陳　凱

摘 要：中小企業(yè)融資難是世界難題，在世界經(jīng)濟走弱情況下，解決中小企業(yè)融資難對促進就業(yè)、縮小城鄉(xiāng)差距、改善民生、構(gòu)建和諧社會具有重要作用。本文從中小企業(yè)、金融機構(gòu)、政策環(huán)境等方面進行造成中小企業(yè)融資難的原因分析，并從改善中小企業(yè)綜合素質(zhì)；落實中國銀監(jiān)會解決中小企業(yè)融資難的五項措施為基礎(chǔ)進行金融創(chuàng)新、提升服務(wù)水平；營造金融生態(tài)環(huán)境等方面給出了對策建議。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè) 融資難 對策 金融生態(tài) 政策

中小企業(yè)融資難歷來是一個世界性的問題。今年以來，世界金融危機的沖擊加深對實體經(jīng)濟的影響，中小企業(yè)遭遇了前所未有的困難，融資難成為中小企業(yè)普遍面臨的突出問題。

截止到2008年年底，我國中小企業(yè)從數(shù)量上講已經(jīng)達到4500多萬戶，占全國企業(yè)總數(shù)的99.8%以上；經(jīng)工商部門注冊的中小企業(yè)數(shù)量近500萬戶，個體經(jīng)營戶4000萬戶。對就業(yè)、經(jīng)濟發(fā)展、社會和諧發(fā)揮了重要作用。而中小企業(yè)融資方式單一，過分依賴銀行信貸，從銀行融資成功率低，中小企業(yè)資金鏈安全風(fēng)險因金融危機顯得更加突出。中小企業(yè)的健康發(fā)展，有利于擴大社會就業(yè)、縮小城鄉(xiāng)差別，改善人民生活，促進經(jīng)濟又好又快發(fā)展。解決中小企業(yè)融資難對促進中小企業(yè)健康發(fā)展具有重要意義。

解決中小企業(yè)融資難一直是各級黨委、政府重視的課題，最近幾年，各地、各有關(guān)部門關(guān)于解決中小企業(yè)融資難也進行了許多有益的探索，取得了不少好的經(jīng)驗。如民間斥借合法化；中國銀行設(shè)立針對中小企業(yè)的專門業(yè)務(wù)中心；不少部分企業(yè)在商會支持下建立擔(dān)?；ブ?；各地鼓勵風(fēng)投創(chuàng)建，專利質(zhì)押，包括國家推出創(chuàng)業(yè)板等等。這些都對改善中小企業(yè)融資難起到重要作用。也對進一步解決中小企業(yè)融資難問題具有重要的借鑒和指導(dǎo)意義。

通過對政府、銀行、企業(yè)等有關(guān)方面人員的訪問調(diào)研，經(jīng)分析，對造成中小企業(yè)融資難的原因歸納如下：

1.銀行方面

1）、國有四大商業(yè)銀行是金融機構(gòu)及貸款的主力，受抓大放小等傳統(tǒng)思想的影響，在信貸配置上，信貸資源存在向國有企業(yè)、向大戶集中的傾向，忽視對成長型的中小企業(yè)扶持，對中、小客戶關(guān)注不夠、支持不夠，貸款在大中小型企業(yè)之間配置失衡。銀行信貸標(biāo)準(zhǔn)高，與中小企業(yè)經(jīng)營業(yè)績特點不相匹配是制約中小企業(yè)貸款難的主要原因。同時國家對銀行逾期、呆賬等不貸款追究責(zé)任，而貸給中小企業(yè)相對風(fēng)險不可控，因此，從業(yè)績考核的角度，銀行不愿向中小企業(yè)貸款。

2）、銀行與中小企業(yè)之間信息不對稱，中小企業(yè)難以取得銀行信任，由于中小企業(yè)經(jīng)營透明度不高、質(zhì)押能力差、貸款規(guī)模小、管理成本高，銀行作為追逐利益的實體缺乏向中小企業(yè)貸款的動力。

3）、缺乏與中小企業(yè)貸款需求相匹配的中小金融服務(wù)機構(gòu)?，F(xiàn)有農(nóng)村商業(yè)銀行、股份制銀行等非國有銀行并沒有完全打破國有銀行的弊端，同時也沒有取得政策性融資權(quán)，自身問題沒有解決，難以滿足中小企業(yè)融資需求。

2.中小企業(yè)方面

1）、中小企業(yè)大部分沒有擺脫家族式經(jīng)營，經(jīng)營管理不規(guī)范。企業(yè)成長波動大，業(yè)績難以保證。我國是中小企業(yè)誕生最多、最快的國家，也是中小企業(yè)死亡最多、最快的國家。企業(yè)經(jīng)營管理與決策往往依賴創(chuàng)業(yè)者的個人智慧和經(jīng)驗，缺乏科學(xué)民主，企業(yè)經(jīng)營管理方式簡單，直接影響企業(yè)經(jīng)營績效。

2）資產(chǎn)抵押、擔(dān)保能力不足。有超過30%的中小企業(yè)因資產(chǎn)不足，難以提供有效抵押而不能獲得貸款支持。直接為中小企業(yè)服務(wù)的市縣區(qū)、 鄉(xiāng)鎮(zhèn)擔(dān)保機構(gòu)少，擔(dān)保能力小，企業(yè)自愿加入的社會意識還不強，很難與合作銀行簽訂合作協(xié)議，大多數(shù)沒有運行。評估中介服務(wù)不規(guī)范。大多數(shù)申請貸款的企業(yè)可抵押物本來就少，且辦理抵押物資產(chǎn)評估登記手續(xù)涉及工商、房產(chǎn)、財險、法律公證處等多個部門，程序多、手續(xù)繁、費時長、收費高，銀企之間的信貸供給與需求雙向操作出現(xiàn)梗阻。各項評估、擔(dān)保的費用偏高，也阻擋了中小企業(yè)擔(dān)保之路。

3）資信等級低，有隱瞞信息的偏好，難以取得銀行信任。部分企業(yè)未申請評級、一些新投產(chǎn)企業(yè)未參與評級以及部分財務(wù)制度不健全的企業(yè)不夠評級等，部分中小企業(yè)信用等級相對較低，獲貸能力弱已成為不爭的事實。加之中小企業(yè)經(jīng)營信息不透明、不對稱加大了銀行貸款審查工作的難度，甚至部分中小企業(yè)設(shè)幾套帳，多頭貸款、惡意騙貸、逃廢債務(wù)等，致使銀行工作人員對企業(yè)的資信質(zhì)量真?zhèn)坞y辨，為防范風(fēng)險只好從緊發(fā)放貸款。經(jīng)走訪，因財務(wù)制度不健全、信用等級低下、未評級、經(jīng)營信息不透明等原因造成不能獲得貸款的企業(yè)占30%以上。

4）融資視角窄，大部分中小企業(yè)90%依靠有形資產(chǎn)抵押擔(dān)保獲得銀行貸款，而對無形資產(chǎn)貸款、直接融資缺少認識和嘗試。

3.政策環(huán)境方面

金融生態(tài)環(huán)境亟待改善。部分企業(yè)通過改制、申請破產(chǎn)、轉(zhuǎn)產(chǎn)、注銷法人甚或一走了之等方式懸空或逃廢銀行債務(wù)現(xiàn)象還存在，企業(yè)的信用觀念還需進一步加強；維護金融債權(quán)難度仍然較大，不少司法部門對維護銀行的債權(quán)不夠積極，對逃廢債務(wù)的行為打擊不力，金融機構(gòu)不良貸款還存在反彈壓力。全社會征信體系建設(shè)才剛剛起步，社會公眾對社會征信建設(shè)的認識還有待于進一步改進。整頓和規(guī)范社會信用秩序，建立對企業(yè)的信貸正向激勵機制，推動建立良好的銀企關(guān)系，還需要地方政府的領(lǐng)導(dǎo)與推動，有關(guān)部門協(xié)調(diào)與配合，改善金融生態(tài)環(huán)境任重而道遠。

面廣量大的中小企業(yè)難以獲得貸款貼息等扶持政策。社會誠信體系建設(shè)與經(jīng)濟發(fā)展尚有差距，擔(dān)保再擔(dān)保體系建設(shè)尚需加強。

另外，缺乏上市、債券融資等直接融資渠道，也是造成融資難的原因之一。

當(dāng)前在全球經(jīng)濟滑坡背景下，各地金融機構(gòu)要以鄧小平理論和“三個代表”重要思想為指導(dǎo)，認真貫徹落實科學(xué)發(fā)展觀，貫徹落實中央擴大內(nèi)需、促進經(jīng)濟增長的決策部署，堅持把保增長、保民生、保穩(wěn)定作為首要任務(wù)，拼搶機遇、加快發(fā)展，在增加貸款投放、調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)、支持實體經(jīng)濟、提高資產(chǎn)質(zhì)量等方面“跑贏大市”，為中國經(jīng)濟率先復(fù)蘇作出積極貢獻。

針對以上三方面存在的問題，現(xiàn)就如何解決中小企業(yè)融資難，提出如下對策、建議：

1、狠抓內(nèi)功修煉，改善中小企業(yè)綜合素質(zhì)

廣大中小企業(yè)，依靠自身素質(zhì)的提高不斷提高是解決融資難最實際的行動。

1）、注重誠信建設(shè)，樹立良好的企業(yè)法人形象。要著力提高企業(yè)的信用等級，切實做到有借有還、按期還貸，杜絕不良信用記錄。

2）、規(guī)范企業(yè)財務(wù)，加強內(nèi)部管控，改善公司治理結(jié)構(gòu)。要自覺規(guī)范自身經(jīng)營管理行為，建立和完善內(nèi)部的財務(wù)、管理制度，提高企業(yè)財務(wù)狀況的透明度和財務(wù)報表的可信度。

3）、調(diào)整結(jié)構(gòu)，轉(zhuǎn)變發(fā)展方式。要順應(yīng)國家宏觀調(diào)控，加快推進技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，實行轉(zhuǎn)型升級，進行自主創(chuàng)新，掌握核心知識產(chǎn)權(quán)，不斷增強市場競爭能力、贏利能力和抗風(fēng)險能力。

4）、密切與金融機構(gòu)的聯(lián)系，建立良好的銀企關(guān)系。要主動加強與金融機構(gòu)之間的聯(lián)系和溝通，積極參加政府部門組織的銀企對接活動，擴大了解，增進互信，求得共贏。

5）、開闊視野，探索知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、股權(quán)融資、債券融資和上市。 改善融資結(jié)構(gòu)，擴大直接融資比例。

2、 不斷改善金融機構(gòu)服務(wù)水平

1）、積極貫徹落實中國銀監(jiān)會對解決中小企業(yè)融資難的有關(guān)要求。

第一確保所有銀行業(yè)金融機構(gòu)對小企業(yè)貸款的增長速度不能低于整個銀行業(yè)的貸款平均增長速度。對小企業(yè)貸款的增長實行單獨的考核。

第二,要求所有大型和中型銀行要設(shè)立專門為中小企業(yè)服務(wù)的專營性機構(gòu),要求他們進行獨立的核算,要有獨立的審批,要進行獨立的激勵。

第三、在機制上，各商業(yè)銀行應(yīng)切實建立支持小企業(yè)實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的"六項機制"包括:風(fēng)險定價的機制、獨立核算的機制、高效審批的機制、激勵約束機制、專門的人員培訓(xùn)和違約信息的通報機制,以確保小企業(yè)金融服務(wù)在可持續(xù)的基礎(chǔ)上發(fā)展。

第四,落實授信盡職指引。只要銀行按規(guī)定做了信貸的審核管理,做了貸前的企業(yè)經(jīng)營財務(wù)很好的調(diào)查,在這個基礎(chǔ)上發(fā)放貸款,由于市場或者其他突發(fā)因素造成的貸款不能及時償還,可免于追究責(zé)任,更要免于追究終身責(zé)任。這大大解除了銀行對中小企業(yè)貸款的后顧之憂。

第五,對小企業(yè)貸款的不良率在監(jiān)管上予以一定的容忍度。因為小企業(yè)的貸款管理成本比較高,相對來講風(fēng)險也比較大,尤其受市場波動影響比較大,相比較而言,小企業(yè)貸款的不良率要比大企業(yè)高。所以從銀行金融核算的角度來講更愿意做大企業(yè),不愿意做小企業(yè)。

2）、積極創(chuàng)新，千方百計滿足中小企業(yè)融資需求。

加快信貸產(chǎn)品的開發(fā)和推廣力度，為客戶開發(fā)從資金融通、風(fēng)險規(guī)避到財務(wù)管理、資產(chǎn)保值增值等的一攬子金融產(chǎn)品，將業(yè)務(wù)品種覆蓋中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營、貿(mào)易融資、物流運輸、工程建設(shè)、廠商聯(lián)動等各個方面。加快抵押方式的創(chuàng)新，適當(dāng)放寬抵押資產(chǎn)的范圍，推廣采用企業(yè)無形資產(chǎn)、股權(quán)、項目權(quán)益、商業(yè)匯票、應(yīng)收賬款等多種抵押方式，積極探索集體土地使用權(quán)流轉(zhuǎn)和抵押制度，為中小企業(yè)擴大抵押貸款提供方便。創(chuàng)新與擔(dān)保機構(gòu)的合作方式，拓展合作領(lǐng)域。

3）開展優(yōu)質(zhì)服務(wù)，不斷提升金融服務(wù)水平。

要進一步細分市場，擴大客戶群體。對符合國家產(chǎn)業(yè)和環(huán)保政策、創(chuàng)新、經(jīng)歷宏觀調(diào)控逐步走向成熟的優(yōu)秀中小企業(yè)，要大力拓展；對市場前景好而目前遇到臨時性資金周轉(zhuǎn)困難的中小企業(yè)，要依據(jù)政策給予貸款重組、展期等多種形式幫扶。針對中小企業(yè)融資需求“短、小、頻、急”的特點，要量身定做中小企業(yè)信貸管理制度，優(yōu)化信貸業(yè)務(wù)運作流程，在風(fēng)險可控的前提下實行貸款“一站式”審批，精簡審批環(huán)節(jié)，提高審批效率，提供優(yōu)質(zhì)高效服務(wù)。

4）、建立多元化中小企業(yè)融資體系，發(fā)展中小金融機構(gòu)，建立多層次的資本市場，完善風(fēng)險投資體系等來拓展中小企業(yè)融資渠道。降低金融市場準(zhǔn)入門檻，大力發(fā)展民營銀行。

5）、建立向中小企業(yè)發(fā)放貸款的激勵機制、約束機制和銀企合作的直接信息渠道，健全中小企業(yè)融資及信用檔案，強化金融內(nèi)部監(jiān)管，確保資金投放合理。金融機構(gòu)要簡化貸款程序，增加信貸規(guī)模，按中國銀監(jiān)會的要求，確保對中小企業(yè)貸款增幅不低于全部貸款的平均增幅，重點滿足有市場、有技術(shù)、有發(fā)展前景的企業(yè)流動資金需求。

3、政府主導(dǎo)營造良好的金融生態(tài)環(huán)境

1）、政策引導(dǎo)扶持，優(yōu)化融資配套環(huán)境。

要完善政策支撐體系，制訂支持中小企業(yè)融資的政策，出臺具體獎懲措施，鼓勵各類金融機構(gòu)增加對中小企業(yè)的信貸支持。要健全信用擔(dān)保體系，按照支持發(fā)展與防范風(fēng)險相結(jié)合、政府扶持與市場操作相結(jié)合的原則，將現(xiàn)有的擔(dān)保機構(gòu)正常、規(guī)范地運作起來，增強服務(wù)功能，同時要積極鼓勵支持創(chuàng)辦擔(dān)保公司。要整合信用評級體系，建立多種形式的信用評價體系，整合利用各種信息資源，建立以政府主導(dǎo)、市場化運作、社會化服務(wù)的信用評價機構(gòu)，逐步統(tǒng)一信用等級評定標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)范企業(yè)信用的等級評定工作，建立相應(yīng)的檔案信息庫供金融和中介部門查詢及決策參考，提高中小企業(yè)申貸效率。

2）、搭建政互動平臺，暢通”政、銀、企”溝通渠道。

中小企業(yè)要密切主動加大與地方政府、金融部門溝通，適時通報企業(yè)項目概況、投資進度、生產(chǎn)經(jīng)營狀況等，真實反映企業(yè)自身的實際情況，實現(xiàn)信息的實時溝通。金融部門要建立中小企業(yè)融資動態(tài)監(jiān)測制度，及時了解掌握中小企業(yè)融資動態(tài)，落實相關(guān)措施。政府繼續(xù)通過召開銀企協(xié)調(diào)會、銀企座談會、銀企項目推介會、銀企項目融資對接會等形式，進一步加強銀企溝通，增進相互理解和支持。政府部門及時指導(dǎo)企業(yè)了解融資方針政策，協(xié)調(diào)做好企業(yè)融資工作；相關(guān)部門加強組織培訓(xùn)，對中小企業(yè)業(yè)主和財會人員進行財稅和金融知識培訓(xùn)，幫助企業(yè)建立和規(guī)范財務(wù)報表，將提高企業(yè)素質(zhì)與改進服務(wù)有機結(jié)合起來。

3）、利用國家對民間斥借合法化的良好時間，大力鼓勵、規(guī)范民間斥借，向創(chuàng)新型中小企業(yè)聚集社會資本，充分發(fā)揮民間閑暇資本的效力。

4）、注重金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)，改善地區(qū)信用環(huán)境。建立公共信用信息平臺，實現(xiàn)資源共享。進一步推進個人和企業(yè)誠信體系建設(shè)，盡快建立個人信用基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫，實現(xiàn)信息共享，切實解決企業(yè)經(jīng)營和銀行支持錯位的問題。建立失信懲戒機制，從正向激勵促進守信者充分得到益處，從反向懲戒加大失信者的成本，為構(gòu)建和諧金融生態(tài)的平衡提供保障。

另外，我們還應(yīng)鼓勵中小企業(yè)按創(chuàng)業(yè)板標(biāo)準(zhǔn)上市，進入資本市場。完善債券擔(dān)保的信用評價制度，支持經(jīng)營效益好，信用程度高，償還能力強的中小型企業(yè)進行債券融資。

我們相信，在各級黨委、政府的領(lǐng)導(dǎo)下，在金融機構(gòu)、企業(yè)、有關(guān)第三方的共同努力下，中小企業(yè)融資難將得到有效解決，廣大中小企業(yè)必將迎來更健康更科學(xué)更可持續(xù)的發(fā)展?！?/p>

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