黃月樺

租賃產(chǎn)業(yè)的健康發(fā)展，會促進國家財政狀況更加穩(wěn)定，同時也能對促進國家長期穩(wěn)定經(jīng)濟發(fā)展開啟良好的開端。伴隨著中國租賃產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，為促進租賃產(chǎn)業(yè)穩(wěn)定增長，所制定的新租賃準(zhǔn)則就發(fā)揮著重要作用。通信企業(yè)在近年來隨著科技的發(fā)展而日益興盛，業(yè)務(wù)量也隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展開始增加，新租賃準(zhǔn)則下對通信企業(yè)的財務(wù)影響也很大。在2018年12月13日財政部發(fā)布了新的租賃準(zhǔn)則，本文將從新租賃準(zhǔn)則的起源與內(nèi)容入手，會從監(jiān)督，承租通信企業(yè)，出租通信企業(yè)的觀點出發(fā)，分析新租賃準(zhǔn)則對通信企業(yè)帶來的影響。

通信行業(yè)在市場經(jīng)濟里對促進市場穩(wěn)步經(jīng)濟發(fā)展方面發(fā)揮著重要并且獨特的作用。在近些年間，即使中國經(jīng)濟相對于其他國家只是進行緩慢的發(fā)展，但對世界經(jīng)濟的影響力也在不斷提高。因而通信企業(yè)由此進入了快速發(fā)展的一個新的階段并出現(xiàn)新通道。在新租賃準(zhǔn)則的階段性實施的背景下，通信產(chǎn)業(yè)的發(fā)展方法是金融開發(fā)的討論中的實際問題。在此背景下，可以研究新租賃準(zhǔn)則對通信產(chǎn)業(yè)變化的影響，在租賃前做好充分準(zhǔn)備，并找到新的市場機會。

一、新租賃準(zhǔn)則的起源和主要內(nèi)容

中國第一家租賃公司，東方租賃有限公司于1981年開始成立。中國的租賃業(yè)已經(jīng)走過了30多年的歷程。在這一時期，它經(jīng)歷了成長、鞏固、重建和振興時期，逐步形成了今天的快速發(fā)展?fàn)顟B(tài)。中國經(jīng)濟的巨大變化促進了租賃標(biāo)準(zhǔn)的提高和發(fā)展。2016年，根據(jù)國際標(biāo)準(zhǔn)的原則，中國財政部發(fā)布了第21號文件《舊租賃標(biāo)準(zhǔn)》，其中借鑒了美國財務(wù)會計準(zhǔn)則委員會（IASB）第13號租賃會計文件和國際會計準(zhǔn)則委員會（IASC）第17號租賃會計文件的相關(guān)規(guī)定。

此后，我國開始積極參與國際討論，對租賃會計準(zhǔn)則的修訂提出更多反饋意見，并多次轉(zhuǎn)發(fā)修訂草案，征求各方寶貴意見。2018年1月8日，根據(jù)我國提出的租賃標(biāo)準(zhǔn)與國際租賃標(biāo)準(zhǔn)的比較，相關(guān)專家和相關(guān)監(jiān)管部門開始就草案進行溝通討論，對草案進行了修訂完善，形成了最終草案。2018年12月7日，中國財政部發(fā)布最終草案，開始實施租賃標(biāo)準(zhǔn)。為了使從事經(jīng)濟、商業(yè)活動的通信企業(yè)能夠開展租賃業(yè)務(wù)，規(guī)范業(yè)務(wù)流程，我國對租賃標(biāo)準(zhǔn)的實施提出了新的規(guī)范。新租賃準(zhǔn)則對規(guī)范我國租賃市場、維護金融業(yè)特殊租賃秩序起到了積極作用。在原有的租賃準(zhǔn)則中，存在著資產(chǎn)負債表融資的性質(zhì)，而萊斯利的非規(guī)范會計處理逐漸出現(xiàn)。在舊的租賃準(zhǔn)則中，通信企業(yè)的租賃和租賃與會計資產(chǎn)的所有權(quán)有關(guān)。

在經(jīng)營租賃的會計處理中，由于承租人不能充分反映租賃資產(chǎn)的使用權(quán)和支付租賃費用的義務(wù)，租賃交易產(chǎn)生的權(quán)利和相應(yīng)義務(wù)不能在財務(wù)報表中充分反映，選擇租賃經(jīng)營的意愿強烈。因此，中國的金融體系是以國際化為基礎(chǔ)的。在臺灣的背景下，隨著市場的發(fā)展，各行業(yè)紛紛實施“國際租賃標(biāo)準(zhǔn)”。2019年以來，我國開始取消這兩類：（1）融資租賃;（2）租賃經(jīng)營，這兩類承租人的身份分類，進一步規(guī)范了資產(chǎn)所有權(quán)的相關(guān)要素，記錄了租賃負債、折舊成本、利率等相關(guān)計量信息，成為最重要的計量工具國際綜合財務(wù)會計管理。在2019年1月1日起開始實行新的國際利率標(biāo)準(zhǔn)?？紤]到實際情況，我國為新租賃準(zhǔn)則的實施預(yù)留了一定的準(zhǔn)備時間。為實施新租賃準(zhǔn)則，采用了不同對象、不同時期的分步推進法。

由于國際會計準(zhǔn)則的變化，通信企業(yè)也開始自2019年1月1日起執(zhí)行新租賃準(zhǔn)則。通信企業(yè)有足夠的耐心應(yīng)對新租賃準(zhǔn)則的變化，同時努力研究新準(zhǔn)則，研究和借鑒海外上市通信企業(yè)實施新租賃準(zhǔn)則的經(jīng)驗。在此背景下，研究新租賃準(zhǔn)則的變化對承租人和出租人的影響，對通信企業(yè)發(fā)展也具有重要意義。承租人可以在新準(zhǔn)則實施前做好充分準(zhǔn)備，出租人也可以發(fā)現(xiàn)新的市場機會。

二、對各行各業(yè)的影響

因為租賃涉及各行各業(yè)，包括通信行業(yè)。根據(jù)新租賃準(zhǔn)則，資產(chǎn)使用權(quán)和租賃負債需要在經(jīng)營租賃資產(chǎn)負債表中確認。其結(jié)果是，通信行業(yè)將大大提高通信企業(yè)的資產(chǎn)負債程度。因此，通信企業(yè)應(yīng)增強租賃帶來的風(fēng)險意識，準(zhǔn)確重新預(yù)算租賃標(biāo)準(zhǔn)帶來的變化，合理考慮和安排租賃合同。

三、新租賃準(zhǔn)則對于承租通信企業(yè)的影響

（一）經(jīng)營租賃優(yōu)勢不再

因為新租賃準(zhǔn)則開始的一系列實施，所以承租人要將經(jīng)營租賃也同樣納入資產(chǎn)負債表之中，就會大大的導(dǎo)致資產(chǎn)負債率的提升。由于剛性負債的上升，一般來說，償債指標(biāo)可能惡化，給通信企業(yè)對外融資行為帶來很大的壓力和困難。新租賃準(zhǔn)則下，折舊與攤銷費用較原經(jīng)營租賃準(zhǔn)則下有所提升，同時，從盈利指標(biāo)、盈利能力等經(jīng)營行為方面來看，經(jīng)營租賃資產(chǎn)負債的確認會對通信企業(yè)的經(jīng)濟效益產(chǎn)生負面影響。但從利潤表的角度看，在新的租賃準(zhǔn)則下，在租賃合同前期通信企業(yè)年度確認的使用權(quán)資產(chǎn)折舊和財務(wù)利息費用將高于現(xiàn)行會計準(zhǔn)則采用直線法確認的經(jīng)營租賃成本費用，就會導(dǎo)致租賃合同期間成本前高后低的情況。因為承租人無法獲取相應(yīng)的利潤，導(dǎo)致經(jīng)營指標(biāo)也會出現(xiàn)一定程度的下降。因此，償債能力和盈利能力等財務(wù)指標(biāo)的惡化削弱了承租人選擇經(jīng)營租賃的動機。

（二）產(chǎn)生對新租賃產(chǎn)品的需求

由于經(jīng)營租賃的優(yōu)勢不斷下降，從優(yōu)化通信行業(yè)財務(wù)報表的角度來看，承租人會對其他替代產(chǎn)品產(chǎn)生需求。在新的租賃準(zhǔn)則的角度下，承租人會進行經(jīng)營租賃合同的簽訂，來達到同樣的融資效果。新租賃準(zhǔn)則下，資產(chǎn)所有權(quán)相關(guān)要素納入租賃調(diào)整范圍。短期來看，承租人傾向于選擇服務(wù)型租賃產(chǎn)品。例如，租期不是很長。一般來說，基本周期是三到五年。飛機、船舶和其他租賃交易通常持續(xù)10年以上。這些長期租賃是否符合市場要求，并通過合同安排生產(chǎn)短期產(chǎn)品。新租賃準(zhǔn)則的變化使得承租人購買了更多的非正常經(jīng)營性租賃產(chǎn)品，從而弱化了新準(zhǔn)則的負面影響。

四、新租賃準(zhǔn)則對出租通信企業(yè)的影響

（一）業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)上的變化

融資租賃或短期租賃比重上升，經(jīng)營租賃比重下降。短期租賃是承租人更加傾向考慮的一種租賃形式。由于可以優(yōu)化承租人的財務(wù)指標(biāo)，對于出租人來講，這樣就會使租賃期在12個月以內(nèi)的短期租賃或低值資產(chǎn)租賃很大概率上形成新的業(yè)務(wù)增長點。由于經(jīng)營租賃對承租人的優(yōu)勢降低，在同等條件下，承租人更愿意采用融資租賃。這種市場需求的變化將在一定程度上提高出租人在融資租賃產(chǎn)品中的比重。

（二）提高通信企業(yè)管理能力

短期租賃市場份額不斷擴大，服務(wù)產(chǎn)品不斷增加。新租賃準(zhǔn)則就會要求出租人將資產(chǎn)的賬面價值進行披露租賃，而且還會要求出租人進行租賃資產(chǎn)的價值的披露。也是相當(dāng)有必要披露租賃收入和未貼現(xiàn)資產(chǎn)等財務(wù)信息。此外，為明確通信行業(yè)的公平性和規(guī)范性，新的租賃準(zhǔn)則還同樣的要求出租人要按照財務(wù)報表或計量方法進行其他相關(guān)租賃活動的定性要求和定量信息的披露。租賃標(biāo)準(zhǔn)的變化對出租人的經(jīng)營能力、財務(wù)能力、風(fēng)險管理能力和市場反應(yīng)能力提出了新的要求。

五、結(jié)語

租賃起源于原始社會，許多事物都是從原始社會發(fā)展到現(xiàn)代社會的。中國的租賃準(zhǔn)則也由原來的變?yōu)樾碌?。毫無疑問，新的租賃準(zhǔn)則是在原有的租賃準(zhǔn)則上進行了補充和完善。我們相信，在新租賃準(zhǔn)則的指引下，中國租賃市場將更加有序，租賃相關(guān)的財務(wù)處理也將更加規(guī)范，同樣也會對出租人和承租人的利益進行更多的保障。

（作者單位：中國移動通信集團廣東有限公司陽江分公司）