王雪麗

摘要:隨著區(qū)域經(jīng)濟一體化進程的加快,中國形成了以長三角、珠三角、環(huán)渤海圈為主的三個經(jīng)濟區(qū)域。目前以長三角的金融合作最引人注目。長三角集中了中國金融發(fā)展的大部分優(yōu)勢條件,上海已經(jīng)成為內地金融中心,而安徽處于長三角邊緣,包括于泛長三角之中,參與長三角金融合作成為經(jīng)濟發(fā)展的重心。本文就安徽參與長三角區(qū)域金融合作的利弊得失做出了分析,就如何應對這些問題提出了相應的策略,指出當前安徽省需要與區(qū)域內省份建立交流機制、合理進行利益分配、加強統(tǒng)一監(jiān)管、給予政策扶植、注意防范風險、抓住機遇加快金融業(yè)發(fā)展。

關鍵詞:區(qū)域金融合作;利弊;對策

一、區(qū)域金融合作的概念和內容

1.概念

一般來說,所謂區(qū)域金融合作,是指由地理位置臨近、經(jīng)濟聯(lián)系程度較緊密的若干地區(qū),為獲取金融資源的集聚效應和輻射效應,實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟和范圍經(jīng)濟,通過協(xié)商達成各金融主體的聯(lián)合與協(xié)作,以實現(xiàn)金融資源在地區(qū)間的自由流動和合理配置。它是在市場經(jīng)濟條件下,金融資源在市場的自發(fā)作用下自由流動而形成的,是金融資源優(yōu)化配置的表現(xiàn),是區(qū)域經(jīng)濟一體化的重要內容,將促進區(qū)域經(jīng)濟一體化的發(fā)展。

2. 內容

區(qū)域金融合作主要包括區(qū)域金融資源的共享、金融市場的聯(lián)結、金融制度的統(tǒng)一、金融政策的協(xié)調等方面。

金融資源的共享是指區(qū)域內包括金融合作所需資金、人才、管理、信息等要素的自由流動,共同使用。一個金融區(qū)域內的要素只有能夠擺脫地理上或行政上的束縛,使區(qū)域內各成員享有自由享用的權利,才能夠帶來資源優(yōu)化配置的好處。資源的共享是建立區(qū)域金融、區(qū)域經(jīng)濟的必要條件。

金融市場的聯(lián)結是指整個金融區(qū)域內的市場是個統(tǒng)一的整體,沒有市場進入或退出的壁壘,金融市場是開放的、完整的,是一個大市場而不是相互分割和獨立的。分割獨立的市場對經(jīng)濟聯(lián)系較緊密的地區(qū)的發(fā)展是不利的,國與國之間的市場如果相互封閉那就享受不到開放經(jīng)濟下自由貿易和合作的好處,區(qū)域亦然。

金融制度的統(tǒng)一是指在一個區(qū)域的金融領域內擁有同一的制度,包括法律、規(guī)章、準則等具約束性的規(guī)范。制度是人為制定的,各地區(qū)因為不同的經(jīng)濟基礎和發(fā)展背景而具有不同的制度,但是要進行區(qū)域金融合作就得有一個統(tǒng)一的制度約束,如果制度雜且亂就失去了制定制度以便于管理的最初目的。

金融政策的協(xié)調是指在一個統(tǒng)一的金融區(qū)域內,不同地區(qū)的政策需要相互協(xié)調以適應整體區(qū)域的發(fā)展。我國各地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展的不平衡性從根本上決定了各地區(qū)金融政策的差異性。東部沿海地區(qū)因其具有總體上的優(yōu)勢而率先發(fā)展,其經(jīng)濟基礎雄厚,產(chǎn)生了較發(fā)達的金融業(yè),其政策需求和供給無論從數(shù)量上還是適應性上都要多且優(yōu);相反,西部邊遠地區(qū)因其區(qū)位劣勢造成的經(jīng)濟基礎薄弱而不得不停留在較低層次的金融業(yè)發(fā)展水平上,對應的政策需求和供給也有顯著的不同。因而,不同地區(qū)的政策需要相互協(xié)調來適應區(qū)域金融合作的需要。

二、參與區(qū)域金融合作利弊分析

安徽參與長三角區(qū)域金融合作,抓住以金融促進經(jīng)濟發(fā)展、促進結構調整的機遇是有利的,即能夠在中部振興中加快提升、帶頭前進。然而,參與合作,必然也會有很多不利的結果,下面就安徽省參與長三角區(qū)域金融合作打利弊進行分析。

(一) 安徽省參與長三角區(qū)域金融合作的有利分析

1. 可以籌集地區(qū)資金,促進地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展

區(qū)域金融合作,可以使成員地區(qū)在資金上進行融通,以彌補單個地區(qū)資金不足對地區(qū)發(fā)展的制約,促進地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展。首先,區(qū)域內面對的是一個更大的市場,有更多的投資者,資金來源會較之前充足很多。其次,作為一個整體的區(qū)域,籌資能力被放大了。無論從擔保上、信譽上還是還款能力上都比單一地區(qū)更有優(yōu)勢和實力。這樣就有效克服了以前單一地區(qū)、單一企業(yè)、單一政府籌措資金能力不足的問題。2008年是不尋常的一年,在面臨國內外不利的金融發(fā)展環(huán)境下,長三角地區(qū)仍然體現(xiàn)出較強的吸收資金和存款的能力。從存款情況看,2008年末,長三角16城市本外幣存款余額突破9萬億元,達到95945億元,同比增長19.9%,比上年提高4.0個百分點?？梢?安徽加入長三角地區(qū)金融合作必然也可以享受資金融通帶來的好處。

2. 帶來先進技術管理經(jīng)驗,提升本地金融軟實力

長三角地區(qū)是我國經(jīng)濟金融發(fā)展的“橋頭堡”,尤其是上海更有可能成為國際金融的又一中心。上海集中了金融業(yè)的先進技術和高級管理經(jīng)驗,有很多世界著名銀行、證券等金融業(yè)機構的中國總部設在上海,像匯豐銀行、花旗銀行、恒生銀行和東亞銀行等外資銀行。上海與擁有世界先進和前沿技術經(jīng)驗的國際性金融機構相聯(lián)系、相交流,使上海成為傳達先進技術管理經(jīng)驗的前沿地區(qū),因而毗鄰上海的整個泛長三角地區(qū)都會享受到金融輻射帶來的好處。安徽作為長三角腹地,與長三角地區(qū)建立區(qū)域金融合作關系會極大的有利于本地區(qū)的金融業(yè)技術和管理經(jīng)驗的提升。

3. 享受資源優(yōu)化配置的好處,促進統(tǒng)一大市場的形成

金融要素在“無形的手”的支配下,從低收益率區(qū)域向高收益率區(qū)域流動,要素的流動和組合使充沛地流出要素、短缺區(qū)流入要素,最后形成整個區(qū)域內資源的優(yōu)化配置。區(qū)域內要素的自由流動,還會極大的節(jié)約成本。因為資金、技術、管理、人才等要素流動性加強,并且有個更大的市場來讓這些要素自由流動,這樣可以達到機構的規(guī)模經(jīng)濟效應和范圍經(jīng)濟效益。譬如當一個產(chǎn)業(yè)足夠大時可使資源有更好的配置,該產(chǎn)業(yè)內企業(yè)的平均成本也可以因為產(chǎn)業(yè)的規(guī)模擴大而降低。形成更低的交易成本,企業(yè)的融資成本也會隨之降低,節(jié)約在融資中介過程中所占用的各種資源,提高資本配置收益。這些的共同結果是一個更大的統(tǒng)一大市場的形成。

4.區(qū)域聯(lián)合有利于防范金融風險

金融風險一定程度上受地區(qū)市場一體化程度和關聯(lián)度的影響,也就是說,金融風險可能會在一體化程度高的區(qū)域間迅速傳導。而安徽處于長三角腹地,其經(jīng)濟金融要明顯滯后于沿海地區(qū),這種客觀現(xiàn)實在短期內并不會消失,也是因為金融關聯(lián)度不強從而可以在一定程度上阻隔金融風險的傳播。另一方面,區(qū)域體系內如果政策制定得當、金融監(jiān)管有力、防范措施健全,那么區(qū)域金融風險就難以形成。最后,當然,如果整合地區(qū)的整體力量,相互給予金融支持,發(fā)揮區(qū)域連接的資金、管理上的優(yōu)勢,就能提高地區(qū)抗擊投機資本的沖擊和防范外圍金融風險的能力。

5. 金融方面差異化大,有利于與長三角金融業(yè)的互補而非競爭,提高整體競爭力

安徽缺少創(chuàng)新類金融產(chǎn)品,例如金融衍生類產(chǎn)品、金融理財產(chǎn)品;缺少創(chuàng)新類金融業(yè)務,例如金融租賃、創(chuàng)業(yè)投資、基金管理、風險投資和融資擔保等業(yè)務;缺少各種類型金融機構,例如村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村資金互助合作組織、專業(yè)貸款公司、小額貸款公司、擔保公司等新型農(nóng)村金融機構;證券市場不發(fā)達,地方政府的債券、企業(yè)的債券、公司的債券、專項投資項目的債券發(fā)展落后。但是安徽金融有其發(fā)展特點,雖然在現(xiàn)代化程度上是落后的,但正因如此,才與長三角地區(qū)不存在激烈競爭。安徽金融可以定位于低端商品,側重傳統(tǒng)商品的繼續(xù)發(fā)展,發(fā)展金融支持農(nóng)業(yè)、金融支持中小企業(yè),做好符合本地區(qū)實際的融資需要。差異性會讓本省薄弱的金融業(yè)擁有自己的發(fā)展機會,會提高其競爭力,走出去發(fā)展壯大。這也有利于提升長三角整體金融實力,有利于加快區(qū)域金融中心和上海國際金融中心的建立。

(二)安徽省參與長三角區(qū)域金融合作的不利分析

1. 落后的金融基礎設施可能不利于合作的深入展開

這是安徽本地金融弱勢的表現(xiàn),目前,從各項統(tǒng)計數(shù)據(jù)上來看,安徽金融業(yè)整體水平差強人意。金融基礎設施的落后體現(xiàn)在金融機構上:缺少外地金融機構、本地數(shù)量不多,且局限于國有商業(yè)銀行,非國有銀行、中小銀行較少;體現(xiàn)在吸收資金能力上,據(jù)統(tǒng)計,安徽在08年末全省金融機構各項存款余額首度突破萬億元,達到10303.3億元,而07年長三角三省市這一數(shù)據(jù)分別是江蘇30450.5億元,浙江29030.33億元,上海30315.53億元;體現(xiàn)在法律法規(guī)建設上:還沒有建立資本市場的健全的法律法規(guī)制度,欠逃債務、政府干預、法律執(zhí)行力不夠等問題還相對嚴重;體現(xiàn)在政策服務上:沒有發(fā)達的金融業(yè)就肯定沒有與之相適應的政策服務,因而這方面也是缺失的?；A設施薄弱可能會讓“有想法”進駐安徽的外地金融機構也無法實現(xiàn),可以說這是個“硬傷”,也是外地金融機構最擔心的。

2. 在要素可以自由流動的情況下,會帶來本地優(yōu)良要素流失的風險

要素自由流動是把雙刃劍,對于一個國家來說,某個區(qū)域的要素自由的從邊際生產(chǎn)率低的地區(qū)向邊際生產(chǎn)率高的地區(qū)流動,達到利潤最高的地區(qū),有利于該區(qū)域整體資源的合理配置。但是對于要素流出區(qū)來說,這卻并不一定是件好事。尤其是資金的流失和人才的流失,前者可能會導致銀行等金融產(chǎn)業(yè)的流動性風險,后者可能會削弱金融發(fā)展和創(chuàng)新的動力。流動性無論是對于銀行或企業(yè)都是致命的,缺乏流動性就意味著這個銀行或企業(yè)可能會破產(chǎn)倒閉,失去存在的基礎,無論哪家銀行或企業(yè)都不會無視這個風險。對于金融業(yè)競爭力不強的安徽來說,尤其不能有大量資金的流失,否則不要說合作帶來的益處了,只能承擔巨大的風險。人才是創(chuàng)新之源。沒有金融高級人才就不會有金融的創(chuàng)新發(fā)展。創(chuàng)新現(xiàn)在在任何領域都是個相當熱門的詞,因為創(chuàng)新會帶來巨大的利潤、帶來持續(xù)的發(fā)展。安徽金融在成長階段也就更不能流失大量的高級人才,而區(qū)域間的合作,出于利益考慮,人才不一定可以留得住。

3. 增加了金融監(jiān)管的難度,擴大了風險

跨省市的區(qū)域金融合作顯然使金融監(jiān)管的難度加大,多加個地區(qū)可能會多加幾倍的風險。首先是監(jiān)管機構不一定了解該地區(qū)現(xiàn)存金融業(yè)的狀況,要去查找調查會花費時間和成本。其次是監(jiān)管機構就算可以容易的獲得該地區(qū)的金融所需資料,這方面的成本較低,但是,也要有專門的人員來分析加入后監(jiān)管條例的適應性和統(tǒng)一性,并制定出相應的適合整體區(qū)域的監(jiān)管條例或法規(guī)。最后,新增了一個地區(qū)顯然增大了懲罰區(qū)域內違犯法律法規(guī)的金融機構或人員的工作量。從這幾個方面來說,融入長三角金融區(qū),如果沒有建立起有效地防范金融風險、保證金融安全和治理金融危機的制度安排,就會擴大市場風險,造成風險和監(jiān)管之間的失衡。

可以看出,安徽融入長三角金融區(qū)是既有收益又有成本。但是區(qū)域金融一體化是一種趨勢,建立上海國際金融中心也需要更廣闊的腹地來支撐,區(qū)域金融一體化的有利之處將是大于其付出的成本的。所以基于以上分析,本人提出了安徽參與合作的策略。

三、安徽融入長三角區(qū)域金融的策略分析

(一) 加強地區(qū)間的交流,建立利益協(xié)調機制

強有力的利益協(xié)調機制是成功創(chuàng)建金融合作區(qū)的重要保障。參與合作的各區(qū)域都有要求從區(qū)域合作中獲得利益的權利,只有各地區(qū)均能公平合理地從區(qū)域金融合作中獲得收益,才能帶來持續(xù)的合作動力,并能嚴格遵照區(qū)域經(jīng)濟合作的要求及規(guī)則開展市場化條件下的區(qū)域金融合作。如果各區(qū)域在合作以后反而喪失了其基本的合作利益,并且似乎還有被“邊緣化”的威脅,區(qū)域金融合作就不能再繼續(xù)下去。但是,區(qū)域整體利益與各地區(qū)的局部利益并不一定能保持統(tǒng)一,總會由于區(qū)域間各方面的區(qū)別而產(chǎn)生差異,各個區(qū)域內每個個體作用力的總和構成了區(qū)域整體的利益。因此,建立一套公平、合理、完善的利益協(xié)調機制,解決合作過程中可能產(chǎn)生的利益沖突和矛盾,保障各方的合作積極性,是金融合作實現(xiàn)過程中非常重要的環(huán)節(jié)。利益協(xié)調機制主要包括以下兩個方面。

1. 建立利益協(xié)調機構

首先需要的是,有個大家公認的或者共同組建的機構來協(xié)調金融合作中的利益。其形式可以是組建一個專門的部門,如泛長三角金融發(fā)展協(xié)調委員會。負責加強各地區(qū)政府、金融機構、企業(yè)等高層間的信息互通和相互合作,統(tǒng)一協(xié)調金融合作的相關事宜,制定統(tǒng)一的金融合作方針及政策,對金融合作進行整體規(guī)劃設計。或者可以以會議形式定期或不定期報告,加強各自的溝通。對于可能或已經(jīng)出現(xiàn)的地區(qū)間利益沖突,應該根據(jù)機會均等、公平競爭、利益兼顧和適當補償?shù)脑瓌t、以實現(xiàn)整體的最優(yōu)利益為準則、以共同遵守的條例為規(guī)范、適當以法律為保障,妥善處理和協(xié)調。要能夠形成既充分調動各地區(qū)開展金融合作的積極性,又有合力,既有整體利益又有個別利益,各地區(qū)協(xié)調發(fā)展的局面。

2. 發(fā)揮政府協(xié)調的作用,堅持利益共享

市場機制引導金融資源跨地區(qū)流動,然而市場也不是萬能的。市場失靈的時候就要發(fā)揮政府的作用。政府作為區(qū)域經(jīng)濟協(xié)調發(fā)展的組織者、市場競爭規(guī)則的制定者以及市場運行的調控者,在規(guī)劃產(chǎn)業(yè)布局、推進區(qū)域市場開放和組織基礎設施建設等方面發(fā)揮著非常重要的作用。政府必須以促進區(qū)域經(jīng)濟整體協(xié)調發(fā)展為目的,在市場機制基礎上發(fā)揮其良性作用。對安徽省來說,金融基礎薄弱需要政府政策的支持,這樣才能發(fā)展本地金融業(yè)、保護本地金融業(yè)。另外,在金融合作過程中肯定會有某一地區(qū)成為發(fā)展重心,長三角肯定是以上海為中心,但是,每一個地區(qū)都具有自己獨特的優(yōu)勢,只要能充分利用優(yōu)勢,準確把握本地區(qū)在區(qū)域合作中的定位,都將能享受到金融合作所帶來的收益。所以要堅持利益共享的原則,最終實現(xiàn)整體的利益。

(二)加強區(qū)域內金融監(jiān)管的協(xié)調

在金融監(jiān)管上,長三角16城市加上安徽省的金融機構分屬人行上海分行、南京分行、杭州中心支行監(jiān)督管理。金融管理當局的設置與區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展現(xiàn)狀并不完全吻合,主要按行政區(qū)劃分工的模式不適應區(qū)域經(jīng)濟的發(fā)展要求。為了應對這個問題,我們需要:

1. 職責分工明確,搞好本范圍內的事情

分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管、職責明確、分工合理,這是適應當前我國金融制度的要求。首先要把屬于自己范圍內的事情做好。安徽處于內陸,安徽銀行業(yè)分屬人行南京分行管理,因此在南京分行的帶領下,本地銀行業(yè)機構要明確定位,防止監(jiān)管錯位;要建立定期或不定期報告和檢查制度;對于監(jiān)管不明確的地方,要相互協(xié)商;要明確責任制,追究相關當事人的責任,防止出現(xiàn)監(jiān)管空白和相互推卸責任。

2.進行溝通,推進信息共享,建立區(qū)域信息溝通機制

信息披露是發(fā)揮金融風險監(jiān)管職能的有力保障,信息交換的及時準確性是防范和化解金融風險的根本原因。出現(xiàn)信息溝通不暢與信息閉塞將會極大地阻礙合作發(fā)展,信息流不暢提高了企業(yè)和銀行各方面的成本,增加了銀行面臨的潛在風險。當前信息流已經(jīng)成為一種稀缺資源,在金融領域更是如此。因而,要加強區(qū)域間信息溝通,金融業(yè)高層、各協(xié)會、管理人員可以通過定期不定期的會議、報告等建立溝通機制,及時準確的傳遞、披露信息;要建立金融風險預警體系,設立評估機構,進行追蹤、分析和預測;要加大信息建設投入力度,擴大和完善信息傳導的基礎設施建設。

(三)以優(yōu)惠的政策,引導要素流進來

主要要引進資金、技術、人才,以提升本地的金融業(yè)實力。

資金方面,一是需要政府以優(yōu)惠政策,如進入市場的便利、稅收的減免、競爭的限制等措施來吸引外地企業(yè)的進駐;二是需要本地大中小企業(yè)加快自身發(fā)展,以實際需要來擴大資金需求。比如安徽省應該加大力度發(fā)展以奇瑞、江淮為代表的本地民族汽車產(chǎn)業(yè),使其發(fā)展成更具出口競爭力的民族品牌。在發(fā)展中對資金的需求會加大,有需求便有供給,可以引導資金流入,促進本地企業(yè)發(fā)展,促進本地經(jīng)濟的發(fā)展。

在技術上,同樣要引進先進技術和適用技術。如為了發(fā)展本地金融業(yè),可以借鑒相鄰省份,具有類似業(yè)情的發(fā)展模式、發(fā)展路徑,結合本地特殊業(yè)情,以本地實際需要為準制定政策。安徽目前缺少技術上的創(chuàng)新,原有技術落后,因而要把創(chuàng)新放在十分重要的位置,更新理念,在融入長三角金融區(qū)時著重技術的引進。

人才引進上,人才在現(xiàn)階段是任何行業(yè)都需求的。對于落后的安徽來說,想要快速發(fā)展和提升,人才的引進是個捷徑。有了具有豐富知識、先進管理經(jīng)驗和較強實踐能力的人才可以帶來知識的“溢出效應”,使總收益大于投入的總成本,節(jié)約發(fā)展的時間、提高發(fā)展的效率。所以,政府應以各種優(yōu)惠措施挽留人才,給與他們優(yōu)厚待遇和良好的發(fā)展空間。

(四) 建立風險聯(lián)動防控措施

1. 建立風險預警體系

風險雖然不確定,但還是可以通過種種方法來預知并控制的。這就需要建立整個區(qū)域內的風險預警體系?？梢酝ㄟ^專門機構首先對區(qū)域內可能發(fā)生的風險類別、關聯(lián)度、危害程度等一一作出預測和評估,根據(jù)風險的以上信息制定預警指標以供參考。定時對以上各參數(shù)重新估計,不定時根據(jù)需要和當前形勢對各類風險追蹤分析。

2. 及時有效的風險處理

發(fā)生較大風險后,本著縮小化解的原則來處理。某個成員較小的風險使其不要蔓延至其他地區(qū),較大的風險要集中各成員的力量,通過自我救助、外部救助等形式,通過注資、募股、再貸款、收購、破產(chǎn)關閉等方法來處理。能夠繼續(xù)經(jīng)營的要堅決給予幫助,不能夠再繼續(xù)經(jīng)營或者救助成本十分巨大的也要毫不惋惜的令其關閉破產(chǎn)。對任何風險都要及時處理,卡住風險源頭,否則就有可能使小風險變大風險,大風險變巨大的風險。

3. 提高風險意識

任何認為加入一個區(qū)域就可以依靠別人來幫助自己的想法都是錯誤的。區(qū)域內是需要相互支持的,然而卻絕不是相互依賴。安徽省要加入長三角金融圈也不能放松風險意識,妄圖想要在風險發(fā)生的時候依靠他人來給予解決是不現(xiàn)實的,只有在風險發(fā)生已經(jīng)無法憑借自身的力量時,相互幫助才是義務。因而任何時候都不能放松風險意識。而正因為加入長三角金融圈可能面對更多更大的風險,我們更應該提高風險意識。

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(作者單位:安徽大學金融學院)