江淼 潘鐵山 余洲 楊艷

摘要：“環(huán)保貸”是由財政資金建立風(fēng)險補償資金池為生態(tài)環(huán)保類項目提供貸款增信和風(fēng)險補償，引導(dǎo)金融資本進入生態(tài)環(huán)保領(lǐng)域的一款綠色金融產(chǎn)品。本文總結(jié)了江蘇省“環(huán)保貸”政策的運行方式、支持范圍、實施成效，在此基礎(chǔ)上，深入分析了“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)進展中存在的產(chǎn)品方案有待完善、合作銀行仍然偏少、宣傳推廣力度仍需加強等問題，并針對性提出了“完善產(chǎn)品方案，提高貸款期限”“擴充合作銀行，提高‘環(huán)保貸規(guī)?！薄凹訌娦麄鞴ぷ鳎嵘h(huán)保貸知名度”等政策建議。

關(guān)鍵詞：“環(huán)保貸”;風(fēng)險補償;政策建議

中圖分類號：X32 文獻標(biāo)識碼：A 文章編號：2095-672X（2020）01-000-02

Abstract：“Environmental loan” is a green financial product that provides financial loan and risk compensation for eco-environmental protection projects by establishing financial compensation funds pool， which could guide financial capital into the field of ecological protection.This paper summarizes the operation mode， support scope and implementation effectiveness of Jiangsus “Environmental loan” policy. On this basis， it analyzes the problems of this product in depth， such as imperfect products， fewer cooperative banks and insufficient publicity.In order to solve these problems， this paper targeted a series of solutions， including improving the program and increasing the loan period， expanding cooperative banks to increase the scale of “Environmental loan”， strengthening publicity work and increasing the visibility of “Environmental loan”.

Key words：“Environmental loan”;Risk compensation;Policy suggestion

2018年，江蘇省率先出臺了一款綠色金融產(chǎn)品“環(huán)保貸”，以期更好發(fā)揮財政資金的杠桿作用，引導(dǎo)和撬動金融資本加大對生態(tài)文明領(lǐng)域的支持力度，促進多元化、市場化生態(tài)環(huán)保投入機制的構(gòu)建，推進全省綠色發(fā)展[1]。

1 “環(huán)保貸”業(yè)務(wù)介紹

“環(huán)保貸”是由江蘇省財政廳、生態(tài)環(huán)境廳及合作銀行（首期共三家）共同設(shè)立的一款金融產(chǎn)品，以財政風(fēng)險補償資金池為增信手段，引導(dǎo)合作銀行為省內(nèi)環(huán)保企業(yè)開展污染防治、環(huán)保基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、生態(tài)保護修復(fù)及環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展等提供貸款，解決企業(yè)貸款過程中的抵押擔(dān)保困難以及銀行利率上浮較大等實際問題。

1.1 運作方式

江蘇省生態(tài)環(huán)境廳負責(zé)建立“生態(tài)環(huán)保項目庫”（以下簡稱項目庫），為“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)提供項目儲備。江蘇省財政安排4億元設(shè)立生態(tài)環(huán)保貸款風(fēng)險補償資金池，最高可為項目庫內(nèi)項目提供70%的貸款本金風(fēng)險補償。合作銀行按照“獨立審貸”的原則，對項目庫內(nèi)項目，按照單一項目貸款余額不超過5000萬元、貸款期限不少于1年不超過5年進行放貸。合作期限內(nèi)，合作銀行按資金池20倍比例放大，提供不少于80億元的環(huán)保專項貸款額度[2]。

1.2 入庫范圍

在《江蘇省省級環(huán)境保護引導(dǎo)資金使用管理辦法》《中國人民銀行關(guān)于建立綠色貸款專項統(tǒng)計制度的通知》基礎(chǔ)上，確定項目庫入庫范圍[3]。

（1）節(jié)能節(jié)水項目：指為了節(jié)能、節(jié)水，對工業(yè)領(lǐng)域技術(shù)、工藝、設(shè)備設(shè)施、控制中心等實施的建設(shè)項目，以及熱電聯(lián)產(chǎn)、熱電冷聯(lián)產(chǎn)項目。

（2）生態(tài)保護修復(fù)項目：指海洋、森林、野生動植物、濕地等自然保護區(qū)建設(shè)及生態(tài)示范工程，海洋環(huán)境保護與生態(tài)修復(fù)工程，水源地保護工程，水生態(tài)系統(tǒng)及地下水保護與修復(fù)工程，礦山生態(tài)環(huán)境恢復(fù)工程等生態(tài)保護修復(fù)項目。

（3）資源循環(huán)利用項目：指礦產(chǎn)資源綜合利用，大宗固體廢物綜合利用，建筑廢棄物和道路瀝青資源化利用，餐廚廢棄物資源化利用，汽車零部件及機電產(chǎn)品再制造，資源再生利用，農(nóng)林廢物資源化利用等項目。

（4）污染防治項目：指廢氣、廢水、固體廢物、危險廢棄物處理等環(huán)?；A(chǔ)設(shè)施建設(shè)及升級改造項目，市場前景良好的新建項目配套建設(shè)的污染處置設(shè)施，以及大氣污染、水污染、土壤污染、農(nóng)村面源污染等污染防治項目。

（5）可再生能源及清潔能源項目：指太陽能、風(fēng)電、生物質(zhì)能、水力發(fā)電及其他可再生能源項目，以及天然氣等清潔能源發(fā)電項目，“煤改氣”“煤改電”等清潔能源推廣利用項目，農(nóng)村沼氣建設(shè)項目。

（6）節(jié)能環(huán)保服務(wù)項目：指節(jié)能技術(shù)示范、產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化及推廣應(yīng)用，環(huán)保技術(shù)、裝備開發(fā)及產(chǎn)業(yè)化，海洋、水、氣、噪聲、廢料、土壤等污染監(jiān)測和治理服務(wù)項目，自然生態(tài)監(jiān)測與保護服務(wù)，危險廢棄物治理服務(wù)等項目。

（7）其他生態(tài)環(huán)保類項目。

1.3 實施成效

自2018年實施以來，已有140余個項目實現(xiàn)貸款投放，累計貸款投放額60余億元，風(fēng)險資金池累計風(fēng)險分擔(dān)金額20余億元，為企業(yè)節(jié)約融資成本5800余萬元。從合作銀行推進成效來看，三家銀行投貸項目數(shù)量及投貸總額均差距較大。從支持項目類型來看，節(jié)能環(huán)保服務(wù)項目投貸筆數(shù)最多，說明節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)類企業(yè)融資需求迫切。從支持企業(yè)類型來看，“環(huán)保貸”投貸項目中，民營企業(yè)項目數(shù)量占比約66%，貸款規(guī)模占總貸款額的50%左右，說明較國有企業(yè)而言，民營企業(yè)項目數(shù)量多但單個項目貸款規(guī)模較小。從投放項目地區(qū)分布來看，蘇南地區(qū)最多，蘇中次之，蘇北最少，可能原因有兩個：一是受當(dāng)前經(jīng)濟下行壓力較大影響，銀行風(fēng)險偏好轉(zhuǎn)移，經(jīng)濟越發(fā)達地區(qū)獲得銀行信貸及相應(yīng)金融資源越來越多;二是與各地對“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)的推進力度不同對項目投放情況也有一定影響。

2 “環(huán)保貸”存在問題

2.1 產(chǎn)品方案有待進一步完善

環(huán)保基礎(chǔ)設(shè)施類項目如污水處理項目、垃圾焚燒項目大多為PPP項目，投資回報期長，融資期限長（一般為7-10年，甚至更長）、資金需求量大。目前，“環(huán)保貸”貸款期限為1-5年，雖然環(huán)保信用評價綠色、藍色企業(yè)可以適當(dāng)放寬貸款期限要求，但新建項目一般未納入環(huán)保信用評級，并不適用于本條，導(dǎo)致這類大型環(huán)保基礎(chǔ)設(shè)施類項目無法享受“環(huán)保貸”政策，獲得較低的利率優(yōu)惠。

2.2 合作銀行數(shù)量仍然較少

“環(huán)保貸”政策的目的是鼓勵合作銀行以低息貸款方式支持省內(nèi)生態(tài)環(huán)保項目建設(shè)及環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展，可以說，合作銀行對“環(huán)保貸”政策落地具有重要推動作用。據(jù)了解，江蘇省科技成果轉(zhuǎn)化風(fēng)險補償資金貸款（簡稱“蘇科貸”）有合作銀行13家，目前已帶動13家合作銀行累計向5900多家科技型中小微企業(yè)發(fā)放貸款508億元。相較而言，“環(huán)保貸”的“生力軍”仍然較少。

2.3 產(chǎn)品宣傳推廣力度有待加強

“環(huán)保貸”設(shè)計了三種項目申報渠道——企業(yè)自主申報、地方環(huán)保部門項目推薦、合作銀行自行開發(fā)。從目前申報情況來看，企業(yè)自主申報積極性不高，主要原因在于企業(yè)對“環(huán)保貸”的具體政策不清楚，說明當(dāng)前實行的政府文件、合作銀行開展產(chǎn)品推介的宣傳方式仍存在受眾覆蓋面窄、宣傳手段不豐富、宣傳效率低等問題，宣傳力度仍需加大、宣傳方式仍需完善。

3 相關(guān)建議

3.1 完善產(chǎn)品方案，提高貸款期限

在調(diào)研環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施類項目投資回報周期規(guī)律的基礎(chǔ)上，適當(dāng)提高“環(huán)保貸”貸款期限;或與合作銀行協(xié)商，對于貸款期限超過5年的，將貸款投放前3年（或5年）納入資金池風(fēng)險分擔(dān)，3年（或5年）后由合作銀行自擔(dān)貸款風(fēng)險。

3.2 擴充合作銀行，提高“環(huán)保貸”規(guī)模

落實“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)合作協(xié)議中對合作銀行貸款成效的考核條款，建立優(yōu)勝劣汰機制，對未達到協(xié)議要求的合作銀行，暫停合作“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)?？偨Y(jié)第一批試點合作銀行的工作經(jīng)驗，梳理、明確進入門檻，適當(dāng)增加2-3家合作銀行，充實“環(huán)保貸”工作隊伍，加強培訓(xùn)指導(dǎo)，提高合作銀行專業(yè)化能力，實現(xiàn)“環(huán)保貸”規(guī)模快速、持續(xù)提高。

3.3 加強宣傳工作，提升“環(huán)保貸”知名度

調(diào)動地方環(huán)境主管部門積極性，加強“環(huán)保貸”培訓(xùn)和宣傳，做好環(huán)保項目儲備與推進工作。加強與省內(nèi)金融主管部門對接，用好江蘇省綜合金融服務(wù)平臺（注冊企業(yè)超20萬家），在該平臺設(shè)置“環(huán)保貸”申請模塊，借助平臺提升“環(huán)保貸”知名度，緩解申請企業(yè)與金融機構(gòu)信息不對稱問題。

參考文獻

[1]關(guān)于在全省范圍內(nèi)開展“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)的通知[Z].江蘇省財政廳，江蘇省生態(tài)環(huán)境廳，2018.

[2]江蘇省財政廳.我省率先出臺“環(huán)保貸”，助推生態(tài)環(huán)境高質(zhì)量發(fā)展[EB/OL]. http：//czt.jiangsu.gov.cn/art/2018/6/19/art_7938_7687269.html， 2018-06-19.

[3]江蘇省“環(huán)保貸”業(yè)務(wù)操作細則[Z].江蘇省生態(tài)環(huán)境廳，江蘇省財政廳，2018.

收稿日期：2019-11-20

基金項目：江蘇省環(huán)?？蒲姓n題;課題名稱：江蘇省環(huán)保專項資金風(fēng)險補償及貸款貼息政策研究;課題編號：2018024。

作者簡介：江淼（1990-），女，碩士，研究方向為綠色金融、環(huán)保資金管理、環(huán)保咨詢與技術(shù)研究。