史連軍

近年來，在新冠肺炎疫情全球流行、大國政治博弈加劇、低碳轉(zhuǎn)型深入推進的格局形勢下，全球能源市場進入了一個動蕩與變革的時期。國際方面，受俄烏沖突、國際貿(mào)易保護主義抬頭、經(jīng)濟制裁加劇等外部環(huán)境影響，一次能源價格大幅波動，電力市場同步呈現(xiàn)新變化；國內(nèi)方面，自2015 年中發(fā)9 號文印發(fā)以來，我國電力市場化改革持續(xù)深化，電力市場建設取得積極成效，形成了覆蓋省間省內(nèi)、覆蓋多時間尺度和多交易品種的全市場結(jié)構(gòu)體系，有效承接發(fā)用電計劃放開，有力促進能源資源大范圍優(yōu)化配置。2022 年是我國電力市場全形態(tài)運營的第一年，也是我國電力市場建設歷程中具有標志性意義的一年。

國外能源政策轉(zhuǎn)變及國內(nèi)電力市場建設運行情況

國際層面

能源供應緊張推動多國能源政策由“ 氣候安全 ”向“ 能源安全 ”轉(zhuǎn)變。從短期來看，為解決能源供應缺口，歐洲部分國家重啟煤電、推動油氣供應多元化、縮減能源消費，同時推進核電建設；從長遠來看，歐盟認定只有堅定發(fā)展可再生能源，才能提高自身能源獨立性，維護能源安全。為此，歐盟于去年5 月實施RE Power EU 計劃，從節(jié)約能源、能源供應多樣化、加速推進可再生能源三方面著手，取代家庭、工業(yè)和發(fā)電領域的化石燃料，2030 年可再生能源占比目標由32%提高至40%。

歐洲“ 碳減排 ”政策“ 外緊內(nèi)松 ”。從對外方面來看，今年2 月9 日，歐洲議會通過碳邊境調(diào)節(jié)機制修正提案，要求從2026 年起開始逐步征收碳關(guān)稅，征收范圍擴大到間接排放（即包括外購電力等環(huán)節(jié)的碳排放），包含鋼鐵、鋁、化肥等行業(yè)及一些下游產(chǎn)品，且以歐盟碳價核算。這一政策將對全球貿(mào)易特別是中國出口型產(chǎn)業(yè)帶來沖擊。對內(nèi)方面來看，2022 年7 月6 日，歐洲議會把滿足特定條件的天然氣和核能項目，納入用以判別綠色經(jīng)濟活動和投資的《歐盟可持續(xù)金融分類目錄》，可享受利率等方面的優(yōu)惠。

能源供應危機對電力市場運行造成沖擊。俄烏沖突以來，美國等西方國家對俄羅斯實施經(jīng)濟制裁，極大影響了俄羅斯能源出口，國際石油、煤炭、天然氣等一次能源價格出現(xiàn)大幅上漲，最高價較2020 年上漲超400%。去年，歐洲等地電價出現(xiàn)大幅波動，9 月德國電力期貨價格最高飆升至1000 歐元/兆瓦時。近期，受歐洲需求下降、政府補貼及高庫存影響，國際天然氣價格已下降至俄烏沖突前，電力市場價格相應回落。

各國紛紛推動電力市場改革應對能源供應波動。2022 年9 月14 日，歐盟委員會公布了緊急干預市場以降低電價的一系列措施。包括限電節(jié)電、對低成本發(fā)電企業(yè)征稅（“ 暴利稅 ”）、向化石能源發(fā)電企業(yè)征稅等。

國內(nèi)層面

我國電力市場化改革穩(wěn)步推進。2021 年，國家發(fā)改委印發(fā)1439 號文、809 號文，燃煤機組計劃全面放開，工商業(yè)用戶全部進入市場，市場化電量占比已超過3/4；2022 年，國家電網(wǎng)公司經(jīng)營區(qū)市場交易電量4.13 萬億千瓦時，同比大幅增長43%，市場化電量占公司售電量的比重已達到75.9%。其中，電力直接交易3.19 萬億千瓦時，代理購電交易6384 億千瓦時。

全品種市場體系初步形成。市場體系建設方面，我國電力市場已形成空間上覆蓋省間、省內(nèi)，時間上覆蓋中長期、現(xiàn)貨，品種上覆蓋電能量、輔助服務的全范圍、全周期、全品種市場體系。電能量市場運行方面，省間中長期交易已實現(xiàn)連續(xù)運營，省內(nèi)中長期連續(xù)運營穩(wěn)步推進，現(xiàn)貨市場建設取得積極成效。此外，輔助服務市場體系不斷完善，容量價格機制積極探索，綠電綠證交易取得突破。

海量主體積極入市，市場主體數(shù)量指數(shù)級增長。當前，國家電網(wǎng)公司經(jīng)營區(qū)市場用戶累計已超過50 萬戶，較2021 年底增長39.4%，是2015年改革初期的近20 倍；同時存在約4000 萬小微用戶通過代理購電方式參與市場。從主體結(jié)構(gòu)看，截至2022 年底，發(fā)電企業(yè)、電力用戶、售電公司分別為30848、443940、3660 家。改革以來，售電公司從無到有，在推進市場化改革過程中發(fā)揮了重要作用。2022 年，公司經(jīng)營區(qū)域內(nèi)共有1704 家售電公司參與市場化交易，完成結(jié)算電量2.26 萬億千瓦時，占省內(nèi)市場化交易電量的71.5%。其中，江蘇、山東、浙江3 省售電公司結(jié)算電量突破2000 億千瓦時，江蘇、山東、湖南、四川4 省售電公司交易電量占市場化交易電量的比重超過80%；有86%的售電公司盈利，14%的售電公司虧損。

近期，中長期交易基本按最高限價成交。2021 年出現(xiàn)電力供應緊張后，國家電網(wǎng)落實國家政策要求，通過換簽、新簽等方式，中長期價格達到上浮20%的預期目標，初步實現(xiàn)了一、二次能源的價格傳導。從2022 年中長期交易組織情況看，各地基本維持電價上浮20%的價格。交易價格全部頂格上漲，實質(zhì)上失去了價格傳導作用。煤炭價格難以進一步通過中長期市場實現(xiàn)成本疏導。

在省間交易方面，累計組織開展省間交易230 筆，成交電量10029 億千瓦時、同比增加42.6%，規(guī)模首次突破萬億千瓦時。市場價格方面，火電、新能源價格較往年有所上漲，水電價格保持相對穩(wěn)定。

現(xiàn)貨市場價格呈現(xiàn)上漲趨勢，省間中長期、現(xiàn)貨價格銜接需要加強。去年迎峰度夏期間，受華東等地電力供需緊張因素影響，省間現(xiàn)貨交易“ 量價齊漲 ”。省間現(xiàn)貨市場與中長期價格“ 脫節(jié) ”，部分送端省出現(xiàn)機組在省內(nèi)市場惜售、在省間市場博弈高價的情況，影響了省間供電秩序和供應基本盤穩(wěn)定。

新能源市場化占比不斷提高。2022 年，國家電網(wǎng)經(jīng)營區(qū)域累計消納新能源電量9989 億千瓦時，新能源利用率高達97.3%。其中，新能源市場化交易電量3465 億千瓦時，同比增長60%，占全部新能源的比重達34.8%，較去年提高9 個百分點。

積極推動綠電交易，創(chuàng)新開展綠證交易。目前，通過綠電交易已初步實現(xiàn)新能源綠色溢價。2022 年，北京電力交易中心累計組織綠電交易152 億千瓦時，平均溢價為71.51 元/兆瓦時。

綠電交易需求穩(wěn)步增長，但供給不足。隨著“ 雙碳 ”目標的落實，綠色電力購買需求顯著增長。但受限于政策原因，目前帶補貼項目進入市場意愿較低，綠電交易存在供給不足的問題，需要通過政策加快支持帶補貼項目參與。2022 年，北京電力交易中心創(chuàng)新開展綠證交易，累計交易量145 萬張（合14.5 億千瓦時），購買方主要為售電公司及制造企業(yè)。

隨著新型電力系統(tǒng)建設不斷推進，以及電力市場化改革逐步邁入“ 深水區(qū) ”“ 無人區(qū) ”，電力市場建設面臨供需形勢變化拐點和新能源消納與發(fā)展形勢拐點。下一步，電力市場建設必須緊密結(jié)合電力市場建設外部環(huán)境發(fā)生的新變化，更好地服務和支撐新型電力系統(tǒng)建設運行需要。

我國電力市場建設面臨的兩個拐點

供需形勢變化拐點

長期平衡形勢日趨緊張。長期看，全網(wǎng)可靠供電能力增長不足。近年來，我國傳統(tǒng)能源裝機增長速度遠小于最高負荷增長?？紤]到我國用電需求仍保持中高速增長，以及新能源出力的不確定性，滿足高峰負荷特別是晚高峰需要進一步提升可靠供應能力?！?十四五 ”后半段至“ 十五五 ”期間，電力供應保障的主要矛盾可能會從一次能源供應不足向可靠發(fā)電裝機容量不足轉(zhuǎn)變。

極端條件下，電力系統(tǒng)供應保障難度加大。去年迎峰度夏期間，高溫天氣來得早、范圍大、持續(xù)久，國家電網(wǎng)經(jīng)營區(qū)域內(nèi)最高負荷達10.69億千瓦，較去年最高增長約1 億千瓦，增幅接近10%，遠高于用電量增速，電力供應保障難度前所未有。水電供應出現(xiàn)“ 黑天鵝 ”，去年迎峰度夏期間，水能資源較常年明顯偏少，水電總體出力不足，導致四川、重慶等地區(qū)出現(xiàn)極端供應緊張局面。

新能源消納與發(fā)展面臨拐點

新能源平價上網(wǎng)不等于平價利用，除新能源場站建設成本外，新能源利用成本還包括靈活性電源投資、系統(tǒng)調(diào)節(jié)成本、電網(wǎng)補強、接網(wǎng)及配網(wǎng)投資等系統(tǒng)成本。目前，新能源滲透率已經(jīng)跨過15%這一重要分界線，下一步，新能源系統(tǒng)成本將快速增長；根據(jù)國網(wǎng)能源院測算，新能源滲透率每提高1 個百分點，系統(tǒng)成本將增加1分/千瓦時左右，應合理疏導新能源系統(tǒng)消納成本。

對能源轉(zhuǎn)型下市場建設的思考

以黨的二十大精神為指導，對電力市場建設進行再認識

黨的二十大報告系統(tǒng)闡述了新時代堅持和發(fā)展中國特色社會主義的重大理論和實踐問題，科學謀劃了黨和國家事業(yè)發(fā)展的目標任務和大政方針。報告對黨和國家事業(yè)發(fā)展作出了全面部署，特別是關(guān)于以中國式現(xiàn)代化推進中華民族偉大復興、構(gòu)建高水平社會主義市場經(jīng)濟體制、加快規(guī)劃建設新型能源體系等重大部署，為電力市場建設指明了方向。

新型電力系統(tǒng)下的電力市場五大特征

隨著“ 雙碳 ”目標的落實和新型電力系統(tǒng)的構(gòu)建，電力系統(tǒng)特征發(fā)生重大、根本性變化，電力市場設計也需要適應新變化。從供給結(jié)構(gòu)來看，新能源裝機、發(fā)電量占比高，“ 常規(guī)電源保電力供應、新能源調(diào)電量結(jié)構(gòu) ”的生產(chǎn)結(jié)構(gòu)正在形成；從電網(wǎng)形態(tài)來看，大電網(wǎng)主導、微網(wǎng)與多種電網(wǎng)形態(tài)相融并存的格局逐步形成；從市場主體來看，抽蓄、儲能、虛擬電廠、負荷聚合商等新型主體快速發(fā)展，產(chǎn)消者涌現(xiàn)，市場雙向互動特征明顯；從平衡模式來看，平衡機理由確定性向概率性轉(zhuǎn)變，極端場景頻發(fā)；源網(wǎng)荷儲協(xié)調(diào)互動的非完全實時平衡模式逐步建立；從成本特性來看，新能源低邊際成本、高系統(tǒng)成本的特性逐步顯現(xiàn)。

與此同時，新型電力市場將呈現(xiàn)五大特征，即市場建設目標多元化、電力商品價值多維化、電力市場空間分層化、需求側(cè)資源聚合化、市場組織方式精細化。

市場建設目標多元化。我國電力市場建設面臨三期疊加，即計劃向市場過渡期、碳排放達峰期、新型電力系統(tǒng)建設期。市場目標由以往提高電力行業(yè)運行效率的單一目標向“ 保安全、促轉(zhuǎn)型、提效率 ”的多元目標轉(zhuǎn)變。電力市場建設需要系統(tǒng)思維，統(tǒng)籌實現(xiàn)“ 能源安全 ”“ 綠色轉(zhuǎn)型 ”“ 經(jīng)濟高效 ”三大目標，實現(xiàn)市場建設目標三角形面積最大化。

電力商品價值多維化。在構(gòu)建新型電力系統(tǒng)背景下，隨著新能源逐步成為裝機、電量主體，電力商品的價值較以往出現(xiàn)細分，由以電能量價值為主，逐步向電能量價值、可靠性價值、靈活性價值及綠色環(huán)境價值等多維價值體系轉(zhuǎn)變。

電能量價值通過電能量市場體現(xiàn)，反映電能量的生產(chǎn)成本。隨著新能源的發(fā)展、占比的提升，生產(chǎn)成本出現(xiàn)下降，系統(tǒng)總成本增加，電能量價值在總價值的比例降低；可靠性價值通過容量市場體現(xiàn)，引導各類電源協(xié)調(diào)發(fā)展；通過輔助服務市場（調(diào)節(jié)能力市場）體現(xiàn)系統(tǒng)靈活調(diào)節(jié)能力，保障電網(wǎng)安全穩(wěn)定運行；綠色環(huán)境價值通過綠電市場體現(xiàn)，以市場機制實現(xiàn)綠色價值的外部屬性內(nèi)部化，推動能源電力低碳轉(zhuǎn)型。

電力市場空間分層化。新能源快速發(fā)展呈現(xiàn)出能源基地集中開發(fā)和負荷中心分布式建設齊頭并進的趨勢，與之相適應，電力市場空間將呈現(xiàn)整體分層化、范圍擴大化、局部分散化的特點。一方面需要依托大電網(wǎng)互濟能力實現(xiàn)集中式新能源大范圍優(yōu)化配置，另一方面依托微電網(wǎng)靈活調(diào)節(jié)能力實現(xiàn)分布式新能源就地消納，提升整個電網(wǎng)新能源消納能力。

需求側(cè)資源聚合化。隨著新型電力系統(tǒng)加快構(gòu)建，分布式電源、多元負荷、儲能等新興市場主體不斷涌現(xiàn)，電力系統(tǒng)由原先“ 源隨荷動 ”向“ 源網(wǎng)荷儲 ”協(xié)同互動轉(zhuǎn)變。需要不斷挖掘需求側(cè)資源調(diào)節(jié)潛力，增大負荷彈性，促進需求側(cè)參與市場互動和電網(wǎng)調(diào)節(jié)，實現(xiàn)源網(wǎng)荷儲協(xié)調(diào)發(fā)展。

市場組織方式精細化。傳統(tǒng)市場基于常規(guī)電源設計，不需要考慮新能源的波動特性。由于新能源大發(fā)展條件下，系統(tǒng)運行方式復雜多變，電力市場運營與系統(tǒng)運行聯(lián)系更為緊密，市場運行模式需要主動適應新能源的發(fā)電特性。新型電力系統(tǒng)條件下，市場的組織方式要向精細化轉(zhuǎn)型，確保市場與運行、中長期與現(xiàn)貨的統(tǒng)籌銜接，如市場進一步貼近實時運行、電能價值的時空屬性細化等。

新型電力系統(tǒng)下電力市場架構(gòu)設計

現(xiàn)階段我國電力市場設計需要考慮的三大關(guān)鍵問題：從空間維度來看，市場形態(tài)、層級和銜接關(guān)系，統(tǒng)籌考慮我國省為實體的格局和資源大范圍優(yōu)化配置需求，合理設計不同階段下的電力市場形態(tài)、市場層級和銜接關(guān)系；從時間與價值維度出發(fā)，要在電能量交易的基礎上，不斷創(chuàng)新交易品種、豐富市場功能，反映經(jīng)濟、安全、綠色等不同的價值屬性；從政策維度來看，計劃與市場的銜接，基于計劃與市場并存特點，合理設計計劃逐步放開、向市場過渡的方式和路徑，其中的關(guān)鍵問題在于發(fā)電側(cè)如何放開，如優(yōu)先發(fā)電計劃的放開，以及用戶側(cè)如何保障，主要是優(yōu)購用戶的電量、電力、價格如何保障。

因此，市場功能體系整體設計方面，要推進電能交易向更短周期延伸，探索建立輸電權(quán)市場，建立“ 長期平衡+短期調(diào)節(jié) ”的平衡市場機制，實現(xiàn)綠電—綠證—碳協(xié)同優(yōu)化，建立全時間尺度的平行交易機制，構(gòu)建電能量—安全—綠色三維價值體系和市場功能體系。

新型電力系統(tǒng)的構(gòu)建需要建立與之相適應的新型電力市場。新型電力市場既要尊重電力市場一般規(guī)律，也要結(jié)合我國國情，更加注重多元目標的協(xié)調(diào)，更好地發(fā)揮市場與政策作用，更為系統(tǒng)地設計運營中長期、現(xiàn)貨等交易品種，更為靈活地兼容傳統(tǒng)和新型市場主體。近期，新型電力市場建設需要重點關(guān)注深化中長期連續(xù)運營、持續(xù)完善現(xiàn)貨市場建設、建設符合國情的發(fā)電容量保障機制、推動新能源市場化消納和推動需求側(cè)資源參與系統(tǒng)調(diào)節(jié)等五個方面。

推動中長期市場向靈活化、精細化、標準化轉(zhuǎn)變。推動形成反映系統(tǒng)供需關(guān)系的中長期分時價格，做好與現(xiàn)貨市場的銜接，包括全面開展帶曲線交易，推動中長期交易逐步縮短交易周期、提升交易頻次、豐富交易品種，進一步提升中長期交易的靈活性；推動中長期帶時標能量塊交易，包括對交易周期、交易流程等關(guān)鍵要素進行標準化設計，更好地適應電力供需時段性變化頻繁和新能源發(fā)電波動性、隨機性特點。

穩(wěn)步推進省間、省內(nèi)現(xiàn)貨市場建設，加強中長期、現(xiàn)貨交易銜接。推動中長期交易用戶參與現(xiàn)貨交易，構(gòu)建符合雙邊交易特征的現(xiàn)貨市場；加快省間現(xiàn)貨市場建設，逐步擴大省級現(xiàn)貨試點覆蓋范圍，支持具備條件的試點不間斷運行，逐漸形成長期穩(wěn)定的電力現(xiàn)貨市場；完善現(xiàn)貨交易限價、報價機制，研究適應新能源規(guī)?；瘏⑴c現(xiàn)貨市場的成本報價方式，形成更加合理的現(xiàn)貨價格。

穩(wěn)步推進適合國情的容量保障機制。充分考慮我國能源稟賦和能源轉(zhuǎn)型路徑，近期以容量保障機制起步，促進常規(guī)機組有效回收發(fā)電機組固定投資成本、引導清潔高效火電機組投資、保障系統(tǒng)發(fā)電能力充裕度。目前各國容量保障機制模式較多、規(guī)則復雜，存在諸如價格水平不合理，新舊機組不公平等爭議問題。需要遵循穩(wěn)妥有序的原則，分階段推進容量機制建設，積極開展試點工作。根據(jù)新能源出力波動和電力供需形勢變化，探索構(gòu)建年度、月度備用容量市場，進一步細化容量市場顆粒度，促進容量資源更高效率、更精準配置，緩解實時環(huán)節(jié)平衡壓力。

積極推進新能源參與電力市場。持續(xù)擴大綠電交易規(guī)模，包括推動平價項目市場化消納，落實國家發(fā)改委75 號文要求，推動帶補貼項目參與綠電交易；推動壓實用戶消納責任，持續(xù)完善配套機制，探索通過政策制度，將可再生能源消納責任落實到用戶；不斷完善新能源參與市場的交易組織、價格機制以及配套銜接，引導各類靈活資源主動參與系統(tǒng)調(diào)節(jié)并獲得合理收益，促進“ 源網(wǎng)荷儲 ”協(xié)同互動。

推動需求側(cè)資源參與系統(tǒng)調(diào)節(jié)，引導分布式發(fā)電市場化消納。充分考慮需求側(cè)資源在調(diào)節(jié)意愿、調(diào)節(jié)能力、技術(shù)特性等方面的差異性，科學劃分需求側(cè)資源為“ 直接控制型 ”和“ 價格引導型 ”。構(gòu)建“ 分時電價引導長期行為調(diào)整+需求響應實現(xiàn)短期靈活調(diào)整+直接控制高效參與系統(tǒng)調(diào)節(jié) ”的需求側(cè)多層次互動機制，以市場價格指揮棒引導需求側(cè)資源參與系統(tǒng)互動調(diào)節(jié)。同時，高度重視分布式新能源對系統(tǒng)的影響，通過市場價格信號促進分布式新能源就近消納，并合理承擔系統(tǒng)備用等方面成本。