陳小洪

（國務(wù)院發(fā)展研究中心，北京 100010）

習(xí)近平同志在黨的十九大報(bào)告中重申，要“毫不動(dòng)搖鞏固和發(fā)展公有制經(jīng)濟(jì)，毫不動(dòng)搖鼓勵(lì)、支持、引導(dǎo)非公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展”，并強(qiáng)調(diào)要“推動(dòng)國有資本做強(qiáng)做優(yōu)做大”“激發(fā)各類市場主體活力”。2018年10月，劉鶴同志在談到國有企業(yè)和民營企業(yè)的關(guān)系時(shí)曾表示：“必須看到，我國國有企業(yè)和民營企業(yè)已經(jīng)形成了完整的產(chǎn)業(yè)鏈。……兩者是高度互補(bǔ)、互相合作、互相支持的關(guān)系，未來中國經(jīng)濟(jì)將沿著這個(gè)方向不斷提高，走向高質(zhì)量發(fā)展。我們必須從傳統(tǒng)固化的觀念，轉(zhuǎn)向用全新的現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)鏈理念來認(rèn)識(shí)國有和民營經(jīng)濟(jì)?！北疚难芯繃衅髽I(yè)（以下簡稱“國企”）和民營企業(yè)（以下簡稱“民企”）合作發(fā)展的前景、機(jī)制及有關(guān)認(rèn)識(shí)和政策，通過我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中國企和民企發(fā)展的總體及其結(jié)構(gòu)變化的歷史數(shù)據(jù)與兩個(gè)案例的研究，先描述和說明國企和民企合作的經(jīng)濟(jì)背景和產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)系的情況，而后討論國企民企合作發(fā)展的前景、有關(guān)認(rèn)識(shí)和政策。

一、國有企業(yè)和民營企業(yè)合作：背景及驅(qū)動(dòng)機(jī)制

目前，民企與國企合作已成為經(jīng)濟(jì)生活的常態(tài)。其背景一是經(jīng)濟(jì)較快速度的持續(xù)增長，從1980年到2017年，GDP從4546億元增長到83萬億元，工業(yè)從5154億元（當(dāng)年產(chǎn)值）增長到收入113.3萬億元。二是中國經(jīng)濟(jì)制度的變化，中國已經(jīng)成為市場經(jīng)濟(jì)體制國家，基本經(jīng)濟(jì)制度已經(jīng)由20世紀(jì)80年代的國有經(jīng)濟(jì)為主的產(chǎn)權(quán)制度變?yōu)榛旌纤兄平?jīng)濟(jì)為主的產(chǎn)權(quán)制度體系。

基本經(jīng)濟(jì)制度變化首先表現(xiàn)在各種所有制企業(yè)的國民經(jīng)濟(jì)地位的變化。國企地位仍然重要，但在國民經(jīng)濟(jì)中的地位已經(jīng)下降。國企在工業(yè)產(chǎn)出中的比重，按全民所有制國企產(chǎn)值比重計(jì)算，1980年近80%，1995年降到34.0%；按國有控股企業(yè)口徑計(jì)算的國企比重2000年為50.4%，其后持續(xù)下降到2017年的23.4%（見表1）。國企在服務(wù)業(yè)產(chǎn)出中的比重已降至40%左右或者更低，相比工業(yè)而言降幅較低是因?yàn)榻鹑?、通訊、鐵路、航空、遠(yuǎn)洋船運(yùn)仍以國企為主?？傮w來看，國有經(jīng)濟(jì)在國民經(jīng)濟(jì)中的整體占比估計(jì)大致在1/3或者更高些。

表1 工業(yè)企業(yè)工業(yè)銷售產(chǎn)值和三類企業(yè)產(chǎn)業(yè)比重（億元，%）① 外資包括中外合作企業(yè)。1995年數(shù)為工業(yè)總產(chǎn)值，其余年數(shù)為工業(yè)銷售產(chǎn)值。資料來源：根據(jù)《中國統(tǒng)計(jì)年鑒2018》計(jì)算，http://www.stats.gov.cn/tjsj/ndsj/2018/indexch.htm。

國企和民企在工業(yè)、非金融服務(wù)業(yè)和金融業(yè)及其細(xì)分的不同行業(yè)的地位差別很大。在工業(yè)部門，2017年民企按收入計(jì)算已占54.7%，其中，按私人企業(yè)（以下簡稱“私企”）條件的口徑也達(dá)33.6%。在不同的工業(yè)產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，國企和民企的份額不同。如表2所示，2000年國企份額在50%以上的有15個(gè)、在30～50%的有11個(gè)，到2017年，已分別降到7個(gè)和7個(gè)。國企30%以上份額的產(chǎn)業(yè)主要是能源、原材料、裝備等產(chǎn)業(yè)。相對應(yīng)的是，2017年在國企份額30%以上的產(chǎn)業(yè)，民企份額平均為17.6%到36.7%；在國企份額小的產(chǎn)業(yè)，民企份額平均為63.0%到68.3%。在服務(wù)業(yè)，國企下降的產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域大部分被民企填補(bǔ)。外資企業(yè)（以下簡稱“外企”）也有較大發(fā)展，在工業(yè)領(lǐng)域，外企份額1995年后一直上升，2005年后又有所下降。不同類型企業(yè)份額或升或降，但總體來看都在增長。工業(yè)部門，2000年到2017年，國企、民企和外企分別增長了6.3倍、33.4倍、9.4倍，增長最快的是民企。

表2 國有部門按國有比重劃分的行業(yè)數(shù)和對應(yīng)行業(yè)民企收入比重范圍（個(gè)，%）① 行業(yè)數(shù)根據(jù)國企收入占行業(yè)收入的比重劃分計(jì)算，民企比重為對應(yīng)行業(yè)民企收入比重的算術(shù)平均值。資料來源：根據(jù)《中國統(tǒng)計(jì)年鑒2018》計(jì)算，http://www.stats.gov.cn/tjsj/ndsj/2018/indexch.htm。

經(jīng)濟(jì)制度的變化，不僅表現(xiàn)在國民經(jīng)濟(jì)中各種所有制企業(yè)的份額變化，更重要的是企業(yè)產(chǎn)權(quán)制度的變化。國企產(chǎn)權(quán)制度的主要變化是，作為經(jīng)營實(shí)體的國企大都已從國有獨(dú)資企業(yè)（全民所有制企業(yè)或者國有獨(dú)資公司），變成了國有控股或者相對控股的企業(yè)，很多已是上市公司。國務(wù)院國資委聲稱，央企已經(jīng)上市的企業(yè)按收入計(jì)算已達(dá)60～70%。中國資本市場對外開放有限，這些上市國企的其他股東大多數(shù)應(yīng)該是民營企業(yè)或者民間投資者。

民營企業(yè)，其產(chǎn)權(quán)制度結(jié)構(gòu)也很復(fù)雜。2017年按收入計(jì)算，民營企業(yè)的61.4%是按中國的工商登記制度股份明確全部為私人所有的私營企業(yè)，另外38.6%是包括各種私人、法人及公有乃至國有股東出資的股份公司和有限責(zé)任公司、各種形式的集體企業(yè)。后者常常被簡稱為混合所有制企業(yè)。中國很多著名的大公司都屬于這類所謂混合所有制的企業(yè)，如來源于國企改制的聯(lián)想集團(tuán)、TCL集團(tuán)、中興通訊、萬科集團(tuán)，來源于集體所有制企業(yè)的海爾集團(tuán)。還有些上市的大公司如復(fù)星則是源于私企的改制上市。

經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的深刻變化，使國企和民企的合作必然發(fā)生。首先，合作必須有對象，隨著民企的產(chǎn)生并且不斷壯大，合作自然就會(huì)發(fā)生。其次，表2反映了不同類型企業(yè)在工業(yè)部門不同行業(yè)領(lǐng)域產(chǎn)出及相應(yīng)的資源分布結(jié)構(gòu)的不同。工業(yè)部門國企比重在下降，但在能源、原材料、裝備等產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域國企地位比重仍然較高。有些大類產(chǎn)業(yè)，如電氣機(jī)械、專用設(shè)備、通用設(shè)備業(yè)，國企比重只有10%左右，但領(lǐng)頭企業(yè)往往仍是一些大型國企?？傮w來看在這些領(lǐng)域，國企或者是上游原材料、設(shè)備供應(yīng)商，或者是下游系統(tǒng)產(chǎn)品（如汽車、船舶）采購商，與其下游或者上游的民企發(fā)生各種合作關(guān)系。工業(yè)部門的合作會(huì)延伸到服務(wù)業(yè)，如國有的鋼鐵設(shè)計(jì)公司、工程公司、商貿(mào)企業(yè)為民營鋼鐵企業(yè)提供各種服務(wù)。服務(wù)業(yè)的國企還會(huì)與服務(wù)業(yè)內(nèi)的各種民企合作。再次，由于國企產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)已經(jīng)并且將繼續(xù)變化，這意味著國企和民企合作會(huì)在資本層面發(fā)生，或者在業(yè)務(wù)與資本層面同時(shí)發(fā)生。

國企和民企合作甚至融合，根本的機(jī)制或者驅(qū)動(dòng)因素表現(xiàn)在兩個(gè)方面。一是市場化改革，包括企業(yè)的“計(jì)劃關(guān)系”變成市場關(guān)系的改革，對壟斷行業(yè)及曾經(jīng)普遍存在的準(zhǔn)入制度規(guī)則的改革；企業(yè)基本制度或者說產(chǎn)權(quán)制度的改革，包括國企改革、發(fā)展私營經(jīng)濟(jì)和公司制度的改革。改革使國企和民企有可能平等合作，從業(yè)務(wù)到資本層面的合作能受到法律規(guī)范及保護(hù)。二是商業(yè)利益，背后是經(jīng)濟(jì)規(guī)律使然。商業(yè)利益來自互補(bǔ)性的商業(yè)交易利益，專業(yè)化及規(guī)模經(jīng)濟(jì)利益，鼓勵(lì)雙方投資“專用資產(chǎn)”的投資放大利益。

二、兩個(gè)案例：央企民企合作和集成電路

本節(jié)案例，一個(gè)是2011年做的關(guān)于央企和民企合作的案例。那時(shí)至今，具體情況會(huì)有變化，但調(diào)查發(fā)現(xiàn)的大型國企與民企合作的產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)系及其形成動(dòng)因，由于結(jié)構(gòu)和市場韌性，對我們理解現(xiàn)在及未來的國企民企關(guān)系仍有參考價(jià)值。另一個(gè)是集成電路產(chǎn)業(yè)民企創(chuàng)業(yè)及其發(fā)展和政府投資關(guān)系案例。政府投資往往都通過政府獨(dú)資或者控股的基金、投資公司或者國企進(jìn)行，中國集成電路發(fā)展問題是在產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)鍵環(huán)節(jié)被領(lǐng)先的跨國公司鎖定背景下，中國企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈創(chuàng)新發(fā)展的問題。雖然案例描述的情況還在演進(jìn)過程中會(huì)有變化，但其中的信息對我們理解高技術(shù)產(chǎn)業(yè)國企民企合作的新方式新特點(diǎn)會(huì)有重要意義。

（一）央企與民企合作案例① 案例情況來源：陳小洪、張政軍于2011年執(zhí)筆完成的國務(wù)院國資委研究局委托國務(wù)院發(fā)展研究中心企業(yè)研究所的課題《央企和民營企業(yè)合作發(fā)展研究》總報(bào)告“央企和民企合作發(fā)展的初步研究——以8家央企調(diào)查為例”。

此次調(diào)查的八家央企是：中國移動(dòng)（通訊運(yùn)營）、中國建筑（建筑工程）、中國海油（石油開采及加工）、中國南車（機(jī)車車輛制造）、中船重工（船舶制造）、國藥集團(tuán)（醫(yī)藥銷售和生產(chǎn)）、中國建材（建筑材料）、中鋼集團(tuán)（貿(mào)易和技術(shù)服務(wù)）。八家企業(yè)當(dāng)時(shí)的基本特征是：規(guī)模大，按銷售額計(jì)，規(guī)模最小的中國南車2009年亦近500億元，規(guī)模最大的中國移動(dòng)則高達(dá)4520億元；行業(yè)地位領(lǐng)先，多數(shù)企業(yè)在主要業(yè)務(wù)領(lǐng)域都居于業(yè)內(nèi)前三的地位；有研發(fā)、生產(chǎn)、市場的綜合實(shí)力；企業(yè)所處行業(yè)，通訊、石油天然氣開采、鐵路車輛三個(gè)行業(yè)以國企為主，但其上游或者下游，民企份額很高，其余五個(gè)行業(yè)民企份額一般都在50%以上；八家央企有控股及參股的上市企業(yè)26家。

1.合作范圍、方式及主要?jiǎng)右?/p>

八家央企和民企合作的兩個(gè)基本特征是：合作企業(yè)數(shù)量很大，數(shù)量通常都有數(shù)百乃至數(shù)千家；合作方式多樣，有多種業(yè)務(wù)合作，也有資本合作，還有業(yè)務(wù)合作和資本合作并存的混合合作。表3歸納僅為合作的部分情況。

表3 調(diào)查央企與民企合作① 說明：業(yè)務(wù)合作中“廣泛”表示合作企業(yè)數(shù)量很多；資本合作中，“多”表示介紹了多個(gè)實(shí)例，“有”表示有例，但不具體；空白表示沒有介紹，不是沒有。資料來源：根據(jù)訪談?wù)怼?/p>

業(yè)務(wù)合作是央企和民企的基本合作方式，包括采購合作、供應(yīng)合作和其他形式的合作，如平臺(tái)合作及金融合作等。

第一，采購合作。一是央企采購民企商品。中國建材貿(mào)易的供應(yīng)商125家主要是民企，國藥股份的供應(yīng)商民企數(shù)量眾多。中鋼集團(tuán)最大的20家供貨者，1/3是民企。二是采購專用設(shè)備、零部件、外協(xié)件。中國移動(dòng)一級集中采購設(shè)備供應(yīng)商300家以上，多為民企，年平均采購額500～600億元；中國海油1414家一級供應(yīng)商許多為民企。南車集團(tuán)的株機(jī)公司、鋪鎮(zhèn)公司、戚墅堰公司每年向民企進(jìn)行了大量采購，其中，每年向1000多家民企采購100億元外協(xié)配套件，約占銷售收入的20%。三是采購服務(wù)。采購服務(wù)于央企產(chǎn)出主體業(yè)務(wù)的勞務(wù)，為中國建筑提供分包勞務(wù)企業(yè)職工數(shù)估計(jì)是中建職工數(shù)的6～7倍，中船重工的大連船舶重工公司的分段制造、鋼材加工配送、軸舵制造安裝等九大專業(yè)化配套制造場地，很多民企分包企業(yè)在專業(yè)化工程和配套場地作業(yè)；采購央企面向下游的銷售、客服、增值服務(wù)，如中國移動(dòng)提供的各類增值服務(wù)，參與的民企SP服務(wù)商1800家、CP服務(wù)商有174家，分別占全部服務(wù)商的90%和34%；采購民企的技術(shù)開發(fā)服務(wù)，即委托有技術(shù)實(shí)力的民企提供技術(shù)開發(fā)服務(wù)。

第二，供應(yīng)合作。供應(yīng)服務(wù)商，即民企成為央企的市場。中國建材產(chǎn)品的主要客戶已以民企為主，其貿(mào)易公司鋼材和鐵礦供應(yīng)的民企客戶有85家，占客戶數(shù)的91%，進(jìn)出口公司代理的木材進(jìn)口業(yè)務(wù)20%為民企業(yè)務(wù)。中國海油的油品和化工品和中船重工的產(chǎn)品亦大量提供給民企。央企還向民企提供多方面的技術(shù)服務(wù)。央企源自國家院所的技術(shù)服務(wù)公司，如中鋼國際所屬的礦山、安全、耐火材料等技術(shù)機(jī)構(gòu)，中國建材的非金屬礦、環(huán)境、新型建材等技術(shù)機(jī)構(gòu)都是國家級的技術(shù)機(jī)構(gòu)，向民企提供各種技術(shù)開發(fā)、技術(shù)和市場信息、市場開發(fā)、咨詢顧問、人力資源培訓(xùn)等各種技術(shù)服務(wù)。在以中小民企為主的許多產(chǎn)業(yè)，提供技術(shù)服務(wù)是能力較強(qiáng)的央企的基本業(yè)務(wù)。

第三，合作動(dòng)因。如表4所示，一是基于企業(yè)發(fā)展的基本需要，如采購、銷售、及服務(wù)的需要。二是戰(zhàn)略考量的動(dòng)因，主要是提升核心競爭力，如中船重工、中國移動(dòng)、中國南車通過與民企合作和合理分工，央企能有更多資源投資于系統(tǒng)主機(jī)和關(guān)鍵技術(shù)及核心件以提高核心競爭力；建立產(chǎn)業(yè)整體和產(chǎn)業(yè)鏈整體優(yōu)勢，如中國建材投資整合組成南方水泥有利于形成控制水泥市場的整體優(yōu)勢，中船重工、中國移動(dòng)、中國南車與分包的民企合作共同提升價(jià)值鏈的整體能力；進(jìn)入新領(lǐng)域，如中國建材進(jìn)入碳纖維、電子玻璃領(lǐng)域都通過與民企合作進(jìn)入。三是基于社會(huì)責(zé)任的合作，如中國移動(dòng)攜手中小企業(yè)信息化服務(wù)聯(lián)盟、工行、農(nóng)行、民生銀行、用友、浪潮，推出“百萬中小企業(yè)信息化體驗(yàn)活動(dòng)”，為廣大中小企業(yè)提供信息化服務(wù)包的服務(wù)。

表4 業(yè)務(wù)合作的動(dòng)因、地位與角色

央企和民企的資本合作分兩個(gè)層次。第一層次是民企及民間投資者作為財(cái)務(wù)性的股權(quán)投資者，投資八家央企控股或者參股的26家上市公司。第二層次是業(yè)務(wù)相關(guān)的資本合作。盡管調(diào)查并不完整，如表5例示，基于業(yè)務(wù)合作目的的資本合作已十分普遍。有三種合作類型：一是央企收購民企股權(quán)或資產(chǎn)，收購后由央企主導(dǎo)企業(yè)的業(yè)務(wù)發(fā)展，如中國醫(yī)藥和中國建材的業(yè)務(wù)公司收購了不少民企的股份，進(jìn)而主導(dǎo)這些企業(yè)的發(fā)展；二是央企投資入股民企原業(yè)務(wù)，央企和其他合作者作為戰(zhàn)略聯(lián)盟者共同投資支持新企業(yè)發(fā)展，如中國建材和浙、滬、蘇、皖民企合資組建南方水泥，大連船舶重工與民企合資建立舵軸公司；三是民企投資央企主要業(yè)務(wù)，如民企復(fù)星現(xiàn)金投資5億元，國藥集團(tuán)以業(yè)務(wù)資產(chǎn)出資，共同組建國藥集團(tuán)控股、復(fù)星為戰(zhàn)略合作者的專業(yè)醫(yī)藥銷售公司。

表5 央企和民企資本合作舉例（2011年情況）① 其中，空白是沒介紹有關(guān)情況。

案例中，央企與民企資本合作有多種直接動(dòng)因。一是解決央企資本不足問題，在21世紀(jì)初，這種情況較多②如央企中國電科下的?？低?001年成立時(shí)缺錢，民營企業(yè)家龔鴻嘉投資245萬元，現(xiàn)已成為全球安防視頻領(lǐng)域領(lǐng)先企業(yè)，2017年銷售收入419億元，利潤105億元。。二是解決機(jī)制問題，央企市場化的機(jī)制問題一直沒有真正解決，與民企合作有利于改善機(jī)制。國藥集團(tuán)和復(fù)星合資，既是為了解決資本問題也是為了利用民企機(jī)制，中國建材投資組建南方水泥亦有利用雙方機(jī)制優(yōu)勢的意圖。三是強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合、優(yōu)勢互補(bǔ)，提升核心競爭力。從業(yè)務(wù)合作到資本合作，具體動(dòng)因很多，根本動(dòng)因是因?yàn)殡p方甚至多方希望建立更長期的更全面的業(yè)務(wù)合作關(guān)系，實(shí)現(xiàn)更大范圍的協(xié)同效益。

2.合作效果

第一，企業(yè)層面效果明顯。一是支持了央企的較快發(fā)展。對市場以民企為主的產(chǎn)業(yè)，民企市場是央企的收入主要來源，多種方式的整合提升了央企發(fā)展的產(chǎn)業(yè)鏈及整體優(yōu)勢，支持了央企在進(jìn)入新領(lǐng)域后的機(jī)制改善和管理提升。二是促進(jìn)了民企的發(fā)展。央企作為主要市場拉動(dòng)和支持了民企的發(fā)展，通過參與領(lǐng)先央企的技術(shù)服務(wù)公司、參與央企前向和后向配套系統(tǒng)，使民企能得到各種技術(shù)、管理乃至資金方面的支持和指導(dǎo)。三是雙方共同發(fā)展獲得成長收益。這包括業(yè)務(wù)共同成長的收益，還包括雙方作為戰(zhàn)略投資者獲得的增值的資本市場收益。更重要的效果是，央企民企長期合作形成了新的經(jīng)營組織模式，大企業(yè)高水平的技術(shù)和市場能力與民企的低成本專業(yè)化能力有機(jī)結(jié)合的新模式。這種模式是合作改革的產(chǎn)物，使雙方優(yōu)勢互補(bǔ)具有很強(qiáng)的競爭力，如中國建筑股份2009年外購勞務(wù)估計(jì)在400億元以上，采用這種模式贏利91億元，但如果外購勞務(wù)轉(zhuǎn)為自己干，贏利將變成虧損。

第二，產(chǎn)業(yè)層面的效果也很明顯。一是有利于產(chǎn)業(yè)組織結(jié)構(gòu)升級。南方水泥的發(fā)展使中國水泥的產(chǎn)業(yè)集中度上升了7%，中國建材當(dāng)時(shí)就成了產(chǎn)量亞洲第一的水泥大企業(yè)，裝備、通訊等央企的產(chǎn)業(yè)鏈能力有了整體的提升。二是戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)獲得發(fā)展。碳纖維、新型動(dòng)力電池、生物質(zhì)柴油、新型顯示器材料、新型無線通訊業(yè)務(wù)，都靠央企和民企的合作獲得較快發(fā)展。

3.前景及問題

國企和民企的關(guān)系，合作或融合是重要的基本趨勢。調(diào)查時(shí)關(guān)心的兩個(gè)基本問題，一是合作動(dòng)因；二是未來前景及其影響因素。企業(yè)很明確地回答，和民企合作是國企的出路，因?yàn)橹袊?jīng)濟(jì)已以民營經(jīng)濟(jì)為主，這是市場行為的選擇，更是雙方平等協(xié)商長期實(shí)踐磨合的結(jié)果。展望未來，合作或融合會(huì)繼續(xù)發(fā)展下去，因?yàn)橐延械某尚Ш徒?jīng)驗(yàn)也更多了。

同時(shí)企業(yè)也認(rèn)為，進(jìn)一步搞好與民企的合作，有企業(yè)總結(jié)經(jīng)驗(yàn)的問題，也有政策需要改進(jìn)調(diào)整的問題。對國企和民企資本合作需要投資的有關(guān)規(guī)定，如對投資就要控股、深化與下游企業(yè)資本合作關(guān)系的投資被視為非主業(yè)投資很難批準(zhǔn)等問題，企業(yè)就有質(zhì)疑。這些問題表明，進(jìn)一步搞好國企民企合作，不僅需要解決基本制度有關(guān)的認(rèn)識(shí)問題，還要解決好具體政策規(guī)則的調(diào)整完善問題。

（二）集成電路發(fā)展：國有資本支持民企發(fā)展的新做法① 中國集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展及投資情況主要參考周子學(xué)：《中國集成電路產(chǎn)業(yè)投融資研究》，北京：電子工業(yè)出版社，2015年；馬源、馬駿：《推進(jìn)我國集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展的思路和建議》，《國務(wù)院發(fā)展研究中心調(diào)研報(bào)告?？?017年第35期；中國半導(dǎo)體協(xié)會(huì)及媒體的有關(guān)資料。

1.基本情況

2000年以后，中國集成電路產(chǎn)業(yè)開始較快發(fā)展，中國產(chǎn)業(yè)銷售額2000年13億美元，2017年上升到400多億美元。這輪發(fā)展大致可以分為兩個(gè)階段。

2000年國務(wù)院18號文件出臺(tái)至2013年是第一階段。和以前的投資模式是政府直接或者與外資一起共同投資模式不同，這次政府投資的主要方式是政府進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資或者由政府投資公司進(jìn)行投資。投資結(jié)果是出現(xiàn)了一批覆蓋芯片設(shè)計(jì)、制造、芯片材料及設(shè)備行業(yè)的民營創(chuàng)業(yè)企業(yè)。企業(yè)共同特點(diǎn)是：海歸及本土高端人才是創(chuàng)業(yè)及經(jīng)營主角；政府股東以及海外、國內(nèi)的多個(gè)投資機(jī)構(gòu)參與投資；中國政府或者其下的投資機(jī)構(gòu)只以風(fēng)險(xiǎn)投資者或者普通投資者的股東身份參與企業(yè)治理，支持而不控制或者管理企業(yè)。這些公司的代表有從事芯片代工制造的中芯國際、通訊芯片設(shè)計(jì)的展訊、從事存儲(chǔ)器芯片設(shè)計(jì)的兆易、更早些時(shí)候就開始在中國創(chuàng)業(yè)的瀾起。

2014年以后是發(fā)展的第二階段。標(biāo)志是根據(jù)國務(wù)院2014年4號文件成立了規(guī)模近1400億元的國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金（業(yè)內(nèi)簡稱“大基金”），進(jìn)而由“大基金”拉動(dòng)地方及社會(huì)資金投資集成電路，推動(dòng)了中國集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展進(jìn)入新階段。國家成立“大基金”的主要原因是，2000年以來，中國集成電路產(chǎn)業(yè)開始較快發(fā)展，但產(chǎn)業(yè)的真正發(fā)展還不行。中國市場及2000年18號文件的稅收優(yōu)惠政策等使海外芯片巨頭紛紛來華投資，重點(diǎn)是集成電路封裝或者封閉型工廠。中國高技術(shù)含量的芯片設(shè)計(jì)、制造發(fā)展不起來。出現(xiàn)這種狀況，重要原因是中國企業(yè)缺乏發(fā)展資金。集成電路產(chǎn)業(yè)是技術(shù)密集、資本密集的產(chǎn)業(yè)，復(fù)雜的芯片設(shè)計(jì)投資往往要數(shù)億元，甚至十幾億元，一條12英寸的生產(chǎn)線投資規(guī)模要50～100億美元。沒有資金也難吸引高端人才。企業(yè)無力自我積累發(fā)展，地方政府直接投資能力有限。最后國務(wù)院才決定成立“大基金”支持產(chǎn)業(yè)發(fā)展?！按蠡稹背闪⒔迥?，效果顯著。據(jù)中國半導(dǎo)體協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，2013年到2017年產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值基本以兩位數(shù)速度增長，銷售收入從2509億元上升到5411億元；結(jié)構(gòu)進(jìn)步顯著，設(shè)計(jì)、制造、封裝環(huán)節(jié)收入之比38:27:35，與全球47:29:24之比還有差距，與2013年29:23:48相比進(jìn)步顯著。

2.“大基金”投資模式及有關(guān)啟示

“大基金”投資模式的特點(diǎn)是不分國企和民企，均按市場原則進(jìn)行投資。投資后不搞“行政主導(dǎo)型”的傳統(tǒng)國企投資管理模式，只是以股東身份按公司法規(guī)則參與治理、督促健全風(fēng)險(xiǎn)管理?！按蠡稹蓖顿Y的企業(yè)基本都是混合所有制企業(yè)或者民營企業(yè)?！按蠡稹钡呢?cái)政投資，只起募資作用，基金在完成投資后將擇機(jī)退出，即使需要較長時(shí)間持股，“大基金”業(yè)一般也只做第二大股東，或者只是參股股東。實(shí)行這種投資機(jī)制，估計(jì)隨著產(chǎn)業(yè)發(fā)展，中國會(huì)出現(xiàn)一批有競爭力的集成電路民營企業(yè)或者混合所有制企業(yè)。

“大基金”投資的企業(yè)，不少都有些國有股份。這與“大基金”的投資政策無關(guān)，是2000年以來甚至更早些時(shí)候民間資本較少投資芯片企業(yè)的歷史情況所致。也與中國民企多數(shù)成長于傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)或自己較熟悉的產(chǎn)業(yè)有關(guān)，與中國民間資本仍然處于資本積累發(fā)展過程中有關(guān)，還與中國整體的知識(shí)和人力資本結(jié)構(gòu)有關(guān)?！按蠡稹蹦Ｊ降某霈F(xiàn)，表明即使在戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)發(fā)展需要國家資本支持時(shí)，中國政府從理念到實(shí)際政策都已高度重視混合所有制企業(yè)及民營企業(yè)推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用。

三、國企民企合作的未來趨勢及政策討論

上述背景及案例研究說明，隨著改革的不斷深入，基于產(chǎn)業(yè)鏈上下游合作關(guān)系等經(jīng)濟(jì)關(guān)系的發(fā)展，是中國國企民企合作普遍并且不斷發(fā)展演進(jìn)的根本原因。但是，對國企民企合作及其前景仍然有些不同看法，甚至有中央重視就好、過后還會(huì)搖擺變化的擔(dān)心。之所以存在這樣的擔(dān)心，筆者認(rèn)為，除對中央政策理解不夠有關(guān)以外，還與一些認(rèn)識(shí)偏差和對現(xiàn)實(shí)問題產(chǎn)生原因沒搞清楚有關(guān)，同時(shí)還有政策需要進(jìn)一步調(diào)整的問題。

（一）基本趨勢和“在商言商”

基于企業(yè)分類的結(jié)構(gòu)及其變化數(shù)據(jù)的分析和實(shí)際案例可以發(fā)現(xiàn)，國企民企合作機(jī)制或者說驅(qū)動(dòng)因素，一是市場化改革；二是合作的商業(yè)經(jīng)濟(jì)利益。未來的情況是，市場化因素會(huì)因?yàn)楦母锿七M(jìn)發(fā)揮更大作用。黨的十八屆三中全會(huì)決議已經(jīng)明確要加大發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)（以下簡稱“混改”）改革力度，黨的十九大后根據(jù)中央部署正在加快推進(jìn)“混改”進(jìn)程，將使國企民企合作更市場化，因而有機(jī)會(huì)獲得更大的市場效益；商業(yè)驅(qū)動(dòng)因素會(huì)發(fā)揮更大作用，因?yàn)閲笕哉紘窠?jīng)濟(jì)1/3的重要地位，市場化合作潛力會(huì)因?yàn)楦母锏靡苑糯螅€會(huì)因中國經(jīng)濟(jì)的持續(xù)發(fā)展和結(jié)構(gòu)變化帶來新機(jī)會(huì)。

由此看來，未來的基本趨勢是國企民企合作會(huì)進(jìn)一步發(fā)展和深化。為更好地把握這些新機(jī)會(huì)，以下問題還值得注意和研究。

第一，中國進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展的新階段，信息經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來的更大合作發(fā)展機(jī)會(huì)。2000年初期，民營經(jīng)濟(jì)較快發(fā)展，與中國進(jìn)入工業(yè)化中期的階段變化及國企退出勞動(dòng)密集型產(chǎn)業(yè)的結(jié)構(gòu)變化有關(guān)?，F(xiàn)階段，中國信息產(chǎn)品制造及服務(wù)領(lǐng)域民企已是主力，在國企還占較大份額的制造業(yè)和服務(wù)業(yè)領(lǐng)域，國企民企會(huì)有更多的因?yàn)榘l(fā)展階段變化和信息化發(fā)展的結(jié)構(gòu)性變化帶來的新的更大合作空間。

第二，國企改革會(huì)給民企帶來多方面的改革紅利?！盎旄摹蓖七M(jìn)有利于國企民企進(jìn)行更深層的資本合作；進(jìn)一步的市場化授權(quán)將使國企有更大的投資權(quán)和投資動(dòng)力，增加了國企民企資本資源合作的空間；國企將進(jìn)一步進(jìn)行資產(chǎn)優(yōu)化整合，包括出售部分國有資產(chǎn)，民企能有更多收購發(fā)展的機(jī)會(huì)。

第三，按“在商言商”原則進(jìn)行合作。改革可以帶來紅利，但是，案例經(jīng)驗(yàn)表明，成功合作的根本原因是“在商言商”，需要按“在商言商”原則予以識(shí)別、發(fā)展及創(chuàng)新國企民企合作的模式。

（二）需要解決妨礙合作的基本認(rèn)識(shí)問題

2018年11月1日，習(xí)近平同志在民企座談會(huì)講話中再次重申中央“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”的基本方針。但仍然有人質(zhì)疑政策是否會(huì)變，這就有必要追根溯源分析有關(guān)的認(rèn)識(shí)。

1.國企做強(qiáng)做大是否會(huì)妨礙國企民企合作

中央強(qiáng)調(diào)國企做大做強(qiáng)，然而，國企民企平等合作可能嗎？持這種質(zhì)問者不少。筆者認(rèn)為，首先，要理解中央強(qiáng)調(diào)國企做大做強(qiáng)的實(shí)質(zhì)?？梢哉f，中央強(qiáng)調(diào)國企做大做強(qiáng)是基于“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”原則的基本方針，其目的既是明確國企改革方向不是全盤私有化，又是強(qiáng)調(diào)國企必須、也可能做大做強(qiáng)。中央明確的國企管理體制改革方向是“管資本”，以后國企做強(qiáng)做大將更多地變成包括國家參股企業(yè)的國家出資企業(yè)的做強(qiáng)做大。因此，國企做強(qiáng)做大不會(huì)妨礙國企民企合作，因?yàn)殡p方合作本來就是市場化的商業(yè)利益使然，因而只能是與民企平等合作。那么，國企和民企都要做大做強(qiáng)，是否存在政策矛盾呢？黨的十八屆三中全會(huì)已經(jīng)明確了根據(jù)產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)性質(zhì)確定國營經(jīng)濟(jì)分類改革及管理的方針，除少數(shù)根據(jù)國家所有權(quán)政策確定要求必須國企控制的產(chǎn)業(yè)外，其余領(lǐng)域國企民企都是平等合作或者競爭關(guān)系，因而沒有政策矛盾。

2.如何看待“‘國進(jìn)民退’的擔(dān)憂”？

國家的基本政策是“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”，鼓勵(lì)國企民企合作，但仍有“國進(jìn)民退”的擔(dān)憂。為什么會(huì)這樣，有必要作些分析。筆者認(rèn)為，中央從來沒有“國進(jìn)民退”的政策。1997年黨的十五大決議強(qiáng)調(diào)國企改革要“抓大放小”，媒體說是“國退民進(jìn)”。后來出現(xiàn)過幾次“國進(jìn)民退”說法，但它與“國退民進(jìn)”一樣，都是媒體語言，不是國家政策。

但是，媒體說“國進(jìn)民退”也有其客觀原因。2003年以后發(fā)生的一些事對民企有傷害，民間有意見，媒體自然有反映。影響較大的事件有：2003年國家處理違規(guī)投資的“鐵本事件”，后來有些省份搞了些限制民企發(fā)展的措施，甚至要求民企退出已投資的項(xiàng)目；2007年到2009年期間，為整治煤礦違規(guī)開采，發(fā)生了國有大煤礦收購民營煤礦引起的連鎖反應(yīng)問題；地方為招商大型國企收回已給民企的資源；國企“混改”后，由于多種原因一些企業(yè)私人股份又被沒收或被趕出去；民企招商投資后被“關(guān)門打狗”無處訴苦等。

出現(xiàn)上述問題，除了“左比右好”的傳統(tǒng)意識(shí)外，與一些片面甚至錯(cuò)誤的基本認(rèn)識(shí)有關(guān)。例如，視國企為治理環(huán)境、產(chǎn)業(yè)政策、控制投資的工具；基礎(chǔ)設(shè)施及服務(wù)行業(yè)改革及監(jiān)管與放開準(zhǔn)入不配套，進(jìn)入民企因政策不配套被迫退出；對民企參與國企改革出現(xiàn)的問題缺乏歷史客觀分析，簡單化處理有關(guān)問題；有關(guān)法規(guī)不健全等。以上多種情況，加上對民企不放心甚至有紅眼病，民間和媒體就會(huì)產(chǎn)生“國進(jìn)民退”的質(zhì)疑。政府雖然沒有“國進(jìn)民退”的政策，但很重視民間的反映，甚至發(fā)生一次問題就出臺(tái)一次文件重申一次政策。然而，如果根本性認(rèn)識(shí)及配套法律不健全的問題沒有解決，問題仍會(huì)以不同的方式再現(xiàn)。

3.政策工作問題和制度規(guī)則問題

近年來，民企認(rèn)為中央政策有變，這與一些簡單化的宣傳及工作做法有關(guān)。一是簡單化的宣傳國企做強(qiáng)做大，沒說清楚國企做大做強(qiáng)的意義和內(nèi)涵及與民企發(fā)展的關(guān)系；二是環(huán)境治理、清理違建、按規(guī)模標(biāo)準(zhǔn)搞“去產(chǎn)能”等做法行政強(qiáng)制性色彩過濃，民企私人財(cái)產(chǎn)往往直接受損且沒有溝通渠道和相應(yīng)補(bǔ)償；三是運(yùn)動(dòng)式的工作方法，“對上負(fù)責(zé)與對下負(fù)責(zé)”不統(tǒng)一，過分看重考核，不講方法，正確的事用不正確的方法做，甚至不講科學(xué)；四是盡管問題普遍存在，但信息公開不夠，問題沒有檢討分析，致使民間不服氣、流言廣泛傳播。

在制度規(guī)則方面，則至少有以下幾個(gè)問題。一是決策制度規(guī)則問題，政策出臺(tái)時(shí)政府部門討論比較充分，但民企等利益相關(guān)者意見和專家獨(dú)立意見往往聽取不夠，方案一旦決定或得到高層政治領(lǐng)導(dǎo)批準(zhǔn)后再發(fā)現(xiàn)問題就很難整改；二是制度化的信息反饋制度及規(guī)則不健全，沒有充分發(fā)揮影響面廣的公眾媒體的信息反饋溝通作用；三是沒有理清公共政策法規(guī)與財(cái)產(chǎn)法的關(guān)系及堅(jiān)持“依法治國”原則。這幾年，民企意見最大的問題不是過去廣泛存在的準(zhǔn)入限制問題，而是以公共利益為理由不當(dāng)侵犯民企利益和財(cái)產(chǎn)權(quán)問題。市場經(jīng)濟(jì)是法治經(jīng)濟(jì)，執(zhí)行公共政策也必須依法行政、“依法治國”。如果有任務(wù)、有考核，就可以不講法，違反物權(quán)法等基本財(cái)產(chǎn)法的事也敢做，那么，民企就會(huì)質(zhì)疑政府“依法治國”的承諾，說不搞“國進(jìn)民退”很難使人相信。

這幾年中國的發(fā)展，尤其是環(huán)境治理的重要進(jìn)展，與加強(qiáng)黨在政治及基本政策上的統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)關(guān)系密切。但越是如此，越對決策的科學(xué)性、信息的真實(shí)及時(shí)掌握和理順基本法律關(guān)系及堅(jiān)持依法治國提出了更高要求。過猶不及，如果這些問題不解決好，中國共產(chǎn)黨的統(tǒng)一領(lǐng)導(dǎo)的優(yōu)勢作用就會(huì)受到損害。

（三）進(jìn)一步推進(jìn)國企民企合作發(fā)展的建議

進(jìn)一步推進(jìn)國企民企合作發(fā)展，要從提高思想認(rèn)識(shí)、改進(jìn)制度環(huán)境和調(diào)整完善直接相關(guān)政策規(guī)則三個(gè)方面著眼：

第一，提高思想認(rèn)識(shí)。首先，要從基本經(jīng)濟(jì)制度的高度認(rèn)識(shí)國企民企合作的意義及前景；其次，還要結(jié)合解決各領(lǐng)域的基本問題和突出問題進(jìn)而深化有關(guān)認(rèn)識(shí)。

第二，改革有關(guān)制度規(guī)則。一是改革決策制度規(guī)則，包括實(shí)行重要決策特別是進(jìn)行影響民企及其財(cái)產(chǎn)權(quán)的行政規(guī)定決策時(shí)，在確定基本政策階段時(shí)就必須公開聽取利益相關(guān)者特別是有競爭關(guān)系的民企和獨(dú)立專家的意見；二是必須建立公共政策法規(guī)及其實(shí)施規(guī)則與財(cái)產(chǎn)法協(xié)調(diào)的機(jī)制，包括修改有關(guān)公共政策法規(guī)，真正落實(shí)憲法及物權(quán)法明確的當(dāng)公共利益影響私人財(cái)產(chǎn)權(quán)時(shí)需要補(bǔ)償?shù)囊?guī)則，建立行政決策進(jìn)行獨(dú)立法律評估審查的制度；三是建立制度化的、透明的包括更好地發(fā)揮公眾媒體作用的信息反饋及傳播體系規(guī)則，不要等問題成堆了才處理。

第三，調(diào)整完善直接相關(guān)政策規(guī)則。需要做的工作有：一是明確并且進(jìn)一步完善能落實(shí)到位的國家所有權(quán)政策。這項(xiàng)工作如果沒有做好，“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”方針的協(xié)調(diào)問題就難從根上解決。國家所有權(quán)政策在一些行業(yè)要與國家反壟斷政策結(jié)合，明確石油、通訊等寡頭產(chǎn)業(yè)央企與民企的合作及投資要受國家所有權(quán)政策和反壟斷政策的規(guī)范與約束。目前已明確的國企分類改革政策代替不了國家所有權(quán)政策。二是推進(jìn)壟斷行業(yè)、網(wǎng)絡(luò)型行業(yè)體制及規(guī)則改革，要在規(guī)則修改、經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系調(diào)整方面加大研究深度和改革力度，否則改革將難以真正深入，民企進(jìn)去可能被困，甚至出現(xiàn)進(jìn)退兩難。三是調(diào)整國有資產(chǎn)管理有關(guān)規(guī)則，為國企民企合作提供更有利的條件。有必要根據(jù)國家所有權(quán)政策和公司治理及管理制度改革的進(jìn)展，允許商業(yè)類國企更大比例地減持國有股比例，放松國企投資民企要求控股的限制，讓國企民企雙方根據(jù)商業(yè)原則確定資本合作方案。四是需要防止用大企業(yè)延遲付款法、反商業(yè)行賄法等，解決好一些大型國企特別是壟斷行業(yè)國企吃回扣、不按約給民企供應(yīng)商付款等問題。