天津醫(yī)科大學(xué)醫(yī)學(xué)人文學(xué)院 丁學(xué)博

大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的困境與出路

天津醫(yī)科大學(xué)醫(yī)學(xué)人文學(xué)院 丁學(xué)博

在“互聯(lián)網(wǎng)+”背景下，作為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的重要鏈條——消費金融將大學(xué)生群體視為業(yè)務(wù)拓展的又一藍(lán)海。而互聯(lián)網(wǎng)線上交易的便捷及電商購物基礎(chǔ)下的數(shù)據(jù)支撐，為大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。但在輿論披露的諸多社會性問題面前，大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的風(fēng)險與問題逐漸顯現(xiàn)。在創(chuàng)新與秩序的博弈之中，本文從大學(xué)生群體的金融主體屬性出發(fā)，以尋求大學(xué)生消費信用需求滿足和金融市場秩序的穩(wěn)定，是大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸金融規(guī)制與引導(dǎo)的應(yīng)有之義。

大學(xué)生 互聯(lián)網(wǎng) 消費信貸 消費金融 金融監(jiān)管

1 創(chuàng)新與風(fēng)險兼具的大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸

我國互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展一方面為金融普惠和金融民主的進(jìn)程推進(jìn)奠定了關(guān)鍵性影響，另一方面也為經(jīng)濟(jì)社會的發(fā)展傳導(dǎo)著不良的影響，如大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸。銀監(jiān)會于2009年發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范信用卡業(yè)務(wù)的通知》規(guī)定，“銀行業(yè)金融機構(gòu)不得向未滿18周歲的學(xué)生發(fā)卡”[1]，在傳統(tǒng)金融市場的監(jiān)管體制之下，大學(xué)生被排除在主流消費金融市場體系之外，也就是說大學(xué)生因其特殊的金融能力局限性不具備參與消費金融市場的基本能力。 然而在一切發(fā)展禁區(qū)面前，“互聯(lián)網(wǎng)+”的思維運用總能找到仰仗創(chuàng)新外衣下的發(fā)展突破口。大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸，即通過互聯(lián)網(wǎng)金融的載體方式，針對大學(xué)生群體推出個性化的消費信貸服務(wù)與產(chǎn)品。近年來，隨著分期樂、趣分期、優(yōu)分期、愛學(xué)貸等大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸平臺的迅猛發(fā)展，大學(xué)生消費金融市場的藍(lán)海價值逐漸被發(fā)掘和實現(xiàn)。但是在發(fā)展的面前，隨著媒體對校園互聯(lián)網(wǎng)消費信貸亂象的披露，大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸引發(fā)的過度信貸、不良信貸和多起學(xué)生因無法支付高額貸款而引發(fā)的極端事件表現(xiàn)出校園互聯(lián)網(wǎng)信貸發(fā)展衍生的市場風(fēng)險和社會風(fēng)險。依據(jù)十五部委聯(lián)合發(fā)布的《P2P網(wǎng)絡(luò)借貸風(fēng)險專項整治工作實施方案》，校園貸款被列為網(wǎng)貸機構(gòu)的重點排查內(nèi)容。大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸發(fā)展路在何方成為值得關(guān)注的命題。

2 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展現(xiàn)狀

目前，我國大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸發(fā)展的行業(yè)趨勢和市場化趨勢尤為明顯。雖然面臨著監(jiān)管和合規(guī)等諸多方面的束縛，但是我國大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸也走出一條既具有互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展特色，又適應(yīng)大學(xué)生群體信貸需求的兼容發(fā)展道路。毋庸置疑，“互聯(lián)網(wǎng)+消費金融”的大學(xué)生群體衍生具有不可比擬的創(chuàng)新性，但是隨著大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的縱向推進(jìn)，其問題與風(fēng)險也逐漸顯現(xiàn)。

2.1 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的制度優(yōu)勢

大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的制度優(yōu)勢集中表現(xiàn)是通過移動互聯(lián)技術(shù)的應(yīng)用，借助互聯(lián)網(wǎng)交易平臺的便捷，增大消費金融機構(gòu)與大學(xué)生消費之間的供需匹配，通過信用交易的線上達(dá)成為線上、線下電商購物的發(fā)展奠定支付保障。實際上，大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸從發(fā)展之初是基于電商購物平臺及其互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的發(fā)生，從性質(zhì)而言它也可以被視為一種金融衍生品。網(wǎng)絡(luò)購物的發(fā)展在最大程度上激發(fā)了大學(xué)生群體的商品購買力，而大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展正是立足大學(xué)生群體被傳統(tǒng)體制抑制的金融信用需求。雖然目前我國嚴(yán)格的金融管制使線下大學(xué)生消費金融的發(fā)展止步不前，但是互聯(lián)網(wǎng)金融平臺通過信用交易的“線上化”，并且借助“分期付款”、“第三方支付”等標(biāo)簽實現(xiàn)了一定程度的金融管制規(guī)避，為自身的發(fā)展贏得生存空間。更值得一提的是，互聯(lián)網(wǎng)金融或“互聯(lián)網(wǎng)+”的商業(yè)模式并非是個別經(jīng)營者的單打獨斗，反而具有極強的產(chǎn)業(yè)性和市場性?；ヂ?lián)網(wǎng)消費金融作為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展鏈條的重要一環(huán)，早已是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的發(fā)展鋪排之一。換言之，當(dāng)市場需求被發(fā)掘，傳統(tǒng)互聯(lián)網(wǎng)金融勢力的逐鹿會對市場行業(yè)的集群優(yōu)勢和品牌優(yōu)勢形成大有助益。

從互聯(lián)網(wǎng)消費信貸對大學(xué)生群體的產(chǎn)品和服務(wù)來看，大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的制度優(yōu)勢在于交易成本的降低和信用服務(wù)的高效匹配。具有規(guī)模優(yōu)勢的電商購物不僅為互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的發(fā)展奠定物質(zhì)基礎(chǔ)，更為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展提供堅實的數(shù)據(jù)支撐。消費者的購買喜歡和購買能力評價可以為互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展奠定充分的數(shù)據(jù)指引。以往主流金融市場排斥大學(xué)生消費信貸的重要原因一方面在于大學(xué)生群體可持續(xù)盈利能力的缺乏，另一方面正是在于既有信用體系對大學(xué)生群體信用數(shù)據(jù)的缺失。然而，隨著互聯(lián)網(wǎng)電商購物的蓬勃發(fā)展，作為網(wǎng)購主力軍的大學(xué)生群體已然成為互聯(lián)網(wǎng)評估分析機構(gòu)的重中之重。借助評估數(shù)據(jù)，互聯(lián)網(wǎng)消費信貸既可以完善自身的信用體系建設(shè)，邊界大學(xué)生的主體信用審查，又可以針對性提供符合大學(xué)生網(wǎng)購特征的信用產(chǎn)品和服務(wù)。信息搜尋與獲取成本的降低為互聯(lián)網(wǎng)消費信貸平臺的大學(xué)生市場挖掘奠定了基礎(chǔ)。

2.2 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的縱向推進(jìn)

官方統(tǒng)計表明，截至2015年底我國共有高校3600余所，在校大學(xué)生數(shù)量超過2600萬，“如果按照2600多萬名學(xué)生，每人每年分期消費5000元估算，分期消費市場可達(dá)千億元人民幣量級”[2]。巨大的市場需求孕育著“互聯(lián)網(wǎng)+”指引下的行業(yè)爆發(fā)。我國校園消費信貸市場的萌生可以追溯至2013年，主要表現(xiàn)為區(qū)域性大學(xué)生消費分期平臺的涌現(xiàn)以及大學(xué)生分期平臺的競相成立。隨著大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸商業(yè)模式的成熟，校園互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺的發(fā)展呈現(xiàn)出兩種趨勢：一種是通過既有互聯(lián)網(wǎng)金融平臺，尤其是第三方支付平臺衍生出符合大學(xué)生群體特征的特色產(chǎn)品和服務(wù)，例如京東白條和天貓花唄。但是需要指出的是，這些產(chǎn)品與服務(wù)具有普適性。另外一種則是更具個性化的大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺，如分期付款平臺和校園貸款平臺等。2016年以來，我國大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺的品牌格局和市場競爭態(tài)勢逐漸清晰，校園互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的產(chǎn)業(yè)鏈日趨完整。

3 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的問題導(dǎo)向

3.1 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的市場風(fēng)險

金融市場的發(fā)展往往是風(fēng)險與機遇并存，在我國大學(xué)生消費發(fā)展的初期，造成我國大學(xué)生消費信貸被“禁”的主要原因是大學(xué)生信用卡市場的發(fā)展亂象，既包括發(fā)卡方低門檻政策下的引導(dǎo)缺失，又包括大學(xué)生群體過度消費引發(fā)的壞賬頻發(fā)[3]?！边@些市場風(fēng)險同樣是互聯(lián)網(wǎng)消費信貸發(fā)展可能面臨的市場風(fēng)險。大學(xué)生群體因自身能力局限造成貸款無法償還是大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸發(fā)展的主要市場風(fēng)險，而由此伴隨的對大學(xué)生群體的信用否定則更不利于其金融信用能力的培養(yǎng)與可持續(xù)。

3.2 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的合規(guī)風(fēng)險

互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展一直在考探著金融監(jiān)管的邊界。雖然2016年3月中國人民銀行和銀監(jiān)會聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于加大新消費領(lǐng)域金融支持的指導(dǎo)意見》，大力發(fā)展消費金融，但是互聯(lián)網(wǎng)金融的傳統(tǒng)風(fēng)險屬性和大學(xué)生群體的特殊性決定了大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展始終面臨著合規(guī)風(fēng)險。宏觀政策的不確定性使得本就游走于法律灰色地帶的大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸存在著極大的生存危機。并且，隨著市場問題和社會問題的滋生，對大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的“嚴(yán)管制”也將成為一種必然。

3.3 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的社會風(fēng)險

在大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展過程之中，惡性與極端事件接連不斷地被披露使其發(fā)展蒙上了陰影。這些被媒體披露的問題主要表現(xiàn)在：一是大學(xué)生群體的過度負(fù)債、盲目負(fù)債，即大學(xué)生群體無法平衡自身的收入與支出，以致欠下高額貸款債務(wù)；二是不當(dāng)?shù)男@信貸方式考探社會道德底限，集中表現(xiàn)為大學(xué)生“裸貸”產(chǎn)品的非理性推廣，大學(xué)生容易因自身認(rèn)知的局限性引發(fā)個人隱私權(quán)的侵犯；三是因大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸引發(fā)的社會性問題，表現(xiàn)在校園極端事件的發(fā)生，大學(xué)生的生命健康權(quán)因校園互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的推廣遭到?jīng)_擊，互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展遭遇巨大的輿論壓力。大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的社會風(fēng)險既包括因金融市場非理性發(fā)展引發(fā)的社會極端事件的發(fā)生，更應(yīng)重視因大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展引發(fā)的個人信息泄露和大學(xué)生金融能力否定等不良因素的滋生?；ヂ?lián)網(wǎng)立基于大數(shù)據(jù)分析，數(shù)據(jù)構(gòu)成互聯(lián)網(wǎng)平臺之間競爭的關(guān)鍵工具。然而，個人數(shù)據(jù)的泄露以及因大學(xué)生無法償還貸款引發(fā)的隱私權(quán)侵犯是監(jiān)管機構(gòu)值得關(guān)注的社會問題。

4 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的衍生路徑

4.1 肯定互聯(lián)網(wǎng)消費信貸創(chuàng)新性，立足金融市場發(fā)展的規(guī)制與疏導(dǎo)

毋庸置疑，互聯(lián)網(wǎng)消費信貸具有不可比擬的創(chuàng)新優(yōu)勢，但是互聯(lián)網(wǎng)金融創(chuàng)新與金融普惠的推進(jìn)應(yīng)當(dāng)立足于對金融市場整體秩序的尊重，良好的金融秩序既需要有效的金融監(jiān)管，又需要足夠的社會參與。金融監(jiān)管立足于金融市場發(fā)展的市場風(fēng)險，尤其是可能引發(fā)的系統(tǒng)性風(fēng)險。從大學(xué)生群體的特殊性出發(fā)，大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費信貸的發(fā)展還應(yīng)重視社會因素的多元參與，高校、家庭應(yīng)該采取措施，正確引導(dǎo)，培養(yǎng)大學(xué)生科學(xué)的消費觀念，使其做到理性消費[4]。

4.2 尊重大學(xué)生群體特殊的金融主體屬性，落實金融消費者的教育引導(dǎo)機制

大學(xué)生群體的特殊性是金融信貸產(chǎn)品發(fā)展的起點，我們既不能因風(fēng)險止步不前，又不能放任主體特殊性肆意發(fā)展。金融市場的發(fā)展始終是機遇與風(fēng)險并存，金融經(jīng)營者在促成金融市場增量攀升的同時亦會對市場產(chǎn)生風(fēng)險傳導(dǎo)，而在法人有限責(zé)任時代下，作為交易相對方的金融消費者主體地位得到了政府與社會的強烈關(guān)切[5]。我們應(yīng)當(dāng)借鑒澳大利亞、美國等金融市場制度發(fā)達(dá)國家的金融教育引導(dǎo)機制，通過具體的金融消費者教育引導(dǎo)機制，實現(xiàn)大學(xué)生消費信貸產(chǎn)品供應(yīng)與金融消費信用指引的“雙贏”。

4.3 以互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺為導(dǎo)向，強化市場主體的責(zé)任意識

我國“大眾消費”時代的到來將促進(jìn)我國消費金融飛速發(fā)展，處于轉(zhuǎn)型期的金融機構(gòu)應(yīng)充分抓住這一機遇，改善和更新目前發(fā)展緩慢的消費金融業(yè)務(wù)[6]。當(dāng)我們賦予互聯(lián)網(wǎng)消費金融機構(gòu)充分的市場自主發(fā)展權(quán)的同時，也應(yīng)當(dāng)強化其責(zé)任意識。從產(chǎn)品與服務(wù)的發(fā)起端到金融消費者權(quán)益的有效維護(hù)，責(zé)任意識應(yīng)當(dāng)觀察金融創(chuàng)新過程的始終。互聯(lián)網(wǎng)消費金融平臺應(yīng)當(dāng)完善自身風(fēng)控機制，強化產(chǎn)品服務(wù)的內(nèi)部審查，增強社會責(zé)任和法律責(zé)任意識，將非理性的產(chǎn)品服務(wù)扼殺于公司治理決策階段，降低金融發(fā)展引發(fā)的社會性風(fēng)險。

[1] 歐陽潔.不得向未滿18周歲學(xué)生發(fā)信用卡[N].人民日報,2009-07-17.

[2] 易觀智庫.中國校園消費金融市場專題研究報告2016[EB/ OL].http://www.analysys.cn/view/report/detail.html? columnId=8&articleId=16204,2016-01-25.

[3] 朱琳.大學(xué)生消費信貸的互聯(lián)網(wǎng)衍生及其規(guī)制邏輯[J].金融發(fā)展研究,2016(7).

[4] 李妍燕.互聯(lián)網(wǎng)金融對大學(xué)生消費信貸及消費觀念的影響及意義[J].中國商論,2016(28).

[5] 鄭鈜,劉乃梁.金融消費者語境下微型金融機構(gòu)的發(fā)展思辨[J].現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)探討,2016(10).

[6] 張燕逸,馬莉.我國商業(yè)銀行消費金融發(fā)展的現(xiàn)狀即對策[J].中國商論,2016(Z1).

F830.5

：A

：2096-0298(2016)12(c)-020-02

丁學(xué)博(1990-)，男，天津人，天津市醫(yī)科大學(xué)醫(yī)學(xué)人文學(xué)院，思想政治教育專業(yè)碩士研究生，主要從事大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)消費的法律規(guī)制問題方面的研究。