本刊綜合

7月5日，人民銀行印發(fā)《關(guān)于深入開(kāi)展中小微企業(yè)金融服務(wù)能力提升工程的通知》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》），提出六方面18條措施，以強(qiáng)化“敢貸、愿貸、能貸、會(huì)貸”長(zhǎng)效機(jī)制建設(shè)，推動(dòng)金融在新發(fā)展階段更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。

當(dāng)前，中國(guó)經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)穩(wěn)中向好態(tài)勢(shì)，但疫情防控期間受到較大沖擊的部分服務(wù)性行業(yè)和企業(yè)依然較為脆弱，繼續(xù)支持中小微企業(yè)發(fā)展無(wú)疑是鞏固經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)的重要抓手。光大銀行金融市場(chǎng)部分析師周茂華表示，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)提升服務(wù)中小微企業(yè)能力、有效支持中小微企業(yè)發(fā)展，對(duì)于保市場(chǎng)主體、創(chuàng)造就業(yè)崗位穩(wěn)就業(yè)、增加居民收入、促進(jìn)內(nèi)需復(fù)蘇、夯實(shí)我國(guó)產(chǎn)業(yè)鏈和供應(yīng)鏈、激發(fā)微觀(guān)市場(chǎng)主體創(chuàng)新活力、滿(mǎn)足國(guó)內(nèi)多元化需求等都具有重要意義。

2021年以來(lái)，中小微企業(yè)支持政策持續(xù)加碼。中國(guó)銀行研究院研究員鄭忱陽(yáng)表示，《通知》再次釋放金融支持中小微企業(yè)力度不減的信號(hào)，主要目的是為中小微企業(yè)爭(zhēng)取足夠的休養(yǎng)生息時(shí)間，助力市場(chǎng)主體進(jìn)一步恢復(fù)生機(jī)、增強(qiáng)發(fā)展后勁。

在擴(kuò)大中小微企業(yè)信貸投放方面，《通知》提出，人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要發(fā)揮再貸款再貼現(xiàn)等貨幣政策工具作用，引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加大對(duì)小微企業(yè)的信貸投放力度。同時(shí)，《通知》提出實(shí)施好兩項(xiàng)直達(dá)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貨幣政策工具。

自2020年6月人民銀行創(chuàng)設(shè)普惠小微企業(yè)貸款延期還本支持工具和信用貸款支持計(jì)劃以來(lái)，普惠小微貸款基本實(shí)現(xiàn)“應(yīng)延盡延”，信用貸款投放大幅增加。2021年3月，按照國(guó)務(wù)院常務(wù)會(huì)議要求，及時(shí)將兩項(xiàng)政策工具延續(xù)實(shí)施至年底，對(duì)受疫情影響較大、尚未完全恢復(fù)元?dú)獾男∥⑵髽I(yè)再幫扶一把。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，2020年至2021年4月末，全國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)累計(jì)對(duì)10.2萬(wàn)億元貸款本息實(shí)施延期，累計(jì)發(fā)放普惠小微信用貸款5.8萬(wàn)億元。4月末，普惠小微貸款中，信用貸款占比為16.3%，比上年末高0.9個(gè)百分點(diǎn);今年前4個(gè)月，新增信用貸款4016億元。

“提升小微企業(yè)服務(wù)能力既要體現(xiàn)在量上，也要體現(xiàn)在質(zhì)上?！敝苊A說(shuō)。除了貸款增量擴(kuò)面，本次《通知》也明確提出，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加大普惠金融科技投入力度，提升銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)風(fēng)控與經(jīng)營(yíng)能力;通過(guò)改革和創(chuàng)新方式降低小微企業(yè)財(cái)務(wù)成本，滿(mǎn)足小微企業(yè)多元化需求，例如開(kāi)發(fā)完善隨借隨還、無(wú)還本續(xù)貸、創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品等。

在切實(shí)提升中小微企業(yè)貸款定價(jià)能力方面，《通知》要求，各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要將貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率內(nèi)嵌到內(nèi)部定價(jià)和傳導(dǎo)相關(guān)環(huán)節(jié)，疏通內(nèi)部利率傳導(dǎo)機(jī)制，釋放貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率改革促進(jìn)降低貸款利率的潛力，鞏固小微企業(yè)貸款實(shí)際利率水平下降成果。

當(dāng)前，銀行負(fù)債成本剛性問(wèn)題突出，要實(shí)現(xiàn)融資成本下降、更好為實(shí)體經(jīng)濟(jì)讓利，降低銀行負(fù)債端成本尤為重要。為此，近期市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制宣布優(yōu)化存款利率自律上限確定方式，存款利率自律上限確定方式由“存款基準(zhǔn)利率×一定倍數(shù)”改為“存款基準(zhǔn)利率+一定基點(diǎn)”。中信證券研究所副所長(zhǎng)明明表示，調(diào)整存款利率自律上限，將有助于打擊盲目高息攬儲(chǔ)行為，為銀行的綜合負(fù)債成本打開(kāi)下行通道。

事實(shí)上，2020年以來(lái)，金融管理部門(mén)持續(xù)強(qiáng)化存款市場(chǎng)管理，整治和規(guī)范部分存款創(chuàng)新產(chǎn)品，主要措施包括規(guī)范結(jié)構(gòu)性存款并壓降規(guī)模、叫?？繖n計(jì)息存款產(chǎn)品、限制地方法人銀行吸收異地存款等。本次《通知》進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)，加強(qiáng)存款利率監(jiān)管，充分發(fā)揮市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制作用，引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)合理確定存款利率，穩(wěn)定負(fù)債成本。加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)存款和異地存款的管理，依法從嚴(yán)處理高息攬儲(chǔ)等違規(guī)行為，推動(dòng)降低中小銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)負(fù)債成本。

全面提升中小微企業(yè)金融服務(wù)能力，需要政府機(jī)構(gòu)、監(jiān)管部門(mén)、金融機(jī)構(gòu)和中小微企業(yè)形成合力，共同推進(jìn)。對(duì)于相關(guān)配套工作，周茂華認(rèn)為有兩方面非常重要：一是數(shù)據(jù)，金融科技發(fā)揮普惠功能的前提是要高質(zhì)量、充分?jǐn)?shù)據(jù)支持，這就需要加快完善中小微企業(yè)信用等信息共享平臺(tái)建設(shè);二是評(píng)估，要對(duì)金融服務(wù)中小微企業(yè)效果及時(shí)進(jìn)行評(píng)估。

對(duì)此，《通知》提出開(kāi)展多層次融資對(duì)接活動(dòng)，加快中小微企業(yè)信用信息共享。此外，要強(qiáng)化政策激勵(lì)約束機(jī)制。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要認(rèn)真開(kāi)展小微企業(yè)信貸政策導(dǎo)向效果評(píng)估，強(qiáng)化評(píng)估結(jié)果運(yùn)用，督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)改進(jìn)完善中小微企業(yè)金融服務(wù)。