趙 仁 康， 佘 潔 楠

(南京師范大學(xué) 商學(xué)院，南京210046)

商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響

趙 仁 康， 佘 潔 楠

(南京師范大學(xué) 商學(xué)院，南京210046)

隨著我國金融市場開放度的不斷提高，商業(yè)銀行服務(wù)外包迅速發(fā)展。文章具體分析了我國商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響路徑，并選取我國13家商業(yè)銀行2001－2010年的面板數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證分析。研究表明:金融服務(wù)外包對銀行盈利能力短期有負(fù)面影響，但長期具有積極影響;對銀行成本效率短期影響不顯著，長期有負(fù)面影響;對銀行的安全穩(wěn)定性短期影響不顯著，長期具有正向影響。在此研究的基礎(chǔ)上，該研究提出有效的政策建議，以促進(jìn)我國銀行服務(wù)外包的發(fā)展。

服務(wù)外包;銀行績效;面板數(shù)據(jù)模型

一、引 言

20世紀(jì)90年代以來，信息技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)通信的飛速發(fā)展，使得社會分工日益細(xì)化，服務(wù)外包業(yè)務(wù)在全球范圍內(nèi)迅速發(fā)展，成為諸多企業(yè)追求競爭優(yōu)勢的重要策略之一。隨著經(jīng)濟(jì)金融全球化、一體化進(jìn)程的加速，在成本因素及技術(shù)升級的推動下，全球金融服務(wù)外包的規(guī)模已相當(dāng)可觀。金融服務(wù)外包是指金融企業(yè)持續(xù)利用外包服務(wù)商(可以是集團(tuán)內(nèi)的附屬實(shí)體或集團(tuán)以外的實(shí)體)來完成以前由自身承擔(dān)的業(yè)務(wù)活動。我國的金融服務(wù)外包起步較晚，但隨著我國金融市場開放度的不斷提高，國內(nèi)競爭環(huán)境變得日益復(fù)雜，商業(yè)銀行為了應(yīng)對不斷變化的市場環(huán)境，使其能夠在競爭中立于不敗之地，因而極為重視金融創(chuàng)新能力的提升，銀行服務(wù)外包的興起就是金融創(chuàng)新的重要表現(xiàn)。2002年，高陽公司與深圳發(fā)展銀行簽署外包合同，開創(chuàng)了中國銀行服務(wù)外包第一例，此后，諸多商業(yè)銀行紛紛開展服務(wù)外包業(yè)務(wù)?？紤]到商業(yè)銀行在我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的重要作用，商業(yè)銀行服務(wù)外包作為金融創(chuàng)新的重要手段之一，它的發(fā)展不僅關(guān)系到銀行自身的利益，也與整個(gè)金融市場的發(fā)展休戚相關(guān)，所以對商業(yè)銀行服務(wù)外包的深入研究極具現(xiàn)實(shí)意義。

我國的金融服務(wù)外包業(yè)務(wù)正處于起步階段，考慮到以下兩個(gè)原因，我國商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響不能簡單地套用現(xiàn)有的國外理論進(jìn)行解釋。首先，由于我國商業(yè)銀行服務(wù)外包業(yè)務(wù)的發(fā)展起步較晚，無論是外包的模式還是戰(zhàn)略選擇多是借鑒國外先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，但是不可忽視的是，我國的金融市場環(huán)境以及外包承接能力等方面與許多發(fā)達(dá)國家還存在較大的差距，這必然會帶來外包績效的差異;其次，商業(yè)銀行服務(wù)外包是銀行業(yè)務(wù)的剝離，來自外部的風(fēng)險(xiǎn)因素不可小覷，對外包業(yè)務(wù)的監(jiān)管也是一大難題，如果對風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管不得當(dāng)，很有可能適得其反，傷害銀行自身利益。從這兩點(diǎn)來看，我國商業(yè)銀行服務(wù)外包業(yè)務(wù)是否有助于銀行績效的提升，是否符合銀行金融創(chuàng)新的初衷，不一定如現(xiàn)有理論所解釋的那樣理想化，理論研究要與日益變化的現(xiàn)實(shí)同步，這就需要具體研究我國商業(yè)銀行服務(wù)外包到底是通過何種路徑對銀行績效產(chǎn)生影響，對績效的哪些方面產(chǎn)生影響，影響的力度如何，并通過實(shí)證分析的方法，找出發(fā)展中的不足之處，最終提出有效的政策建議，以促進(jìn)我國商業(yè)銀行服務(wù)外包的發(fā)展，提高銀行服務(wù)外包的績效，實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行核心競爭力的提升，使之更好地服務(wù)于我國經(jīng)濟(jì)社會的發(fā)展。

二、文獻(xiàn)綜述

國外對外包與企業(yè)績效關(guān)系的研究較早，已有的結(jié)論存在較大的分歧。Kotabe(1989)和Quinn(1992)等人的研究均認(rèn)為，將企業(yè)的非核心業(yè)務(wù)外包給專業(yè)化的企業(yè)，可以提高企業(yè)的績效;Gilley和Rasheed(2000)選取核心業(yè)務(wù)外包強(qiáng)度和周邊業(yè)務(wù)外包強(qiáng)度作為自變量，將企業(yè)績效作為因變量，將戰(zhàn)略和環(huán)境動態(tài)性作為控制變量，實(shí)證研究的結(jié)果與前者完全不同，認(rèn)為核心業(yè)務(wù)或外圍業(yè)務(wù)的外包強(qiáng)度對企業(yè)總體績效均無顯著影響;Bernd Grzig和Andreas Stephan(2002)的研究結(jié)論也有所不同，他們選取約43 000家德國制造企業(yè)為樣本，運(yùn)用1992—2000年的面板數(shù)據(jù)，以總營業(yè)盈余指標(biāo)作為企業(yè)績效，加入了控制變量，分析外包對公司績效的影響，結(jié)果顯示:服務(wù)外包對企業(yè)績效短期影響是負(fù)面的，但長期影響是正面的。Markus Fritsch和Kim Wullenwber(2007)等考慮到外包影響的時(shí)滯性問題，采用滯后期的虛擬變量來評價(jià)外包的長期影響，以1994—2005年間德國254家銀行的外包業(yè)務(wù)為研究對象，發(fā)現(xiàn)發(fā)包銀行的利潤率和成本效率都有顯著提高，并且這種增長是來源于員工生產(chǎn)效率的提升。Lars Bengtsson和Mandar Dabhilkar(2009)的研究針對知識密集型制造業(yè)外包對企業(yè)績效的影響，文章選取有代表性的瑞典工程工廠作為樣本，進(jìn)行大范圍的實(shí)地調(diào)查。調(diào)查結(jié)果顯示，制造業(yè)外包對工廠運(yùn)作績效沒有顯著影響。H．I．Hsiao和R．G．M．Kemp(2010)等主要通過實(shí)證的方法研究了物流行業(yè)外包業(yè)務(wù)對企業(yè)績效的影響，將外包業(yè)務(wù)分為包裝、運(yùn)輸管理、交通運(yùn)輸和分銷網(wǎng)絡(luò)管理四個(gè)層級，研究顯示不同層級對企業(yè)績效的影響各不相同，表明外包業(yè)務(wù)對企業(yè)績效的影響還與企業(yè)的價(jià)值鏈相關(guān)。

國內(nèi)學(xué)者對金融服務(wù)外包的研究已有些成果，但受到國內(nèi)金融服務(wù)外包發(fā)展時(shí)間短、金融服務(wù)外包行業(yè)較不成熟等因素影響，理論創(chuàng)新較少，尚未形成對我國金融服務(wù)外包有針對性的理論體系，極少數(shù)國內(nèi)學(xué)者就服務(wù)外包與企業(yè)績效的問題進(jìn)行了研究。李靜(2006)采用的是 Gilley和Rasheed(2000)的方法，對制造業(yè)外包和物流業(yè)外包進(jìn)行研究，將外包分為核心與外圍業(yè)務(wù)，通過發(fā)放調(diào)查問卷的方式收集樣本數(shù)據(jù)，分析發(fā)現(xiàn)外包對企業(yè)績效的影響并不顯著。陳菲(2007)則選取了企業(yè)的競爭績效、運(yùn)作績效和財(cái)務(wù)績效三個(gè)指標(biāo)，使用信度分析法和因子分析法，分析服務(wù)外包對企業(yè)績效的影響，得出的結(jié)論是:采用服務(wù)外包，能夠提高企業(yè)的運(yùn)作績效，但同時(shí)會降低企業(yè)的財(cái)務(wù)績效水平。王萬山、胡曉(2008)在研究銀行服務(wù)外包對績效的影響時(shí)，考慮到外包影響的時(shí)滯問題，采用虛擬變量研究方法，研究顯示:外包短期內(nèi)會增加銀行成本，降低成本效率，但外包效果會在長期內(nèi)顯現(xiàn)，對成本效率產(chǎn)生有利影響。左小德(2009)運(yùn)用了Borda的研究方法對銀行IT外包風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了評估，并分析了風(fēng)險(xiǎn)的控制和防范策略，為銀行業(yè)IT外包風(fēng)險(xiǎn)管理提供了一個(gè)實(shí)用而有效的管理范式，使外包服務(wù)能夠優(yōu)化銀行業(yè)務(wù)流程，提高服務(wù)效率。李王(2010)研究了金融服務(wù)外包對商業(yè)銀行盈利能力、安全穩(wěn)定性、未來發(fā)展能力這三個(gè)方面的影響，研究結(jié)果為:外包對銀行凈資產(chǎn)收益率有正向的促進(jìn)作用，并且外包對凈資產(chǎn)收益率有著顯著影響，表明外包能提高銀行的財(cái)務(wù)能力;然而銀行外包對資本充足率的影響并不顯著，表明外包和銀行安全穩(wěn)健性方面沒有聯(lián)系;從實(shí)際利潤增長率來看，外包起了反向作用。李勇(2012)的研究側(cè)重于金融服務(wù)外包對農(nóng)村金融的推動作用，認(rèn)為金融服務(wù)外包具有降低金融機(jī)構(gòu)成本、提高金融機(jī)構(gòu)整體運(yùn)行效率和增強(qiáng)金融機(jī)構(gòu)核心競爭力等積極作用。

縱觀國內(nèi)外學(xué)者與該選題有關(guān)的研究，可以發(fā)現(xiàn)，理論研究已日趨成熟，實(shí)證研究的運(yùn)用也越來越多，但是結(jié)合了本國金融市場的具體情況，有針對性地對銀行業(yè)這一具體行業(yè)的外包問題進(jìn)行的研究還很少，還有待進(jìn)一步深入研究。

三、商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效影響的路徑分析

(一)理論基礎(chǔ)

在研究銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響這一問題時(shí)，必須明確銀行服務(wù)外包產(chǎn)生的根源，即服務(wù)外包出現(xiàn)的直接動力。對銀行績效的測度涉及眾多方面，服務(wù)外包對不同方面的影響路徑也各不相同，因而對其影響的研究不能片面地只研究績效的某一方面，本文試圖從銀行績效的三個(gè)方面入手，從不同角度進(jìn)行具體分析:

1．外包對銀行成本效率的影響

根據(jù)交易成本理論所述，企業(yè)和市場是兩種可以相互替代的資源配置機(jī)制，為節(jié)約交易費(fèi)用，企業(yè)作為代替市場的新型交易形式而存在。那么企業(yè)邊界的最合理狀態(tài)就是邊際的市場交易成本等于邊際的企業(yè)內(nèi)部交易成本，［2］10可以認(rèn)為，交易費(fèi)用決定了企業(yè)的存在。從這個(gè)角度來講，企業(yè)采取不同的組織方式例如服務(wù)外包，其最終目的是為了節(jié)約交易費(fèi)用。商業(yè)銀行在其成長過程中，業(yè)務(wù)的增長會帶來組織規(guī)模的擴(kuò)大，企業(yè)效率的下降，因此企業(yè)內(nèi)部交易成本往往會隨之增加，當(dāng)內(nèi)部交易成本增加，以致超過市場交易成本時(shí)，銀行會對其組織架構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，服務(wù)外包就是其中重要的手段之一。銀行通過服務(wù)外包不僅可以減少管理工作的繁復(fù)，從而降低企業(yè)內(nèi)部交易費(fèi)用，還可以利用接包方的專業(yè)化服務(wù)，減少對交易對象信息的搜尋成本，從而使市場交易費(fèi)用減少，以提高企業(yè)的經(jīng)營管理效率。

2．外包對銀行盈利能力的影響

企業(yè)競爭力問題是企業(yè)戰(zhàn)略研究的重點(diǎn)，它關(guān)乎到企業(yè)的生存發(fā)展。核心競爭力理論向我們闡述了企業(yè)應(yīng)該確定自己的核心業(yè)務(wù)和核心優(yōu)勢，如果某項(xiàng)業(yè)務(wù)不是其核心業(yè)務(wù)，但它對企業(yè)的核心競爭力很重要，那么可以將其外包給專業(yè)公司，使企業(yè)能夠?qū)⒂邢拶Y源投入到核心業(yè)務(wù)中，創(chuàng)造核心優(yōu)勢，最終提高企業(yè)核心競爭力。［2］12商業(yè)銀行作為營利性金融機(jī)構(gòu)，除核心業(yè)務(wù)以外還存在大量支持性的非核心業(yè)務(wù)，必然會面臨資源的稀缺性，只有將有限的資源集中在核心業(yè)務(wù)發(fā)展上，將非核心業(yè)務(wù)外包給具有核心競爭力的接包方，才能夠增強(qiáng)盈利能力，以其競爭優(yōu)勢贏得市場。

3．外包對銀行安全穩(wěn)定性的影響

邁克爾·波特曾指出，“每一個(gè)企業(yè)都是在設(shè)計(jì)、生產(chǎn)、銷售、發(fā)送和輔助其產(chǎn)品的過程中進(jìn)行種種活動的集合體。所有這些活動可以用一個(gè)價(jià)值鏈來表明”。價(jià)值鏈理論是從企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造以及競爭優(yōu)勢的角度深入分析外包模式的有效工具，［3］該理論著眼于企業(yè)運(yùn)行中的各個(gè)環(huán)節(jié)，認(rèn)為企業(yè)應(yīng)將價(jià)值鏈中的薄弱環(huán)節(jié)轉(zhuǎn)移出去以保障價(jià)值鏈的穩(wěn)定性，但需要注意的是，企業(yè)必須與相關(guān)聯(lián)企業(yè)(這里指接包方)建立比較穩(wěn)定的聯(lián)系。商業(yè)銀行應(yīng)從價(jià)值鏈角度將其業(yè)務(wù)區(qū)分開，對于附加價(jià)值低、技術(shù)要求高的后臺支持業(yè)務(wù)，例如IT系統(tǒng)建設(shè)等，銀行可以通過業(yè)務(wù)外包，利用外部力量使其薄弱環(huán)節(jié)得到加強(qiáng)，從而使價(jià)值鏈各個(gè)環(huán)節(jié)得到強(qiáng)化，避免由于某一薄弱環(huán)節(jié)運(yùn)行的失誤而影響到整個(gè)業(yè)務(wù)流程的安全穩(wěn)定性。

(二)商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響路徑

交易成本理論，核心競爭力理論以及價(jià)值鏈理論從不同角度解釋了選擇外包的動力所在，同時(shí)也解釋了外包的效益所在，故將其運(yùn)用到服務(wù)外包對銀行績效影響的分析上同樣適用。根據(jù)不同理論分析的側(cè)重點(diǎn)，文章分別從成本效率、盈利能力、安全穩(wěn)定性三方面來測度銀行績效，商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響路徑分析總結(jié)如下:

上述針對銀行績效的不同方面作出的影響路徑分析，隱含了筆者對影響效果提出的三項(xiàng)假設(shè)，這有待實(shí)證的檢驗(yàn)。假設(shè)分別是:

H1:金融服務(wù)外包對銀行盈利能力有正向影響;

H2:金融服務(wù)外包對銀行成本效率有正向影響;

H3:金融服務(wù)外包對銀行安全穩(wěn)定性有正向影響。

圖1 商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行財(cái)務(wù)績效的影響路徑

四、商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效影響的實(shí)證分析

(一)變量選擇

1．因變量

根據(jù)上述分析，本文將建立三個(gè)模型，對銀行財(cái)務(wù)績效的三個(gè)方面分別進(jìn)行實(shí)證分析。文章選用CIR(成本收入比)作為衡量銀行成本效率的指標(biāo)，它是銀行營業(yè)費(fèi)用與營業(yè)收入的比率，反映出銀行每一單位的收入需要支出多少成本，該比率越低，說明銀行單位收入的成本支出越低，成本效率越高;選用ROA(資產(chǎn)收益率)作為銀行盈利能力的衡量指標(biāo)，該指標(biāo)越高，表明銀行盈利能力越強(qiáng)，核心競爭力越強(qiáng);選用RCCA(核心資本充足率)作為銀行安全穩(wěn)定性的衡量指標(biāo)，該指標(biāo)越高，表明銀行經(jīng)營的安全穩(wěn)定性越強(qiáng)。

2．自變量——外包活動變量

考慮到金融服務(wù)外包合同具體金額的不可獲得，所以外包活動變量以虛擬變量表示。本文將借鑒王萬山、胡曉(2008)的研究方法，統(tǒng)計(jì)銀行的整體外包業(yè)務(wù)，即只統(tǒng)計(jì)某一商業(yè)銀行總行或全行的外包業(yè)務(wù)，若僅是其中某一分行或支行的外包業(yè)務(wù)則不統(tǒng)計(jì)在內(nèi)。且筆者認(rèn)為外包活動應(yīng)是作為存量概念，而非流量概念來考察，因此本文以外包合同的簽訂日期為基準(zhǔn)，追蹤外包合同的期限，記入在當(dāng)年的外包活動統(tǒng)計(jì)中，［4］以O(shè)Tt表示;考慮到服務(wù)外包對銀行績效影響的時(shí)滯性，將OTt+1和OTt+2也作為滯后期虛擬變量引入模型，分別表示的是外包活動發(fā)生的一年后和兩年后。

3．控制變量

綜合現(xiàn)有對于銀行績效影響因素的研究，并且借鑒Kim(2007)等人的研究方法，本文選取的控制變量包括四項(xiàng):X1(銀行總資產(chǎn))，X2(股東權(quán)益比)、X3(凈利差)、X4(銀行體制)。其中股東權(quán)益比為股東權(quán)益與總資產(chǎn)之比，其值越高表明銀行自有資產(chǎn)規(guī)模越大，有助于銀行穩(wěn)定運(yùn)行;凈利差計(jì)算方法為銀行利息凈收入除以總資產(chǎn)，反映了銀行在資金交易過程中的價(jià)格行為，體現(xiàn)商業(yè)銀行自身的效率(Drakos，2003);銀行體制為虛擬變量，國有銀行則取1，其他為0。

(二)數(shù)據(jù)來源及處理

本文選取我國資產(chǎn)規(guī)模最大的13家商業(yè)銀行2001—2010年的數(shù)據(jù)作為樣本進(jìn)行研究。13家商業(yè)銀行包括中國銀行、農(nóng)業(yè)銀行、建設(shè)銀行、工商銀行、交通銀行這五大國有商業(yè)銀行以及中信、光大、華夏、民生、深發(fā)展、招商、興業(yè)、浦發(fā)八家商業(yè)銀行。

文章中涉及的銀行相關(guān)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)來源于國泰安數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)提供的上市銀行資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表、損益表，少數(shù)缺失數(shù)據(jù)摘自各銀行網(wǎng)站公開的當(dāng)年度財(cái)務(wù)報(bào)告;為了回歸結(jié)果的精確性，對銀行總資產(chǎn)取對數(shù)，以生成的新序列LN-ASSET作為控制變量X1。

為保證外包活動發(fā)生的真實(shí)性，所以本文不采用問卷調(diào)查等間接形式，而是借助于公開披露信息，對自變量外包情況的統(tǒng)計(jì)均來源于各銀行公開披露的信息整理，并且詳細(xì)了解外包合同的簽訂日期、外包合同期限、外包業(yè)務(wù)范圍，以便確定自變量和滯后期虛擬變量的取值。

(三)模型設(shè)定

針對金融服務(wù)外包對商業(yè)銀行成本效率、盈利能力、安全穩(wěn)定性三方面的影響，構(gòu)建如下三個(gè)方程:

其中 ROAi，t，CIRi，t，RCCAi，t作為被解釋變量，分別代表第i銀行第t年的相應(yīng)財(cái)務(wù)指標(biāo);αi為待估系數(shù)向量，εi，t為隨機(jī)擾動項(xiàng);X1，X2，X3，X4為上文所述的四個(gè)控制變量;OTt為因變量外包活動向量，OTt+1，OTt+2為其滯后期虛擬變量。

(四)回歸結(jié)果分析

結(jié)合上述模型的設(shè)定，本文利用eviews軟件對面板數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸分析。對面板數(shù)據(jù)的分析首先要確定面板數(shù)據(jù)模型的選取，考慮到研究個(gè)體的差異性，擬選用個(gè)體隨機(jī)效應(yīng)模型進(jìn)行分析，進(jìn)行HAUSMAN檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果分別為:Prob=0．053 ＞0．05，Prob=0．051 ＞0．05，Prob=0．14 ＞0．05，根據(jù)檢驗(yàn)確定使用個(gè)體隨機(jī)效應(yīng)模型。模型的回歸結(jié)果如表1所示:

從回歸結(jié)果看，三個(gè)模型中的控制變量回歸大多顯著通過。如銀行總資產(chǎn)、股東權(quán)益比、凈利差均與資產(chǎn)收益率成正向關(guān)系，與上文預(yù)期一致，銀行體制虛擬變量的回歸系數(shù)為負(fù)，說明國有商業(yè)銀行受體制制約，對其盈利能力有一定的負(fù)面影響。

表1 eviews回歸結(jié)果

本文主要分析外包虛擬變量的回歸結(jié)果。由上表可以看出，外包服務(wù)對資產(chǎn)收益率的影響，短期內(nèi)表現(xiàn)為負(fù)數(shù)，這表明銀行服務(wù)外包的初期非但不能帶來盈利能力的增強(qiáng)，還會使贏利減少，這主要是因?yàn)榻M織結(jié)構(gòu)的調(diào)整，有限資源的重新分配使得銀行業(yè)務(wù)的整體運(yùn)行不能隨即做出迅速反應(yīng)，從而導(dǎo)致在短時(shí)期內(nèi)不能夠合理調(diào)度，將有限資源高效運(yùn)用于核心業(yè)務(wù)上;但從長期來看，外包虛擬變量的滯后一期和滯后兩期均對銀行盈利能力有顯著正向影響，這與上文中的理論假設(shè)一致，說明銀行選擇服務(wù)外包確能讓銀行的有限資源集中，以增強(qiáng)自身的核心競爭力，從而促進(jìn)盈利能力的提升。服務(wù)外包對銀行成本收入比在短期內(nèi)影響不明顯，這主要是因?yàn)橛绊戙y行經(jīng)營效率的因素眾多，且影響力度較強(qiáng)，從回歸結(jié)果中也可以發(fā)現(xiàn)，凈利差、股東權(quán)益、銀行體制等控制變量的回歸系數(shù)都很大，且影響顯著，所以短期內(nèi)金融服務(wù)外包對銀行成本效率并不能產(chǎn)生顯著影響;從長期來看，外包的滯后一期、滯后兩期虛擬變量回歸系數(shù)均為正數(shù)，且表明隨著服務(wù)外包的開展，銀行成本收入比會變大，即銀行經(jīng)營效率會下降，這與上文分析所得的假設(shè)相違背，這是因?yàn)樵谖覈鹑诜?wù)外包市場還不成熟，銀行在選擇服務(wù)外包接包方以及外包后的監(jiān)督管理、風(fēng)險(xiǎn)防范方面所需要的搜尋成本等市場交易費(fèi)用比較大，因而影響到經(jīng)營的效率。金融服務(wù)外包在短期內(nèi)對銀行安全穩(wěn)定性影響不明顯，但在長期會有正向影響，且可以看出，隨著滯后期的延長，影響系數(shù)會變大，這表明服務(wù)外包可以加強(qiáng)企業(yè)價(jià)值鏈的安全穩(wěn)定性。

五、結(jié)論及政策建議

綜上所述，商業(yè)銀行服務(wù)外包對銀行績效的影響大多存在時(shí)滯性，且基本呈現(xiàn)正向影響，因此，推進(jìn)我國銀行業(yè)服務(wù)外包的發(fā)展具有積極意義。但由于我國金融市場的特殊環(huán)境，金融服務(wù)外包正處于起步階段，還不成熟，因此，對銀行績效的不同方面的作用路徑不同，產(chǎn)生的影響也有區(qū)別，所以，在一些方面，銀行與接包方的接洽還需要較長時(shí)期的磨合，以達(dá)到銀行開展服務(wù)外包的初衷。針對上述分析，提出如下政策建議，使外包活動能夠有助于銀行績效的提升。

(一)對商業(yè)銀行的政策建議

首先，我國商業(yè)銀行目前的服務(wù)外包業(yè)務(wù)還較少，范圍較小，銀行業(yè)務(wù)外包主要集中在:IT系統(tǒng)外包、信用卡數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)、呼叫中心等少數(shù)業(yè)務(wù)部門。商業(yè)銀行應(yīng)該在明確其自身經(jīng)營的核心業(yè)務(wù)產(chǎn)品，在服務(wù)外包決策過程中認(rèn)真分析本機(jī)構(gòu)的核心競爭力和戰(zhàn)略方向，關(guān)注低附加值價(jià)值鏈的部門，確定可以外包的業(yè)務(wù)內(nèi)容，盡可能擴(kuò)大金融服務(wù)外包的范圍，以達(dá)到資源最優(yōu)配置、節(jié)約成本、提高服務(wù)質(zhì)量和經(jīng)營效率的目的。

其次，由于服務(wù)外包的效用發(fā)揮在很大程度上依賴于商業(yè)銀行與承接方的緊密合作，且服務(wù)外包的影響作用存在時(shí)滯性，時(shí)間跨度較大，容易出現(xiàn)金融服務(wù)外包風(fēng)險(xiǎn)，因而銀行加強(qiáng)其內(nèi)控管理，嚴(yán)防外包風(fēng)險(xiǎn)極為重要，銀行的管理層應(yīng)把外包風(fēng)險(xiǎn)的管理加入到全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系中。商業(yè)銀行可以成立專門的外包風(fēng)險(xiǎn)管理委員會，研究和解決服務(wù)外包過程中遇到的各種問題，采取防范措施，提取一定的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金應(yīng)對可能的外包損失。［5］在選擇外包提供商方面，要充分評估服務(wù)提供商的財(cái)務(wù)狀況和技術(shù)水平，簽訂完備的外包合同，明確外包服務(wù)內(nèi)容以及雙方的權(quán)利和義務(wù)，同時(shí)制定應(yīng)急預(yù)案防范突發(fā)事件的發(fā)生。

(二)對金融服務(wù)外包市場的政策建議

對于服務(wù)外包的監(jiān)督管理，除了要從商業(yè)銀行層面加以規(guī)范，還應(yīng)當(dāng)上升到市場和政府的層面。推進(jìn)金融服務(wù)外包的發(fā)展，必須要依賴于一個(gè)有效的、競爭性的金融服務(wù)外包市場，目前金融服務(wù)外包市場從某種意義上來講還屬于買方壟斷市場，因此需要引入競爭機(jī)制，規(guī)范金融服務(wù)外包市場;此外，我國還缺乏對外包服務(wù)供應(yīng)商的資質(zhì)評估、市場準(zhǔn)入和退出條件、風(fēng)險(xiǎn)防范等問題的制度規(guī)范，政府相關(guān)部門應(yīng)當(dāng)出臺針對性的法規(guī)加以規(guī)范。完善金融服務(wù)外包市場的建設(shè)，才能有效減少銀行在服務(wù)外包過程中的搜尋、決策以及監(jiān)督管理成本，從而發(fā)揮服務(wù)外包的效用，最終提升商業(yè)銀行的績效。

［1］ Masaaki Kotabe，Michael J Mol．Outsourcing and Financial Performance:A Negative Curvilinear Effect［J］．Journal of Purchasing ＆ Supply Management，2009，15:205-213．

［2］李靜．資源外包與企業(yè)競爭能力、企業(yè)績效關(guān)系研究［D］．杭州:浙江大學(xué)，2006．

［3］張達(dá)凱．服務(wù)外包戰(zhàn)略決策［M］．北京:化學(xué)工業(yè)出版社，2009．

［4］王萬山，胡曉．中國商業(yè)銀行服務(wù)外包對財(cái)務(wù)績效的影響——基于面板數(shù)據(jù)模型的實(shí)證分析［J］．山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)，2008，(8):96-100．

［5］曾康霖，余保福．金融服務(wù)外包的風(fēng)險(xiǎn)控制及監(jiān)督研究［J］．金融論壇，2006，(6):20-25．

Abstract:With the increasing openness of China＇s financial market，the commercial bank service outsourcing has enjoyed rapid development．This paper，based on the empirical analysis of the panel data from 2001 to 2010 in thirteen Chinese commercial banks，discusses how China＇s commercial bank service outsourcing has affected commercial bank performance．Research shows that，as to financial service outsourcing，it produces a negative effect on bank profitability in a short term but a positive one in a long term;it exerts no obvious influence on bank cost efficiency in a short term but a negative one in a long term;it has no significant impact on the safety and stability of the bank in a short term but a positive one in a long term．Based on these findings，the author gives some effective policy suggestions to help promote the development of China＇s bank service outsourcing．

Key words:service outsourcing;bank performance;panel data model

(責(zé)任編輯:周成璐)

The Impact of Commercial Bank Service Outsourcing on Bank Performance

ZHAO Ren-kang，SHE Jie-nan
(School of Business，Nanjing Normal University，Nanjing 210046，China)

F832．33

A

1007-6522(2012)05-0082-08

2012-03-26

趙仁康(1955- )，男，江蘇省蘇州市人。南京師范大學(xué)商學(xué)院副院長，《南京師范大學(xué)學(xué)報(bào)》主編，教授，博士生導(dǎo)師，江蘇省世界經(jīng)濟(jì)學(xué)會副會長，中國世界經(jīng)濟(jì)學(xué)會理事，研究方向:國際服務(wù)貿(mào)易、經(jīng)濟(jì)全球化和多邊貿(mào)易體系等。

10．3969/j．issn 1007-6522．2012．05．007