梁淑燕

（東莞巴士有限公司，廣東 東莞 523000）

隨著市場經(jīng)濟的發(fā)展、城市化進程的日漸加速，城市交通的擁堵情況日趨嚴重，大力推行綠色出行已然成為社會發(fā)展的必然趨勢。在此背景下，公交系統(tǒng)的積極推進、公交業(yè)務的多元化發(fā)展、公交體系的快速擴大，使公交企業(yè)的財務管理問題也逐步凸顯。公交企業(yè)具有一定的社會公益性，實行的是低票價、廣覆蓋的戰(zhàn)略。自2020年新冠肺炎疫情暴發(fā)以來，東莞市的公交企業(yè)普遍效益不佳，加上高額的人工成本、融資成本，財政補貼成為其主要的資金來源，這也決定了財務分析在公交企業(yè)中的應用不能籠統(tǒng)地與一般企業(yè)的財務分析相一致。因此，圍繞公交運營補貼方案開展財務分析工作，為公交企業(yè)經(jīng)營管理者提供符合公交企業(yè)經(jīng)營發(fā)展所需的財務信息，挖掘公交企業(yè)節(jié)能降耗、降本增效的潛力，使公交企業(yè)的社會價值及經(jīng)濟效益最大化，保障公交企業(yè)平穩(wěn)、健康地發(fā)展，已經(jīng)成為當下公交企業(yè)重點的財務管理工作之一。

一、財務分析概述

（一）財務分析的含義

財務分析主要是依據(jù)會計核算和會計報表及其他的相關(guān)資料，通過運用專門的分析方法，搜集、分析和解釋與企業(yè)經(jīng)營決策相關(guān)的財務信息，對企業(yè)當前的運行效率和經(jīng)營效果進行評估，并及時反饋至企業(yè)的經(jīng)營管理者，以便管理者適時調(diào)整并改進企業(yè)的經(jīng)營管理工作。有效而準確的財務分析，是實現(xiàn)公交企業(yè)經(jīng)營管理目標的重要內(nèi)容，公交企業(yè)也在不斷地對財務分析進行優(yōu)化調(diào)整。

（二）傳統(tǒng)的財務分析模式

傳統(tǒng)的財務分析模式是通過運用對比分析、因素分析、結(jié)構(gòu)分析和趨勢分析等分析方法解釋三大會計報表中各項目的變化因素。

1.根據(jù)資產(chǎn)負債表，通過對比各項目的期初、期末余額變化幅度，分析資產(chǎn)總額和負債總額的增減趨勢及其原因，特別是貨幣資金、應收賬款、其他應收款、存貨、合同資產(chǎn)、固定資產(chǎn)、使用權(quán)資產(chǎn)、短期借款、應付賬款、租賃負債、其他應付款、應付職工薪酬、應交稅費、合同負債、長期借款、長期應付款、遞延收益等。

2.根據(jù)利潤表，對客流收入、車身廣告收入、人工成本、能源消耗、場地租賃及其他相關(guān)成本的明細數(shù)據(jù)進行匯總對比，分析各車隊或線路營業(yè)收入和營業(yè)成本的變化趨勢，并解釋其增減變化的原因。

3.根據(jù)現(xiàn)金流量表，搜集經(jīng)營活動、投資活動及籌資活動中各項目現(xiàn)金流入、流出和現(xiàn)金凈流量的情況，分析公交企業(yè)現(xiàn)金流的主要來源和使用范圍。

傳統(tǒng)的財務分析模式可以利用的財務信息來源較為單一，財務分析結(jié)果更偏向于各經(jīng)濟事項的事后分析和各財務指標的靜態(tài)分析。受該模式制約，目前，大部分公交企業(yè)的財務分析工作仍處于事后階段，且脫離了公交運營補貼方案，也無法兼顧公交企業(yè)社會服務水平的動態(tài)分析，導致財務分析結(jié)果的準確性無法得到保障。

二、公交企業(yè)財務分析的主要內(nèi)容

（一）有機結(jié)合單項指標和整體指標，抽出重點對象專項分析

財務分析中的各項分析指標是財務分析工作的核心構(gòu)成部分，分析指標的全面性和針對性將直接影響財務分析結(jié)果的精準性，因此，形成一套完整、科學的財務分析指標是公交企業(yè)的一項重點財務工作。公交企業(yè)應從自身的實際情況出發(fā)，立足于對公交企業(yè)的運營目標，結(jié)合當年的公交運營補貼方案，通過借鑒同行、試驗操作等方式挑選出適合自身企業(yè)發(fā)展的單項分析指標，將各單項分析指標進行有機結(jié)合，形成整體指標。一套完整的財務分析指標，首先，有利于強化分析公交企業(yè)的整體運營情況；其次，可以幫助公交企業(yè)管理者掌握公交企業(yè)整體的經(jīng)濟效益和財務狀況；最后，為公交企業(yè)管理者提供符合公交企業(yè)經(jīng)營發(fā)展所需的財務信息，挖掘公交企業(yè)節(jié)能降耗、降本增效的潛力。

具有社會公益性的特殊性決定了公交企業(yè)在構(gòu)建財務分析指標的過程中需緊密貼合公交運營補貼方案，抽出重點指標進行專項分析。

1.針對客流補貼的分析，需要分別重點分析累計客流指標、綜合車輛數(shù)指標、實際票款收入指標、累計營運里程指標、實際人均票價指標，需著重分析累計客流指標和實際人均票價指標分別與公交運營補貼方案中設定的標準值之間的差異。

2.針對能耗補貼的分析，需要重點分析車型能耗指標、有效營運單公里能耗里程指標、年平均電力單價指標，特別是有效營運單公里能耗里程指標與公交運營補貼方案中設定的標準值之間的差異。

3.針對總?cè)斯こ杀镜姆治觯枰攸c分析累計工資總額指標、平均人數(shù)指標、年人均工資指標與預算編制表中各指標對應的預算值之間的差異；測算社保保險中各險種、住房公積金和企業(yè)年金中單位承擔部分的總額分別占工資總額的比例，對比分析各比例值與當年相關(guān)政策文件設定的標準值之間的差異。

4.針對駕駛員人工成本的分析，需要重點分析人車比指標、人工費用指標、工資指標、附加費用占工資總額比例指標。

5.針對車輛維修成本的分析，需要重點分析車型維修成本指標、車齡維修成本指標、有效營運千公里維修里程指標，特別是有效營運千公里維修里程指標與公交運營補貼方案中設定的標準值之間的差異。

此外，當出現(xiàn)非常態(tài)化的經(jīng)營決策事項且需針對該事項進行專項分析時，應根據(jù)專項費用設定專項分析指標。

（二）加強業(yè)務精細化管理核算，優(yōu)化公交經(jīng)營情況分析

單車核算管理是公交企業(yè)最基礎(chǔ)的管理單元，加強單車核算的精細化管理，從單車歸集至線路、再到車隊，優(yōu)化公交企業(yè)客運服務的經(jīng)營情況分析，是提高公交企業(yè)財務分析水平的必要條件。作為公交企業(yè)的主營業(yè)務，客運服務主要受內(nèi)部和外部因素的影響。其中，內(nèi)部因素包括車輛配備、班次安排、駕駛員人工成本、能耗成本、車輛維修成本及融資成本等；外部因素則包括營運區(qū)域內(nèi)的路況客流、乘客體驗感等。內(nèi)部因素的分析動因精細化至單車后，有機結(jié)合外部因素對公交經(jīng)營情況進行對比分析，優(yōu)化財務分析結(jié)果的有效性，為公交企業(yè)經(jīng)營管理者控制成本提供精細化的數(shù)據(jù)支持。

（三）細化現(xiàn)金流量分析，關(guān)注籌資活動現(xiàn)金凈流量

公交企業(yè)的社會公益性決定了其低票價、廣覆蓋的戰(zhàn)略模式，加上公交企業(yè)的主要資產(chǎn)營運車輛均為融資采購，且融資比例接近百分百，大部分公交企業(yè)處于負債經(jīng)營的模式；資產(chǎn)負債率相對較高，對外融資難度相對較大。例如，公交運營補貼款無法及時預撥到位，公交企業(yè)將隨時面臨流動資金缺口大的困境。

（四）結(jié)合公交運營補貼方案，開展成本預算考核分析

隨著公交運營補貼方案的調(diào)整、國有企業(yè)改革進程的推進，降本增效是公交企業(yè)未來穩(wěn)健發(fā)展的重要方向。因此，科學、有效的成本預算考核分析也是財務分析的一項重點內(nèi)容。公交企業(yè)應根據(jù)實際情況，結(jié)合事前預算、事中控制、事后考核的模式，按月做好貼合公交運營補貼方案的財務數(shù)據(jù)分析，分析資產(chǎn)總額、負債總額、凈資產(chǎn)和各項指標成本效益增減的原因，挖掘影響因素，尋求降本增效的渠道，以此增強公交企業(yè)的核心競爭力。

（五）關(guān)注社會服務指標分析，加強同行指標對比分析

公交運營補貼方案中除了涉及客流指標、人工成本指標、有效營運單公里能耗里程指標和有效營運千公里維修里程指標外，還涉及乘客滿意率和員工滿意度等運營服務指標的考核。公交企業(yè)管理者在關(guān)注各財務指標等靜態(tài)分析的同時，還應關(guān)注社會服務指標等動態(tài)分析。提高乘客滿意率、高峰期間班次發(fā)車的準點率，優(yōu)化調(diào)整公交線網(wǎng)的覆蓋率，增強企業(yè)員工的歸屬感，能促進社會與公交企業(yè)和諧發(fā)展。

此外，公交企業(yè)應加強與周邊其他城市的公交企業(yè)之間的業(yè)務交流，通過借鑒同行的分析方法和指標，對比分析同類業(yè)務的財務分析結(jié)果的差異，總結(jié)借鑒經(jīng)驗，取長補短。通過學習交流同行中有效而精準的財務分析經(jīng)驗，有利于公交企業(yè)找準自身的定位，并發(fā)現(xiàn)自身的不足，能促使公交企業(yè)經(jīng)營管理者及時優(yōu)化資源配置。

三、公交企業(yè)多種財務分析方法的有機結(jié)合

目前，公交管理平臺在我市的公交企業(yè)中推廣應用，結(jié)合各項財務分析指標，在后續(xù)的開發(fā)運維中可考慮在公交管理平臺的車輛維保修管理和車輛運營管理等相關(guān)節(jié)點中增設對應的報表節(jié)點，例如，各車隊的損益對比分析表、人工成本同比與環(huán)比分析表、單公里能耗的同比與環(huán)比分析表、千公里車輛維修費的同比與環(huán)比分析表等。表格列示的數(shù)據(jù)包括但不限于本月數(shù)、上月數(shù)、上年同期數(shù)、預算數(shù)、行業(yè)平均數(shù)、環(huán)比額（率）和同比額（率）；指標分析表格的反饋方式可為趨勢分析、對比分析或結(jié)構(gòu)分析等。由于市場經(jīng)濟在不斷的發(fā)展，公交運營補貼方案的內(nèi)容與標準也會因時制宜。公交企業(yè)的財務分析指標須緊跟補貼方案、適時調(diào)整，因此，相關(guān)的報表節(jié)點中涉及的指標內(nèi)容也應動態(tài)更新，不能一成不變。此外，為了讓公交企業(yè)管理者能更直觀地獲取財務分析結(jié)果，還可考慮在相關(guān)的報表節(jié)點中增加指標分析結(jié)果對應的動態(tài)結(jié)構(gòu)圖表的反饋方式。

四、公交企業(yè)財務分析的作用

（一）公交企業(yè)財務分析是評估公交企業(yè)運營情況的重要依據(jù)

財務分析能幫助公交企業(yè)管理者有效地掌握公交企業(yè)運營活動的基本情況，能綜合評估公交企業(yè)在日常營運中所遇到的各種問題，便于財務人員發(fā)掘公交企業(yè)財務管理中所存在的各種問題并及時提出與其對應的優(yōu)化建議，挖掘節(jié)能降耗、降本增效的潛力，為公交企業(yè)管理者控制成本提供數(shù)據(jù)支持。

（二）公交企業(yè)財務分析是考核公交運營補貼指標的重要信息

結(jié)合公交運營補貼方案中的相關(guān)考核指標，提取與補貼方案相關(guān)的財務數(shù)據(jù)，重點關(guān)注人工成本、能耗成本等數(shù)據(jù)的財務分析，編寫貼合補貼方案的財務分析報告，有利于公交企業(yè)及時發(fā)現(xiàn)實際值與補貼方案中標準值的差異，促使公交企業(yè)管理者及時制定相應的措施對其進行優(yōu)化調(diào)整。

（三）公交企業(yè)財務分析是評估籌融資的決策依據(jù)

公交企業(yè)的財務分析是全面且有效的分析工作，它能反饋公交企業(yè)當期的運營情況；作為籌融資活動的決策依據(jù)，公交企業(yè)的股東和債權(quán)人可以通過財務分析報告了解公交企業(yè)的運營和財務情況。

五、公交企業(yè)財務分析中的常見問題

（一）管理層對財務分析的重視程度不夠

大部分公交企業(yè)管理者更偏重于營運管理，對財務分析的重視程度不夠，公交企業(yè)領(lǐng)導大多仍只局限于成本和現(xiàn)金流分析，缺乏對財務分析全面性的了解。這導致在實際操作中，財務分析人員通常只根據(jù)報表數(shù)據(jù)對公交企業(yè)的經(jīng)營情況進行靜態(tài)指標的數(shù)據(jù)對比分析，沒有對動態(tài)指標或數(shù)據(jù)進行深入分析。

（二）財務分析人員專業(yè)素質(zhì)亟待提升

大部分財務分析人員在做財務分析時，僅僅關(guān)注財務報表數(shù)據(jù)，缺乏與其他部門溝通了解某項數(shù)據(jù)的構(gòu)成，沒有結(jié)合公交運營補貼方案，專業(yè)素質(zhì)不夠，缺乏全面思維，導致財務分析結(jié)果較為片面、不夠透徹。

（三）忽視社會服務指標的財務分析

作為財務分析指標中的重要組成部分，社會服務指標，例如，乘客滿意率和員工滿意度等，與公交企業(yè)長期穩(wěn)定的發(fā)展息息相關(guān)。在公交企業(yè)的日常財務分析過程中，仍存在忽視社會服務指標分析的情況。

六、優(yōu)化公交企業(yè)財務分析的策略

（一）提高管理者對財務分析的重視程度

公交企業(yè)管理者應加強財務分析對公交企業(yè)日常運營影響的認識，應積極調(diào)動、主動協(xié)調(diào)公交企業(yè)各部門對財務分析的配合和支持，鼓勵財務分析人員跳出舒適圈，多與其他業(yè)務部門溝通，了解公交企業(yè)的運營流程，提高財務分析結(jié)果的精準度。

（二）提高財務分析人員的專業(yè)素質(zhì)

財務分析人員在注重培養(yǎng)自身基本數(shù)據(jù)分析能力的同時，也應注重培養(yǎng)自身的綜合分析能力，多與其他業(yè)務部門溝通，對各項財務分析數(shù)據(jù)不僅要做到知其然，還要做到知其所以然，使財務分析結(jié)果更為精準、客觀。

（三）注重社會服務指標的財務分析

乘客滿意率和員工滿意度等社會服務指標是公交運營補貼方案中的重要考核指標，同時，社會服務指標對公交企業(yè)長期穩(wěn)定的發(fā)展起著不可忽視的作用，因此，在財務分析過程中，應當注重社會服務指標的分析。財務指標與社會服務指標的有機結(jié)合，能使財務分析結(jié)果更加全面、有效。

七、結(jié)語

市場經(jīng)濟的快速發(fā)展，使具有社會公益性的公交企業(yè)面臨相對嚴峻的發(fā)展形勢，特別是公交企業(yè)自身特殊性帶來的公交業(yè)務收不抵支的運營情況，這對公交企業(yè)的財務分析工作提出了更高的要求。因此，公交企業(yè)需要立足于自身的基本情況，結(jié)合公交運營補貼方案，重點分析占比較大的各項成本支出，有機結(jié)合各項財務分析指標與財務分析方法，分析公交企業(yè)運營過程中的不足與紕漏，做到具體問題具體分析，全方位提高財務分析結(jié)果的有效性與精準度，使公交企業(yè)在疫情趨向常態(tài)化的市場環(huán)境中實現(xiàn)穩(wěn)定發(fā)展。