林蕾 王佳怡 張麗

摘要：2018年10月16日，螞蟻金服與信美人壽聯(lián)合推出名為相互保的團(tuán)體重疾險(xiǎn)，短時(shí)間內(nèi)吸引了大量用戶，11月27日相互保轉(zhuǎn)型為一款完全意義上的網(wǎng)絡(luò)互助產(chǎn)品，目前其用戶數(shù)已突破9 000萬，成為一款現(xiàn)象級(jí)產(chǎn)品?，F(xiàn)以重疾險(xiǎn)為參照，詳細(xì)介紹相互寶的產(chǎn)品屬性與特征，以統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)對(duì)其進(jìn)行分?jǐn)偪傤~的測算，并結(jié)合行業(yè)的競爭態(tài)勢、可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)探討相互寶這種商業(yè)模式的可行性和未來的發(fā)展前景。

關(guān)鍵詞：相互寶;商業(yè)模式;網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)

中圖分類號(hào)：F292 ? ?文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

文章編號(hào)：1005-913X（2020）03-0053-05

一、相互寶的產(chǎn)品屬性與特征

相互寶實(shí)質(zhì)上是一個(gè)網(wǎng)絡(luò)互助計(jì)劃，采用“一人生病，眾人分?jǐn)偂钡倪\(yùn)營模式。當(dāng)申請(qǐng)用戶數(shù)達(dá)到一定規(guī)模時(shí)，根據(jù)大數(shù)定理可以自動(dòng)產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)分散的作用，那么用戶個(gè)人患上重大疾病的風(fēng)險(xiǎn)，就被分?jǐn)傇诹嗣恳粋€(gè)成員的身上，大大降低了用戶個(gè)人所需承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)，體現(xiàn)了“風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，同舟共濟(jì)”的核心理念。與此形成對(duì)比的是傳統(tǒng)商業(yè)保險(xiǎn)，雖然也基于這種理念，但其提供的是剛性保障，風(fēng)險(xiǎn)從個(gè)人完全轉(zhuǎn)移到了保險(xiǎn)公司，它的本質(zhì)是風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移。

現(xiàn)將相互寶和傳統(tǒng)的重疾險(xiǎn)進(jìn)行對(duì)比。在定價(jià)方面，當(dāng)相互寶成員患病后，只要符合互助規(guī)則，即可向平臺(tái)申請(qǐng)互助金?；ブ鹩扇w成員平攤，具體計(jì)算方法如下。每期分?jǐn)偨痤~=（互助金+管理費(fèi)-結(jié)余）/分?jǐn)偝蓡T數(shù)。

而根據(jù)保險(xiǎn)精算原理，保險(xiǎn)公司在計(jì)算商業(yè)重疾險(xiǎn)的費(fèi)率時(shí)往往會(huì)考慮被保險(xiǎn)人的年齡、性別、健康狀況等因素，進(jìn)行差異化定價(jià)。因此，商業(yè)重疾險(xiǎn)的定價(jià)模式無疑更加公平和科學(xué)，因?yàn)橹卮蠹膊〉陌l(fā)生率與年齡、性別這些基本因素密切相關(guān)。相互寶忽略個(gè)體差異，對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)者和低風(fēng)險(xiǎn)者實(shí)行統(tǒng)一定價(jià)的做法會(huì)導(dǎo)致“交叉補(bǔ)貼”現(xiàn)象的產(chǎn)生，無論對(duì)相互寶平臺(tái)還是對(duì)低風(fēng)險(xiǎn)者都較為不利。

同時(shí)，對(duì)于相互寶而言，只要成員通過支付寶的芝麻積分等綜合信用評(píng)分，承諾符合健康要求即可加入，參保十分的方便。但是，其既未要求用戶提供相應(yīng)的證明資料，也沒有對(duì)健康告知的真實(shí)性展開調(diào)查與核實(shí)，因此這一告知對(duì)會(huì)員并沒有形成實(shí)質(zhì)性的約束，這也為日后的審查增加了難度。相反，商業(yè)重疾險(xiǎn)具有嚴(yán)格而完善的核保流程，保險(xiǎn)公司會(huì)要求用戶提供詳細(xì)的資料，如體檢報(bào)告、過往病例等，這就有效防范了不合規(guī)者的加入。

綜上所述，相比于商業(yè)重疾險(xiǎn)，相互寶具有低門檻、低費(fèi)用、運(yùn)作透明、條款簡單的優(yōu)勢，但也面臨著較為嚴(yán)重的逆選擇風(fēng)險(xiǎn)和交叉補(bǔ)貼現(xiàn)象。

二、數(shù)據(jù)測算

（一）相互寶全年總分?jǐn)傤~預(yù)測

對(duì)于打著低價(jià)、兜底模式的相互寶而言，其所收取的最高分?jǐn)傤~（188元）是否能覆蓋全年的支出，決定著其是否能持續(xù)經(jīng)營下去，為此對(duì)相互寶全年人均總分?jǐn)傤~進(jìn)行測算。

1.測算方案設(shè)計(jì)。一是測算原理。不同于傳統(tǒng)重疾險(xiǎn)，相互寶的定價(jià)無需考慮費(fèi)用率、利潤率、退保率、折現(xiàn)率等影響因素，而只需關(guān)注于純風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)，即疾病發(fā)生概率 x 保額。一般保險(xiǎn)公司均以保監(jiān)會(huì)發(fā)布的6種核心重疾、25種標(biāo)準(zhǔn)定義重疾的經(jīng)驗(yàn)發(fā)生率或身故率（分性別、年齡）作為評(píng)估下限，參考公司內(nèi)部的經(jīng)驗(yàn)分析結(jié)果或中國精算師協(xié)會(huì)發(fā)布的行業(yè)經(jīng)驗(yàn)分析結(jié)果，按照審慎性原則進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整，從而確定重大疾病發(fā)生率的評(píng)估基礎(chǔ)。因此，現(xiàn)將以保監(jiān)會(huì)發(fā)布的重疾經(jīng)驗(yàn)發(fā)生率表為基礎(chǔ)，根據(jù)相互寶用戶的年齡、性別結(jié)構(gòu)對(duì)此進(jìn)行調(diào)整，結(jié)合互助金額度測算出全年分?jǐn)們r(jià)格。二是數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)?，F(xiàn)收集了相互寶自2018年12月1期到2019年7月2期公示的所有患病成員的年齡、性別信息，統(tǒng)計(jì)整理如圖1所示。三是假設(shè)條件。（1）由于互助計(jì)劃中的輕度重癥只包含兩類，且賠付額較少，僅為五萬元，故在測算中不考慮其影響。（2）根據(jù)統(tǒng)計(jì)結(jié)果，0-17歲在患病成員中只占4.48%，因此現(xiàn)主要對(duì)18-59周歲的投保人的保費(fèi)進(jìn)行測算。（3）根據(jù)險(xiǎn)企理賠的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)，在100種重疾中，前25種重疾額賠案占比一般達(dá)80%。因此，將100種重疾發(fā)生率調(diào)整為重疾經(jīng)驗(yàn)表的125%。（4）根據(jù)相互寶公示的往期發(fā)病案例年齡及其披露的信息——互助成員中80后90后超過六成，因此現(xiàn)對(duì)相互寶用戶的年齡結(jié)構(gòu)做出假設(shè)（僅考慮18歲到59歲）。四是演算步驟。年齡調(diào)整系數(shù)的確定?；诩僭O(shè)條件，現(xiàn)調(diào)整年齡結(jié)構(gòu)。根據(jù)全國第六次人口普查結(jié)果數(shù)據(jù)，現(xiàn)將社會(huì)總?cè)丝谥?8歲至39歲群體占比乘上調(diào)整系數(shù)a，使之符合對(duì)相互寶用戶的年齡結(jié)構(gòu)的假定。

2.測算結(jié)果與分析。（1）情況1 用戶數(shù)穩(wěn)定后正常運(yùn)行狀態(tài)。在調(diào)整后的標(biāo)準(zhǔn)重疾發(fā)生率下，“相互寶”每人每年保費(fèi)598.3元。（2）情況2運(yùn)行情況良好。當(dāng)相互寶運(yùn)營狀態(tài)良好，逆選擇風(fēng)險(xiǎn)極低時(shí)，加入相互寶成員身體狀況優(yōu)于保險(xiǎn)公司的投保人員，將重疾發(fā)生率定為調(diào)整后重疾經(jīng)驗(yàn)表的70%，此時(shí)每人每年需支出的保費(fèi)418.8元。（3）情況3 逆選擇風(fēng)險(xiǎn)較大時(shí)。當(dāng)逆選擇風(fēng)險(xiǎn)較大時(shí)，考慮到重疾發(fā)生率的惡化，產(chǎn)品的重疾發(fā)生率為調(diào)整后重疾經(jīng)驗(yàn)表的130%，此時(shí)每人每年需支出保費(fèi)為777.7元。

根據(jù)表3所示，36-39周歲和65-59周歲的人群實(shí)際分?jǐn)偙ＹM(fèi)小于個(gè)人應(yīng)繳保費(fèi)，可從中獲益，形成交叉補(bǔ)貼現(xiàn)象。風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低的人群實(shí)際在為風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高的人群買單，故而逆選擇現(xiàn)象的發(fā)生概率高于傳統(tǒng)重疾險(xiǎn)，進(jìn)而使保費(fèi)支出進(jìn)一步高于預(yù)期。而當(dāng)風(fēng)險(xiǎn)較低人群意識(shí)到這個(gè)問題時(shí)，便會(huì)退出相互寶機(jī)制。

如圖2所示，2019年1月至4月，人均分?jǐn)傤~均處于不足1毛的極低水平。自5月開始迅速上漲至1.4元左右，至8月末人均分?jǐn)傤~大致保持穩(wěn)定。2019年前8個(gè)月人均累計(jì)共分?jǐn)?.49元。這一數(shù)字不僅遠(yuǎn)低于相互寶所承諾的188元上限，更是離估算的結(jié)果相去甚遠(yuǎn)。相互寶尚處于成立初期，用戶規(guī)模仍在持續(xù)擴(kuò)大中。在2019年，絕大多數(shù)成員都經(jīng)歷了三個(gè)月的等待期。根據(jù)規(guī)定，在等待期內(nèi)患上重疾的成員不符合互助規(guī)則，不得申請(qǐng)互助金。在相互寶公示初期，絕大部分成員均處于等待期內(nèi)，公示的案件極少。隨著越來越多的用戶度過等待期，重疾發(fā)生率開始逐漸暴露出來，故從某一期開始，人均分?jǐn)傤~有了一個(gè)飛躍式的增長。相互寶理賠核查的周期較長?，F(xiàn)隨機(jī)抽取八月公示的幾個(gè)成員，發(fā)現(xiàn)其中大部分早在2019年二、三月就已經(jīng)初次確診。這說明從成員確定患病到申請(qǐng)賠付，再到相互寶實(shí)地調(diào)查審核無誤后公示，這其中大概有五到六個(gè)月的時(shí)間。因此，近幾月公示的幫助成員大多都是2018年加入的老成員。而我國《保險(xiǎn)法》第二十三條規(guī)定保險(xiǎn)人收到被保險(xiǎn)人或者受益人的賠償或者給付保險(xiǎn)金的請(qǐng)求后，應(yīng)當(dāng)及時(shí)作出核定。情形復(fù)雜的，應(yīng)當(dāng)在三十日內(nèi)作出核定，但合同另有約定的除外。對(duì)屬于保險(xiǎn)責(zé)任的，在與被保險(xiǎn)人或者受益人達(dá)成賠償或者給付保險(xiǎn)金的協(xié)議后十日內(nèi)，履行賠償或者給付保險(xiǎn)金義務(wù)。由此可見，相互寶相比于傳統(tǒng)保險(xiǎn)，其審核理賠的效率極低。不過，相互寶尚處于初級(jí)階段，隨著其案件調(diào)查和運(yùn)營服務(wù)能力的不斷提升，其案件處理的速度也會(huì)隨之加快，但是短時(shí)間內(nèi)，用戶加入的速度會(huì)遠(yuǎn)快于其案件核查速度的提升?？紤]到等待期和核查期所造成的數(shù)據(jù)滯后問題，2019年全年公示的患病人數(shù)可能只是前四、五個(gè)月的患病人數(shù)。并且由于加入的成員不斷地增長，在相同時(shí)間段內(nèi)，后幾個(gè)月的患病人數(shù)會(huì)遠(yuǎn)高于前幾個(gè)月的患病人數(shù)。因而，相互寶2019年的人均分?jǐn)偪傤~預(yù)計(jì)只有幾十塊錢左右。

三、行業(yè)背景分析

早在相互寶推出之前，我國就已有了多家網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)。自2011年國內(nèi)首家網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)“抗癌公社”成立以來，e互助、眾托幫、壁虎互助、夸克聯(lián)盟等上百家網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)隨之涌出。網(wǎng)絡(luò)互助的迅速發(fā)展引起了監(jiān)管部門的注意。2016年12月，保監(jiān)會(huì)對(duì)非法從事保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)進(jìn)行專項(xiàng)整治，受監(jiān)管整頓影響，網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)數(shù)量劇減，但質(zhì)量逐漸提高，進(jìn)入了水滴互助、輕松互助等幾大平臺(tái)壟斷的市場格局。

2018年11月，相互寶上線，在短短十個(gè)月的時(shí)間內(nèi)，成員規(guī)模便超過了成立三年的水滴互助與輕松互助，成為行業(yè)內(nèi)的龍頭?，F(xiàn)選取主要的網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)進(jìn)行對(duì)比。

相比之下，相互寶具有很強(qiáng)的同業(yè)競爭力。其發(fā)展優(yōu)勢主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面。一是相互寶背靠支付寶，具有其他平臺(tái)無法比擬的流量入口優(yōu)勢和螞蟻金服公司極高的公信度和口碑背書。二是螞蟻金服承諾每年的分?jǐn)偵舷?，超過部分將由公司兜底，對(duì)用戶具有極強(qiáng)吸引力。三是憑借支付寶的快捷支付手段，首次推出事后分?jǐn)偟睦U費(fèi)方式，解決了事前扣款所帶來的“資金池”問題。

但是，相比于其他成立已久的網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)，相互寶的存續(xù)時(shí)間尚短，也未像水滴那樣形成多元的經(jīng)營策略，其能否保持住自己的優(yōu)勢持續(xù)地運(yùn)營下去，還有待時(shí)間檢驗(yàn)。

四、風(fēng)險(xiǎn)

（一）逆選擇風(fēng)險(xiǎn)

保險(xiǎn)的特性容易讓身體狀況較差的人積極投保，身體狀況較好的人不急于投保，該傾向被稱作逆選擇風(fēng)險(xiǎn)。在相互寶發(fā)展的初期，逆選擇風(fēng)險(xiǎn)并不大，加之是新興的互聯(lián)網(wǎng)互助計(jì)劃，很多參與者為年輕的低風(fēng)險(xiǎn)個(gè)體，反而降低了成員平均風(fēng)險(xiǎn)。然而由于相互寶對(duì)參與者的事前審核并不嚴(yán)格，只要求簽訂健康要求和三個(gè)月的等候期，故高風(fēng)險(xiǎn)個(gè)體可以輕易加入相互寶。隨著時(shí)間推移，低于平均風(fēng)險(xiǎn)的個(gè)體會(huì)意識(shí)到這種平攤的機(jī)制對(duì)己不利，從而退出計(jì)劃，相反高風(fēng)險(xiǎn)個(gè)體則積極參與計(jì)劃，從而平均風(fēng)險(xiǎn)被刷高，這又進(jìn)一步導(dǎo)致原本風(fēng)險(xiǎn)中等者淪為低風(fēng)險(xiǎn)者，更多成員退出計(jì)劃。惡性循環(huán)之后，平攤費(fèi)用逐步提高至參與者無法接受的程度，計(jì)劃解散。由此可見，在統(tǒng)一定價(jià)、可選擇參與的情況下，逆選擇風(fēng)險(xiǎn)必然給相互寶運(yùn)營的穩(wěn)定性和持續(xù)性帶來極大的挑戰(zhàn)。

（二）審查風(fēng)險(xiǎn)

審查風(fēng)險(xiǎn)分為兩個(gè)部分，前期申請(qǐng)加入的健康審查過程，后期申請(qǐng)保障金的審查過程。

前期審核需滿足兩個(gè)條件，符合健康告知和通過三個(gè)月的等候期。后者是各類保險(xiǎn)的一般要求，相互寶未作更改。前者需要“本人承諾健康情況符合下列健康要求”，但并不做實(shí)質(zhì)性核查，這容易導(dǎo)致兩種情況，一是騙保情況的增加，如感到身體不適但未去醫(yī)院做檢查報(bào)告，只要通過三個(gè)月的等候期便可成功參與互助計(jì)劃獲得保障金。二是誤入情況，如缺乏專業(yè)知識(shí)的人本沒有資格參與卻加入了，前期分?jǐn)偭私痤~但申請(qǐng)保障金時(shí)卻失敗。這些會(huì)降低會(huì)員對(duì)相互寶的信任。

后期審查存在三大問題。一是較于第三方審查機(jī)構(gòu)，相互寶披露不夠嚴(yán)格，且這七家有限公司中三家從事完全與保險(xiǎn)無關(guān)行業(yè)，專業(yè)資質(zhì)無法確保。二是相互寶雖采取區(qū)塊鏈技術(shù)記錄病例，但升級(jí)后僅為簡單描述和區(qū)塊鏈存證證書，且一般成員無法查看調(diào)查報(bào)告具體披露細(xì)節(jié)。三是8%的管理費(fèi)目前無法完全覆蓋審查成本，后續(xù)存續(xù)困難。

五、發(fā)展前景

（一）商業(yè)模式評(píng)析

從消費(fèi)者角度來看，無論是信息公示透明度，還是人性化的陪審團(tuán)機(jī)制，都顯示出相互寶營造了較好的用戶體驗(yàn)。再者，提前承諾全年分?jǐn)傤~上限更是一個(gè)大膽的創(chuàng)新，直擊消費(fèi)者痛點(diǎn)，也是相互寶商業(yè)模式的核心之處。因此，從前端看，相比于現(xiàn)有的其他網(wǎng)絡(luò)互助平臺(tái)，相互寶的模式具有很強(qiáng)的同業(yè)競爭力，并且為后來者豎起了極高的技術(shù)和流量壁壘，難以復(fù)制和模仿。

但同時(shí)，其也對(duì)計(jì)劃的可持續(xù)運(yùn)營提出了巨大的挑戰(zhàn)。從精算預(yù)測到風(fēng)險(xiǎn)控制，相互寶的許多工作都必須圍繞全年分?jǐn)傤~而展開。

首先，在2019年下半年，一旦月均分?jǐn)傤~接近上限月均值，極有可能使部分人產(chǎn)生退出計(jì)劃的想法。一方面，由于用戶認(rèn)知有限，在經(jīng)歷數(shù)期人均分?jǐn)傊挥袔追?、一塊多錢的情形后，許多成員可能無法理解人均分?jǐn)傤~的上升，從而對(duì)相互寶產(chǎn)生懷疑。另一方面，相互寶的用戶群體整體偏年輕，有相當(dāng)一部分成員經(jīng)濟(jì)實(shí)力偏弱，抱著隨便玩玩的心態(tài)參加，其未必愿意在防范未來不確定的風(fēng)險(xiǎn)上花費(fèi)過多。因此，這部分人群內(nèi)心的警戒線甚至是遠(yuǎn)低于188元的。

其次，當(dāng)相互寶從擴(kuò)張期進(jìn)入穩(wěn)定期后，之前由于等待期和調(diào)查期時(shí)滯所掩蓋住的真實(shí)發(fā)病率就會(huì)暴露出來。根據(jù)前面的情景測算，即使在情況良好的條件下，全年分?jǐn)傤~也要達(dá)到417元左右，遠(yuǎn)高于2019年的188元。而且，有了這個(gè)參照，用戶對(duì)于接下來幾年的總分?jǐn)傤~的心理接受價(jià)不會(huì)太高。因此，相互寶將在2019年末宣布的2020年的全年分?jǐn)傤~將尤為關(guān)鍵。一旦超過了用戶的心理預(yù)期，相互寶該如何應(yīng)對(duì)用戶的質(zhì)疑？那些低風(fēng)險(xiǎn)成員是否會(huì)退出計(jì)劃，從而使整體的患病率上升，人均分?jǐn)傤~上升，進(jìn)而陷入惡性循環(huán)？相互寶是否會(huì)因此承擔(dān)兜底責(zé)任面臨虧損？這些都給相互寶的長期存續(xù)帶來了極大的不確定性。

最后，從盈利模式來看，相互寶向用戶收取的8%管理費(fèi)是其唯一的收入來源，而線下實(shí)地調(diào)查費(fèi)用是主要成本，那么其收費(fèi)是否能覆蓋其成本呢？據(jù)此，由于成員規(guī)模龐大，每期的核查任務(wù)繁多，其審核成本未必是邊際下降的，并且，據(jù)其負(fù)責(zé)人透露，目前相互寶仍處于虧損狀態(tài)。盡管，相互寶宣稱之后會(huì)通過技術(shù)手段（如“全流程AI快賠”）降低成本，但考慮到其兜底的風(fēng)險(xiǎn)，相互寶的盈利空間并不是很高。

綜上所述，單從項(xiàng)目本身來看，其可持續(xù)性與盈利能力存疑，但是從相互寶對(duì)社會(huì)保障體系的影響來看，其社會(huì)價(jià)值遠(yuǎn)大于相互寶本身的商業(yè)利益。從螞蟻金服公司的視角來看，相互寶項(xiàng)目本身虧損也許并不重要，若能很好地培養(yǎng)人們的保險(xiǎn)意識(shí)、風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，吸引一大批潛在的消費(fèi)群體，那么，就能通過向用戶提供其他的增值服務(wù)獲取收入。并且，如果相互寶能夠利用好這個(gè)平臺(tái)，構(gòu)建健康險(xiǎn)教育場景，正確引導(dǎo)用戶認(rèn)知分?jǐn)偟脑?，即使分?jǐn)傤~上升幾倍，用戶也不會(huì)退出。目前，相互寶在其APP內(nèi)推出了互助知識(shí)小課堂，用來解答用戶對(duì)于公示的人數(shù)、費(fèi)用增長等疑問，同時(shí)進(jìn)行了相關(guān)疾病科普與預(yù)防知識(shí)教育，但實(shí)際成效還有待時(shí)間檢驗(yàn)。

（二）未來發(fā)展方向

未來相互寶如何發(fā)展，將關(guān)系到這種商業(yè)模式能否為公司創(chuàng)造價(jià)值。第一種可能即在原本計(jì)劃的基礎(chǔ)上進(jìn)行優(yōu)化升級(jí)。得益于其彈性的機(jī)制，在此前相互寶已進(jìn)行過幾次改進(jìn)，如加入賠付額為五萬的輕度重癥。然而，只對(duì)局部進(jìn)行自我完善的方式無法從根本上解決存續(xù)風(fēng)險(xiǎn)。第二種可能即針對(duì)不同類型的群體進(jìn)行計(jì)劃的拆分，對(duì)不同的互助計(jì)劃設(shè)置不同的分?jǐn)偵舷?，從而?shí)現(xiàn)用戶分層，減少交叉補(bǔ)貼現(xiàn)象。第三種可能即借鑒水滴模式，通過水滴籌、水滴互助吸引潛在的投保用戶，從而向水滴商城引流，最終實(shí)現(xiàn)流量變現(xiàn)。事實(shí)上，螞蟻金服早已有了自己的互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)第三方銷售平臺(tái)——螞蟻保險(xiǎn)，而憑借著相互寶的海量用戶，必將有更多的保險(xiǎn)公司愿意與螞蟻金服合作——不僅是幫助銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品，圍繞保險(xiǎn)可以發(fā)揮的市場空間依然很大，比如共同開發(fā)保障產(chǎn)品，在線內(nèi)容付費(fèi)保障教育，對(duì)接線下醫(yī)療服務(wù)等。

參考資料：

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