沈翀

在一片爭議聲中，國內(nèi)首個獲批的“以房養(yǎng)老”保險產(chǎn)品日前迎來第一批客戶。相關(guān)人士認(rèn)為，首款產(chǎn)品的落地只是讓“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)避免了“空轉(zhuǎn)”的尷尬，試點(diǎn)未來仍將面臨房價波動、長壽、資產(chǎn)處置等一系列風(fēng)險。相關(guān)保險公司負(fù)責(zé)人表示，公司不會急于擴(kuò)大該產(chǎn)品客戶群，將審慎地觀察此款產(chǎn)品的實(shí)際運(yùn)行效果。

房屋資產(chǎn)化 終身可領(lǐng)養(yǎng)老金

記者從率先推出“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品的幸福人壽公司了解到，第一批客戶分別來自北京、武漢、上海，每個試點(diǎn)區(qū)1戶。來自武漢的客戶老兩口今年67歲，在子女的陪同下，到幸福人壽湖北分公司簽訂了“以房養(yǎng)老”投保單，他們同意將自有房產(chǎn)做反向抵押，從保險公司定時領(lǐng)取貨幣化的養(yǎng)老金。

“以房養(yǎng)老”保險是一種將住房抵押與終身養(yǎng)老年金保險相結(jié)合的創(chuàng)新型商業(yè)養(yǎng)老保險業(yè)務(wù)，保監(jiān)會在去年7月推出試點(diǎn)方案，至今年3月23日才有首款產(chǎn)品面世。幸福人壽湖北分公司總經(jīng)理趙光春介紹，這款產(chǎn)品名叫“幸福房來寶”，產(chǎn)品投保人被要求年齡在60周歲至85周歲之間。老年人將房產(chǎn)抵押給保險公司后，可繼續(xù)在原有房屋中居住，并按照約定條件領(lǐng)取養(yǎng)老保險金直至身故。老年人身故后，保險公司獲得抵押房產(chǎn)處置權(quán)，處置所得將優(yōu)先用于償付養(yǎng)老保險相關(guān)費(fèi)用。

業(yè)內(nèi)人士分析，幸福人壽推出的“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品是一種非參與型的產(chǎn)品，投保后老年人即可終身領(lǐng)取養(yǎng)老金，不受房價下跌的影響。如果將來房價上漲，扣除一定的保險費(fèi)率增值部分歸屬于投保人，房價下跌以及投保人長壽帶來的給付風(fēng)險由保險公司承擔(dān)。

幸福人壽相關(guān)負(fù)責(zé)人給記者計算了養(yǎng)老金額度。以70周歲的男性老年人為例，根據(jù)保監(jiān)會網(wǎng)站公布的保險費(fèi)率表推算，房屋價值為500萬元的情況下，扣除延期年金保費(fèi)和保單管理費(fèi)，老人每月能拿到1.85萬元的養(yǎng)老金。

此款產(chǎn)品規(guī)定老年人可以中途退保，不過需要賠償保險公司的損失，并承擔(dān)退保費(fèi)用。如果在一定期限內(nèi)，老年人無法償還，保險公司將出售抵押房屋。另外，老人身故后，繼承人只需償還保險公司的損失和相關(guān)費(fèi)用，也可要求繼承房產(chǎn)。

記者了解到，“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品與一般保險產(chǎn)品不同，簽訂投保單后，還需要復(fù)雜的程序才能完成投保，包括法律盡職調(diào)查、房屋抵押登記、公證、房產(chǎn)評估等，再加上客戶30天猶豫期，簽合同約2個月后保險公司才能承保，發(fā)放養(yǎng)老金。

小眾產(chǎn)品 不確定因素多

幸福人壽保險公司相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，投保的客戶以孤寡或失獨(dú)家庭為主。趙光春說，對于公司來說，“以房養(yǎng)老”肯定是小眾產(chǎn)品，不確定因素多。盡管現(xiàn)在還有一些老年人在咨詢了解，并有投保意向，公司還是會謹(jǐn)慎推進(jìn)，成熟一例再拓展一例。

其實(shí)自保監(jiān)會向保險公司征求意見以來，圍繞試點(diǎn)爭議不斷。專家認(rèn)為，盡管很多家庭都有住房，考慮到我國的國情，“以房養(yǎng)老”模式只適合部分老人，“特別是對于孤寡老人、失獨(dú)家庭，‘以房養(yǎng)老’概念的推行阻力可能相對小一些，可行性高一些”。

武漢科技大學(xué)金融證券研究所所長董登新說：“讓現(xiàn)在的老人全盤接受‘以房養(yǎng)老’概念比較難。中國人講究奉獻(xiàn)，老人身故之前即使是窮到只剩下一只手鐲，那也是要留給子孫后代的，何況是房子這樣的大件。即便是家有不孝子，老人終究也往往會把房子過繼給他們?！庇浾唠S機(jī)采訪了幾名武漢市民，他們均表示自己暫時不會考慮把房產(chǎn)抵押出去，但也承認(rèn)沒有子女的老人可以選擇這個方式，讓自己的晚年生活更加富足。家住武昌的劉婆婆說：“家里房子不少，有些不會過去住，都沒有裝修。不過，我一套都不會賣，更不會抵給保險公司，最近還在附近買了一套準(zhǔn)備送給孫女?！?/p>

業(yè)內(nèi)人士分析，盡管“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)取得了實(shí)質(zhì)性進(jìn)展，但可持續(xù)性仍有待觀察。畢竟該險種涉及政策、法律、人的壽命及房價的漲跌等多個方面。

另外一家參與試點(diǎn)保險公司的相關(guān)工作人員曾坦言，公司最擔(dān)心未來出現(xiàn)法律糾紛。老年人接受“以房養(yǎng)老”的服務(wù)，身故后，子女或親屬全盤撕毀合同，不將房子交給保險公司，將會很麻煩。而且公司還得考慮未來這些房子的處理問題，從法國一家專門從事類似業(yè)務(wù)的不動產(chǎn)公司看，老人的這類房子賣得不好，消費(fèi)者購買時會有一些心理上的障礙。

有專家還指出，該試點(diǎn)還面臨著房價波動帶來的定價風(fēng)險。湖北省社科院經(jīng)濟(jì)學(xué)所所長葉學(xué)平說，我國的房地產(chǎn)市場非常微妙，誰都說不清未來的走勢，不像歐美國家市場相對平穩(wěn)，這給保險公司出了很大一個難題，即如何定價。在定價時還要考慮到人的壽命問題。

我國城市房屋70年產(chǎn)權(quán)到期后產(chǎn)權(quán)歸屬也是橫亙在以房養(yǎng)老保險試點(diǎn)面前的一道難題。

一名業(yè)內(nèi)人士說，目前參與“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)的多是一些新興壽險公司，大的壽險公司多是采取觀望態(tài)度。對業(yè)界來說，“以房養(yǎng)老”肯定不可能成為贏利點(diǎn)，只是個好噱頭，可以幫助新興壽險打響品牌，提高市場認(rèn)知度。

創(chuàng)新或可開拓壽險市場

有關(guān)專家表示，“以房養(yǎng)老”保險的積極意義在于可拓寬壽險市場，探索如何對60歲以上人群進(jìn)行保險保障。目前試點(diǎn)重點(diǎn)一方面是如何創(chuàng)新產(chǎn)品，讓商業(yè)保險更好地發(fā)揮對我國基本養(yǎng)老體系的補(bǔ)充作用；另一方面試點(diǎn)也將關(guān)注消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)問題。

湖北保監(jiān)局壽險處副處長吳興剛說，目前壽險市場的產(chǎn)品只覆蓋60歲以下人群，“以房養(yǎng)老”試點(diǎn)是對現(xiàn)有壽險市場的有益補(bǔ)充。未來，“以房養(yǎng)老”產(chǎn)品還可以探索與醫(yī)療險結(jié)合，滿足老年人更多的需求。

據(jù)湖北保監(jiān)局介紹，除了幸福人壽的貨幣型養(yǎng)老金方案外，武漢還試點(diǎn)利用保險公司已建成的養(yǎng)老社區(qū)，將保險產(chǎn)品與養(yǎng)老社區(qū)結(jié)合起來，減少因房價波動產(chǎn)生的爭議，給消費(fèi)者提供更多的選擇。對于需要貨幣的消費(fèi)者給予養(yǎng)老金，對于需要養(yǎng)老的消費(fèi)者則可選擇入住保險養(yǎng)老社區(qū)，接受住宿、餐飲、護(hù)理等養(yǎng)老服務(wù)。

吳興剛說，與養(yǎng)老社區(qū)結(jié)合也相當(dāng)于延長了產(chǎn)品鏈，可以吸引中高端客戶，此外還可以探索一種途徑將“以房養(yǎng)老”保險與普惠式的社區(qū)養(yǎng)老結(jié)合起來，讓更多人能享受實(shí)惠。

此前湖北保監(jiān)部門相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，既然是試點(diǎn)就可以先行先試，除了產(chǎn)品的創(chuàng)新，他們還可能指導(dǎo)企業(yè)考慮服務(wù)的創(chuàng)新，鼓勵試點(diǎn)保險公司延伸服務(wù)鏈條，比如對接受“以房養(yǎng)老”保險的老年人提供理財服務(wù)、老年大學(xué)服務(wù)等。這些辦法都能夠增加試點(diǎn)對老年人的吸引力。

作為面對老年人的新險種，業(yè)務(wù)流程復(fù)雜、期限較長，消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)也是試點(diǎn)需要著重解決的問題。保監(jiān)會在相關(guān)指導(dǎo)意見中，對該保險產(chǎn)品的銷售做了非常嚴(yán)格的限定，營銷員須持證上崗，經(jīng)考核通過后才可取得反向抵押養(yǎng)老保險業(yè)務(wù)銷售資格；而為了充分保護(hù)客戶的“反悔權(quán)”，該產(chǎn)品的“猶豫期不得短于30個自然日”，而一般保險產(chǎn)品猶豫期為10天。

同時，保監(jiān)會要求保險公司在宣傳該產(chǎn)品時明確提示消費(fèi)者抵押房產(chǎn)的后續(xù)評估、管理和處置情況，不得夸大房產(chǎn)增值在提升養(yǎng)老金領(lǐng)取水平方面的作用；不得向不符合相關(guān)要求的客戶推介業(yè)務(wù)，并鼓勵保險公司通過錄音、錄像、第三方見證等方式增強(qiáng)合同簽訂過程中的公平、公正。