張瑩
【摘 要】 以我國2008—2016年滬深A(yù)股上市公司的3 500個(gè)數(shù)據(jù)為樣本,運(yùn)用多元回歸模型,從企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)——環(huán)境不確定性角度研究會(huì)計(jì)穩(wěn)健性與審計(jì)收費(fèi)的關(guān)系。研究發(fā)現(xiàn),作為內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)制約機(jī)制的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性能增加財(cái)務(wù)報(bào)表的可靠性,顯著降低潛在的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn),有效抑制審計(jì)收費(fèi)的提高;隨著上市公司環(huán)境不確定性程度的提高,會(huì)計(jì)穩(wěn)健性降低信息不對(duì)稱、及時(shí)確認(rèn)可能發(fā)生損失的作用更加顯著,對(duì)降低審計(jì)費(fèi)用的抑制效果更加明顯。因此,在環(huán)境不確定性已經(jīng)成為常態(tài)的情況下,上市公司對(duì)會(huì)計(jì)穩(wěn)健性的重視既有必要性又有重要性。
【關(guān)鍵詞】 會(huì)計(jì)穩(wěn)健性; 環(huán)境不確定性; 審計(jì)收費(fèi)
【中圖分類號(hào)】 F239;F230 ?【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】 A ?【文章編號(hào)】 1004-5937(2019)15-0135-06
一、引言
會(huì)計(jì)穩(wěn)健性是信息質(zhì)量的重要特征之一。相對(duì)穩(wěn)健的會(huì)計(jì)信息能有效提高企業(yè)盈余質(zhì)量,緩解信息不對(duì)稱程度,降低代理成本,對(duì)企業(yè)的不良行為起到抑制作用,進(jìn)而提高出具財(cái)務(wù)報(bào)表的可信度。保持適度的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性是會(huì)計(jì)師事務(wù)所調(diào)節(jié)被審計(jì)單位潛在風(fēng)險(xiǎn)的可行性措施。因此,作為企業(yè)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)制約機(jī)制的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性能有效降低審計(jì)風(fēng)險(xiǎn),減少會(huì)計(jì)師事務(wù)所的溢價(jià)收費(fèi)。市場外部環(huán)境風(fēng)云變幻,上市公司面臨的外部環(huán)境愈加復(fù)雜、不確定性問題帶來的潛在經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也愈加凸出,會(huì)提升管理層盈余管理的動(dòng)機(jī),即通常選擇對(duì)公司有利的會(huì)計(jì)估計(jì)方法與會(huì)計(jì)政策來緩解由此帶來的消極影響,加劇企業(yè)信息不對(duì)稱程度,影響企業(yè)聲譽(yù)[ 1 ]。新審計(jì)準(zhǔn)則所推崇的風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向模式要求會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)定價(jià)時(shí)需對(duì)上市公司存在的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析與評(píng)估,該類風(fēng)險(xiǎn)通常用環(huán)境不確定性來衡量。企業(yè)外部環(huán)境不確定性提高,依靠管理層主觀判斷的交易事項(xiàng)增多,會(huì)引發(fā)企業(yè)信息不對(duì)稱程度的提升等消極影響。因此,審計(jì)過程中對(duì)于潛在的風(fēng)險(xiǎn)需要實(shí)施更多的審計(jì)程序,審計(jì)師在審計(jì)定價(jià)的確定、出具審計(jì)報(bào)告的過程中都會(huì)考慮被審計(jì)單位會(huì)計(jì)信息的穩(wěn)健性。隨著企業(yè)環(huán)境不確定性的提高,穩(wěn)健的會(huì)計(jì)信息是否對(duì)會(huì)計(jì)事務(wù)所做出的審計(jì)決策與判斷起到作用?是否會(huì)有效抑制審計(jì)收費(fèi)的提高?需要進(jìn)一步研究予以驗(yàn)證。因此,本文以企業(yè)環(huán)境不確定性為視角,考慮企業(yè)與事務(wù)所的供需關(guān)系,驗(yàn)證企業(yè)外部環(huán)境不確定性、內(nèi)部會(huì)計(jì)穩(wěn)健性以及兩者關(guān)系互動(dòng)對(duì)審計(jì)收費(fèi)的影響。
二、文獻(xiàn)回顧與假設(shè)提出
審計(jì)收費(fèi)作為供需雙方達(dá)成的服務(wù)定價(jià),一直以來是國內(nèi)外學(xué)者關(guān)注的熱點(diǎn)。國內(nèi)外學(xué)者對(duì)審計(jì)收費(fèi)的研究主要專注于審計(jì)定價(jià)的影響因素。影響審計(jì)收費(fèi)的因素多種多樣,從公司特征、會(huì)計(jì)師事務(wù)所特征到公司治理等。近年來,學(xué)者們的研究已從審計(jì)成本和風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)發(fā)展到會(huì)計(jì)師事務(wù)所合并、訟訴風(fēng)險(xiǎn)、媒體關(guān)注、內(nèi)部控制等方面。本文主要從會(huì)計(jì)穩(wěn)健性與環(huán)境不確定性兩個(gè)方面重點(diǎn)回顧。
會(huì)計(jì)穩(wěn)健性要求及時(shí)確認(rèn)可能存在的損失,延遲確認(rèn)可能產(chǎn)生的收入,以保證會(huì)計(jì)信息的可信度[ 1 ]。穩(wěn)健的財(cái)務(wù)報(bào)告可以降低公司利益相關(guān)者的信息不對(duì)稱程度,有效抑制諸如經(jīng)理層的逆向選擇、道德風(fēng)險(xiǎn),降低企業(yè)潛存的風(fēng)險(xiǎn)。會(huì)計(jì)師事務(wù)所一般通過重視被審計(jì)單位的甄選與評(píng)估,增加人力、物力等資金投入,增加審計(jì)過程中的實(shí)質(zhì)性分析測(cè)試,提高審計(jì)收費(fèi),發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見,終止審計(jì)合同等手段預(yù)防可能存在的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。激進(jìn)的財(cái)務(wù)報(bào)告會(huì)降低會(huì)計(jì)信息質(zhì)量,提高審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)水平,會(huì)計(jì)師事務(wù)所會(huì)增加審計(jì)工作量以保證財(cái)務(wù)報(bào)表沒有重大錯(cuò)誤陳述,提高審計(jì)收費(fèi)。Gul等[ 2 ]以1996至1997年的金融蕭條為視角,研究發(fā)現(xiàn)審計(jì)成本諸如人力、物力的投入水平會(huì)隨企業(yè)會(huì)計(jì)穩(wěn)健性降低而增加。
楊丹等[ 3 ]認(rèn)為穩(wěn)健性的會(huì)計(jì)信息能有效抑制投資過度、投資不足等問題。會(huì)計(jì)信息穩(wěn)健性降低,企業(yè)面臨的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)相應(yīng)提高,從項(xiàng)目成本的可行性來看,會(huì)計(jì)師事務(wù)所更傾向于對(duì)承擔(dān)的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)收取更多的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)作為補(bǔ)償。為了將總體風(fēng)險(xiǎn)保持在合理的水平,審計(jì)師需實(shí)施更多的審計(jì)程序,審計(jì)成本增加,而被審計(jì)單位的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性與審計(jì)收費(fèi)具有替代作用,即要求公司保持一定的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性可以抑制審計(jì)收費(fèi)的提高。這對(duì)企業(yè)與會(huì)計(jì)師事務(wù)所有一定的指導(dǎo)作用。同時(shí),考慮到會(huì)計(jì)師事務(wù)所與上市公司一般于上半年簽訂審計(jì)業(yè)務(wù)約定書,此時(shí)會(huì)計(jì)師事務(wù)所主要將上市公司上一年度的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性作為審計(jì)定價(jià)的參考依據(jù)。
基于以上分析,提出假設(shè)1:
H1:其他條件相同的情況下,上一年度的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性可以對(duì)審計(jì)收費(fèi)產(chǎn)生抑制作用。
上市公司的健康發(fā)展受到外部環(huán)境不確定性的影響。環(huán)境不確定性的提高,將會(huì)影響公司穩(wěn)定的生產(chǎn)經(jīng)營環(huán)境,并且上市公司管理層根據(jù)經(jīng)營環(huán)境做出相關(guān)企業(yè)決策與預(yù)測(cè)的難度大大提升,企業(yè)面對(duì)的整體風(fēng)險(xiǎn)增加,甚至可能對(duì)公司聲譽(yù)造成嚴(yán)重的負(fù)面影響。
一方面,牛建波和趙靜[ 4 ]認(rèn)為環(huán)境不確定性會(huì)提高管理層道德風(fēng)險(xiǎn)與逆向選擇問題的發(fā)生,提高利益相關(guān)者信息不對(duì)稱水平。隨著企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)提高,公司管理層面對(duì)實(shí)現(xiàn)預(yù)計(jì)經(jīng)營目標(biāo)、經(jīng)營業(yè)績等壓力,會(huì)做出提前確認(rèn)未來經(jīng)營期間盈余的行為。申慧慧[ 5 ]研究發(fā)現(xiàn)隨著企業(yè)環(huán)境不確定性的增加,公司進(jìn)行盈余管理的行為更為明顯,通常以超額應(yīng)計(jì)方式減緩盈余波動(dòng)的不穩(wěn)定性,而審計(jì)師能夠感知環(huán)境不確定高的企業(yè)潛在的錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)較大,需要管控的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)處于較高程度,對(duì)被審計(jì)單位整體風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、估計(jì)更加困難,由此帶來信息判別成本提高。為此,需要執(zhí)行更多的審計(jì)工作,以便搜集更為可靠的審計(jì)證據(jù),額外的審計(jì)工作量直接導(dǎo)致審計(jì)費(fèi)用的提高。
另一方面,會(huì)計(jì)穩(wěn)健性能有效抑制上述情況實(shí)現(xiàn)的可能性。上市公司穩(wěn)健的會(huì)計(jì)信息能降低利益相關(guān)者信息不對(duì)稱的狀況,減緩委托代理沖突。李偉[ 6 ]以我國滬深A(yù)股上市公司為研究樣本,提出審計(jì)師在審計(jì)定價(jià)的確定、出具審計(jì)報(bào)告過程中都會(huì)考慮被審計(jì)單位會(huì)計(jì)信息的穩(wěn)健性。因此,環(huán)境不確定性越高,企業(yè)經(jīng)營過程中的不確定性越強(qiáng),依靠企業(yè)管理人員主觀判斷的事項(xiàng)越多。而在信息不對(duì)稱約束下,審計(jì)師與上市公司管理層的溝通難度以及識(shí)別審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的難度顯著上升,此時(shí)上市公司穩(wěn)健的會(huì)計(jì)信息會(huì)得到審計(jì)師更大的重視,進(jìn)而對(duì)審計(jì)收費(fèi)的提高起到抑制作用。
基于以上分析,提出假設(shè)2:
H2:其他條件相同的情況下,當(dāng)企業(yè)環(huán)境不確定性較高時(shí),會(huì)計(jì)穩(wěn)健性可抑制審計(jì)收費(fèi)的提高。
三、研究設(shè)計(jì)
(一)樣本選取
本文涉及的數(shù)據(jù)均來自CSMAR數(shù)據(jù)庫,使用Spss21.0進(jìn)行數(shù)據(jù)處理。選取滬深A(yù)股上市公司作為研究樣本,時(shí)間跨度為2008—2016年,并做如下處理:剔除數(shù)據(jù)異常的ST、PT類公司、數(shù)據(jù)缺失的公司、金融行業(yè)公司;剔除銷售收入數(shù)據(jù)不足5年的公司以提取環(huán)境不確定性相關(guān)數(shù)據(jù);為避免極端值影響實(shí)證結(jié)果的穩(wěn)健性,對(duì)連續(xù)變量在1%以下和99%以上的樣本進(jìn)行了Winsorize處理。最終得到3 500個(gè)樣本數(shù)據(jù)。
(二)檢驗(yàn)?zāi)P蜆?gòu)建
其中,審計(jì)收費(fèi)(Lnfee)為本文的被解釋變量,選用公開披露的境內(nèi)審計(jì)收費(fèi)合計(jì)數(shù)的自然對(duì)數(shù)為衡量審計(jì)收費(fèi)的代理變量,考察上市公司會(huì)計(jì)穩(wěn)健性對(duì)審計(jì)收費(fèi)的影響。環(huán)境不確定性(EU)為本文的解釋變量,采用未經(jīng)行業(yè)調(diào)整的環(huán)境不確定性,同時(shí)對(duì)該指標(biāo)的衡量使用過去5年非正常銷售收入的標(biāo)準(zhǔn)差能更準(zhǔn)確地衡量環(huán)境不確定性。會(huì)計(jì)穩(wěn)健性指標(biāo)(LagConserv)為本文的解釋變量,選用非經(jīng)營性應(yīng)計(jì)項(xiàng)衡量會(huì)計(jì)穩(wěn)健性??紤]到事務(wù)所與被審計(jì)單位的審計(jì)業(yè)務(wù)約定書一般于上半年簽訂,此時(shí)事務(wù)所主要將上一年度的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性作為審計(jì)定價(jià)的參考依據(jù),故將LagConserv指標(biāo)滯后一期帶入模型。同時(shí)參考國內(nèi)其他學(xué)者對(duì)審計(jì)收費(fèi)的研究,本文主要從事務(wù)所規(guī)模(BIG10)、公司內(nèi)部治理特征(NSOE、NDUAL)、審計(jì)意見類型(OPINION)、被審計(jì)公司財(cái)務(wù)特征(MB、RECINV、LEV、ROA、RET)等方面選取控制變量,并引入行業(yè)和年度兩個(gè)虛擬變量。各主要變量的定義及計(jì)量方法如表1所示。
四、實(shí)證分析
(一)描述性統(tǒng)計(jì)
表2為主要變量的描述性統(tǒng)計(jì),可以看出不同公司審計(jì)收費(fèi)(Lnfee)差異較大,2008—2016年會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)收費(fèi)平均值為13.659,同時(shí)該指標(biāo)在11.983~16.687之間變動(dòng)。會(huì)計(jì)穩(wěn)健性(LagConserv)平均值為0.017,表明上市公司在2008—2016年具有一定的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性,穩(wěn)健性指標(biāo)的變動(dòng)區(qū)間為-1.236~0.837,表明部分公司采取激進(jìn)的會(huì)計(jì)政策,部分公司的財(cái)務(wù)報(bào)告比較穩(wěn)健,即公司之間會(huì)計(jì)穩(wěn)健性存在差異,但總體來看上市公司會(huì)計(jì)穩(wěn)健性較弱。環(huán)境不確定性(EU)平均值是0.542,變動(dòng)區(qū)間為0.03~2.66,表明不同公司的風(fēng)險(xiǎn)性差異較大。其他變量中,事務(wù)所規(guī)模(BIG10)平均值為52.1%,表明會(huì)計(jì)師事務(wù)所綜合評(píng)價(jià)前十名占據(jù)國內(nèi)52.1%市場,份額較高;企業(yè)性質(zhì)(NSOE)平均值為0.626,表明國有控股公司較多,占據(jù)62.6%的份額,基本與我國實(shí)際相符;市賬比率(MB)變動(dòng)區(qū)間在0.769~15.114之間,表明不同公司成長性存在差異。
(二)相關(guān)性分析
表3為主要變量的相關(guān)系數(shù)??梢钥吹剑髯兞块g相關(guān)系數(shù)的絕對(duì)數(shù)小于0.5,表示本文選取的變量比較合理,不存在共線性問題。Lnfee與LagConserv、EU相關(guān)系數(shù)分別為-0.244、0.109,且在1%水平上顯著相關(guān),初步驗(yàn)證了本文的研究假設(shè)??刂谱兞恐?,事務(wù)所規(guī)模BIG10相關(guān)系數(shù)為0.225,且在1%水平上顯著正相關(guān),說明國內(nèi)“十大”會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)人員素質(zhì)高、審計(jì)經(jīng)驗(yàn)豐富,品牌“溢價(jià)效應(yīng)”在我國審計(jì)市場比較顯著。企業(yè)性質(zhì)NSOE相關(guān)系數(shù)為-0.313,且在1%水平上顯著負(fù)相關(guān),表明一方面國有控股受到來自社會(huì)各方面的監(jiān)督,約束了盈余管理的可能性,提供的財(cái)務(wù)報(bào)告可靠性較高,相對(duì)于非國有企業(yè)審計(jì)收費(fèi)較低[ 10 ];另一方面,國有企業(yè)一般與政府機(jī)構(gòu)有千絲萬縷的聯(lián)系,相對(duì)于非國有企業(yè),與會(huì)計(jì)師事務(wù)所的議價(jià)能力較強(qiáng),審計(jì)收費(fèi)較低[ 11 ]。審計(jì)意見OPINION相關(guān)系數(shù)為0.093,且在1%水平上顯著正相關(guān),表明審計(jì)師非標(biāo)審計(jì)意見的出具需要搜集更多審計(jì)證據(jù)、投入更多精力與上市公司的管理層進(jìn)行溝通,導(dǎo)致審計(jì)收費(fèi)的提高[ 12 ]。市場收益率ROA、業(yè)務(wù)復(fù)雜性RECINV與審計(jì)收費(fèi)顯著正相關(guān),表明企業(yè)的盈利能力強(qiáng),業(yè)務(wù)具有更大的復(fù)雜性,上市公司應(yīng)收賬款和存貨的審計(jì)需要投入更多的審計(jì)資源,帶動(dòng)審計(jì)成本的上升[ 13 ]。董事長和總經(jīng)理是否兩職合一(NDUAL)相關(guān)系數(shù)為0.061,且在1%水平上顯著正相關(guān),表明非“兩職合一”不能遏制大股東的機(jī)會(huì)主義行為,會(huì)計(jì)師事務(wù)所需要承擔(dān)的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)較高,審計(jì)收費(fèi)亦較高。
(三)環(huán)境不確定性、會(huì)計(jì)穩(wěn)健性與審計(jì)收費(fèi)回歸分析
表4為回歸結(jié)果?;貧w(1)檢驗(yàn)的是LagConserv對(duì)Lnfee的作用效果。LagConserv的系數(shù)為-0.561,在1%水平上顯著負(fù)相關(guān),表示在我國審計(jì)市場上,提高審計(jì)收費(fèi)來控制風(fēng)險(xiǎn)難度較高,而要求被審計(jì)公司具有穩(wěn)健的會(huì)計(jì)信息在一定程度上可以降低審計(jì)風(fēng)險(xiǎn),增加審計(jì)人員對(duì)公司財(cái)務(wù)報(bào)告的信賴程度,減少審計(jì)人員在實(shí)質(zhì)性測(cè)試等環(huán)節(jié)的審計(jì)工作量,進(jìn)而降低審計(jì)成本溢價(jià),相應(yīng)地降低審計(jì)收費(fèi)。即上市公司的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性越強(qiáng),對(duì)審計(jì)收費(fèi)的抑制作用越明顯,假設(shè)1得以驗(yàn)證。
回歸(2)檢驗(yàn)的是EU對(duì)LagConserv與Lnfee的作用效果是否有顯著影響。LagConserv的系數(shù)為-0.159,顯著性水平5%,表示會(huì)計(jì)穩(wěn)健性仍然體現(xiàn)出對(duì)審計(jì)收費(fèi)負(fù)相關(guān)的關(guān)系,假設(shè)1成立。EU的系數(shù)為0.144,交叉項(xiàng)LagConserv×EU的系數(shù)為-0.963,都在1%的水平上顯著,進(jìn)一步檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)EU+LagConserv×EU的系數(shù)顯著為負(fù),這表明環(huán)境不確定性是影響會(huì)計(jì)穩(wěn)健性與審計(jì)收費(fèi)關(guān)系的重要因素,存在會(huì)計(jì)穩(wěn)健性時(shí),環(huán)境不確定性對(duì)審計(jì)收費(fèi)作用效果明顯降低。即隨著環(huán)境不確定的提高,公司面臨的整體風(fēng)險(xiǎn)提升,審計(jì)師需要承擔(dān)的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)處于較高水平,此時(shí)會(huì)更加重視被審計(jì)單位的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性,企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)與會(huì)計(jì)穩(wěn)健性的相互替代作用能有效抑制審計(jì)收費(fèi)的提高,假設(shè)2得以驗(yàn)證。
同時(shí),對(duì)未經(jīng)行業(yè)調(diào)整的EU劃分為兩組子樣本以進(jìn)一步驗(yàn)證假設(shè)2,即按照所處行業(yè)中位數(shù)將3 500個(gè)樣本劃分為1 760個(gè)低環(huán)境不確定性組和1 740個(gè)高環(huán)境不確定性。若某公司EU高于所在行業(yè)EU中位數(shù),該公司屬于高環(huán)境不確定性組樣本,否則屬于低環(huán)境不確定性組樣本。再次利用模型(1)對(duì)兩組樣本進(jìn)行回歸?;貧w(3)、(4)為在不同環(huán)境不確定性分組中,檢驗(yàn)LagConserv對(duì)Lnfee的作用效果是否有差異。回歸(3)為低環(huán)境不確定性組的檢驗(yàn)結(jié)果,LagConserv的系數(shù)為-0.387,顯著負(fù)相關(guān);回歸(4)中為高環(huán)境不確定性組的檢驗(yàn)結(jié)果,LagConserv的系數(shù)為-0.857,亦顯著負(fù)相關(guān)。低環(huán)境不確定性組LagConserv的系數(shù)絕對(duì)值0.387明顯小于高環(huán)境不確定性組LagConserv的系數(shù)絕對(duì)值0.857,表明環(huán)境不確定性越高,越會(huì)提高管理層盈余管理的動(dòng)機(jī),則會(huì)計(jì)穩(wěn)健性降低信息不對(duì)稱、及時(shí)確認(rèn)可能發(fā)生的損失的作用更加顯著,審計(jì)人員更傾向于穩(wěn)健的財(cái)務(wù)報(bào)告以期降低所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)[ 14 ]。即環(huán)境不確定性越高,會(huì)計(jì)穩(wěn)健性對(duì)審計(jì)收費(fèi)的抑制作用越強(qiáng),假設(shè)2得以進(jìn)一步驗(yàn)證。
表4回歸結(jié)果還可以看出各控制變量對(duì)審計(jì)收費(fèi)的作用效果。BIG10回歸系數(shù)為正且顯著,由此得出國內(nèi)“十大”事務(wù)所具有品牌效應(yīng),導(dǎo)致審計(jì)收費(fèi)溢價(jià)顯著;NSOE回歸系數(shù)為負(fù)且顯著,說明國有企業(yè)的審計(jì)收費(fèi)明顯低于非國有企業(yè);ROA回歸系數(shù)為負(fù)且顯著;NDUAL回歸系數(shù)為正且顯著,即上市公司若非“兩職合一”,則審計(jì)收費(fèi)較低。
(四)穩(wěn)健性檢驗(yàn)
為了使研究結(jié)果更加穩(wěn)健,本文剔除行業(yè)環(huán)境的影響,用經(jīng)行業(yè)調(diào)整后的環(huán)境不確定性(IEU)作為環(huán)境不確定性的替代變量來檢驗(yàn)以上假設(shè)。同時(shí),根據(jù)經(jīng)行業(yè)調(diào)整的環(huán)境不確定性(IEU)的中位數(shù),將樣本公司劃分為兩組子樣本,重新帶入模型進(jìn)行回歸,再次對(duì)以上研究結(jié)論的可靠性做出證明。即上市公司良好的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性既可以提高盈余質(zhì)量,又能夠發(fā)揮降低財(cái)務(wù)報(bào)表錯(cuò)報(bào)風(fēng)險(xiǎn)和舞弊風(fēng)險(xiǎn)的可能,進(jìn)而降低審計(jì)收費(fèi)的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)。
五、結(jié)論
企業(yè)保持較高的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性會(huì)降低信息不對(duì)稱水平,提高被審計(jì)單位財(cái)務(wù)報(bào)告的可信度,降低會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)被審計(jì)單位的信息判別成本,從而降低審計(jì)收費(fèi)的溢價(jià)部分。會(huì)計(jì)穩(wěn)健性抑制審計(jì)收費(fèi)的作用效果顯著。由于這種關(guān)系會(huì)受到環(huán)境不確定性的影響,環(huán)境不確定性越高,依靠管理層主觀判斷的事項(xiàng)增多,會(huì)計(jì)穩(wěn)健性起到降低信息不對(duì)稱、及時(shí)確認(rèn)可能發(fā)生損失的作用就更加顯著,從而緩解環(huán)境不確定性對(duì)審計(jì)收費(fèi)的負(fù)面影響,審計(jì)人員更傾向于穩(wěn)健的財(cái)務(wù)報(bào)告以期降低所承擔(dān)的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn),使得會(huì)計(jì)穩(wěn)健性對(duì)降低審計(jì)費(fèi)用的效果更明顯。
以上研究結(jié)論為從企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)角度來檢驗(yàn)審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向模式的實(shí)施效果提供了契機(jī)。我國對(duì)作為內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)制約機(jī)制的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性的重視既有必要性又有重要性。提高上市公司會(huì)計(jì)穩(wěn)健性的必要性在于防范環(huán)境不確定性引起的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),重要性在于穩(wěn)健的會(huì)計(jì)信息可以節(jié)約企業(yè)有限的資金,降低企業(yè)承擔(dān)的審計(jì)收費(fèi)。
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