楊淑娟　劉明顯

摘 要：金融生態(tài)理論的形成，使得金融理論的研究突破了原來的就“金融論金融”的狹小視野范圍，為金融理論研究開辟了一片嶄新的理論視野，使之廣泛深入到日常經濟、社會生活的各個領域。從國內外兩個方面對金融生態(tài)環(huán)境研究的前沿進展進行分析、歸納和總結，并進行簡單評價。

關鍵詞：金融生態(tài)；生態(tài)環(huán)境；生態(tài)系統(tǒng)

中圖分類號：F830 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2014）13-0128-04

優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，對于推進信用體系建設和市場意識、商業(yè)文化建設，乃至促進地方行政、司法、執(zhí)法部門的職能轉變，促進區(qū)域經濟、社會和諧發(fā)展都有重要的現實意義。

一、國內研究現狀

“金融生態(tài)”的概念屬于中國學者首創(chuàng)，現有研究主要集中于國內學者。主要包括金融生態(tài)的環(huán)境、運作機制、法律條件、利用金融生態(tài)理論研究金融生態(tài)與區(qū)域經濟增長問題、農村金融生態(tài)問題研究和區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境評價方法等研究領域。

（一）“金融生態(tài)”概念的提出

白欽先教授在2001年將“可持續(xù)發(fā)展”理念引申到金融領域，在國內最早提出“金融生態(tài)環(huán)境”這一概念。他提出的金融生態(tài)環(huán)境，是特定的金融生態(tài)環(huán)境以其環(huán)境容量和“凈化”能力對經濟活動會產生的約束性影響。周小川（2004）第一次系統(tǒng)地將生態(tài)學概念系統(tǒng)地引申到金融領域，強調用生態(tài)學的方法來考察金融發(fā)展問題，通過完善法律制度等改進金融生態(tài)環(huán)境的途徑來支持和推動整個金融系統(tǒng)的改革和發(fā)展。周小川作為金融生態(tài)理論的早期倡言、闡釋明確、推廣最有力者，引起了國內學術界對金融生態(tài)理論研究的空前關注。

（二）“金融生態(tài)”概念的界定

圍繞金融生態(tài)的內涵和外延，國內學者進行了廣泛的探討與研究。目前對金融生態(tài)這個概念有很多不同的解釋?？傮w而言，學術界對“金融生態(tài)”概念的界定主要形成了兩種觀點：金融生態(tài)環(huán)境觀和金融生態(tài)系統(tǒng)觀。

金融生態(tài)環(huán)境觀主要從金融外部運行機制或基礎條件等方面出發(fā)來探討其實現的相關運作機理，側重金融生態(tài)在金融與經濟、社會和諧發(fā)展中的重要性。如蘇寧（2005）認為，金融生態(tài)是一個比喻，它不是指金融業(yè)內部的運作，而是借用生態(tài)學的概念，來比喻金融業(yè)運作環(huán)境。易憲容（2004）認為，金融生態(tài)應該包括整個金融市場得以生成的環(huán)境。曾康霖（2005）認為金融生態(tài)實質是金融環(huán)境，且金融生態(tài)不能等同于金融管理。

金融生態(tài)系統(tǒng)觀則認為，金融生態(tài)是一種開放復雜的巨系統(tǒng)，應包括金融生態(tài)主體、生態(tài)環(huán)境、生態(tài)調節(jié)三個方面。金融生態(tài)建設既包括生態(tài)環(huán)境的改善，又包括生態(tài)主體的改造和生態(tài)調節(jié)機制的完善。如李揚（2005）把金融生態(tài)系統(tǒng)界說為由金融主體及其賴以存在和發(fā)展的金融生態(tài)環(huán)境構成。徐諾金（2005）把金融生態(tài)概括為各種金融組織為了生存和發(fā)展，與其生存環(huán)境之間及內部金融組織之間在長期的密切聯(lián)系和相互作用過程中，通過分工、合作所形成的具有一定結構特征，執(zhí)行一定功能作用的動態(tài)平衡系統(tǒng)。張鵬、姜玉東（2005）把金融生態(tài)概括為在一定時空范圍內，金融市場、金融機構、金融產品要素之間及其與外部制度環(huán)境之間相互作用過程中，通過分工、合作所形成的具有一定結構特征，執(zhí)行一定功能作用的動態(tài)平衡系統(tǒng)。

（三）對金融生態(tài)水平評價的研究

大部分學者對金融生態(tài)環(huán)境評價標準和指標的研究大多從地區(qū)層面展開。《中國城市金融生態(tài)環(huán)境評價》提供了對國內291個城市的金融資產質量和50個城市的金融生態(tài)環(huán)境的評估和排名。同時，李揚等人（2005）提出了一套對城市金融生態(tài)進行綜合評價的富有啟迪性的分析方法。程亞男等（2006）以區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境為研究對象，從評價指標體系構建層面闡述了一種健康金融生態(tài)環(huán)境的理想狀態(tài)模式。他認為，金融生態(tài)環(huán)境評價指標體系應包含定量和定性兩個指標體系，定量指標設計包括經濟發(fā)展水平、金融資源水平、社會信用和法制環(huán)境三個目標層、14個準則層；定性評價包括金融法律法規(guī)的完善程度和執(zhí)行狀況等四項標準，從可操作層面為央行、政府及相關部門決策、構建和諧金融生態(tài)環(huán)境提供了諸多有益的參考和借鑒。

（四）對金融生態(tài)作用的研究

部分學者對金融生態(tài)的作用進行了相關研究。宋逢明（2005）研究認為，金融生態(tài)環(huán)境的改善使得經濟系統(tǒng)建立了一種自我調控機制。在該機制作用下，制度得以有效運行。一個良好的外部金融生態(tài)環(huán)境，將有利于中國的銀行業(yè)發(fā)展自己的核心競爭力。朱德位（2006）認為，改善金融生態(tài)，有利于防范和化解金融風險，降低金融機構不良貸款；有利于優(yōu)化區(qū)域環(huán)境，更好地促進地區(qū)經濟發(fā)展；；提高企業(yè)和廣大群眾的誠信意識和風險意識，促進社會信用體系建設；有利于改善貨幣政策傳導機制，提高中央銀行金融調控的有效性。

（五）金融生態(tài)的運作機制及相關金融主體的研究

易憲容等（2006）認為，制度決定了各個金融主體的行為方式和選擇邊界，并由此決定了金融主體之間的關系。他進一步論述，只有基礎性制度才是金融生態(tài)的核心，中國惡劣的金融生態(tài)質量，其根本原因就在于基礎性制度的缺失。曾康霖（2007）將“金融生態(tài)”這一概念的內涵明確為金融企業(yè)的生命力狀態(tài)和生存環(huán)境，認為此概念的對象特指金融企業(yè)，而不是泛指一切金融機構，更不包括金融市場中所有的金融主體。因此，這一概念的外延應當有金融生態(tài)平衡、金融生態(tài)周期、金融生態(tài)環(huán)境。張球（2008）認為，技術進步與制度創(chuàng)新、金融企業(yè)之間的競爭與需求是金融生態(tài)演化的動力源，而政府行為、經濟基礎、社會信用狀況、中介服務水平等則是它的支撐條件，它們的相互作用構成了一個正反饋交錯的復雜的動力系統(tǒng)。楊秀菊（2008）綜合國內外學者與專家的觀點，認為金融生態(tài)即是可持續(xù)發(fā)展的金融運行環(huán)境，是金融結構和金融活動面臨的各種意識形態(tài)、體系及各項準則共同形成的反映金融內外因素相互依存、相互制約的動態(tài)平衡體系。

（六）金融生態(tài)系統(tǒng)與環(huán)境的研究endprint

李揚等（2005）參照自然生態(tài)系統(tǒng)的構造與演化理論，把金融生態(tài)系統(tǒng)界定為金融主體及其賴以存在和發(fā)展的金融生態(tài)環(huán)境兩部分：金融生態(tài)環(huán)境構成金融主體的服務對象和活動空間；金融主體則以其生產并分配信息、引導資源配置、提供管理風險之手段的強大功能。韓國文（2006）根據對金融組織與其生存環(huán)境的理解，提出了金融生態(tài)學的核心范疇：慣例、金融生態(tài)因子、金融生態(tài)位、金融生態(tài)鏈等。他還提出了金融生態(tài)學的基本規(guī)律，包括開放和非平衡原理、普遍的依存與制約規(guī)律、雙向反饋、自然演替原理、相互適應的協(xié)同演化原理、生態(tài)閥限原理等。徐諾金（2007）借鑒運用生態(tài)學的方法，對金融領域里的幾個重要問題，如金融主體問題、金融環(huán)境問題、金融平衡問題、金融調節(jié)問題進行了分析，認為金融具有進化性、競爭性、創(chuàng)新性和穩(wěn)定性等四大生態(tài)特性，并構建了金融生態(tài)系統(tǒng)結構。陳小云（2008）從權利的基本法律保障和法系對金融市場的影響兩個方面分析改善和重塑金融生態(tài)需要管制的重點法律問題。

（七）對區(qū)域金融生態(tài)的研究

國內學者對關于區(qū)域生態(tài)改善和優(yōu)化的研究表現出了濃厚興趣，也進行了相關的研究探索。高新才（2004）針對西部落后地區(qū)如何謀求經濟發(fā)展，如何縮小與發(fā)達地區(qū)的差距的問題，提出營造良好金融生態(tài)環(huán)境問題。曹紅輝（2005）從政府政策制定者的角度，在差異化的改革開放政策、差異化的財政分配政策、差異化的區(qū)域稅收政策、差異化的區(qū)域投資政策、差異化的金融政策五個方面分析了區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境的，提出應通過推進區(qū)域協(xié)調發(fā)展戰(zhàn)略修正地方政府非均衡性在金融生態(tài)建設中的行為，提升區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境質量。高小瓊（2005）認為，作為中部經濟欠發(fā)達省份，應充分認識金融生態(tài)環(huán)境建設的重要性，切實推進改善區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境，顯得更為重要和迫切。敖惠誠（2005）通過“馬太效應”表明，欠發(fā)達地區(qū)更要關注金融生態(tài)環(huán)境建設。而超越“馬太效應”的關鍵是改善金融生態(tài)環(huán)境。金融資源是經濟資源的貨幣化形式。資金流動不僅僅是資本要素的再分配，也同時反映了其他經濟資源的配置結構。通過資金配置引導資源配置，通過吸引資本流入帶動要素流入，是促進區(qū)域經濟增長最為有效的手段。

二、國外研究綜述

就目前而言，國外直接涉及金融生態(tài)領域的相關研究尚未展開，而以其他領域的生態(tài)問題研究居多。

（一）金融生態(tài)研究的理論淵源

一是生態(tài)學。生態(tài)學是德國動物學家E.Haeckle于1866年首先提出的。英國生態(tài)學家A.G.Tansley于1935年首次提出生態(tài)系統(tǒng)學，極大地豐富了生態(tài)學的內容，為后來生態(tài)經濟學的產生奠定了自然科學方面的理論基礎。20世紀60年代以來，生態(tài)系統(tǒng)已經成為現代生態(tài)學的重要研究對象。

二是仿生學。仿生學（Bionics）是從生物界發(fā)現機理來解決人類技術上問題的一門綜合性的交叉學科。國際上頗有聲譽的動物學家Wemer Nachtigall博士提出仿生學就是學習自然界的現象作為技術創(chuàng)新的模式的基本概念。近年來，出現了以仿生學的視角對經濟領域諸如企業(yè)組織個體、商業(yè)生態(tài)系統(tǒng)以及產業(yè)生態(tài)系統(tǒng)等的研究，并取得了一定的進展，為我們研究社會經濟運行開拓了新的思路。

（二）國外相關經濟學學科的發(fā)展為金融生態(tài)的研究初步建立了理論框架

1.生態(tài)經濟學為金融生態(tài)理論提供了理論研究基礎。20世紀20年代中期，美國科學家Mekenzie提出了經濟生態(tài)學的名詞，主張經濟分析不能不考慮生態(tài)學過程。在此基礎上，美國經濟學家Kenneth Boulding提出了生態(tài)經濟學的概念。生態(tài)經濟學為金融生態(tài)從生態(tài)學的視角研究金融系統(tǒng)提供了研究依據和研究基礎，極大地促進了金融生態(tài)的研究進展。

2.演化經濟學為金融生態(tài)理論提供了新的研究視角。19世紀末期，凡勃倫首次提出演化經濟學概念。受凡勃倫的影響，20世紀初，經濟學大師馬歇爾宣稱經濟學家的麥加在于“經濟生物學”。20世紀末，演化經濟學獲得了里程碑式的發(fā)展。不斷發(fā)展的演化經濟學為學術界從演化角度透視金融生態(tài)的演進性奠定了理論基礎。

3.金融發(fā)展理論促成了金融生態(tài)系統(tǒng)觀的形成。金融發(fā)展理論蘊涵三個方面的金融生態(tài)系統(tǒng)觀：糾正了傳統(tǒng)經濟理論中對貨幣金融因素的忽視，更加注重金融系統(tǒng)的內在機制運行；金融發(fā)展必須遵循其自身的內在規(guī)律，人為（政府管制）地過度干預會導致金融發(fā)展的失衡；金融發(fā)展與其外部環(huán)境密切相關，特別是經濟環(huán)境。因此，必須正確處理經濟與金融的關系。

4.金融結構理論為金融生態(tài)理論提供了研究范式。良好金融生態(tài)系統(tǒng)的構建與優(yōu)化實際上與金融結構理論密切相關。因為一切金融發(fā)展，歸根結底表現為金融結構的變化。構建良好金融生態(tài)系統(tǒng)的理念正是在金融結構理論的基礎上發(fā)展起來的。金融結構理論的創(chuàng)立和發(fā)展為金融生態(tài)理論提供了分析方法和研究范式。

5.金融功能理論拓展深化了金融生態(tài)理論的研究內容。1995年，Merton等人正式提出金融功能觀。他們認為，任何金融系統(tǒng)的基本功能，都是在一個不確定的環(huán)境中，在時空上便利經濟資源的配置和拓展。金融功能理論的形成為金融生態(tài)在相關環(huán)境功能上的拓展深化研究提供了新路徑。

三、國內外研究現狀簡要評價

（一）國內研究現狀簡評

國內學者通過幾年的理論研究和探索，初步形成了一定的研究成果，在金融生態(tài)學的概念、意義、體系構建、研究對象和相關因素，以及金融法律制度等方面進行了較為深入的探討，但對于一個長期存在于金融理論領域的核心問題——貨幣與信用的關系，尚未取得普遍意義的共識。金融生態(tài)系統(tǒng)內各個主體之間，尤其是商業(yè)銀行的發(fā)展如何促使金融生態(tài)系統(tǒng)成為一個自我完善并不斷發(fā)展的動態(tài)體系，金融生態(tài)系統(tǒng)內如何達到內外部的協(xié)調并應對外部環(huán)境的變化，如何實現金融行業(yè)發(fā)展問題的同時，推動對社會經濟發(fā)展等等這些問題，尚需進一步探討。而且，國內學者還只停留在對金融生態(tài)的定位和理性認知上，還未形成統(tǒng)一的理論研究范式，僅僅是從如何進行金融生態(tài)環(huán)境建設的角度出發(fā)，來分析中國金融生態(tài)建設方面存在的問題?？傮w而言，國內學術界關于金融生態(tài)問題的研究還處于起始階段，金融生態(tài)作為一個較新的理論研究領域，是國內學術界近年來新興的研究領域，研究體系相對比較單薄，缺乏系統(tǒng)的理論基礎研究，而且研究方法較為單一，特別是對中國—東盟自貿區(qū)金融生態(tài)問題缺乏系統(tǒng)的理論性與實證性研究。endprint

（二）國外研究現狀簡評

從上述文獻整理的情況來看，國外學術界還鮮有直接對金融生態(tài)的專題研究，而主要是在其他領域的生態(tài)問題研究居多，主要是從生態(tài)學的角度來考察金融生態(tài)系統(tǒng)的演化、發(fā)展機制等問題。總體而言，國外學者所取得的初步研究成果可以歸結為以下三個方面：（1）金融是一個經歷了從無到有、從低級到高級發(fā)展和演進的動態(tài)系統(tǒng)。金融業(yè)從實物經濟中分離出來并為實物經濟服務，到成為現代經濟的核心，這種進程本身就是類似生態(tài)系統(tǒng)的演進過程。這一進程始終存在著優(yōu)勝劣汰的生存競爭。為了自身的生存和發(fā)展，各類金融組織之間及其內部形成了分工與合作，構成了一個彼此相互聯(lián)系、相互依賴，又相互作用、相互競爭的系統(tǒng)。（2）自然生態(tài)是在一定自然環(huán)境下形成的，具有不同類型的生態(tài)特征。金融生態(tài)是在一定政治、經濟、文化、法制環(huán)境下形成的，也具有鮮明的環(huán)境特征。因此，從改善金融生態(tài)環(huán)境入手，增強金融生態(tài)功能，提高金融的效率、安全性和可持續(xù)性，是客觀、科學的主張。（3）金融生態(tài)體系也是一個具有自我調節(jié)功能的體系。競爭機制通過破產、兼并來調整金融組織的數量、規(guī)模，優(yōu)化結構，強化功能，提高金融組織的自律和內控水平，推動新的金融組織、金融服務、金融產品品種的創(chuàng)新，催生新的金融物種。

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