王軍 梁榮

百年一遇的新冠肺炎疫情為中小銀行（本文特指資產(chǎn)規(guī)模在1萬億元以下的銀行）的經(jīng)營(yíng)管理和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展帶來了巨大的挑戰(zhàn)和機(jī)遇。要保持持續(xù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)、創(chuàng)造新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，中小銀行必須開啟“第二發(fā)展曲線”，聚焦主責(zé)主業(yè)，優(yōu)化和調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)及經(jīng)營(yíng)策略，建立符合中小銀行特點(diǎn)和適應(yīng)市場(chǎng)需要的公司治理結(jié)構(gòu)和風(fēng)控體系，加快推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型。

中小銀行發(fā)展面臨四十年未有之大變局

近年來，我國(guó)銀行業(yè)發(fā)展面臨的內(nèi)外部環(huán)境愈加復(fù)雜多變，?中小銀行尤其首當(dāng)其沖，可謂正面臨四十年未有之大變局。

對(duì)中小銀行一般存款增長(zhǎng)帶來一定沖擊。對(duì)公存款因企業(yè)受疫情影響出現(xiàn)營(yíng)收下降及部分開支增加，可能造成利潤(rùn)減少和存款少增。對(duì)居民儲(chǔ)蓄的影響可能是雙向和不確定的，既有因個(gè)人受疫情沖擊收入減少導(dǎo)致的存款下降，也有線下可選消費(fèi)大量減少、對(duì)耐用消費(fèi)品購買推遲而導(dǎo)致儲(chǔ)蓄的增加。

對(duì)信貸需求產(chǎn)生階段性、局部性沖擊。當(dāng)前我國(guó)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)以第三產(chǎn)業(yè)為主，占GDP比重已超過50%，其中以民營(yíng)、中小微企業(yè)和個(gè)體工商戶為主力，這些企業(yè)大量集中在零售、餐飲、交通、娛樂、旅游、酒店等受沖擊相對(duì)較大的行業(yè)，第二產(chǎn)業(yè)中的中低端、勞動(dòng)密集型的制造業(yè)、出口行業(yè)也有較多中小微企業(yè)受較大沖擊。上述企業(yè)是中小銀行的主要服務(wù)對(duì)象，受疫情影響和信貸需求減少也最明顯，未來發(fā)生債務(wù)違約的風(fēng)險(xiǎn)也最大。

凈息差收窄、盈利能力承壓。在政策支持下，中小微企業(yè)融資成本持續(xù)降低，這導(dǎo)致中小銀行貸款利率易降難升，而由于客戶群體并不占優(yōu)勢(shì)，負(fù)債端成本剛性難降，“一降一穩(wěn)”使銀行凈息差進(jìn)一步收窄，加之收入放緩及不良資產(chǎn)上升等，或?qū)⒃斐摄y行盈利能力下降。

不良資產(chǎn)上升壓力加大。中小銀行本身的資產(chǎn)質(zhì)量就相對(duì)較差，業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力和風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力較弱，不良貸款率較高，疫情又對(duì)其主要客戶——中小微企業(yè)的影響最大。受疫情沖擊和經(jīng)濟(jì)下行壓力的雙重打擊，未來中小銀行的資產(chǎn)質(zhì)量承壓尤甚，特別是市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)將進(jìn)一步加大。

數(shù)字化時(shí)代的疫情沖擊給中小銀行發(fā)展帶來新機(jī)遇

疫情對(duì)中小銀行的發(fā)展和數(shù)字化轉(zhuǎn)型是一次非常好的壓力測(cè)試和極限測(cè)試，既揭示了挑戰(zhàn)與不足，也清晰地展現(xiàn)了未來數(shù)字經(jīng)濟(jì)和金融科技的發(fā)展方向，更堅(jiān)定了中小銀行數(shù)字化轉(zhuǎn)型的信心。

數(shù)字經(jīng)濟(jì)有望爆發(fā)式增長(zhǎng)，金融科技應(yīng)用將迎來真正的春天。疫情對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來巨大沖擊，特別是高度依賴線下接觸的業(yè)務(wù)。但是，以數(shù)字經(jīng)濟(jì)為代表的新產(chǎn)業(yè)、新動(dòng)能還在逆勢(shì)增長(zhǎng)、蓬勃發(fā)展，2020年一季度信息傳輸、軟件和信息技術(shù)服務(wù)業(yè)增加值增長(zhǎng)了13.2%，拉動(dòng)GDP增長(zhǎng)0.6個(gè)百分點(diǎn)。隨著5G網(wǎng)絡(luò)、數(shù)據(jù)中心等新型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的進(jìn)一步加快，人工智能、區(qū)塊鏈、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、邊緣計(jì)算、物聯(lián)網(wǎng)等數(shù)字技術(shù)將更為廣泛地應(yīng)用，消費(fèi)互聯(lián)網(wǎng)將全面下沉，產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)會(huì)加速推進(jìn)，各行各業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型勢(shì)不可擋。疫情過后，我國(guó)數(shù)字經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)將加速推進(jìn)，一個(gè)全新的數(shù)字化時(shí)代有望加速到來。

更多創(chuàng)新的商業(yè)模式和新興業(yè)態(tài)將會(huì)不斷涌現(xiàn)，考驗(yàn)中小銀行的“非接觸式”服務(wù)能力。疫情將在一定程度上改變未來一段時(shí)間的公眾的觀念和行為，對(duì)線下聚集和密切接觸的排斥或?qū)⒊掷m(xù)較長(zhǎng)時(shí)間，因此，以“在線經(jīng)濟(jì)”“非接觸經(jīng)濟(jì)”“宅經(jīng)濟(jì)”?為代表的眾多創(chuàng)新商業(yè)模式將會(huì)發(fā)展壯大，并將促成傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)煥新的變革活力。借助創(chuàng)新技術(shù)手段，未來在線辦公、在線消費(fèi)、在線教育、在線醫(yī)療、知識(shí)付費(fèi)、冷鏈配送、無接觸配送、智能快遞柜、無人零售、在線健身、移動(dòng)電商、虛擬社交、視頻直播、在線游戲、網(wǎng)絡(luò)導(dǎo)流等新興行業(yè)將快速發(fā)展，其融資需求將迎來高速增長(zhǎng)期。與此同時(shí)，依托于大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等新興技術(shù)，未來的金融服務(wù)也將更快地從過去“面對(duì)面”的網(wǎng)點(diǎn)“接觸式”服務(wù)模式，向遠(yuǎn)程化、線上化、數(shù)字化、智能化的“零接觸”“非接觸式”服務(wù)轉(zhuǎn)變，“零接觸”“非接觸”服務(wù)的需求將大大增加，前景十分廣闊。相較于過去而言，金融機(jī)構(gòu)對(duì)于一般制造業(yè)、服務(wù)業(yè)等行業(yè)的服務(wù)較有經(jīng)驗(yàn)，但對(duì)于缺乏足額抵押擔(dān)保物、異地全網(wǎng)展業(yè)的輕資產(chǎn)企業(yè)、在線經(jīng)濟(jì)業(yè)態(tài)往往難以適應(yīng)。對(duì)于輕資產(chǎn)，傳統(tǒng)信貸模式難以準(zhǔn)確查勘、評(píng)估、計(jì)量和記賬。如何把握輕資產(chǎn)企業(yè)的生命周期和業(yè)務(wù)特性，做好信貸金融服務(wù)，將考驗(yàn)中小銀行的創(chuàng)新能力。

后疫情時(shí)代中小銀行的發(fā)展與轉(zhuǎn)型之道

聚焦主責(zé)主業(yè)，服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，回歸金融本源

對(duì)于眾多資本實(shí)力、經(jīng)營(yíng)地域、科技力量和人力資源都相對(duì)有限的中小銀行而言，其首要任務(wù)是充分認(rèn)識(shí)自身定位，一定不能定位為大而全的銀行，而應(yīng)立足于當(dāng)?shù)?，服?wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，為客戶提供專業(yè)化、特色化的金融服務(wù)。

2019年底召開的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議在部署商業(yè)銀行未來發(fā)展時(shí)強(qiáng)調(diào)“推動(dòng)中小銀行聚焦主責(zé)主業(yè)”，這為今后我國(guó)中小銀行的發(fā)展重點(diǎn)指明了方向。2020年5月初，國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)第二十八次會(huì)議又再次強(qiáng)調(diào)，中小銀行對(duì)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和中小微企業(yè)具有重要意義。必須把改革和發(fā)展有機(jī)結(jié)合起來，立足服務(wù)基層和中小微企業(yè)，在充實(shí)資本的同時(shí)，解決好中小銀行在業(yè)務(wù)定位、公司治理、信貸成本等方面的突出問題，推動(dòng)治理結(jié)構(gòu)與業(yè)務(wù)發(fā)展的良性循環(huán)。

王軍（本文作者之一）在《證券日?qǐng)?bào)》發(fā)表的《如何推動(dòng)中小銀行聚焦主責(zé)主業(yè)》一文中提出，未來中小銀行應(yīng)將自身定位聚焦于以下方面：一是定位于服務(wù)地方特色產(chǎn)業(yè)和區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展戰(zhàn)略的區(qū)域性銀行。在全面深入研究國(guó)家戰(zhàn)略、宏觀政策、市場(chǎng)及客戶的基礎(chǔ)上，為服務(wù)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展提供全方位、多層次、專業(yè)化的金融服務(wù)。二是定位于服務(wù)人民群眾對(duì)美好生活的追求和消費(fèi)升級(jí)大趨勢(shì)的消費(fèi)金融銀行。重點(diǎn)選擇某一領(lǐng)域開展消費(fèi)金融服務(wù)，重視支付結(jié)算等基礎(chǔ)服務(wù)，借助大數(shù)據(jù)和其他科技手段，為客戶提供精準(zhǔn)營(yíng)銷、授信等金融服務(wù)。

調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)及經(jīng)營(yíng)策略，降低成本、控制風(fēng)險(xiǎn)

僅從2020年一季度數(shù)據(jù)看，疫情對(duì)經(jīng)濟(jì)已然產(chǎn)生了重大影響，后續(xù)演進(jìn)尚未可知。未來中小銀行需做好過較長(zhǎng)時(shí)期苦日子的準(zhǔn)備，對(duì)營(yíng)收降低、盈利縮減、不良增加和風(fēng)險(xiǎn)加大等各種困難應(yīng)估計(jì)得更充分一些。

適當(dāng)降低資產(chǎn)增幅預(yù)期。對(duì)公方面，大量企業(yè)受疫情沖擊，?供應(yīng)鏈恢復(fù)緩慢，海外需求銳減，制約了產(chǎn)能的釋放，對(duì)公資產(chǎn)增長(zhǎng)受限;零售方面，居民收入預(yù)期走低，制約了消費(fèi)增長(zhǎng)和購房需求，零售資產(chǎn)增長(zhǎng)難言樂觀。

提高資產(chǎn)定價(jià)的精細(xì)化水平。隨著利率步入下行通道，銀行業(yè)息差可能進(jìn)一步收窄。中小銀行需主動(dòng)提高資產(chǎn)定價(jià)的精細(xì)化水平，根據(jù)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行差異化定價(jià)，提升資產(chǎn)收益。

信貸投放堅(jiān)持差異化策略。對(duì)受沖擊較大的行業(yè)，特別是外向型行業(yè)，適度收縮戰(zhàn)線，提高信貸投放謹(jǐn)慎性;對(duì)暫時(shí)遇到困難的行業(yè)，如零售、餐飲、汽車、航空貨運(yùn)、物流等，需密切關(guān)注企業(yè)動(dòng)態(tài)，把控資產(chǎn)質(zhì)量，可采取展期、降息等方式，與企業(yè)共度時(shí)艱;對(duì)存在重大機(jī)遇和政策支持的行業(yè)，如數(shù)字經(jīng)濟(jì)、在線經(jīng)濟(jì)、公共衛(wèi)生、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、生物醫(yī)療、新基建、農(nóng)業(yè)以及普惠、小微等領(lǐng)域，應(yīng)加大信貸支持力度。對(duì)零售客群，要抓住零售行業(yè)變革的機(jī)遇，順應(yīng)線上線下加快融合的發(fā)展趨勢(shì)，切入細(xì)分消費(fèi)場(chǎng)景，加快消費(fèi)金融場(chǎng)景布局，做強(qiáng)、做優(yōu)消費(fèi)金融業(yè)務(wù)。同時(shí)，應(yīng)關(guān)注消費(fèi)貸、信用卡和房貸風(fēng)險(xiǎn)，防止大量摩擦性失業(yè)轉(zhuǎn)為結(jié)構(gòu)性失業(yè)所帶來的消費(fèi)信貸風(fēng)險(xiǎn)。

加快發(fā)展“零接觸銀行”或“非接觸銀行”服務(wù)。疫情使人們對(duì)非接觸式服務(wù)的需求急速上升，“非接觸銀行”服務(wù)理念日益深入人心，這對(duì)中小銀行提出了更高要求，也帶來了新的機(jī)遇。中小銀行應(yīng)從戰(zhàn)略上重視“非接觸銀行”服務(wù)，及時(shí)修訂完善與“非接觸”相沖突的內(nèi)部規(guī)章制度，構(gòu)建符合本行稟賦能力的服務(wù)體系，打造“非接觸”服務(wù)品牌，提升“非接觸”服務(wù)能力。

對(duì)于制約“非接觸銀行”服務(wù)發(fā)展的關(guān)鍵性因素，政府尤其是金融管理部門需加強(qiáng)“非接觸”金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，適時(shí)地修改完善監(jiān)管規(guī)則，為“非接觸銀行”服務(wù)創(chuàng)造更好的制度、法律和政策環(huán)境。例如，開展“遠(yuǎn)程開戶”試點(diǎn)工作，完善互聯(lián)網(wǎng)客戶多元化身份認(rèn)證體系，逐步解決I類銀行結(jié)算賬戶遠(yuǎn)程開戶問題;鼓勵(lì)互聯(lián)網(wǎng)銀行加快產(chǎn)品創(chuàng)新，鼓勵(lì)中小銀行擴(kuò)大在線信貸業(yè)務(wù)，有序放開直銷銀行牌照審批;加快建設(shè)統(tǒng)一的信息服務(wù)平臺(tái)，打破各政府部門“信息孤島”，整合市場(chǎng)監(jiān)管、稅務(wù)、海關(guān)、民政等部門的信息，推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)公司開放數(shù)據(jù)，抓緊搭建全國(guó)統(tǒng)一的信用信息共享平臺(tái)供銀行使用，解決信息不對(duì)稱問題。

建立適應(yīng)中小銀行特點(diǎn)和市場(chǎng)需要的公司治理結(jié)構(gòu)和風(fēng)控體系

近年來，一些中小銀行因出現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)而被接管或被重組，?其中一個(gè)重要原因在于公司治理機(jī)制存在嚴(yán)重問題，缺乏各類股東的積極參與和對(duì)董監(jiān)高的有效制衡與監(jiān)督。一方面，需要所有股東均有效參與公司治理，戰(zhàn)略性股東應(yīng)派出董事參與董事會(huì)決策，主要股東派出監(jiān)事參與監(jiān)事會(huì)監(jiān)督，基礎(chǔ)性或一般中小股東主要通過股東大會(huì)行使權(quán)利;另一方面，要完善和強(qiáng)化獨(dú)立董事和外部監(jiān)事制度，選聘具備較高專業(yè)素質(zhì)和良好信譽(yù)的獨(dú)立董事和外部監(jiān)事。

總之，應(yīng)通過科學(xué)的股權(quán)層級(jí)管理以及獨(dú)立董事、外部監(jiān)事作用的充分發(fā)揮，使銀行的大股東和中小股東之間形成有效制衡，既要避免“一股獨(dú)大”可能給公司治理帶來的非理性干預(yù)，?又要避免“股權(quán)過度分散”容易引起的內(nèi)部人控制。只有三個(gè)層級(jí)的股東訴求與“三會(huì)一層”的權(quán)利配置良好契合，才能為中小銀行公司治理的平穩(wěn)規(guī)范運(yùn)作、合理有效制衡打下一個(gè)堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。同時(shí)，對(duì)于公司治理能力普遍較弱的中小銀行來說，還應(yīng)積極探索發(fā)揮黨組織領(lǐng)導(dǎo)核心和政治核心作用的具體途徑和方式， 將黨的領(lǐng)導(dǎo)融入公司治理的各環(huán)節(jié)，將黨委意見融入董事會(huì)的戰(zhàn)略決策體系，實(shí)現(xiàn)黨的領(lǐng)導(dǎo)和公司治理的較好融合。

以疫情應(yīng)對(duì)為契機(jī)，加快推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，提升數(shù)字化競(jìng)爭(zhēng)力

疫情是加快中小銀行數(shù)字化轉(zhuǎn)型的“催化劑”，數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)于中小銀行而言任重而道遠(yuǎn)，需要持之以恒的堅(jiān)定推進(jìn)。

充分理解數(shù)字化內(nèi)涵，推動(dòng)渠道、業(yè)務(wù)和產(chǎn)品全面實(shí)現(xiàn)“線上化+移動(dòng)化+智能化”。數(shù)字化轉(zhuǎn)型是對(duì)銀行系統(tǒng)性的重新定義，包括組織架構(gòu)、業(yè)務(wù)流程、業(yè)務(wù)模式、IT系統(tǒng)、人員能力等的變革，數(shù)字化將驅(qū)動(dòng)業(yè)務(wù)發(fā)展，提供經(jīng)營(yíng)管理的抓手，創(chuàng)新商業(yè)模式，進(jìn)而帶動(dòng)銀行業(yè)務(wù)的內(nèi)生增長(zhǎng)。

變革傳統(tǒng)組織結(jié)構(gòu)，打造輕型敏捷組織。構(gòu)建靈活的跨職能團(tuán)隊(duì)，建立敏捷高效的工作方式，提升組織的運(yùn)轉(zhuǎn)效率，激發(fā)員工的創(chuàng)新活力。

強(qiáng)化科技支撐體系，及時(shí)響應(yīng)客戶需求，快速迭代產(chǎn)品。通過建立敏捷開發(fā)模式，搭建微服務(wù)架構(gòu)，縮短產(chǎn)品迭代周期，提升市場(chǎng)響應(yīng)速度，增強(qiáng)資源整合能力，提高開發(fā)運(yùn)維效率，更快地響應(yīng)市場(chǎng)變化和客戶需求。

強(qiáng)化數(shù)據(jù)治理，挖掘和提升數(shù)據(jù)資源作為生產(chǎn)要素的重要價(jià)值。完善數(shù)據(jù)組織架構(gòu)，統(tǒng)籌規(guī)劃數(shù)據(jù)治理;搭建數(shù)據(jù)管理平臺(tái)，完善數(shù)據(jù)閉環(huán)管理;重視數(shù)字資產(chǎn)價(jià)值，探索數(shù)字資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理;善用數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)，做好大數(shù)據(jù)用例規(guī)?；涞兀ㄟ^數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)客群經(jīng)營(yíng)，將以前單純靠經(jīng)驗(yàn)驅(qū)動(dòng)的經(jīng)營(yíng)方式轉(zhuǎn)變?yōu)橛袛?shù)據(jù)支撐的經(jīng)營(yíng)方式。

合作共建高頻場(chǎng)景生態(tài)，探索商業(yè)模式創(chuàng)新。通過搭建滿足客戶一站式需求的高頻場(chǎng)景，圍繞大市場(chǎng)、大客群、大需求，為客戶提供“金融+非金融”的定制化服務(wù)。

創(chuàng)新人才培養(yǎng)機(jī)制，打造和培養(yǎng)數(shù)字化、復(fù)合型人才隊(duì)伍。重視員工“數(shù)商”的培育，釋放人力資源價(jià)值，打造集數(shù)字化與復(fù)合型于一體的高素質(zhì)人才隊(duì)伍。

（作者王軍系中原銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、中國(guó)國(guó)際經(jīng)濟(jì)交流中心學(xué)術(shù)委員會(huì)委員，梁榮系中核財(cái)務(wù)有限責(zé)任公司黨委書記）