李兵

摘 要 并購活動不僅是企業(yè)資本運營的重要形式，也是企業(yè)戰(zhàn)略投資的重要措施之一。本文對公司并購中的稅收政策進行研究，旨在能有助于企業(yè)在并購活動中合法地、科學地、全面地開展納稅籌劃，充分的地利用國家的相關稅收政策，避免不必要的成本的支出。

關鍵詞 企業(yè)并購 增值稅 營業(yè)稅 企業(yè)所得稅

按照我國現(xiàn)行稅制，目前的企業(yè)并購涉及的主要稅種包括增值稅、營業(yè)稅、企業(yè)所得稅、個人所得稅、預提稅、印花稅、遺產(chǎn)與贈與稅等，其中，主要是增值稅、營業(yè)稅以及企業(yè)所得稅的稅收政策。

一、并購中的增值稅的稅收政策

增值稅是以商品生產(chǎn)和流通中各個環(huán)節(jié)的新增價值額或商品附加值額為征稅對象的一種流轉稅。

公司并購中因涉及實物資產(chǎn)的流轉并重新計價，采用公允價值的計量屬性，同原來資產(chǎn)的歷史成本進行比較，有時會產(chǎn)生增值額，對這部分增值額有時需要征稅。根據(jù)《關于納稅人資產(chǎn)重組有關增值稅問題的公告》（國稅發(fā)[2011]13號）的規(guī)定：“納稅人在資產(chǎn)重組過程中，通過合并、分立、出售、置換等方式，將全部或者部分實物資產(chǎn)以及與其相關聯(lián)的債權、負債和勞動力一并轉讓給其他單位和個人，不屬于增值稅的征稅范圍，其中涉及的貨物轉讓，不征收增值稅?！?/p>

該規(guī)定確定了在資產(chǎn)重組中對于實物資產(chǎn)以及與其關聯(lián)的債權、負債和勞動力一并轉讓的凈權益交易不征收增值稅，免稅的條件極為寬松，不管是全部轉讓還是部分轉讓都可以享受免稅待遇，能夠有效地促進存量資產(chǎn)的優(yōu)化配置。

二、并購中的營業(yè)稅的稅收政策

營業(yè)稅是以應稅商品或勞務的銷售收入額或營業(yè)收入額為征稅對象的一種稅。

在公司并購中會涉及無形資產(chǎn)或不動產(chǎn)的流轉，而轉讓無形資產(chǎn)或銷售不動產(chǎn)的單位和個人是營業(yè)稅的納稅人，所以公司并購中可能涉及營業(yè)稅的繳納問題。根據(jù)《國家稅務總局關于轉讓企業(yè)產(chǎn)權不征營業(yè)稅問題的批復》（國稅函[2002]165號）的規(guī)定：“轉讓企業(yè)產(chǎn)權是整體轉讓企業(yè)資產(chǎn)、債權、債務及勞動力的行為，其轉讓價格不僅僅是由資產(chǎn)價值決定的，與企業(yè)銷售不動產(chǎn)、轉讓無形資產(chǎn)的行為完全不同。因此，轉讓企業(yè)產(chǎn)權的行為不屬于營業(yè)稅征收范圍，不應征收營業(yè)稅?！蓖瑫r在《財政部、國家稅務總局關于股權轉讓有關營業(yè)稅問題的通知》（財稅[2002]191號）中指出：“以無形資產(chǎn)、不動產(chǎn)投資入股，參與接受投資方利潤分配，共同承擔投資風險的行為，不征收營業(yè)稅；對股權轉讓不征收營業(yè)稅。”這明確了企業(yè)在產(chǎn)權轉讓和股權轉讓中免征營業(yè)稅豍。公司并購過程中無論是無形資產(chǎn)、不動產(chǎn)，還是將股權作為支付對價的情形下，公司的現(xiàn)金流量并無增加，現(xiàn)金納稅能力并無增強，因此對于公司并購中的上述行為免征營業(yè)稅是符合稅法原理的。

三、并購中的企業(yè)所得稅的稅收政策

根據(jù)2009年4月30日財政部和國家稅務總局聯(lián)合頒發(fā)的《關于企業(yè)重組業(yè)務企業(yè)所得稅處理若干問題的通知》的規(guī)定，根據(jù)不同的條件將企業(yè)并購的所得稅稅務處理規(guī)定劃分為一般性稅務處理規(guī)定和特殊性稅務處理規(guī)定，一般性的稅務處理就是應稅并購，而特殊性稅務處理就是免稅并購。

對于一般性的稅務處理，總的原則就是：無論是涉及資產(chǎn)還是股權，計稅基礎均按照其公允價值予以計量，當期確認相關的利得和損失，并購后目標企業(yè)的虧損不得結轉彌補至并購公司。

當企業(yè)并購重組時符合下列條件的，適用特殊性稅務處理規(guī)定：（1）具有合理的商業(yè)目的，且不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的。（2）被收購、合并或分立部分的資產(chǎn)或股權比例符合本通知規(guī)定的比例。（3）企業(yè)重組后的連續(xù)12個月內不改變重組資產(chǎn)原來的實質性經(jīng)營活動。（4）重組交易對價中涉及股權支付金額符合本通知規(guī)定比例。（5）企業(yè)重組中取得股權支付的原主要股東，在重組后連續(xù)12個月內，不得轉讓所取得的股權。

特殊性稅務處理規(guī)定豎：

（1）企業(yè)債務重組確認的應納稅所得額占該企業(yè)當年應納稅所得額50%以上，可以在5個納稅年度的期間內，均勻計入各年度的應納稅所得額。企業(yè)發(fā)生債權轉股權業(yè)務，對債務清償和股權投資兩項業(yè)務暫不確認有關債務清償所得或損失，股權投資的計稅基礎以原債權的計稅基礎確定。

（2）股權收購，收購企業(yè)購買的股權不低于被收購企業(yè)全部股權的75%，且收購企業(yè)在該股權收購發(fā)生時的股權支付金額不低于其交易支付總額的85%，可以選擇按以下規(guī)定處理：第一，被收購企業(yè)的股東取得收購企業(yè)股權的計稅基礎，以被收購股權的原有計稅基礎確定。第二，收購企業(yè)取得被收購企業(yè)股權的計稅基礎，以被收購股權的原有計稅基礎確定。第三，收購企業(yè)、被收購企業(yè)的原有各項資產(chǎn)和負債的計稅基礎和其他相關所得稅事項保持不變。

（3）資產(chǎn)收購，受讓企業(yè)收購的資產(chǎn)不低于轉讓企業(yè)全部資產(chǎn)的75%，且受讓企業(yè)在該資產(chǎn)收購發(fā)生時的股權支付金額不低于其交易支付總額的85%，可以選擇按以下規(guī)定處理：第一，轉讓企業(yè)取得受讓企業(yè)股權的計稅基礎，以被轉讓資產(chǎn)的原有計稅基礎確定。第二，受讓企業(yè)取得轉讓企業(yè)資產(chǎn)的計稅基礎，以被轉讓資產(chǎn)的原有計稅基礎確定。

（4）企業(yè)合并，企業(yè)股東在該企業(yè)合并發(fā)生時取得的股權支付金額不低于其交易支付總額的85%，以及同一控制下且不需要支付對價的企業(yè)合并，可以選擇按以下規(guī)定處理：第一，合并企業(yè)接受被合并企業(yè)資產(chǎn)和負債的計稅基礎，以被合并企業(yè)的原有計稅基礎確定。第二，被合并企業(yè)合并前的相關所得稅事項由合并企業(yè)承繼。