王葳

南京財(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院

一、背景介紹

目前，我國有相當(dāng)一部分的公民財(cái)產(chǎn)增長十分迅速，可以說已具備了一定的開征基礎(chǔ)，開征遺產(chǎn)稅的呼聲越來越高。

長期以來,對(duì)于遺產(chǎn)和贈(zèng)與是否應(yīng)該征稅以及應(yīng)該如何征稅的問題一直存在爭議。反對(duì)者稱遺產(chǎn)稅被稱為“死亡稅”,是不公平和不道德的。它增加了居喪家庭的痛苦,阻礙了小企業(yè)在代際之間的傳遞。而支持者則認(rèn)為,這種稅是所有稅收當(dāng)中最有效率也是最公平的。他們聲稱這樣的高額累進(jìn)有助于平衡現(xiàn)存的財(cái)富集中情況。因?yàn)檫@一稅種的作用和影響不僅僅是經(jīng)濟(jì)上的,還有政治上的,可以看做是政府政策在公平與效率之間進(jìn)行兩難抉擇的一個(gè)縮影。

二、各國 (地 區(qū))開征遺產(chǎn)稅與贈(zèng)與稅的概況

遺產(chǎn)稅是對(duì)財(cái)產(chǎn)所有者死亡時(shí)遺留的財(cái)產(chǎn)課征的稅收，贈(zèng)與稅是對(duì)財(cái)產(chǎn)所有者生前贈(zèng)與他人的財(cái)產(chǎn)課征的稅收，也是為了防止贈(zèng)與人生前贈(zèng)與以逃避遺產(chǎn)稅稅負(fù)而設(shè)置的。通常認(rèn)為，遺產(chǎn)稅是主稅，贈(zèng)與稅是輔稅，大多數(shù)征收遺產(chǎn)稅的國家，都同時(shí)征收贈(zèng)與稅。

從1894年英國頒布并實(shí)施第一部遺產(chǎn)稅法至今，僅有近百年歷史。目前，各主要資本主義國家和地區(qū)，如美國、加拿大等；一些發(fā)展中國家，如伊朗、菲律賓等；我國臺(tái)灣、香港地區(qū)等，均開征了遺產(chǎn)稅。遺產(chǎn)稅按納稅人的不同,可劃分為三大類：

1、總遺產(chǎn)稅制：就被繼承人死亡時(shí)遺留的財(cái)產(chǎn)總額課稅，以遺囑執(zhí)行人或遺產(chǎn)管理人為納稅義務(wù)人，稅負(fù)的大小不考慮繼承人與被繼承人之間的親疏關(guān)系。

2、分遺產(chǎn)稅制：被繼承人死亡時(shí)將遺產(chǎn)留給繼承人，就各繼承人所得遺產(chǎn)課征的稅，納稅人是遺產(chǎn)的繼承人，稅負(fù)的大小與被繼承人和繼承人的親疏關(guān)系有關(guān)。

3、混合遺產(chǎn)稅制：對(duì)被繼承人所留遺產(chǎn)先課征一次遺產(chǎn)稅，稅后遺產(chǎn)分配時(shí)，對(duì)各繼承人所得遺產(chǎn)額再征一次繼承稅，納稅人既有遺囑執(zhí)行人，也有遺產(chǎn)的繼承人。

對(duì)于贈(zèng)與稅的設(shè)置，西方各國主要有兩種做法：一種是遺產(chǎn)稅和贈(zèng)與稅并存；另外一種是將贈(zèng)與稅列入遺產(chǎn)稅中，不單設(shè)贈(zèng)與稅，而將生前贈(zèng)與的財(cái)產(chǎn)納入遺產(chǎn)稅的征稅范圍。

如何合理有效地規(guī)避遺產(chǎn)稅已經(jīng)成為富翁們進(jìn)行財(cái)富管理的重要目標(biāo)。此時(shí)，保險(xiǎn)脫穎而出，隆重地登上財(cái)富管理大舞臺(tái)，成為眾多富豪規(guī)避遺產(chǎn)稅的重要選擇，天價(jià)保險(xiǎn)一時(shí)屢見不鮮。其中，最經(jīng)典的案例莫過于中國臺(tái)灣首富蔡萬霖一案。蔡萬霖先生2004年去世時(shí)，留下超46億美元的巨額遺產(chǎn)，理論上，繼承人須繳納的遺產(chǎn)稅達(dá)到數(shù)百億新臺(tái)幣，不過，由于蔡萬霖曾購買價(jià)值數(shù)十億新臺(tái)幣的人壽保險(xiǎn)。最終，其子女繳納遺產(chǎn)稅金大大降低。

我國《保險(xiǎn)法》第二十三條規(guī)定：任何單位和個(gè)人不得非法干預(yù)保險(xiǎn)人履行賠償或者給付保險(xiǎn)金義務(wù)，也不得限制被保險(xiǎn)人或者受益人取得保險(xiǎn)金的權(quán)利。2004年未獲通過的《中華人民共和國遺產(chǎn)稅暫行條例(草案)》規(guī)定：遺產(chǎn)稅的免征額為20萬元；草案的第五條是不計(jì)入應(yīng)征稅遺產(chǎn)的各項(xiàng)，其中包括被繼承人投保人壽保險(xiǎn)所取得的保險(xiǎn)金。

我國尚未開征遺產(chǎn)稅，但尚不能完全排除開征的可能性，時(shí)下媒體乃至保險(xiǎn)公司對(duì)保險(xiǎn)避稅的宣傳固然是商業(yè)宣傳手段，不過不能忽視其在財(cái)產(chǎn)規(guī)劃上的作用。

三、人壽保險(xiǎn)的避稅功能

（一）壽險(xiǎn)的節(jié)稅優(yōu)勢

可以想象，遺產(chǎn)稅的出臺(tái)將帶來多方面的震蕩，出于福利最大化的追求，每個(gè)理性人都會(huì)為減少納稅而盡量減少可能成為遺產(chǎn)的個(gè)人財(cái)產(chǎn)。這種減少歸納起來無非有三種途徑：一是消費(fèi),二是捐贈(zèng)公益事業(yè)，三就是購買人壽保險(xiǎn)。

前兩種途徑都是通過個(gè)人財(cái)產(chǎn)的發(fā)散降低資產(chǎn)總額，達(dá)到節(jié)稅的目的，此時(shí)個(gè)人財(cái)產(chǎn)的延續(xù)性被破壞且不易隔代相傳，很難福蔭后人。人壽保險(xiǎn)正好彌補(bǔ)了這一不足，它利用合法手段避稅節(jié)稅，將財(cái)產(chǎn)減少降至最低，在科學(xué)性、合理性和巧妙性方面都具有前兩種途徑無法比擬的優(yōu)勢。一句話，開征遺產(chǎn)稅將使人們的避稅意識(shí)空前提高，它將使人們對(duì)壽險(xiǎn)產(chǎn)生新的需求，而這種需求與遺產(chǎn)稅的特點(diǎn)密切相關(guān)。

首先，由于人的死亡難以預(yù)測，很難事先準(zhǔn)備一筆現(xiàn)款來繳稅，加之遺產(chǎn)稅是對(duì)死亡人的財(cái)產(chǎn)做最后一次征稅，稅率一般較高，稅額很大，因此遺產(chǎn)的繼承人或財(cái)產(chǎn)的受贈(zèng)人在繼承遺產(chǎn)或接受贈(zèng)與時(shí)，可能沒有足夠的納稅能力。其次，由于在全部財(cái)產(chǎn)辦理完登記過戶手續(xù)之前，繼承人無權(quán)處分財(cái)產(chǎn)，因此他無法用繼承的遺產(chǎn)來繳納遺產(chǎn)稅；出于變現(xiàn)能力的限制及抵交手續(xù)的繁雜，繼承人也很難用遺產(chǎn)中的實(shí)物來充抵遺產(chǎn)稅。所有這些都迫使人們必須考慮遺產(chǎn)的稅收規(guī)劃

問題，而人壽保險(xiǎn)的現(xiàn)金給付恰好能解決人們承繼遺產(chǎn)時(shí)遭遇的這些難題。

（二）壽險(xiǎn)的節(jié)稅功能

人壽保險(xiǎn)的保險(xiǎn)金不是收人，而是保險(xiǎn)公司按照保險(xiǎn)條款給付被保險(xiǎn)人或受益人的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償，因此保險(xiǎn)金免稅是國際通行的慣例。我國《個(gè)人所得稅法》第四條第五款也規(guī)定：“保險(xiǎn)賠款免征個(gè)人所得稅”。因此，利用壽險(xiǎn)合理合法節(jié)稅、避稅，不僅是西方國家久已存在的普遍實(shí)踐，也日益成為我國公眾的共識(shí)，是規(guī)避遺產(chǎn)稅的最佳途徑。這是因?yàn)椋?/p>

1、壽險(xiǎn)具有高度的變現(xiàn)能力

被保險(xiǎn)人死亡后，保險(xiǎn)公司將以現(xiàn)金的形式給付保險(xiǎn)金于受益人，滿足現(xiàn)金繳納遺產(chǎn)稅的需求。比如以父母為被保險(xiǎn)人、子女為受益人投保人壽保險(xiǎn)，一旦父母身故，子女即可獲得保險(xiǎn)金,以此作為繳納遺產(chǎn)稅的資金來源。

2、壽險(xiǎn)創(chuàng)造免稅資產(chǎn)

由于壽險(xiǎn)保險(xiǎn)金免稅，且在購買額度上沒有限制，那么購買高額壽險(xiǎn)就可以創(chuàng)造免稅資產(chǎn)從而改變資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，防止財(cái)產(chǎn)“縮水”。如臺(tái)灣的張先生擁有100萬臺(tái)幣以上的財(cái)產(chǎn)，如果不作任何規(guī)劃，身故后由子女繼承需按照25%的稅率交納巨額遺產(chǎn)稅。若以贈(zèng)予的方式轉(zhuǎn)移，也需交納同樣數(shù)量的贈(zèng)予稅。為了節(jié)稅張先生購買了2000萬元的人壽保險(xiǎn),交保費(fèi)900萬元。這樣張先生死亡后，其子女可獲得保險(xiǎn)公司給付的免稅的2000萬元保險(xiǎn)金。張先生通過這種安排，利用900萬元?jiǎng)?chuàng)造了2000萬元的免稅資產(chǎn)。

3、壽險(xiǎn)降低資產(chǎn)總額

由于購買人壽保險(xiǎn)的保費(fèi)屬于支出,不會(huì)列人遺產(chǎn)總額，因此可以省下一筆稅金、減輕稅負(fù)。如前面提到的張先生，在支出了900萬元購買人壽保險(xiǎn)之后，其資產(chǎn)總額已下降至1100萬元，這樣不僅遺產(chǎn)稅的課稅稅基大幅度降低,而且根據(jù)累進(jìn)的遺產(chǎn)稅制,更少的資產(chǎn)將適用更低的稅率,因此張先生子女的納稅負(fù)擔(dān)可以極大地減輕。

4、壽險(xiǎn)提供充足人身保障

我國傳統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)保障模式是以家庭為單位的風(fēng)險(xiǎn)自留模式,家庭任何成員的收人都作為其本人和整個(gè)家庭共同生活的經(jīng)濟(jì)來源，父母扶養(yǎng)子女、子女贍養(yǎng)父母，父母的遺產(chǎn)由子女接受,代代延續(xù)下去,形成一個(gè)利益共同體。這樣一種傳統(tǒng)保障文化在高度發(fā)展的現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)條件下，其有限的風(fēng)險(xiǎn)抵御能力在紛繁復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)面前猶如杯水車薪、脆弱無力。尤其當(dāng)遺產(chǎn)稅開征后，家庭這個(gè)經(jīng)濟(jì)共同體將面臨外部強(qiáng)大力量，—國家的干涉,代際間的遺產(chǎn)繼承將受到法律的制約和限制,原有的經(jīng)濟(jì)平衡被打破，這對(duì)其已然相當(dāng)脆弱的風(fēng)險(xiǎn)防御能力來說無疑是雪上加霜。而人壽保險(xiǎn)理所當(dāng)然成為最佳的選擇，它打破了家庭間的分隔,將千家萬戶的力量集合在一起,以雄厚的資金提供充足的保障,為千千萬萬的個(gè)人和家庭撐起了風(fēng)險(xiǎn)保護(hù)傘。

善用壽險(xiǎn)進(jìn)行遺產(chǎn)節(jié)稅規(guī)劃只需少數(shù)的資金就可保全大量的財(cái)產(chǎn)，這也是人壽保險(xiǎn)在國外及港臺(tái)地區(qū)盛行的重要原因。利用人壽保險(xiǎn)可以做到財(cái)富代代相傳。香港首富李嘉誠就曾經(jīng)說過,“別人都說我富有擁有很多的財(cái)富，其實(shí)真正屬于我個(gè)人的財(cái)富是給我自己和親人買了充足的人壽保險(xiǎn)”。

四、結(jié)論

一旦遺產(chǎn)稅和贈(zèng)與稅開始征收，富有的高端客戶人群將面臨著其遺產(chǎn)的可觀份額將被政府征收的兩難境地。而保險(xiǎn)的脫穎而出，成為了合法規(guī)避遺產(chǎn)稅和贈(zèng)與稅的重要工具。

由于遺產(chǎn)稅和贈(zèng)與稅的出現(xiàn)，保險(xiǎn)作為理財(cái)產(chǎn)品重新出現(xiàn)在人們的視野中。保險(xiǎn)已成為高端客戶進(jìn)行財(cái)富管理的重要工具。保險(xiǎn)類具有理財(cái)功能的產(chǎn)品與其他投資產(chǎn)品相比，最大的特點(diǎn)就是其在擁有理財(cái)功能的同時(shí)，又具有保障功能。

投資理財(cái)保險(xiǎn)主要有三類：具體為分紅保險(xiǎn)、萬能保險(xiǎn)和投資連結(jié)保險(xiǎn)。而分紅險(xiǎn)和萬能險(xiǎn)屬于理財(cái)類產(chǎn)品，投資連結(jié)險(xiǎn)屬于投資類產(chǎn)品。

1、分紅保險(xiǎn)

分紅保險(xiǎn)是保險(xiǎn)公司在每個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束后，將上一會(huì)計(jì)年度該類分紅保險(xiǎn)的實(shí)際經(jīng)營成果優(yōu)于定價(jià)假設(shè)的盈余，按一定比例向保單持有人進(jìn)行分配的人壽保險(xiǎn)產(chǎn)品。

2、萬能保險(xiǎn)

萬能保險(xiǎn)是指具有保險(xiǎn)保障功能并設(shè)立有單獨(dú)保單賬戶，且保單賬戶價(jià)值提供最低收益保證的人身保險(xiǎn)。萬能保險(xiǎn)之“萬能”，在于在投保以后可根據(jù)人生不同階段的保障需求和財(cái)力狀況，調(diào)整保額、保費(fèi)及繳費(fèi)期，確定保障與投資的最佳比例，讓有限的資金發(fā)揮最大的作用。

3、投資連接保險(xiǎn)

投資連接保險(xiǎn)具有保險(xiǎn)保障功能，并至少在一個(gè)投資賬戶擁有一定資產(chǎn)價(jià)值，而不保證最低收益的人身保險(xiǎn)。即投資連結(jié)保險(xiǎn)除提供風(fēng)險(xiǎn)保障外，還具有投資功能。其中，投資部分的回報(bào)率是不固定的，保單價(jià)值將根據(jù)保險(xiǎn)公司實(shí)際投資收益情況確定。

隨著理財(cái)型保險(xiǎn)的品種日益增加，保險(xiǎn)不僅可以降低高端客戶的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、為財(cái)富保值提供保障，而且可以增加我們的投資收入、累積更多的財(cái)富，從而提高我們的生活水平、改善我們的生活素質(zhì)。