黃 飛 張慕真 雷占祥 曾保全 汪 斌 李祖欣 屈泰來(lái)

（中國(guó)石油勘探開(kāi)發(fā)研究院）

0 引言

氣候變化是人類面臨的全球性問(wèn)題,控制溫室氣體排放對(duì)于氣候穩(wěn)定至關(guān)重要,對(duì)此世界各國(guó)已達(dá)成共識(shí)。為應(yīng)對(duì)全球變暖危機(jī),中國(guó)已于2020年9月做出“雙碳”目標(biāo)承諾,在2030年前實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰,2060年前實(shí)現(xiàn)碳中和[1]。2022年6月5日中國(guó)石油提出了更高的要求,發(fā)布《中國(guó)石油綠色低碳發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃3.0》,提出“清潔替代、戰(zhàn)略接替、綠色轉(zhuǎn)型”三步走戰(zhàn)略,加快推進(jìn)油氣業(yè)務(wù)與新能源融合發(fā)展,力爭(zhēng)2025年實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰,2050年實(shí)現(xiàn)碳中和。實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰、碳中和是推動(dòng)高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在要求,要堅(jiān)定不移推進(jìn),逐步構(gòu)建清潔低碳、安全高效的能源體系,以推動(dòng)行業(yè)低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展[2]。2021年,國(guó)家石油公司油氣產(chǎn)量占全球總產(chǎn)量的近50%,長(zhǎng)期來(lái)看,國(guó)家石油公司在剩余儲(chǔ)量、產(chǎn)量增長(zhǎng)目標(biāo)和可用資本方面遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)國(guó)際石油公司,其將在實(shí)現(xiàn)能源轉(zhuǎn)型方面發(fā)揮重要作用。通過(guò)分析研究能源轉(zhuǎn)型背景下國(guó)家石油公司的發(fā)展策略及最新動(dòng)態(tài),對(duì)研判下階段中國(guó)油公司如何實(shí)現(xiàn)低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展具有重要的借鑒意義[3]。

1 國(guó)家石油公司能源轉(zhuǎn)型的發(fā)展概況

1.1 國(guó)家石油公司在減排目標(biāo)方面落后于國(guó)際石油公司

國(guó)際上制定碳減排涉及3個(gè)范圍,其中范圍1包括燃煤發(fā)電、自有車輛使用、化學(xué)材料加工和設(shè)備的溫室氣體排放；范圍2包括企業(yè)外購(gòu)能源產(chǎn)生的溫室氣體排放,即電力、熱力、蒸汽和冷氣等；范圍3包括價(jià)值鏈上下游各項(xiàng)活動(dòng)的間接排放。雪佛龍公司和?？松梨诠臼莾H有的兩家沒(méi)有設(shè)定范圍3凈零目標(biāo)的國(guó)際石油公司,道達(dá)爾能源公司、bp、艾奎諾公司、殼牌公司和埃尼公司5家公司到2050年實(shí)現(xiàn)范圍3碳中和, 而俄羅斯國(guó)家石油公司、墨西哥國(guó)家石油公司、巴西國(guó)家石油公司、阿布扎比國(guó)家石油公司、卡塔爾能源公司、中國(guó)石油與馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司等7家國(guó)家石油公司宣布設(shè)定碳減排目標(biāo),國(guó)家石油公司碳減排僅覆蓋范圍1和范圍2（表1）[4]。股東、行業(yè)及巴黎協(xié)定壓力、碳價(jià)格帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值、商機(jī)和市場(chǎng)等多種因素促進(jìn)國(guó)際石油公司實(shí)施能源轉(zhuǎn)型、碳減排。與國(guó)際石油公司不同,商業(yè)機(jī)會(huì)和市場(chǎng)性等財(cái)務(wù)動(dòng)機(jī)將成為國(guó)家石油公司的主要驅(qū)動(dòng)力。因此國(guó)家石油公司碳減排目標(biāo)落后于國(guó)際石油公司,其能源轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略相比國(guó)際石油公司處于更早的階段[5-6]。

表1 部分國(guó)家石油公司與國(guó)際石油公司碳減排目標(biāo)統(tǒng)計(jì)表Table 1 Carbon reduction targets of some national and international oil companies

短期內(nèi),為保障國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展、社會(huì)和諧穩(wěn)定,油氣產(chǎn)量增長(zhǎng)仍然是大多數(shù)國(guó)家石油公司關(guān)注的重點(diǎn),10余家國(guó)家石油公司碳排放呈上升型且未設(shè)定碳達(dá)峰目標(biāo),5家國(guó)家石油公司設(shè)定碳達(dá)峰[7],僅哥倫比亞國(guó)家石油公司、馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司等極少數(shù)國(guó)家石油公司向可再生能源和新能源多元化方向發(fā)展。由于用于脫碳的資本分配有限,政府和社會(huì)對(duì)碳排放要求會(huì)更加嚴(yán)格,國(guó)家石油公司碳排放披露趨于透明,推動(dòng)國(guó)家石油公司設(shè)定減排目標(biāo),監(jiān)督和督促阿布扎比國(guó)家石油公司、俄羅斯國(guó)家石油公司、卡塔爾能源公司等國(guó)家石油公司設(shè)定碳減排目標(biāo)。

2022—2030年,預(yù)計(jì)油氣資源量豐富的卡塔爾能源公司、沙特阿拉伯國(guó)家石油公司（簡(jiǎn)稱沙特阿美）、俄羅斯天然氣公司等國(guó)家石油公司產(chǎn)量增長(zhǎng)率介于2%～4%（圖1）,將面臨并行脫碳的挑戰(zhàn)；油氣資源量少且產(chǎn)量下降的馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司、泰國(guó)國(guó)家石油公司與印度尼西亞國(guó)家石油公司等國(guó)家石油公司不得不選擇再投資或多元化發(fā)展[7],亞洲地區(qū)的國(guó)家石油公司將需要通過(guò)進(jìn)口油氣來(lái)支撐國(guó)內(nèi)產(chǎn)量下降的前景,資源量差別將導(dǎo)致國(guó)家石油公司的低碳轉(zhuǎn)型策略產(chǎn)生差異。

圖1 2022—2030年部分國(guó)家石油公司產(chǎn)量增長(zhǎng)率與資源量關(guān)系圖Fig.1 Relationship between production growth rate and reserve amount of some national oil companies in 2022-2030

1.2 不同國(guó)家石油公司針對(duì)各自的碳減排目標(biāo)，能源轉(zhuǎn)型發(fā)展策略存在一定差異

受限于國(guó)家石油公司設(shè)定的不同碳減排目標(biāo)與資源量規(guī)模,國(guó)家石油公司主要采取三大策略,資本分配存在一定差別。一是采取油氣產(chǎn)量增長(zhǎng)策略,僅近期降低碳排放強(qiáng)度,但CO2絕對(duì)排放量不減,資本配置全部用于石油和天然氣,典型公司為俄羅斯天然氣公司、印度國(guó)家石油公司、尼日利亞國(guó)家石油公司、阿爾及利亞國(guó)家石油公司、墨西哥國(guó)家石油公司、科威特國(guó)家石油公司等。二是采取低碳發(fā)展策略,近期減排目標(biāo)為降低碳排放強(qiáng)度,長(zhǎng)期實(shí)現(xiàn)碳中和目標(biāo),計(jì)劃投資資本研究低碳排放燃料、脫碳和二氧化碳捕集與封存（CCS）項(xiàng)目,典型公司為俄羅斯國(guó)家石油公司、沙特阿拉伯國(guó)家石油公司、卡塔爾能源公司、阿布扎比國(guó)家石油公司、泰國(guó)國(guó)家石油公司、巴西國(guó)家石油公司、中國(guó)石油、印度尼西亞國(guó)家石油公司等。三是采取多元化發(fā)展策略,近期減排目標(biāo)為降低CO2絕對(duì)排放量,長(zhǎng)期實(shí)現(xiàn)碳中和目標(biāo),宣布加大低碳排放燃料、CCS和可再生能源領(lǐng)域的資本投入,典型公司為馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司、中國(guó)海油、中國(guó)石化、哥倫比亞國(guó)家石油公司等[7-8]。

國(guó)家石油公司油氣產(chǎn)量規(guī)模大、陸上與海上常規(guī)油氣等優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)占比大,使得國(guó)家石油公司平均碳排放強(qiáng)度低。液化天然氣（LNG）液化過(guò)程碳排放強(qiáng)度密集[7],使得擁有大型液化天然氣項(xiàng)目的馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司、卡塔爾能源公司碳排放強(qiáng)度居高不下（圖2）。未來(lái)10年內(nèi),國(guó)家石油公司溫室氣體（GHG）減排規(guī)劃存在一定差異。到2023年,墨西哥國(guó)家石油公司計(jì)劃溫室氣體排放強(qiáng)度上游下降6%、煉化行業(yè)下降14%、氣體處理設(shè)施下降22%；中國(guó)石化計(jì)劃溫室氣體排放量下降7.3%（約12.6×106t二氧化碳當(dāng)量）。到2025年,石油和天然氣氣候倡議成員國(guó)（OGCI）計(jì)劃溫室氣體排放強(qiáng)度下降26%、甲烷氣體排放強(qiáng)度下降50%；俄羅斯國(guó)家石油公司計(jì)劃溫室氣體排放量下降5%。到2030年,多數(shù)國(guó)家石油公司宣布實(shí)現(xiàn)放噴凈零排放,俄羅斯國(guó)家石油公司計(jì)劃溫室氣體排放量下降25%；泰國(guó)國(guó)家石油公司、阿布扎比國(guó)家石油公司計(jì)劃溫室氣體排放強(qiáng)度下降25%；卡塔爾能源公司計(jì)劃溫室氣體排放強(qiáng)度下降35%。印度尼西亞、尼日利亞、印度、阿爾及利亞等國(guó)家石油公司和俄羅斯天然氣公司未公告短期內(nèi)碳減排計(jì)劃[9-11]。

圖2 2021年典型國(guó)家石油公司碳排放強(qiáng)度圖Fig.2 Carbon emission intensity of typical national oil companies in 2021

雖然國(guó)家石油公司碳減排的目標(biāo)不盡相同,從碳排放強(qiáng)度到絕對(duì)減排涵蓋整個(gè)業(yè)務(wù),且對(duì)脫碳或低碳項(xiàng)目投入的資本也不同,但多數(shù)公司均重視發(fā)揮天然氣在能源轉(zhuǎn)型中的作用,優(yōu)化資產(chǎn)組合,增加天然氣在油氣資產(chǎn)中的占比（圖3）[2],天然氣與能源轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略密不可分。俄羅斯天然氣公司、馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司和泰國(guó)國(guó)家石油公司利用現(xiàn)有天然氣資源基礎(chǔ)推動(dòng)低碳轉(zhuǎn)型,中國(guó)油公司旨在通過(guò)提高天然氣消費(fèi)占比,對(duì)支持國(guó)家脫碳目標(biāo)方面發(fā)揮重大的作用。

圖3 國(guó)家石油公司低碳轉(zhuǎn)型過(guò)程中天然氣產(chǎn)量占比圖Fig.3 Proportion of natural gas production of national oil companies in the process of low-carbon transition

1.3 國(guó)家石油公司大力研發(fā)碳抵消技術(shù)

極個(gè)別國(guó)家石油公司采取了激進(jìn)的轉(zhuǎn)型措施。如DONG能源公司從丹麥的國(guó)家石油公司演變?yōu)榧兇獾目稍偕茉垂綩rsted（奧斯特公司）,花費(fèi)了幾十年的時(shí)間,且迄今為止是獨(dú)一無(wú)二的。多數(shù)國(guó)家石油公司正在尋求一種更平衡、折中的方法,瞄準(zhǔn)一系列低碳機(jī)會(huì)。一是積極部署太陽(yáng)能、風(fēng)力發(fā)電給油田現(xiàn)場(chǎng)供能,例如巴西國(guó)家石油公司研制全電氣化浮式生產(chǎn)儲(chǔ)油船（FPSO）,阿布扎比國(guó)家石油公司斥資36億美元研發(fā)海上油田電氣化項(xiàng)目,哥倫比亞國(guó)家石油公司擬實(shí)現(xiàn)太陽(yáng)能供電油田現(xiàn)場(chǎng)作業(yè)。二是投資可再生能源,實(shí)現(xiàn)太陽(yáng)能、風(fēng)能等可再生能源大規(guī)模發(fā)電,替代傳統(tǒng)化石能源發(fā)電。三是專注于CCS項(xiàng)目,實(shí)現(xiàn)凈零排放,例如卡塔爾北方氣田開(kāi)發(fā)規(guī)劃設(shè)計(jì)的LNG處理設(shè)施配置CCS處理能力,馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司計(jì)劃海上油田開(kāi)發(fā)并埋存CO2,巴西國(guó)家石油公司研究膜分離（HISEP）技術(shù)實(shí)現(xiàn)CO2規(guī)模分離。四是研發(fā)生物燃料、氫氣和藍(lán)氨等低碳清潔能源,降低碳排放強(qiáng)度和絕對(duì)排放量,例如沙特阿拉伯國(guó)家石油公司、阿布扎比國(guó)家石油公司計(jì)劃在本土開(kāi)展藍(lán)氨、藍(lán)氫研究,卡塔爾能源公司聯(lián)合殼牌公司在英國(guó)啟動(dòng)綠氫項(xiàng)目等[12]。

發(fā)展碳抵消業(yè)務(wù)將使國(guó)家石油公司生產(chǎn)碳?xì)浠衔锏耐瑫r(shí)減少碳排放,二氧化碳捕集、利用與封存（CCUS）和綠色液化天然氣是國(guó)家石油公司近期重點(diǎn)關(guān)注的關(guān)鍵低碳業(yè)務(wù)。阿布扎比國(guó)家石油公司與馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司宣布就CCUS開(kāi)展聯(lián)合研究；卡塔爾能源公司計(jì)劃到2027年二氧化碳年捕獲量達(dá)到700×104t；馬來(lái)西亞國(guó)家石油公司與日本JERA公司簽署諒解備忘錄,就低碳發(fā)展、共建綠色液化天然氣達(dá)成合作；卡塔爾能源公司宣布北方氣田L(fēng)NG處理廠裝置CCS系統(tǒng)；俄羅斯天然氣公司向殼牌公司出售首批碳中和的液化天然氣[13]。

CCUS將幫助國(guó)家石油公司減少整個(gè)價(jià)值鏈的碳排放,包括上游、LNG、下游,甚至涵蓋范圍3的碳排放。煉油廠、發(fā)電廠、石化廠和液化天然氣廠等點(diǎn)源設(shè)施會(huì)產(chǎn)生高濃度的二氧化碳,最適合實(shí)施二氧化碳捕集技術(shù),管道是短距離運(yùn)輸二氧化碳最具效益的方法,鹽水層、枯竭的油氣田和利用二氧化碳提高油氣采收率是二氧化碳埋存的主要選擇。國(guó)家石油公司通常在本國(guó)運(yùn)營(yíng)排放點(diǎn)源、擁有天然氣管道和潛在的埋存地點(diǎn),可降低與CCUS項(xiàng)目相關(guān)的前期成本,充分利用整個(gè)CCUS的價(jià)值鏈。

2 典型案例分析

2.1 沙特阿美國(guó)際一體化經(jīng)營(yíng)，布局全球煉化業(yè)務(wù)

沙特阿美是世界上最大的綜合能源和化工公司,其上游業(yè)務(wù)主要位于沙特阿拉伯,而下游業(yè)務(wù)則遍布全球。2021年,沙特阿美油氣日產(chǎn)量平均為167.8×104t油當(dāng)量,原油產(chǎn)量為125.5×104t/d,凈煉油能力為54.6×104t/d,化學(xué)品凈產(chǎn)能為5380×104t/a。沙特阿美的上游業(yè)務(wù)向其全資和附屬煉油廠供應(yīng)所有原油,并提供其國(guó)際煉油廠使用的大部分原油[14-15]。其下游業(yè)務(wù)是上游部門原油生產(chǎn)的最大客戶,2021年消耗了其原油產(chǎn)量的43%。

2.1.1 最新動(dòng)態(tài)、一體化及國(guó)際化經(jīng)營(yíng)

2018年1月,沙特阿美與麥克德莫特公司及雪佛龍魯姆斯公司合作開(kāi)發(fā)熱原油制化學(xué)品（TCTC）技術(shù)[16]。2019年1月,沙特阿美與法國(guó)阿克森斯公司（Axens）和德希尼布福默詩(shī)公司（TechnipFMC）合作開(kāi)發(fā)催化原油制化學(xué)品（CCTC）技術(shù)。2020年6月,沙特阿美完成對(duì)沙特基礎(chǔ)工業(yè)公司（SABIC）70%股權(quán)的收購(gòu)以及對(duì)德國(guó)化學(xué)品公司朗盛50%股權(quán)的收購(gòu),擁有全球最大的乙烯生產(chǎn)能力,化工業(yè)務(wù)遍布全球50多個(gè)國(guó)家。2021年,沙特阿拉伯基礎(chǔ)工業(yè)公司（被沙特阿美收購(gòu)）與巴斯夫和林德公司計(jì)劃共同開(kāi)發(fā)并推廣蒸汽裂解裝置電加熱解決方案。2021年4月,以美國(guó)EIG投資公司和穆巴達(dá)拉發(fā)展公司為首的國(guó)際財(cái)團(tuán)出售價(jià)值124億美元的石油管道業(yè)務(wù),并通過(guò)新組建的合資公司保留對(duì)現(xiàn)有原油管網(wǎng)的全部所有權(quán)和運(yùn)營(yíng)控制權(quán)[17]。

2022年1月13日,沙特阿美已與波蘭煉油商和燃料零售商PKNOrlen簽署協(xié)議,將收購(gòu)波蘭格但斯克一家日產(chǎn)油量21×104bbl的煉油廠30%的股份、100%的聯(lián)合批發(fā)業(yè)務(wù),以及與bp成立的一家航空燃料營(yíng)銷合資企業(yè)50%的股份。2022年2月14日,沙特阿美4%的股份轉(zhuǎn)入沙特阿拉伯公共投資基金（PIF）。

2.1.2 Jafurah非常規(guī)氣田開(kāi)發(fā)

為支持沙特阿拉伯開(kāi)發(fā)非常規(guī)資源計(jì)劃,同時(shí)擴(kuò)大天然氣生產(chǎn),沙特阿美于2021年11月開(kāi)發(fā)Jafurah非常規(guī)氣田。該氣田是沙特阿拉伯最大的非伴生氣田,占地1.7×104km2,是中東最大的富含液烴的頁(yè)巖氣開(kāi)發(fā)項(xiàng)目,估計(jì)天然氣儲(chǔ)量為5.7×1012m3。預(yù)計(jì)Jafurah非常規(guī)氣田的天然氣產(chǎn)量將從2025年的566.3×104m3/d增加到2030年的5663.4×104m3/d[18]。

沙特阿美已為Jafurah天然氣廠和氣體壓縮設(shè)施,以及基礎(chǔ)設(shè)施和相關(guān)的地面設(shè)施授予價(jià)值100億美元的工程、采購(gòu)和施工合同。該設(shè)施將分不同階段進(jìn)行開(kāi)發(fā),預(yù)計(jì)到2027年將達(dá)到8778.3×104m3/d的計(jì)劃處理能力。天然氣在能源轉(zhuǎn)型中發(fā)揮著關(guān)鍵作用,2021年計(jì)劃投資1100億美元開(kāi)發(fā)Jafurah氣田,原計(jì)劃2024年啟動(dòng)生產(chǎn),產(chǎn)出的天然氣不再以液化天然氣的形式出口,而是用于制造藍(lán)氫和國(guó)內(nèi)使用,以停止燃油發(fā)電,減少國(guó)內(nèi)能源部門的排放[19-21]。

關(guān)注沙特阿美一體化及國(guó)際化經(jīng)營(yíng)方面最新動(dòng)態(tài)發(fā)現(xiàn)：其跟隨國(guó)際減排趨勢(shì),堅(jiān)守油氣龍頭地位,未采取任何激進(jìn)的能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型策略。從人才、科技和資產(chǎn)組合3個(gè)維度,通過(guò)做優(yōu)上游、整合下游、投資低碳項(xiàng)目和本土化推廣四大方面,結(jié)合盈利性、抗風(fēng)險(xiǎn)性、可持續(xù)性和增長(zhǎng)性4個(gè)角度,實(shí)施低碳轉(zhuǎn)型策略。具體表現(xiàn)為：一是發(fā)揮沙特阿拉伯公共投資基金（PIF）的核心驅(qū)動(dòng)力,帶動(dòng)沙特阿美能源戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型,推進(jìn)經(jīng)濟(jì)多元化發(fā)展。二是利用原油資源優(yōu)勢(shì),重點(diǎn)發(fā)展煉油化工產(chǎn)業(yè),積極向下游布局,支持業(yè)務(wù)整合,實(shí)現(xiàn)上下游一體化的戰(zhàn)略目標(biāo),以更大的承購(gòu)量配置本公司的原油,使煉化產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)值最大化,加強(qiáng)對(duì)亞洲市場(chǎng)投資,在亞洲打造完全一體化的業(yè)務(wù),涵蓋石油供應(yīng)、煉油、石化、市場(chǎng)營(yíng)銷等方面,在主要石油大國(guó)和依賴進(jìn)口原油的國(guó)家維持其業(yè)務(wù)。三是增加天然氣產(chǎn)量,利用天然氣制氫,在確保油氣龍頭地位的同時(shí)減少碳排放,收購(gòu)大型化工公司,開(kāi)發(fā)自有技術(shù),尋求多元化發(fā)展,布局化工、新能源發(fā)展路線,利用人工智能和大數(shù)據(jù)等技術(shù)降低能耗,提高能源利用率,推動(dòng)碳循環(huán)經(jīng)濟(jì)體系運(yùn)行,實(shí)現(xiàn)減排目標(biāo)。

2.2 卡塔爾能源公司上游資產(chǎn)頻頻出擊，積極與國(guó)際石油公司合作

2021年10月11日,卡塔爾石油公司宣布更名為卡塔爾能源公司（Qatar Energy）并發(fā)布全新企業(yè)品牌形象標(biāo)識(shí)。如果說(shuō)上一代LOGO代表了石油,新LOGO中的水滴狀圖形則代表了一切可持續(xù)的清潔能源,卡塔爾能源公司將繼續(xù)提供世界所需的更清潔能源,并作為積極合作伙伴發(fā)揮作用。作為一家綜合性國(guó)家石油公司,卡塔爾能源公司負(fù)責(zé)本國(guó)的石油和天然氣產(chǎn)業(yè)發(fā)展工作,業(yè)務(wù)涵蓋全油氣價(jià)值鏈,包括油氣、液化天然氣、天然氣凝析液（NGL）、天然氣制合成油（GTL）產(chǎn)品、煉油產(chǎn)品、化工產(chǎn)品、化肥、鋼鐵和鋁的勘探、生產(chǎn)、加工與銷售[22]。

2.2.1 最新動(dòng)態(tài)、一體化及國(guó)際化經(jīng)營(yíng)

在全球天然氣價(jià)格飆升和向可再生能源轉(zhuǎn)型的背景下,卡塔爾能源公司計(jì)劃進(jìn)一步擴(kuò)大液化天然氣產(chǎn)量,到2027年,LNG產(chǎn)量將從7700×104t/a擴(kuò)大到1.26×108t/a。依托2021年2月獲批的北部油田東（NFE）項(xiàng)目,總耗資287.5億美元,預(yù)計(jì)2025年第四季度開(kāi)始生產(chǎn)。項(xiàng)目將分為兩個(gè)階段,一期工程新建4條LNG生產(chǎn)線,將卡塔爾能源公司的LNG生產(chǎn)能力從7700×104t/a提高到1.1×108t/a,約占全球LNG產(chǎn)量的22.5%,二期工程將生產(chǎn)能力擴(kuò)大到1.26×108t/a,預(yù)計(jì)將于2027年投產(chǎn)[23]。

2021年10月19日,卡塔爾能源公司和殼牌公司簽署協(xié)議,將在英國(guó)聯(lián)合投資藍(lán)色和綠色氫能項(xiàng)目。兩家公司將著眼于氫能脫碳關(guān)鍵行業(yè)的綜合和可擴(kuò)大的機(jī)會(huì),特別是在工業(yè)集群開(kāi)發(fā)和交通部門,合作重點(diǎn)為倫敦大都會(huì)區(qū)。

2021年12月6日,廣東能源集團(tuán)天然氣有限公司與卡塔爾能源公司簽署了100×104t/a的液化天然氣（LNG）長(zhǎng)期購(gòu)銷協(xié)議（SPA）。根據(jù)協(xié)議,自2024年起,卡塔爾能源公司LNG生產(chǎn)子公司（Ras Laffan Liquefied Natural Gas Company Limited）每年向其供應(yīng)100×104t液化天然氣,合同期限10年。

2021年12月11日,由卡塔爾能源公司和埃克森美孚附屬公司組成的財(cái)團(tuán)與塞浦路斯共和國(guó)就位于該國(guó)西南部海上5號(hào)區(qū)簽署了勘探和生產(chǎn)共享合同（EPSC）。根據(jù)EPSC協(xié)議條款,卡塔爾能源公司將持有5號(hào)區(qū)40%的工作權(quán)益,而?？松梨诠緦⒊蔀樽鳂I(yè)者并持有60%的工作權(quán)益。

2021年12月13日,卡塔爾能源公司與殼牌公司達(dá)成協(xié)議,收購(gòu)位于紅海埃及一側(cè)的兩個(gè)海上勘探區(qū)塊的工作權(quán)益。根據(jù)協(xié)議條款,該協(xié)議須經(jīng)埃及政府批準(zhǔn),卡塔爾能源公司將分別持有紅海3號(hào)和4號(hào)區(qū)塊17%的工作權(quán)益。屆時(shí),卡塔爾能源公司將進(jìn)入埃及成熟的油氣上游領(lǐng)域[24]。

2.2.2 逆勢(shì)經(jīng)營(yíng)，密集收購(gòu)油氣區(qū)塊

援引國(guó)際評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)惠譽(yù)報(bào)告稱,卡塔爾能源公司國(guó)際勘探業(yè)務(wù)在2021年顯著增長(zhǎng),預(yù)計(jì)未來(lái)幾年繼續(xù)擴(kuò)張?？ㄋ柲茉垂?021年7月的債券發(fā)布中詳細(xì)說(shuō)明了其在2021—2025年約591億美元的資本支出計(jì)劃,并強(qiáng)調(diào)增加國(guó)際業(yè)務(wù)是支出計(jì)劃的重要領(lǐng)域。報(bào)告稱該公司的目標(biāo)是美洲、北非以及中東地區(qū)的勘探和生產(chǎn),尤其對(duì)收購(gòu)海上勘探區(qū)塊感興趣,非洲撒哈拉以南地區(qū)將是其主要目標(biāo),2021年該公司在南非和納米比亞簽署多項(xiàng)協(xié)議。

在能源轉(zhuǎn)型、低碳發(fā)展、多數(shù)石油公司實(shí)施精益資產(chǎn)優(yōu)化的背景下,卡塔爾能源公司一直逆勢(shì)經(jīng)營(yíng),在上游市場(chǎng)頻頻出擊,收獲頗豐。一方面,卡塔爾能源公司充分利用其與眾多國(guó)際大石油公司在卡塔爾大型液化天然氣產(chǎn)業(yè)形成的良好、穩(wěn)定、成熟的合作關(guān)系；另一方面,2017年卡塔爾宣布將重啟已被禁止12年的北方巨型氣田的開(kāi)發(fā),眾多國(guó)際大石油公司為了換取開(kāi)發(fā)卡塔爾北部氣田的機(jī)會(huì),允許卡塔爾能源公司參與國(guó)際石油公司的優(yōu)質(zhì)勘探資產(chǎn)。

可以發(fā)現(xiàn),卡塔爾能源公司在上游市場(chǎng)的資產(chǎn)并購(gòu)（M&A）行為具有鮮明特點(diǎn)：一是主要側(cè)重于探索；二是重點(diǎn)關(guān)注勘探程度低但潛力大的新興或前沿勘探區(qū)塊；三是瞄準(zhǔn)深水領(lǐng)域；四是跟上熱點(diǎn)；五是努力積累非常規(guī)資源勘探開(kāi)發(fā)經(jīng)驗(yàn)；六是選擇與國(guó)際大石油公司合作。

3 對(duì)中國(guó)石油公司的啟示

3.1 緊隨潮流，脫碳減排，綠色發(fā)展，大勢(shì)所趨

未來(lái)石油公司的碳排放標(biāo)準(zhǔn)、披露會(huì)越來(lái)越嚴(yán)格與透明,中國(guó)油公司應(yīng)將能源轉(zhuǎn)型趨勢(shì)納入長(zhǎng)期戰(zhàn)略,一是制定碳中和發(fā)展戰(zhàn)略,并明確傳達(dá)對(duì)氣候變化的立場(chǎng)；二是設(shè)定可衡量和有意義的碳減排目標(biāo),使碳減排與不斷完善的政府政策相結(jié)合。否則與國(guó)際石油公司相比,國(guó)家石油公司將缺乏競(jìng)爭(zhēng)力和風(fēng)險(xiǎn)管理,未來(lái)可能會(huì)面臨更高的融資成本或失去獲得資本的機(jī)會(huì)。

3.2 優(yōu)化資產(chǎn)組合，整合、分散和管理關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)

優(yōu)化資產(chǎn)組合,構(gòu)建適應(yīng)可持續(xù)發(fā)展的彈性投資組合。剝離非核心、高成本和高碳資產(chǎn),降低成本曲線。適當(dāng)加大天然氣資產(chǎn)比重,在碳達(dá)峰、碳減排的過(guò)渡期,保障能源穩(wěn)定供給；未來(lái)國(guó)際資源獲取將需要專注于可持續(xù)和能夠提供彈性回報(bào)的高質(zhì)量資產(chǎn),新的資本投資不僅需要考慮盈利性,還應(yīng)考慮碳排放、是否征收碳關(guān)稅,國(guó)家石油公司需要在未來(lái)的投資決策中重新評(píng)估其碳價(jià)格測(cè)試。

對(duì)于在國(guó)際市場(chǎng)尋找資產(chǎn)并購(gòu)的機(jī)會(huì),建議中國(guó)油公司配置一定比例的前沿勘探資產(chǎn),使其緊跟勘探熱點(diǎn)并積極進(jìn)入、參與戰(zhàn)略勘探井,以及選擇性采購(gòu)非常規(guī)資源等；對(duì)于注氫氣等領(lǐng)域的新興市場(chǎng)和技術(shù),依托現(xiàn)有的天然氣市場(chǎng)專業(yè)知識(shí)儲(chǔ)備,選擇與國(guó)際大石油公司開(kāi)展合作,進(jìn)軍新能源領(lǐng)域。

3.3 開(kāi)源節(jié)流，促進(jìn)CCS/CCUS全產(chǎn)業(yè)鏈技術(shù)體系建設(shè)

充分利用煉油廠、發(fā)電廠、石化廠和液化天然氣廠等點(diǎn)源設(shè)施和已有管道基礎(chǔ)設(shè)施,避免投產(chǎn)初期井口放噴,減少甲烷損失和二氧化碳?xì)怏w排放,從源頭降低碳排放強(qiáng)度和絕對(duì)碳排放量。注重技術(shù)研發(fā),在二氧化碳捕集、管輸驅(qū)油與埋存先導(dǎo)性試驗(yàn)方面,引入國(guó)際先進(jìn)技術(shù)和成熟經(jīng)驗(yàn)。吸取Gorgon項(xiàng)目CCS失敗教訓(xùn),規(guī)避風(fēng)險(xiǎn),統(tǒng)籌內(nèi)外部碳源,降低CCS開(kāi)發(fā)成本；加快推進(jìn)CCUS規(guī)?；I(yè)應(yīng)用專項(xiàng)工程建設(shè),聚焦CCUS規(guī)劃目標(biāo)和主要問(wèn)題,開(kāi)展原創(chuàng)技術(shù)攻關(guān),全面推進(jìn)CCUS產(chǎn)業(yè)規(guī)模化發(fā)展。

3.4 未雨綢繆，開(kāi)拓創(chuàng)新，審時(shí)度勢(shì)，進(jìn)軍新能源領(lǐng)域

國(guó)家石油公司在多大程度上跟隨歐洲巨頭向新能源領(lǐng)域多元化發(fā)展更具爭(zhēng)議性。對(duì)于許多國(guó)家石油公司來(lái)說(shuō),其職責(zé)是管理和開(kāi)發(fā)國(guó)家石油和天然氣資源。短期內(nèi),建議跟隨國(guó)際減排趨勢(shì),堅(jiān)守油氣龍頭地位,堅(jiān)持傳統(tǒng)的勘探與生產(chǎn)模式,努力在能源轉(zhuǎn)型中變得更清潔、更高效。隨著油價(jià)上漲帶來(lái)的正向現(xiàn)金流,可以增加股息支付、去杠桿化,并加大對(duì)石油和天然氣的投資。研判新能源領(lǐng)域投資,多元化進(jìn)入新能源領(lǐng)域,確保分配給能源轉(zhuǎn)型的資本適當(dāng),實(shí)現(xiàn)滾動(dòng)研發(fā)。

能源轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略轉(zhuǎn)變?nèi)Q于競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)和國(guó)內(nèi)能源市場(chǎng)結(jié)構(gòu),研判評(píng)估進(jìn)入新能源領(lǐng)域。中國(guó)油公司可充分利用自身的零售營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)、品牌價(jià)值、強(qiáng)大的財(cái)務(wù)能力與營(yíng)運(yùn)能力,結(jié)合國(guó)內(nèi)不斷增長(zhǎng)的電動(dòng)汽車消費(fèi)者市場(chǎng),選擇與相關(guān)領(lǐng)域行業(yè)自主研發(fā)企業(yè)合作,在零售場(chǎng)所更廣泛地使用太陽(yáng)能、電動(dòng)汽車充電和增加對(duì)生物燃料的投資,建立實(shí)質(zhì)性的業(yè)務(wù)流。

4 結(jié)論

低碳轉(zhuǎn)型大勢(shì)不變,國(guó)家石油公司不可忽視能源轉(zhuǎn)型。中國(guó)石油公司應(yīng)結(jié)合企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力、基本國(guó)情和市場(chǎng)需求,適應(yīng)不斷變化的能源市場(chǎng),加強(qiáng)油氣業(yè)務(wù)與新能源協(xié)調(diào)發(fā)展。一是穩(wěn)油增氣來(lái)減碳和推動(dòng)低碳轉(zhuǎn)型；二是優(yōu)化資產(chǎn)組合,剝離高碳資產(chǎn)；三是發(fā)展CCUS技術(shù)以降低傳統(tǒng)油氣業(yè)務(wù)碳排放；四是通過(guò)并購(gòu)選擇性進(jìn)入新能源業(yè)務(wù)。