車輛的使用權(quán)，租期到期后再行決定是否購買，這種的新型購車方式具有很大的靈活性。與傳統(tǒng)購車渠道相比，這種模式手續(xù)簡(jiǎn)單，審批寬松，租車要求低，廣受資金不充足的 80、90后年輕消費(fèi)群體的青睞。但是，這種消費(fèi)模式適合暫時(shí)不夠首付或在某一城市只居住幾年的購車一族，還有部分限牌城市的消費(fèi)者。

目前以租代購正成為汽車金融領(lǐng)域的一匹黑馬，呈現(xiàn)井噴式的增長(zhǎng)，以其獨(dú)特的發(fā)展優(yōu)勢(shì)，成為促進(jìn)汽車金融市場(chǎng)發(fā)展的重要推力。本文主要從天貓開新車、京東小白用車、彈個(gè)車、易鑫開走吧等市場(chǎng)上常見的幾個(gè)以租代購模式的汽車金融品牌入手，深入解讀各個(gè)品牌以租代購產(chǎn)品的優(yōu)劣勢(shì)。

首先要說的是大搜車旗下的彈個(gè)車，其與螞蟻金服合作的信用購車平臺(tái)彈個(gè)車于 2016 年 11 月上線，螞蟻金服根據(jù)購車用戶的個(gè)人信用進(jìn)行評(píng)估，生成具體的購車方案，最低首付可達(dá) 10%。同樣依托螞蟻金服信用評(píng)估體系，天貓開新車也是天貓汽車與彈個(gè)車及其他商戶合作的信用購車平臺(tái)，目前對(duì)通過螞蟻金服信用評(píng)審的用戶開放。

再來看看京東金融推出的購車平臺(tái)—京東小白用車，主打“先用一年，可退可換”模式，首付20%，用車一年以后，可以選擇一次性結(jié)清尾款、分期支付尾款、或者退還車輛，和天貓開新車不同的是，京東小白用車對(duì)全部用戶開放申請(qǐng)。

另一家由騰訊、百度、京東、易車聯(lián)合投資的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)——易鑫，于2017 年 3 月推出信用購車產(chǎn)品開走吧，目前暫未與其他互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)合作，信用審核方式為客服致電用戶審核，首付低至 10%起。

在審核方式上，天貓開新車，彈個(gè)車都依托于螞蟻金服信用評(píng)估體系。京東京東小白用車相比天貓開新車和彈個(gè)車申請(qǐng)較容易，準(zhǔn)入門檻低，除了參考京東小白信用外還會(huì)根據(jù)綜合評(píng)估，來審核用戶的申請(qǐng)資格，易鑫開走吧則采用客服致電用戶的信用審核方式。

從金融方案上看，這四家以租代購平臺(tái)的產(chǎn)品金融方案大同小異，都支持一次性支付尾款和分36期還款，都無需消費(fèi)者繳納購置稅，且送1年車險(xiǎn)。

（天貓開新車、京東小白用車、彈個(gè)車、易鑫開走吧金融方案對(duì)比）

從以上金融方案可以看出，京東小白用車首付為20%，附加費(fèi)2000元或3000元（部分車型）；天貓開新車和彈個(gè)車首付比例在10%-20%之間，也是存在至少2000-3000元左右的服務(wù)費(fèi)用。易鑫開走吧主打1萬元首付，部分車型首付低于10%，在四種產(chǎn)品中首付比例相對(duì)較低，但要交納10%的保證金。

下面以別克英朗為例，我們具體來看一下幾款產(chǎn)品就一款車型的購車費(fèi)用。（均為非活動(dòng)價(jià)格）

（別克英朗同車型各平臺(tái)購車費(fèi)用的對(duì)比）

從上表可以看出，京東小白用車首付比例最高，但月供遠(yuǎn)低于其他三家；天貓開新車首付最低，但月供最高。

具體對(duì)比首年用車費(fèi)用：天貓開新車約為4.1萬元，彈個(gè)車約為3.7萬元，京東小白用車約為3.4萬元，易鑫開走吧約為3.3萬元+1.26保證金，由此可見，在首年用車費(fèi)用中，京東小白用車相較于其他產(chǎn)品更具優(yōu)勢(shì)，因此，首年總費(fèi)用為開走吧>天貓開新車>彈個(gè)車>京東小白用車。

除了首年費(fèi)用，用車一年后，如果選擇一次性支付尾款購車，或分36期支付尾款，也要清楚算清價(jià)格，從上表可看出，京東小白用車以少許價(jià)格優(yōu)勢(shì)，領(lǐng)先競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，其次為天貓開新車。這樣看來，買車并不能只盯著首付款的高低，而掉進(jìn)了月供高的陷阱，最終還是要看綜合費(fèi)用的高低，這才是關(guān)鍵。

以彈個(gè)車、天貓開新車、京東小白用車、易鑫開走吧等為代表的汽車“以租代購”平臺(tái)的發(fā)展創(chuàng)新，為主流融資租賃購車模式的發(fā)展提供了新的動(dòng)力，并源源不斷的為整個(gè)汽車消費(fèi)打造完整的購車、用車生態(tài)鏈，預(yù)計(jì)這波金融驅(qū)動(dòng)下的汽車消費(fèi)增長(zhǎng)勢(shì)頭仍將延續(xù)，終將促使國(guó)內(nèi)汽車金融業(yè)務(wù)迎來新的爆發(fā)。endprint