夏體帥

境外承包工程項(xiàng)目受工程所在國(guó)經(jīng)濟(jì)、政治、社會(huì)環(huán)境及氣候條件等方面的影響，通常具有不確定因素多、風(fēng)險(xiǎn)大、周期長(zhǎng)等特點(diǎn)。此外，因承包工程所處的國(guó)家、地域不同、項(xiàng)目資金結(jié)構(gòu)不同，所適用的法律、法規(guī)和條例各有不同，這對(duì)境外工程項(xiàng)目資金管理提出新的挑戰(zhàn)。結(jié)合境外承包工程的實(shí)際情況，談一下自己對(duì)境外工程項(xiàng)目資金管理的有效途徑和方法。

一、資金籌集現(xiàn)狀分析

目前境外承包工程項(xiàng)目，項(xiàng)目資金結(jié)構(gòu)主要分為政府框架資金和當(dāng)?shù)刎?cái)政資金兩類(lèi)。政府框架資金依托國(guó)際金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行融資，項(xiàng)目資金落實(shí)情況下才啟動(dòng)項(xiàng)目建設(shè)，資金支付保證性較好，資金回收風(fēng)險(xiǎn)較低；當(dāng)?shù)刎?cái)政資金根據(jù)國(guó)家預(yù)算資金執(zhí)行，資金支付周期長(zhǎng)，支付受政策和當(dāng)?shù)刎?cái)政資金影響較大，特別是依靠資源出口的國(guó)際受?chē)?guó)際資源價(jià)格的波動(dòng)影響較大，資金回收風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高。目前各集團(tuán)海外機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)資金的主要來(lái)源包括現(xiàn)匯項(xiàng)目資金工程預(yù)收、應(yīng)收款，政府框架項(xiàng)目總部代收款后匯入的工程流動(dòng)資金。

二、加強(qiáng)資金管理的有效途徑

資金的籌集是基礎(chǔ)，而資金的管理是根本，目前境外承包工程普遍的情況，一是企業(yè)的流動(dòng)資金緊張，而大量采購(gòu)急需資金；二是資金分散，未進(jìn)行統(tǒng)一調(diào)度；三是缺乏資金成本意識(shí)，管理手段落后，未進(jìn)行有效的監(jiān)督、控制、考核。加強(qiáng)境外資金管理，應(yīng)該從以下幾個(gè)方面入手。

1.資金集中化管理

要牢固樹(shù)立資金管理是企業(yè)管理中心環(huán)節(jié)的觀(guān)念，要建立起適用經(jīng)營(yíng)項(xiàng)目特點(diǎn)的資金運(yùn)行管理機(jī)制。集團(tuán)公司建立了一套以駐外機(jī)構(gòu)（海外分公司）為依托，統(tǒng)一管理，對(duì)項(xiàng)目資金的集中管理，合理調(diào)度，加強(qiáng)對(duì)重點(diǎn)項(xiàng)目的投入，用最少的資金投入獲得最大的收益的資金管理模式。鑒于目前大部分集團(tuán)公司采用的總分包模式運(yùn)行，資金管理必須從合同條款簽訂及資金使用環(huán)節(jié)，嚴(yán)格執(zhí)行資金風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)原則。資金集中統(tǒng)一管理體現(xiàn)以下幾個(gè)方面：

（1）集中結(jié)算、全面監(jiān)控資金支付

根據(jù)境外公司目前境外資金管理現(xiàn)狀，大部分集團(tuán)公司采用資金實(shí)行二級(jí)資金管理模式，先審批后使用。通過(guò)駐外機(jī)構(gòu)（分公司）需要從收支兩條線(xiàn)入手做好收入和支出，設(shè)立專(zhuān)門(mén)收款賬戶(hù)，完善資金收款集中管理。實(shí)際工程運(yùn)營(yíng)情況編制相應(yīng)的資金計(jì)劃上報(bào)總部審批，審批同意后項(xiàng)目資金使用通過(guò)駐外機(jī)構(gòu)（分公司）監(jiān)管。對(duì)于支付過(guò)程中，駐外機(jī)構(gòu)（分公司）必須完善資金支付審批流程、加強(qiáng)內(nèi)部控制，從嚴(yán)執(zhí)行資金預(yù)算，保證工程款專(zhuān)款專(zhuān)用，做好事前控制，才能杜絕不合理的資金流出。

（2）嚴(yán)控合同、實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)

承包工程的資金結(jié)構(gòu)不同，支付方式也不一致。在簽訂合作單位協(xié)議的時(shí)候，必須對(duì)支付條款進(jìn)行明確專(zhuān)款專(zhuān)用條款，避免協(xié)作單位在自身資金緊張中調(diào)配項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)資金，保證工程資金在工程實(shí)施期間專(zhuān)款專(zhuān)用。通過(guò)分析不同工程項(xiàng)目的資金來(lái)源，明確資金風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的原則簽訂不同支付條款。對(duì)于政府框架項(xiàng)目，資金支付保證性較高，資金風(fēng)險(xiǎn)較小，可以簽訂寬松的業(yè)主付款后支付協(xié)作單位工程款條款。對(duì)于當(dāng)?shù)噩F(xiàn)匯項(xiàng)目，資金保證性較差，資金風(fēng)險(xiǎn)較高，合同簽訂過(guò)程中須簽訂收款同比率支付合同條款。

（3）統(tǒng)一資金調(diào)度、降低資金成本

通過(guò)集團(tuán)公司資金的統(tǒng)一調(diào)配，建立區(qū)域間資金互通可使內(nèi)部資金相互調(diào)劑，盡可能靠自有資金滿(mǎn)足項(xiàng)目資金需求，從而減少銀行借款和財(cái)務(wù)費(fèi)用，降低資金成本。根據(jù)資金的支付結(jié)構(gòu)，根據(jù)各項(xiàng)目對(duì)當(dāng)?shù)貛诺男枨?，根?jù)收取當(dāng)?shù)貛诺谋壤㈥P(guān)注研究當(dāng)?shù)貛藕陀藏泿诺膮R率走向，規(guī)避匯兌風(fēng)險(xiǎn)，獲取匯兌收益。對(duì)于目前剛辦的實(shí)際資金用量情況，全面考慮當(dāng)?shù)貛诺氖褂弥芷诤褪褂们闆r，做到當(dāng)?shù)亟Y(jié)算全部使用當(dāng)?shù)貛沤Y(jié)算，協(xié)助公司資金統(tǒng)籌安排做好規(guī)劃，降低公司資金使用成本。

（4）全面預(yù)算、建立資金預(yù)警體系

以駐外機(jī)構(gòu)為依托，以項(xiàng)目為資金預(yù)算編制單位，根據(jù)工程項(xiàng)目的不同，對(duì)工程施工期間的資金使用情況做一個(gè)全面的預(yù)測(cè)。重點(diǎn)關(guān)注項(xiàng)目預(yù)付款資金使用，項(xiàng)目實(shí)施高峰期間的資金用量是否得到合理的保證。重點(diǎn)關(guān)注總包合同和分包合同各單項(xiàng)價(jià)格差，對(duì)協(xié)作單位可能出現(xiàn)資金使用高峰做出合理的預(yù)判，整體協(xié)調(diào)整個(gè)工程的工程款使用，建立各項(xiàng)目資金預(yù)警指標(biāo)。各項(xiàng)目上報(bào)資金月報(bào)，對(duì)項(xiàng)目的收支詳盡列支，海外辦事處根據(jù)當(dāng)期資金進(jìn)行審核，對(duì)異常資金予以關(guān)注和質(zhì)詢(xún)，做好事前和事中控制。駐外機(jī)構(gòu)應(yīng)以資金審批為主線(xiàn)，對(duì)項(xiàng)目資金使用進(jìn)行全面的分析和預(yù)測(cè)，責(zé)成各項(xiàng)目對(duì)資金的使用情況做出全面的預(yù)測(cè)，形成全面的資金計(jì)劃申報(bào)體系，為集團(tuán)公司建立一套行之有效的資金監(jiān)管平臺(tái)。預(yù)算執(zhí)行情況與績(jī)效考評(píng)掛鉤，起到事后監(jiān)督作用。

2.加速資金流轉(zhuǎn)，提高資金使用效率

加強(qiáng)境外工程項(xiàng)目流動(dòng)資金的管理，提高資金使用效率，對(duì)于提高各分支機(jī)構(gòu)經(jīng)濟(jì)效益有非常重要的意義，加快境外工程項(xiàng)目資金流轉(zhuǎn)的措施主要從以下幾個(gè)方面開(kāi)展：

（1）保函保證金的管理

承包工程項(xiàng)目目前保函有四種：投標(biāo)保函、履約保函、預(yù)付款保函、質(zhì)押保函。針對(duì)保函銀行要求不同，我們必須要力求降低保函保證金的資金占用和資金成本，充分利用集團(tuán)公司在金融機(jī)構(gòu)的綜合授權(quán)，辦理各種保函。

（2）及時(shí)收取預(yù)付款

境外承包工程中相當(dāng)一部分工程有預(yù)付款。一般工程預(yù)付款的比率在15%-20%區(qū)間。一般來(lái)說(shuō)，業(yè)主在支付給預(yù)付款前都需要預(yù)付款保函作為抵押，承包商在開(kāi)立預(yù)付保函后，根據(jù)合同應(yīng)及時(shí)完善手續(xù)，獲取預(yù)付款。這樣就可以解決項(xiàng)目前期費(fèi)用和設(shè)備、物資采購(gòu)的資金需求。針對(duì)沒(méi)有預(yù)付款的工程項(xiàng)目，出現(xiàn)需要承包方墊資的情況，總包方需要明確和協(xié)作單位就前期資金使用進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)原則，按合同比例承擔(dān)相關(guān)的資金占用成本。對(duì)于前期由于協(xié)作單位使用當(dāng)?shù)刭Y金需要由辦事處墊資的情況，我們對(duì)其占用資金需要收取相應(yīng)的資金占用成本，降低公司資金成本。

（3）及時(shí)收取工程款進(jìn)度款

工程開(kāi)工后，承包商應(yīng)按照合同規(guī)定格式和內(nèi)容定期填報(bào)項(xiàng)目實(shí)際工程量完成情況申報(bào)表，向業(yè)主申請(qǐng)工程進(jìn)度款。按照國(guó)際承包工程FIDIC條款規(guī)定，付款期限一般不超過(guò)60天，而業(yè)主申請(qǐng)從遞交業(yè)主批準(zhǔn)到工程支付日時(shí)間間隔一般較長(zhǎng)。承包商為了處理和業(yè)主關(guān)系，業(yè)主支付工程款并沒(méi)有完全按照合同條款執(zhí)行，可能出現(xiàn)超期支付，因此承包商應(yīng)想方法爭(zhēng)取業(yè)主早日付款，同時(shí)收集相關(guān)書(shū)面資料，為進(jìn)來(lái)收款進(jìn)入司法程序做好前期準(zhǔn)備工作。

（4）及時(shí)收回保留金

保留金即通常業(yè)主為保證工程項(xiàng)目質(zhì)量和工期（一般為3%～5%）。工程竣工初驗(yàn)，向業(yè)主索取50%的工程質(zhì)保金，竣工結(jié)算后，向業(yè)主索回另外50%的工程質(zhì)保金。目前，部分國(guó)家工程施工過(guò)程中，可以開(kāi)具質(zhì)保金保函作為抵押，提前收取工程質(zhì)保金，節(jié)約公司整體資金使用成本。

三、強(qiáng)化資金風(fēng)險(xiǎn)管理

目前海外施工項(xiàng)目大多分布在不發(fā)達(dá)的國(guó)家，存在內(nèi)亂、戰(zhàn)爭(zhēng)、政治更迭等政治風(fēng)險(xiǎn)，由此引起匯率大幅貶值、外匯管制，以及限制利潤(rùn)匯出等財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。海外機(jī)構(gòu)的財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人對(duì)可能發(fā)生的政治和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)予以高度關(guān)注，采取果斷措施，保證資金安全，盡量減少損失?？梢圆扇∫韵麓胧?/p>

1.在保證項(xiàng)目正常施工的前提下，合理設(shè)置庫(kù)存現(xiàn)金存量，設(shè)置項(xiàng)目備用金制度。將盈余資金集中存放到國(guó)際信譽(yù)較好的外資銀行，保證資金的安全。

2.盡量少留閑置當(dāng)?shù)貛刨Y金，根據(jù)工程項(xiàng)目的實(shí)際情況，設(shè)置當(dāng)?shù)貛诺谋ｋU(xiǎn)儲(chǔ)備量，結(jié)合當(dāng)?shù)劂y行中短期存款的存款利息，對(duì)盈余資金轉(zhuǎn)存為中短期存款，節(jié)約資金成本。

3.利用區(qū)域之間的資金互動(dòng)優(yōu)勢(shì)，借助工程項(xiàng)目資金組成結(jié)構(gòu)不同，通過(guò)總部對(duì)具有聯(lián)合共享國(guó)家之間的資金調(diào)動(dòng)，節(jié)約由于國(guó)際匯款、匯兌等資金成本。

總之，海外機(jī)構(gòu)（分公司）資金管理需要在流動(dòng)資金穩(wěn)定正常情況下，基于資金成本最低原則，充分考慮資金安全風(fēng)險(xiǎn)方面的基礎(chǔ)上，利用集團(tuán)財(cái)務(wù)公司和國(guó)際金融機(jī)構(gòu)之間的融資功能，對(duì)資金做出最優(yōu)配置。