■王 旭

（連云港振興物業(yè)管理有限公司）

1 引 言

財(cái)務(wù)報(bào)表分析，是指財(cái)務(wù)人員通過一定方法，以財(cái)務(wù)報(bào)表為抓手對(duì)企業(yè)過去一段時(shí)間的經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行分析的一項(xiàng)專業(yè)活動(dòng)。企業(yè)通過對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表的分析，將一個(gè)個(gè)孤立枯燥的數(shù)字串聯(lián)起來，運(yùn)用專門的分析方法詮釋為非財(cái)務(wù)工作者均能看懂的“白話文”。從而讓企業(yè)的股東、經(jīng)營(yíng)者或者投資者等報(bào)表使用者更為直觀的了解企業(yè)某會(huì)計(jì)期間的經(jīng)營(yíng)成果；讓企業(yè)管理者掌握現(xiàn)金流現(xiàn)狀、企業(yè)盈虧點(diǎn)等多方面的財(cái)務(wù)信息，并據(jù)此合理規(guī)劃企業(yè)未來的發(fā)展。

一份有效的財(cái)務(wù)報(bào)表分析，要求分析者能夠有效選擇報(bào)表的有效數(shù)據(jù)，選擇恰當(dāng)?shù)姆治龇椒?，運(yùn)用專業(yè)的分析能力。因此，選擇的數(shù)據(jù)、分析的方法，以及報(bào)表的質(zhì)量，甚至分析者個(gè)人喜好的偏差，都有可能影響報(bào)表分析的質(zhì)量，從而直接影響企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策。

2 企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表分析的現(xiàn)實(shí)意義

2.1 量化企業(yè)經(jīng)營(yíng)成效

每一家企業(yè)存在的根本目的就是為了盈利，但是也不僅僅為了盈利。那么如何判定企業(yè)戰(zhàn)略方向正確與否，近階段經(jīng)營(yíng)成果如何，就需要一個(gè)可量化的途徑。數(shù)字是量化的載體，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表通過數(shù)字直觀地向企業(yè)所有者、經(jīng)營(yíng)管理者，以及其他一系列的社會(huì)公眾展示企業(yè)一段時(shí)間的經(jīng)營(yíng)成果和累計(jì)經(jīng)濟(jì)效益。

企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表中的三張主表，即資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表能夠大體反映企業(yè)某一時(shí)間點(diǎn)的資產(chǎn)和負(fù)債情況，以及一定時(shí)間段的經(jīng)營(yíng)成效。其中，資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)某一時(shí)間點(diǎn)財(cái)務(wù)整體狀況的報(bào)表；利潤(rùn)表是反映企業(yè)某一時(shí)間段盈利情況及其利潤(rùn)分配情況的報(bào)表；現(xiàn)金流量表是反映企業(yè)在某一時(shí)間段現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出情況，反映企業(yè)運(yùn)營(yíng)資金是否充裕的報(bào)表。簡(jiǎn)單的說，財(cái)務(wù)報(bào)表的分析過程就是一個(gè)透過表面看本質(zhì)的過程。它將報(bào)表表面信息與隱藏信息相結(jié)合，通過“翻譯”企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表工作，使得報(bào)表使用者更容易獲取企業(yè)經(jīng)營(yíng)成效。由于報(bào)表是數(shù)字構(gòu)成，因此財(cái)務(wù)報(bào)表分析中針對(duì)經(jīng)營(yíng)成效多以數(shù)字進(jìn)行說明，從而量化企業(yè)經(jīng)營(yíng)成效。

2.2 為企業(yè)提供有效的決策支撐

一份高質(zhì)量的財(cái)務(wù)報(bào)表可以為企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理者的經(jīng)營(yíng)決策提供有效的數(shù)據(jù)支撐。財(cái)務(wù)報(bào)表中的資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益、收入、成本、利潤(rùn)等數(shù)據(jù)信息，以及與往年同期相較數(shù)據(jù)等，可以幫助企業(yè)深入了解經(jīng)營(yíng)現(xiàn)況和經(jīng)營(yíng)成果，推斷未來的經(jīng)營(yíng)方向。

通過企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的簡(jiǎn)單分析，企業(yè)能夠獲得準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)狀況、真實(shí)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀、近階段現(xiàn)金流量情況和各項(xiàng)指標(biāo)完成情況；通過企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的深度分析，還可以掌握企業(yè)償債能力和市場(chǎng)盈利能力、發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)特別是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，分析企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力以及現(xiàn)階段產(chǎn)品的優(yōu)劣形勢(shì)等等。最終，為企業(yè)決策提供數(shù)據(jù)支撐和了解行業(yè)未來發(fā)展的方向，幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)價(jià)值最大化。

2.3 提升企業(yè)管理的水平

通過報(bào)表分析，可以讓經(jīng)營(yíng)管理者了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理現(xiàn)狀，進(jìn)而發(fā)現(xiàn)問題、解決問題，提升管理水平。

2.3.1 應(yīng)收賬款的賬齡分析

通過對(duì)應(yīng)收賬款的賬齡分析，能夠了解特別是中長(zhǎng)期賬齡的應(yīng)收賬款的金額和年限。企業(yè)總結(jié)中長(zhǎng)期應(yīng)收款中顯示的信息和發(fā)現(xiàn)的問題，如應(yīng)收賬款涉及的客戶種類，審批應(yīng)收款的業(yè)務(wù)流程等。從而有效的提升管理水平，改進(jìn)內(nèi)控機(jī)制等。

2.3.2 成本和收入的投入產(chǎn)出率

成本和收入的投入產(chǎn)出率，可以衡量企業(yè)某一面的經(jīng)營(yíng)或管理效果和效率。投入產(chǎn)出率，也稱投入產(chǎn)出比（ROI），是指投入資金與其所創(chuàng)造價(jià)值之間的關(guān)系，是反映投資效果一項(xiàng)指標(biāo)。成本和收入相輔相成。收入過高，成本過低，表明企業(yè)控制總成本支出的能力越強(qiáng)，經(jīng)營(yíng)效率越高，這是所有企業(yè)極力追求的目標(biāo)。通過財(cái)務(wù)報(bào)表分析找出當(dāng)期總成本所涉及的各項(xiàng)成本費(fèi)用，細(xì)化、匹配成本與收入，并與本行業(yè)同期、本單位往期的數(shù)據(jù)進(jìn)行比較，找差距、補(bǔ)短板、強(qiáng)弱項(xiàng)、快提升。

2.3.3 計(jì)算財(cái)務(wù)指標(biāo)

如短期償債能力、流動(dòng)資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)能力、存貨周轉(zhuǎn)率等，為企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理者的企業(yè)管理做好未來規(guī)劃，從而提升管理水平。

2.4 及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)在經(jīng)營(yíng)管理過程中可能發(fā)生的各種危險(xiǎn)。企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)通常主要包括五種類型：政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)和團(tuán)隊(duì)風(fēng)險(xiǎn)，其中財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)一般能夠通過對(duì)財(cái)務(wù)信息的分析獲得，所涉及的財(cái)務(wù)信息分析就包含了財(cái)務(wù)報(bào)表分析。財(cái)務(wù)報(bào)表分析中涉及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的分析主要指企業(yè)償債能力和盈利能力方面的分析。

3 目前企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析中存在的問題

3.1 報(bào)表分析人員自身存在局限性，缺乏專業(yè)性

大多數(shù)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員是財(cái)務(wù)人員。報(bào)表是冷冰冰的數(shù)字，分析是透過現(xiàn)象看本質(zhì)的一個(gè)過程。說的簡(jiǎn)單一點(diǎn)，財(cái)務(wù)報(bào)表分析就是一項(xiàng)“翻譯”工作。財(cái)務(wù)報(bào)表分析人員的判斷思維方式、選用的分析方法、以及專業(yè)知識(shí)的儲(chǔ)備等等一系列的主觀因素，決定著報(bào)表分析的方向、成果和質(zhì)量。因此，不同的分析者出具的財(cái)務(wù)報(bào)表分析必定是各不相同。此外，大多數(shù)的財(cái)務(wù)人員缺乏對(duì)企業(yè)全方位的了解，并且自身未能充分掌握?qǐng)?bào)表分析方法、缺乏專業(yè)知識(shí)儲(chǔ)備，容易導(dǎo)致分析報(bào)告僅是對(duì)報(bào)表數(shù)字的表面分析，很難做出全盤解析，更談不上對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行全面、有效的分析，為報(bào)表使用者提供正確、合理的分析報(bào)告了。造成這種現(xiàn)狀的原因，一方面是企業(yè)不重視財(cái)務(wù)培訓(xùn)，缺乏有效的培訓(xùn)機(jī)制；另一方面是財(cái)務(wù)人員深陷于日常繁瑣的賬務(wù)處理工作，沒有時(shí)間或自身不重視專業(yè)知識(shí)的學(xué)習(xí)。

3.2 報(bào)表本身存在局限性，數(shù)據(jù)不精確

目前，大多數(shù)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表依托于人工會(huì)計(jì)的賬務(wù)核算。而企業(yè)會(huì)計(jì)人員能力的參差不齊，導(dǎo)致賬務(wù)處理或者賬務(wù)核算方式的多種多樣，其中不乏出錯(cuò)現(xiàn)象，最終導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)的不精準(zhǔn)。本條所指的報(bào)表本身局限性主要是指人為因素導(dǎo)致的局限性。企業(yè)報(bào)表的數(shù)據(jù)依托于日常的賬務(wù)處理，除了因會(huì)計(jì)人員專業(yè)能力的局限導(dǎo)致的報(bào)表數(shù)據(jù)不準(zhǔn)確之外，還有實(shí)務(wù)操作過程中存在的諸多問題導(dǎo)致報(bào)表數(shù)據(jù)不精確。如因財(cái)務(wù)人員職業(yè)操守問題造成的虛假賬務(wù)處理：為討好經(jīng)營(yíng)者或者管理者，為少繳企業(yè)所得稅而減少利潤(rùn)，為完成上級(jí)下達(dá)的指標(biāo)任務(wù)而不遵守會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，或者為提升管理者的業(yè)績(jī)?cè)黾永麧?rùn)等等。報(bào)表本身的局限性還表現(xiàn)在會(huì)計(jì)政策的選用不同，影響報(bào)表數(shù)據(jù)可比性等，還有財(cái)務(wù)報(bào)表出具時(shí)間性的滯后性、行業(yè)政策的變更等。

3.3 報(bào)表分析方法存在局限，分析體系不夠完善

企業(yè)報(bào)表分析的目的，一般都是為了更好地掌握企業(yè)四大能力。所以，企業(yè)報(bào)表分析也可以稱之為企業(yè)四大能力分析。企業(yè)四大能力通常指償債能力、營(yíng)運(yùn)能力、盈利能力和發(fā)展能力。企業(yè)報(bào)表分析的方法一般有五種，即比率分析法、審閱分析法、趨勢(shì)分析法、比較分析法及杜邦分析法。一份優(yōu)秀的報(bào)表分析應(yīng)采用多種分析方法相互結(jié)合運(yùn)用?，F(xiàn)階段的報(bào)表分析、數(shù)據(jù)分析沒有得到管理者的充分重視，且報(bào)表分析者思維固定化、重復(fù)化，沒有建立有效的分析體系，因此導(dǎo)致大多數(shù)企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表分析浮于形式。

3.4 分析數(shù)據(jù)較片面，忽視非財(cái)務(wù)信息的分析

企業(yè)存在于市場(chǎng)，市場(chǎng)被多種多樣的、日新月異的因素影響。這些因素相較于我們今天所談的企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的財(cái)務(wù)信息，可以稱之為非財(cái)務(wù)信息?，F(xiàn)階段，非財(cái)務(wù)信息對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策的影響力日漸提升。非財(cái)務(wù)信息，顧名思義就是以非財(cái)務(wù)資料形式出現(xiàn)與經(jīng)濟(jì)活動(dòng)有著直接或間接聯(lián)系的各種信息資料。非財(cái)務(wù)信息多而雜，分布廣泛，沒有判斷的標(biāo)準(zhǔn)，更沒有在會(huì)計(jì)報(bào)表上直接顯示，難以量化。市場(chǎng)環(huán)境風(fēng)云變幻，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)日趨復(fù)雜，傳統(tǒng)的依托于財(cái)務(wù)報(bào)表單一的指標(biāo)分析早已無法滿足企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理的需要，無法為企業(yè)在發(fā)展、戰(zhàn)略等決策方面提供方案支撐。

3.5 企業(yè)的戰(zhàn)略決策不清晰，導(dǎo)致財(cái)務(wù)分析目標(biāo)不明確

財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目的是為了報(bào)表的使用者的更容易掌握企業(yè)發(fā)展的狀況。從而，配合企業(yè)戰(zhàn)略決策的需要，為企業(yè)發(fā)展的方向做好財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的支撐工作。現(xiàn)階段，大多數(shù)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析不夠深入，或者說分析報(bào)告未能為企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策提供有效的輔助作用。很大的原因在于企業(yè)著眼于眼前的蠅頭小利，缺乏對(duì)未來發(fā)展戰(zhàn)略的決策性方向的規(guī)劃，最終導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表分析目的不清晰，目標(biāo)不明確。

4 優(yōu)化企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表分析的對(duì)策建議

高質(zhì)量的財(cái)務(wù)報(bào)表分析，能夠?yàn)槠髽I(yè)在改進(jìn)、發(fā)展等多個(gè)方面起到積極地影響作用。那么如何有效的進(jìn)行財(cái)務(wù)報(bào)表的分析，或者財(cái)務(wù)報(bào)表分析過程中應(yīng)該注意些什么，是值得財(cái)務(wù)人員關(guān)注的地方。

4.1 提升財(cái)務(wù)人員分析能力，重視專業(yè)學(xué)習(xí)

財(cái)務(wù)報(bào)表分析以財(cái)務(wù)人員自身的專業(yè)能力，特別是專業(yè)知識(shí)為基礎(chǔ)。因此，分析結(jié)果是否能滿足信息使用者的要求，很大程度取決于分析人員的專業(yè)能力。首先，財(cái)務(wù)報(bào)表分析涉及的專業(yè)知識(shí)非常繁雜，僅從財(cái)務(wù)角度需要的專業(yè)知識(shí)就有會(huì)計(jì)學(xué)、經(jīng)濟(jì)學(xué)、統(tǒng)計(jì)學(xué)、金融學(xué)等等。其次，除了專業(yè)知識(shí)，還需要掌握企業(yè)整體經(jīng)營(yíng)狀況、了解市場(chǎng)行情，以及合理有效的運(yùn)用分析方法。當(dāng)然，這一系列的硬實(shí)力不僅需要企業(yè)管理層的支持，還和財(cái)務(wù)人員自身提升的意愿分不開。企業(yè)應(yīng)建立專門的、有計(jì)劃的培訓(xùn)機(jī)制，全員特別是財(cái)務(wù)人員參與。實(shí)行定期培訓(xùn)、考評(píng)、輪崗等制度，加強(qiáng)報(bào)表分析人員的綜合分析能力。

4.2 提高報(bào)表質(zhì)量，運(yùn)用軟件嚴(yán)格執(zhí)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

實(shí)務(wù)操作過程嚴(yán)格執(zhí)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，完善財(cái)務(wù)核算的準(zhǔn)確性，對(duì)財(cái)務(wù)核算過程中不確定、不合規(guī)的情況及時(shí)修正或披露。市場(chǎng)上高質(zhì)量的賬務(wù)處理和報(bào)表處理軟件越來越多。企業(yè)應(yīng)選擇高質(zhì)量的財(cái)務(wù)軟件，將日常經(jīng)營(yíng)中的采購、銷售、存貨等會(huì)計(jì)信息做好賬務(wù)處理，這樣就會(huì)較人工處理進(jìn)步許多。強(qiáng)化財(cái)務(wù)處理系統(tǒng)在報(bào)表出具、經(jīng)營(yíng)決策和財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)分析等方面發(fā)揮的重要的作用。企業(yè)需要逐步完善和規(guī)范企業(yè)制度，利用有效的內(nèi)控制度，從而保證高質(zhì)量的會(huì)計(jì)報(bào)表。通過經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)的同期、上期、同比、環(huán)比的比較數(shù)據(jù)，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和業(yè)務(wù)的結(jié)合，為報(bào)表使用者和報(bào)表分析者提供完整有效的高質(zhì)量的財(cái)務(wù)報(bào)表。

4.3 綜合運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法

目前，大多數(shù)企業(yè)的會(huì)計(jì)報(bào)表分析主要運(yùn)用比較分析法。比較分析法，顧名思義主要是指標(biāo)數(shù)值變化的對(duì)比。通過計(jì)算差異額，分析其產(chǎn)生的原因。實(shí)際操作中不難發(fā)現(xiàn)，相比較的兩組或多組數(shù)據(jù)是存在于一定的外界因素中的，而外界的影響因素根本不可能一樣。舉個(gè)簡(jiǎn)單的例子：本月利潤(rùn)20萬，上月利潤(rùn)10萬，是不是就能說明本月盈利水平較高呢，答案是否定的。如果本月成本是100萬，而上月成本僅為5萬；再或者本月的盈利是建立在前期的長(zhǎng)時(shí)間投入的基礎(chǔ)上，那么本月的盈利僅是市場(chǎng)日趨成熟的正常收益而已。因此，綜合運(yùn)用財(cái)務(wù)報(bào)表分析方法才是正確的分析方法。

4.4 關(guān)注非財(cái)務(wù)信息，重視財(cái)務(wù)周邊信息

非財(cái)務(wù)信息不可量化，不同于直觀的報(bào)表數(shù)據(jù)。一般來說，不在會(huì)計(jì)報(bào)表上反映的信息內(nèi)容大都可以認(rèn)定為非財(cái)務(wù)信息。非財(cái)務(wù)信息和財(cái)務(wù)信息一樣，對(duì)企業(yè)整體產(chǎn)生直接和持久的影響。但是，與財(cái)務(wù)信息相比，非財(cái)務(wù)信息并不一定來自單位內(nèi)部，還可能與過去、未來等有關(guān)。而且非財(cái)務(wù)信息大多數(shù)是一種描述，而非數(shù)字信息。大到社會(huì)影響力、行業(yè)特點(diǎn)、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，小到產(chǎn)品壽命、員工能力、內(nèi)控管理等，都屬于非財(cái)務(wù)信息。非財(cái)務(wù)信息對(duì)于了解財(cái)務(wù)狀況、盈利水平很有幫助。

財(cái)務(wù)報(bào)表分析，要求報(bào)表分析者開拓分析視角，正確解讀政策方針，勇于創(chuàng)新。用業(yè)務(wù)語言談報(bào)表數(shù)據(jù)，真正做到服務(wù)于報(bào)表使用者，為企業(yè)的發(fā)展獻(xiàn)計(jì)獻(xiàn)策。因此，了解非財(cái)務(wù)信息的顯得非常重要性。一個(gè)企業(yè)資產(chǎn)是否抵押、融資能力強(qiáng)弱、負(fù)債存在形式等資產(chǎn)負(fù)債表中數(shù)據(jù)性質(zhì)說明，都稱之為非財(cái)務(wù)信息。將會(huì)計(jì)報(bào)表信息與非財(cái)務(wù)信息相互有機(jī)結(jié)合，獲得更加精準(zhǔn)的企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，據(jù)此開展企業(yè)的報(bào)表分析工作，讓報(bào)表分析能夠高質(zhì)量，更有使用價(jià)值。

4.5 明確企業(yè)的戰(zhàn)略決策和財(cái)務(wù)分析的目標(biāo)

每一家企業(yè)都應(yīng)該首先明確自己的戰(zhàn)略目標(biāo)，才能規(guī)劃經(jīng)營(yíng)發(fā)展的步伐。對(duì)于財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作也一樣，它賴以生存的環(huán)境和存在的目的都是為企業(yè)正確的戰(zhàn)略決策“添磚加瓦”。因此，明確財(cái)務(wù)報(bào)表分析的目標(biāo)不容忽視，應(yīng)作為是報(bào)表分析的首要任務(wù)。

5 結(jié) 論

綜上所述，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表分析工作能夠幫助現(xiàn)代企業(yè)更科學(xué)的規(guī)劃未來的方向，更及時(shí)的發(fā)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)，更有效的經(jīng)營(yíng)管理，需要企業(yè)從上到下通力合作。但目前很多企業(yè)在財(cái)務(wù)報(bào)表分析方面還存在一些問題，它的改進(jìn)和完善是一項(xiàng)長(zhǎng)期的、循序漸進(jìn)的工作。財(cái)務(wù)報(bào)表分析將“高冷”的數(shù)字“平民化”，用樸實(shí)易懂的文字向每一個(gè)關(guān)注企業(yè)發(fā)展的報(bào)表使用者進(jìn)行解讀，需要企業(yè)從戰(zhàn)略、人員、方法、信息系統(tǒng)以及非財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)等多方面進(jìn)行提升。