王 強(qiáng)

（中國(guó)人民銀行天津分行調(diào)查統(tǒng)計(jì)處，天津 300040）

一、互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)

近年來(lái),隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的崛起,余額寶、P2P(個(gè)人對(duì)個(gè)人)和第三方支付平臺(tái)等形式加快了“金融脫媒化”的進(jìn)程。這種“輕資產(chǎn)重服務(wù)”的模式使得商業(yè)銀行的傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)受到嚴(yán)重沖擊,傳統(tǒng)銀行業(yè)的變革和轉(zhuǎn)型迫在眉睫。受用戶需求以及市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力推動(dòng),傳統(tǒng)銀行紛紛開(kāi)始布局互聯(lián)網(wǎng)金融。目前,國(guó)內(nèi)至少有30家傳統(tǒng)銀行已經(jīng)對(duì)發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行整體布局規(guī)劃。以中、農(nóng)、工、建、交組成的大行梯隊(duì)為例,工行布局“三大平臺(tái)+三大產(chǎn)品線”,計(jì)劃利用全行科技優(yōu)勢(shì)和金融實(shí)力,通過(guò)建立信息經(jīng)營(yíng)機(jī)制、探索直銷銀行運(yùn)作模式、推進(jìn)線上線下服務(wù)一體化進(jìn)程等有力措施,打造一個(gè)全新的“電子工行”(e-ICBC),確立在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的領(lǐng)軍地位;農(nóng)行在組織架構(gòu)內(nèi)成立網(wǎng)絡(luò)金融部,使互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的研發(fā)和推進(jìn)更具獨(dú)立性和專業(yè)性;建行依托“善融商務(wù)”電子商務(wù)平臺(tái)的先發(fā)優(yōu)勢(shì),對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)進(jìn)行整合和創(chuàng)新,支持擔(dān)保支付、在線個(gè)人貸款和賬單分期,致力于打造國(guó)內(nèi)創(chuàng)新型電子商務(wù)金融服務(wù)平臺(tái)。盡管布局宏大,但傳統(tǒng)銀行在轉(zhuǎn)型效益上卻并不理想。在區(qū)塊鏈?zhǔn)⑿械内厔?shì)下,商業(yè)銀行積極帶頭開(kāi)發(fā)應(yīng)用區(qū)塊鏈技術(shù),對(duì)當(dāng)前中心化的銀行系統(tǒng)進(jìn)行改進(jìn),從而在競(jìng)爭(zhēng)激烈的金融市場(chǎng)占據(jù)一席之地。

二、區(qū)塊鏈成為銀行業(yè)變革利器

在中國(guó),由萬(wàn)向區(qū)塊鏈實(shí)驗(yàn)室發(fā)起的中國(guó)分布式總賬基礎(chǔ)協(xié)議聯(lián)盟(China ledger)也于2016年4月成立,由11個(gè)區(qū)域的商品交易所、產(chǎn)權(quán)交易所及金融資產(chǎn)交易所組成,主要致力于研發(fā)符合中國(guó)法律法規(guī)政策、中國(guó)金融行業(yè)業(yè)務(wù)邏輯和監(jiān)管制度的區(qū)塊鏈技術(shù)及底層協(xié)議。

區(qū)塊鏈技術(shù)改變了傳統(tǒng)銀行的業(yè)務(wù)模式和技術(shù)特點(diǎn),而讓國(guó)際金融巨頭和國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行應(yīng)用區(qū)塊鏈的真正動(dòng)因,主要是以下三點(diǎn)：首先,降低成本和價(jià)值轉(zhuǎn)移。商業(yè)銀行的中心化集中式數(shù)據(jù)庫(kù)一方面需要投入大量成本建設(shè)配套機(jī)房和服務(wù)器,終端維護(hù)和購(gòu)置成本高;另一方面,大量的記賬和結(jié)算工作增添了人工成本,同時(shí)增加了人為操作風(fēng)險(xiǎn)。而區(qū)塊鏈技術(shù)基于多中心化、不可篡改的分布式記賬規(guī)則,減少了銀行的硬件購(gòu)置成本,并通過(guò)智能合約簡(jiǎn)化手工金融服務(wù)流程,從而降低人工成本,提高效率;同時(shí),借助區(qū)塊鏈多中心化、公共自治的數(shù)據(jù)結(jié)構(gòu)特性,能讓交易雙方在沒(méi)有第三方信任中介背書(shū)的情況下開(kāi)展經(jīng)濟(jì)活動(dòng),減少了信息傳遞成本,實(shí)現(xiàn)了全球低成本價(jià)值轉(zhuǎn)移。其次,有效控制信用風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行作為中心化的資金周轉(zhuǎn)與流通的中介機(jī)構(gòu),強(qiáng)調(diào)貸款用途的監(jiān)測(cè)和追蹤,但實(shí)際可操作性并不強(qiáng),不能實(shí)現(xiàn)資金流通的全球化監(jiān)管。而區(qū)塊鏈技術(shù)的多中心化特征,將每個(gè)用戶當(dāng)作區(qū)塊鏈的一個(gè)節(jié)點(diǎn),實(shí)現(xiàn)借款人與貸款人的點(diǎn)對(duì)點(diǎn)直接交易,省去了銀行作為中間機(jī)構(gòu)的信用擔(dān)保,極大程度降低了由于信息不對(duì)稱帶來(lái)的信用風(fēng)險(xiǎn),并提升了貸前審批和貸后管理效率,實(shí)現(xiàn)資金流通的精細(xì)化管理。

最后,尋求創(chuàng)新盈利途徑。區(qū)塊鏈的應(yīng)用場(chǎng)景如此廣泛,各行業(yè)都在尋求應(yīng)用區(qū)塊鏈技術(shù)的有效途徑,不僅在銀行業(yè)和支付領(lǐng)域,在音樂(lè)、醫(yī)療、選舉、非政府組織等方面也有積極影響。在金融領(lǐng)域,越來(lái)越多的行業(yè)巨頭加入對(duì)區(qū)塊鏈初創(chuàng)公司的投資,或者與初創(chuàng)公司合作,其中既包括了銀行,也包括第一資本(Capital One Financial)、花旗創(chuàng)投(Citi ven-tures)和費(fèi)哲金融服務(wù)公司(Misery)等投資機(jī)構(gòu)。在這樣激烈的競(jìng)爭(zhēng)背景下,銀行需要尋求創(chuàng)新的盈利模式來(lái)開(kāi)發(fā)金融產(chǎn)品和開(kāi)拓市場(chǎng)。

三、區(qū)塊鏈銀行應(yīng)用的優(yōu)勢(shì)

在競(jìng)爭(zhēng)激烈的金融市場(chǎng)上,商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)壓力主要來(lái)自兩個(gè)方面：一是同業(yè)競(jìng)爭(zhēng);二是金融科技公司互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的迅猛發(fā)展。未來(lái),銀行和金融科技公司的競(jìng)爭(zhēng)很可能演變?yōu)橛涃~權(quán)之爭(zhēng)。區(qū)塊鏈平臺(tái)的本質(zhì)是一個(gè)分布式記賬賬簿,賬簿本身并不具備價(jià)值,真正價(jià)值是體現(xiàn)在線下資產(chǎn)轉(zhuǎn)化為平臺(tái)上的數(shù)據(jù)所承載和傳遞的價(jià)值。

四、銀行全業(yè)務(wù)鏈區(qū)塊鏈解決方案

區(qū)塊鏈對(duì)商業(yè)銀行傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新和變革體現(xiàn)在方方面面,從銀行業(yè)務(wù)到交易參與方,再到金融服務(wù)各流程環(huán)節(jié)的優(yōu)化,區(qū)塊鏈技術(shù)可以為銀行系統(tǒng)性地解決全業(yè)務(wù)鏈上的痛點(diǎn)。首先,區(qū)塊鏈技術(shù)被應(yīng)用于銀行不同的業(yè)務(wù)線,從支付結(jié)算,到票據(jù)和供應(yīng)鏈金融,再到“了解您的客戶”(FYC)和反洗錢(AML)等風(fēng)險(xiǎn)管理領(lǐng)域,金融科技公司和傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)都在積極探索和布局。支付結(jié)算方面,R3區(qū)塊鏈聯(lián)盟進(jìn)行了跨境結(jié)算測(cè)試。瑞波(Ripple)的跨賬本協(xié)議已經(jīng)幫助銀行間實(shí)現(xiàn)快速結(jié)算。美國(guó)思客公司(Circle)正致力于發(fā)展顧客到顧客(C2C)跨境支付平臺(tái)。相比區(qū)塊鏈初創(chuàng)公司而言,傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的嘗試略顯滯后,目前,摩根大通完成了貨幣結(jié)算的測(cè)試。韓國(guó)國(guó)民銀行與Coinplug建立合作關(guān)系,致力于測(cè)試國(guó)際匯款。票據(jù)方面,利用區(qū)塊鏈技術(shù)開(kāi)發(fā)數(shù)字票據(jù)(以下簡(jiǎn)稱“票據(jù)鏈”),是銀行業(yè)在區(qū)塊鏈上最具代表性的智能合約應(yīng)用。票據(jù)鏈借助區(qū)塊鏈平臺(tái)的價(jià)值傳遞,不需要特定的實(shí)物票據(jù)或是中心系統(tǒng)進(jìn)行控制和驗(yàn)證,降低了道德風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)。在KYC和AML方面,德勤應(yīng)用區(qū)塊鏈在KYC領(lǐng)域上顛覆了金融業(yè)現(xiàn)存的合規(guī)模式。鏈析公司(Chainalysis)也在反洗錢領(lǐng)域有了創(chuàng)新性的進(jìn)展,成功地為多家銀行設(shè)計(jì)了基于區(qū)塊鏈的異常交易行為監(jiān)測(cè)與分析系統(tǒng)。其次,區(qū)塊鏈技術(shù)將改變交易參與各方的金融業(yè)務(wù)模式,提高業(yè)務(wù)效率。對(duì)于銀行,智能合約的應(yīng)用可以節(jié)省人工審查和記賬成本,大量體力工作和知識(shí)型工作將被自動(dòng)化處理,人才要充分發(fā)揮自身的“認(rèn)知”技能,不斷向高精尖的工作方向發(fā)展。同時(shí),利用區(qū)塊鏈可信任、可追溯的特點(diǎn),可以作為可靠的數(shù)據(jù)來(lái)源,記錄反洗錢客戶的身份資料和業(yè)務(wù)信息;對(duì)于銀行客戶,銀行不再是作為信用中介存在的必不可少的一環(huán),貸款者和借款者作為區(qū)塊鏈中的兩個(gè)節(jié)點(diǎn),可以直接發(fā)生借貸行為,雙方的過(guò)往交易記錄和風(fēng)險(xiǎn)情況都會(huì)被記錄在區(qū)塊鏈中,資金去向和借貸人資質(zhì)目了然,達(dá)到信息的透明和共享自治。最后,區(qū)塊鏈可以解決金融服務(wù)各流程環(huán)節(jié)出現(xiàn)的效率低、成本高欺詐和操作風(fēng)險(xiǎn)。

區(qū)塊鏈技術(shù)在整個(gè)銀行業(yè)的創(chuàng)新應(yīng)用，目前還處于比較前線的層面。尚未確立成熟的技術(shù)平臺(tái)方案，但是區(qū)塊鏈代碼源開(kāi)放、無(wú)地域限制的優(yōu)勢(shì)會(huì)使整個(gè)網(wǎng)絡(luò)格局實(shí)現(xiàn)分布式的互聯(lián)互通，為全球化的普惠金融與發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)的技術(shù)基礎(chǔ)。銀行業(yè)應(yīng)當(dāng)高度重視區(qū)塊鏈技術(shù)的應(yīng)用，并以此為行業(yè)發(fā)展的契機(jī)。