□ 文/本刊記者 田野

過去的2018年，我國石油企業(yè)緊緊抓住國際油價回升時機(jī)開疆拓土、穩(wěn)產(chǎn)增產(chǎn)，海外油氣權(quán)益產(chǎn)量創(chuàng)歷史最高水平。

國家統(tǒng)計局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2018年我國海外油氣權(quán)益產(chǎn)量突破2億噸，達(dá)到2.01億噸油當(dāng)量，較2017年增長3.7%，其中權(quán)益原油產(chǎn)量1.6億噸，權(quán)益天然氣產(chǎn)量500億立方米。其中，中國石油海外油氣權(quán)益產(chǎn)量當(dāng)量首次超過9800萬噸，對外合作油氣產(chǎn)量突破1000萬噸；中國石化海外權(quán)益油氣當(dāng)量產(chǎn)量4251萬噸，桶油現(xiàn)金操作成本降至11.84美元，凈現(xiàn)金流盈余175億元。除了傳統(tǒng)海外油氣項目收益外，2018年我國海外權(quán)益油產(chǎn)量增量主要來源于俄羅斯亞馬爾LNG、伊拉克哈法亞三期等大型項目提前投產(chǎn)，以及成功收購阿布扎比石油資產(chǎn)，中標(biāo)伊拉克、巴西等國油田項目。

2018年，三大國有石油公司以高質(zhì)量發(fā)展為經(jīng)營主線，海外油氣合作項目更加注重質(zhì)量效益，更加注重現(xiàn)有資產(chǎn)穩(wěn)健經(jīng)營和優(yōu)化組合，更加注重資產(chǎn)間戰(zhàn)略協(xié)同，擴(kuò)大與資源豐富且投資環(huán)境穩(wěn)定國家的合作空間，規(guī)避國際化經(jīng)營中的地緣政治風(fēng)險。中國石油與俄羅斯天然氣工業(yè)股份公司簽署“標(biāo)準(zhǔn)及合格評定結(jié)果互認(rèn)領(lǐng)域的補(bǔ)充協(xié)議”，標(biāo)志著中國石油企業(yè)國際油氣合作上升到一個新層次。石油企業(yè)正通過在資源國建立各類投資風(fēng)險預(yù)測、預(yù)警體系和機(jī)制，完善不同類別風(fēng)險下的應(yīng)急響應(yīng)機(jī)制，確保國有資產(chǎn)安全。中小石油公司海外投資步伐放緩，在新項目競標(biāo)上更加注重與公司戰(zhàn)略的契合，更趨于理性和專業(yè)。

在國際油氣新項目投資銳減、國內(nèi)石油產(chǎn)量提升難度加大情況下，我國石油企業(yè)卻在全球石油市場創(chuàng)下油氣權(quán)益產(chǎn)量突破2億噸最高水平，譜寫了長風(fēng)破浪會有時，直掛云帆濟(jì)滄海的壯美詩篇。

北極油氣破冰而來

2019年2月5日，俄羅斯薩別塔，氣溫零下30攝氏度。這是中國農(nóng)歷新年的第一天，卻只是亞馬爾液化天然氣項目一線的一個普通的星期二。伸入北極圈的亞馬爾，平均一年有300天被冰雪覆蓋，最低氣溫能降到零下52攝氏度。中國石油亞馬爾項目部員工就是在這樣寒冷的環(huán)境中開始一天的工作，他們的新年沒有炮竹和花燈。

亞馬爾半島這片位于俄羅斯西西伯利亞平原西北盡頭的土地，一度是人跡罕至的蠻荒之地，只有少數(shù)原住居民和北極熊、北極狐等野生動物。但這里是俄羅斯最豐富的天然氣儲藏區(qū)，亞馬爾液化天然氣項目開工后，地殼下沉睡了億萬年的油氣資源被喚醒。亞馬爾項目是中國在俄羅斯最大的投資項目，中國石油全價值鏈參與該項目運(yùn)作。亞馬爾項目還是一個多方合作的項目，中國石油參股20%，絲路基金參股9.9%，法國道達(dá)爾參股20%，俄羅斯諾瓦泰克公司控股50.1%。該項目是集天然氣和凝析油開采、天然氣處理、LNG制造和銷售、海運(yùn)于一體的大型上游投資開發(fā)項目，于2014年1月正式收購交割，對中國海外能源合作，提升中國在世界能源市場話語權(quán)具有重要意義。同時，該項目還能豐富我國清潔能源供應(yīng)，加快推進(jìn)我國能源結(jié)構(gòu)的優(yōu)化。根據(jù)購銷協(xié)議，在項目三條LNG生產(chǎn)線投產(chǎn)后，中國石油將從2019年起，每年進(jìn)口亞馬爾項目400萬噸LNG，屆時會有大批的亞馬爾LNG通過北極航道向中國供應(yīng)。

亞馬爾項目是全球最大的北極液化天然氣項目，全面投產(chǎn)后將對全球液化天然氣市場帶來巨大影響。

對俄羅斯來說，亞馬爾項目是非常宏大的項目。伴隨著該項目的投產(chǎn)，俄羅斯全國LNG的產(chǎn)量預(yù)計增加2.5倍。2018年12月26日，俄羅斯能源部長諾瓦克宣布，2018年俄羅斯天然氣產(chǎn)量預(yù)計達(dá)到7330億立方米，為歷史最高紀(jì)錄。與2017年相比，2018年俄羅斯天然氣產(chǎn)量將增長6%，出口量將增長10%。天然氣產(chǎn)量增加的主要原因之一是亞馬爾液化天然氣項目投產(chǎn)。天然氣在俄羅斯能源消費結(jié)構(gòu)中的比重正逐步提高，東西伯利亞、太平洋沿岸和北極地區(qū)將成為未來油氣資源主要上產(chǎn)基地。亞馬爾項目投產(chǎn)后，俄羅斯在世界液化天然氣市場中的比例將達(dá)到10%。

對中國而言，亞馬爾LNG項目作為我國“一帶一路”倡議提出以來中國石油參與的規(guī)模最大的海外油氣合作項目，因其對國內(nèi)相關(guān)制造業(yè)巨大的示范拉動效應(yīng)，成為“一帶一路”建設(shè)特別是“冰上絲綢之路”的重要支點。不論是1650萬噸LNG和100萬噸凝析油的年產(chǎn)規(guī)模，還是其對全球能源供應(yīng)格局帶來的改變，毫無疑問都將使這一全球最大極地液化天然氣超級工程在世界油氣工業(yè)發(fā)展史上留下濃墨重彩的一筆，其建設(shè)模式和建設(shè)經(jīng)驗必將深刻影響未來全球油氣行業(yè)發(fā)展的方向。該項目還是金融與能源一體化的旗艦型標(biāo)桿項目，支撐了“絲路基金”，拓展了人民幣國際化空間?！敖z路基金”伴隨著“一帶一路”倡議提出應(yīng)運(yùn)而生，如何發(fā)現(xiàn)、篩選、評估和參與“一帶一路”大型的、高質(zhì)量的合作項目，如何使國有資本保值增值，是該基金核心目標(biāo)和職責(zé)。在“絲路基金”啟動運(yùn)作的關(guān)鍵時刻，有這種超大型能源合作項目做支撐，無疑使得該基金掛靠上了一只穩(wěn)定的“錨”。而且，數(shù)十億美元的項目融資，其背后還換來了帶動中國海洋工程裝備及相關(guān)制造業(yè)領(lǐng)域的產(chǎn)能出口，且實質(zhì)性拓展了人民幣的國際化空間。對企業(yè)而言，該項目實質(zhì)性拓展了中國石油的生產(chǎn)經(jīng)營的地理領(lǐng)域，從陸地到海洋，從沙漠到高山，再到極地。一直以來，中國石油的運(yùn)營管理優(yōu)勢領(lǐng)域在陸上常規(guī)油氣田業(yè)務(wù)。而亞馬爾項目的投產(chǎn)實質(zhì)性拓展了中國石油的業(yè)務(wù)領(lǐng)域，使得中國石油成為一家主營業(yè)務(wù)遍及陸上平原（典型如大慶油田）、海上（典型如中國石油在巴西、緬甸的深水項目）、沙漠（典型如新疆塔里木油田）、高山（典型如四川和長慶油氣區(qū)）和極地的綜合性跨國能源企業(yè)。極地屬于超低溫和超高環(huán)保要求的特殊環(huán)境，考驗著中國石油的運(yùn)營管理能力和技術(shù)支持能力，當(dāng)然，也會實質(zhì)性提升中國石油的跨國經(jīng)營能力。

善合作者贏天下。除每年400萬噸的液化天然氣可加速中國清潔能源進(jìn)程外，大量引入中國企業(yè)全方位參與項目建設(shè)，整體提升海工企業(yè)建造水平，實現(xiàn)本土企業(yè)向國際一流承包商的轉(zhuǎn)變，則是亞馬爾LNG項目給我國帶來的最大驚喜，是中國石油帶領(lǐng)中國企業(yè)走出去的又一碩果。

此外，亞馬爾項目還開啟了中國到北極新航道，大大縮短了航程（3000海里），預(yù)計每年可以節(jié)省1000億美元的海運(yùn)成本。據(jù)稱，亞馬爾項目銷往亞洲的LNG在每年北極夏季的5個月內(nèi)可通過北極東北航道穿越白令海峽，歷時20天左右抵達(dá)中國和其他太平洋西海岸地區(qū)。這條“北極航道”無疑開辟了中國與歐洲的新航線，大大縮短了運(yùn)輸距離和海運(yùn)天數(shù)（通常歐洲至中國海運(yùn)時間超過1個月），也顯著降低了中國和歐洲之間物流成本。據(jù)測算，“北極航道”成熟后，每年來往的船只預(yù)計可節(jié)約物流成本合計超過1000億美元。

對全球油氣產(chǎn)業(yè)而言，美國地質(zhì)勘探局（USGS）評估報告顯示，北極地區(qū)擁有待發(fā)現(xiàn)天然氣技術(shù)可采儲量超過47萬億立方米，占全球未開采天然氣儲量的30%。此外，還有440億桶天然氣液態(tài)產(chǎn)物。俄羅斯已探明天然氣儲量1563.46萬億立方英尺，占北極地區(qū)已探明天然氣儲量的94%。亞馬爾半島是俄羅斯最豐富的儲氣區(qū)之一，在亞馬爾半島及其鄰近的近海地區(qū)，已發(fā)現(xiàn)26個氣田，探明天然氣儲量10.4萬億立方米，遠(yuǎn)景天然氣儲量38萬億立方米。不只是俄羅斯，加拿大、美國、挪威等國在北極圈的天然氣開發(fā)都先后取得突破。亞馬爾LNG項目氣源地南塔姆貝凝析氣田，位于亞馬爾半島，天然氣和凝析油儲量分別為1.35萬億立方米和6018萬噸；氣田設(shè)計天然氣年產(chǎn)量280億立方米，凝析油產(chǎn)量100萬噸，LNG工廠設(shè)計年產(chǎn)能1650萬噸。因為資源“雄厚”，亞馬爾項目號稱全球最大LNG項目，被譽(yù)為“鑲嵌在北極圈的一顆能源明珠”。

有關(guān)專家預(yù)言，在未來數(shù)年內(nèi)，極地天然氣將會成為全球能源新的增長點。

深度參與中東油氣開發(fā)

中國與中東自古有緣，沙與海的交響曲，駝鈴與帆船，香料與絲綢，就是這種緣分的寫照。而如今，一個新的合作倡議在盛產(chǎn)石油的版圖上從容鋪展，譜寫的仍是絲綢之路的歷史之緣，中國與中東地區(qū)合作共贏的現(xiàn)實之緣和未來之緣。

2019年1月12日，伊拉克哈法亞油田三期中心處理站高壓火炬的火焰熊熊燃燒，與東方的旭日交相輝映，定格成為古代四大文明的發(fā)源地—美索不達(dá)米亞平原上一幅美麗的畫卷。哈法亞三期1000萬噸新增產(chǎn)能建設(shè)項目是中國石油的重點項目，包括原油中心處理站（CPF3）及配套系統(tǒng)項目，2017年4月1日，合同正式簽署。該項目成功投產(chǎn)，標(biāo)志著20萬桶/日產(chǎn)能已經(jīng)建成。加上之前的20萬桶/日產(chǎn)能，哈法亞已邁進(jìn)石油年產(chǎn)能2000萬噸序列。

以不可思議的“5美分”之差奪標(biāo)，成為中國石油海外首個最大規(guī)模作業(yè)者項目；短短不到2年時間，建成一期500萬噸產(chǎn)能油田，比合同要求時間整整提前15個月，遙遙領(lǐng)先伊拉克第二輪國際招標(biāo)中標(biāo)的其他6個項目……哈法亞油田發(fā)現(xiàn)于1976年，可采儲量為41億桶，是伊拉克七大巨型油田之一。然而，因地下情況復(fù)雜、開采難度大，一直未能開發(fā)。2009年12月，中國石油以作業(yè)者身份，攜手道達(dá)爾和馬來西亞石油公司，拿下該油田開發(fā)生產(chǎn)服務(wù)合同，為中國石油建設(shè)中東油氣合作區(qū)奠定了堅實的資源基礎(chǔ)。

而在更早的1997年6月，伊拉克便與中國石油等就合作開發(fā)艾哈代布油田達(dá)成協(xié)議，然而隨后的西方國家制裁、伊拉克戰(zhàn)爭等因素，迫使協(xié)議暫時中止。但中國石油人的執(zhí)著守望，讓艾哈代布項目成為伊拉克戰(zhàn)爭結(jié)束后唯一恢復(fù)的項目。2010年7月，接手魯邁拉油田作業(yè)管理權(quán)后，面對油田產(chǎn)量出現(xiàn)遞減等諸多困難，中國石油確定在原油初始產(chǎn)量基礎(chǔ)上提高10%的IPT目標(biāo)。他們以超常的吃苦耐勞精神和務(wù)實高效的行動，讓IPT目標(biāo)越來越清晰。12月25日，伴隨著《歡樂頌》的樂曲，IPT目標(biāo)提前兩年實現(xiàn)。2011年6月21日，歷經(jīng)800多個日夜苦戰(zhàn)，艾哈代布油田生產(chǎn)出了第一桶商業(yè)原油。該油田的建設(shè)對伊拉克戰(zhàn)后重建及恢復(fù)民眾信心，促進(jìn)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)騰飛做出了重要貢獻(xiàn)。目前，艾哈代布油田日均產(chǎn)油16萬桶，支撐起巴格達(dá)60%電力燃料供應(yīng)，成為促進(jìn)伊拉克石油工業(yè)發(fā)展不可或缺的力量，受到了伊拉克政府的高度認(rèn)可。

哈法亞項目共分為三個階段開發(fā)建設(shè)：2012年6月，一期年產(chǎn)500萬噸原油項目建成投產(chǎn)；2014年8月，二期年產(chǎn)1000萬噸原油項目投產(chǎn)；2017年4月18日，哈法亞油田三期工程CPF3詳細(xì)設(shè)計HAZID、HAZOP及SIL完成研究，5月24日項目正式開工建設(shè)。伊拉克政府對哈法亞項目近年來取得的成績給予充分肯定和高度評價，尤其稱贊一期、二期、三期油田產(chǎn)能建設(shè)均比合同規(guī)定時間提前完成；對油田生產(chǎn)基地建設(shè)表示滿意，同時希望哈法亞油田管理者進(jìn)一步加大基地建設(shè)力度，建成米桑省石油城。

與初到時的荒蕪相比，而今哈法亞油區(qū)基地椰影搖風(fēng)，滿目蔥蘢，人工湖上鴨鵝嬉水，火烈鳥徜徉翩躚，百鳥園鶯歌婉轉(zhuǎn)，宛如一幅詩意盎然的田園畫卷，充滿生機(jī)和希望。鳥瞰哈法亞油田，油田中心處理站傲然矗立，井架高聳、管線綿延……人們常常看到，大片的羊群悠然穿越管線、井場。它們常走的路口，已經(jīng)被墊平，一個綠色通道，一道美麗風(fēng)景，一個生機(jī)勃勃、自然和諧的油區(qū)。

截至目前，中油國際中東公司原油作業(yè)產(chǎn)量在年9400萬噸線上運(yùn)行。隨著油氣規(guī)模和質(zhì)量的提升，中東合作區(qū)業(yè)務(wù)已成為中國石油海外業(yè)務(wù)半壁江山。儲量基礎(chǔ)雄厚，剩余權(quán)益可采儲量大幅提高，有力支撐了中東合作區(qū)生產(chǎn)經(jīng)營快速增長。2015年至2017年，中東公司權(quán)益產(chǎn)量年均增長超過500萬噸，預(yù)計今年完成原油作業(yè)產(chǎn)量9400萬噸；2019年原油作業(yè)產(chǎn)量將突破1億噸，提前實現(xiàn)“十三五”奮斗目標(biāo)，15個項目步入良性滾動發(fā)展階段。

10年來，中國石油油氣投資業(yè)務(wù)遍及伊拉克、伊朗、阿曼、阿聯(lián)酋、敘利亞等中東五國，西接地中海，南跨波斯灣，13個油氣合作項目在這里落地開花；7000多名中國石油人在這塊熱土上辛勤耕耘，深度參與中東油氣開發(fā)，打破了曾經(jīng)由西方大石油公司“一統(tǒng)天下”的格局，與資源國及合作伙伴共同打造了合作共贏的樣板。

未來海外油氣投資環(huán)境更復(fù)雜

近年來，我國國內(nèi)油氣資源增儲上產(chǎn)幅度明顯減弱，深度參與中東、俄羅斯等油氣資源富集地區(qū)優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)投資，成為保障我國油氣供給安全的重要途徑。然而，在資源民粹主義、貿(mào)易保護(hù)主義成為全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇換擋最主要、最危險的思潮時，在對國際貿(mào)易戰(zhàn)導(dǎo)致全球化倒退并摧毀原有成熟的全球產(chǎn)業(yè)分工體系的憂慮里，在全球油氣地緣政治格局加速調(diào)整，大國博弈加劇，地區(qū)沖突不斷的大背景下，我國石油企業(yè)海外油氣投資環(huán)境將更復(fù)雜，挑戰(zhàn)更艱巨。

中東、俄羅斯等油氣資源富集區(qū)是連通石油供需市場的黃金通道，也是“一帶一路”核心地區(qū)，油氣合作是我國與其最現(xiàn)實的利益契合點。隨著資源國對外開放程度不斷提高，油氣市場正從資源主導(dǎo)向市場主導(dǎo)轉(zhuǎn)變。目前，中東、俄羅斯等油氣富集地區(qū)均處于重要的項目獲取窗口期，國際石油公司有較強(qiáng)的意愿與中國石油擴(kuò)大合作，共同開發(fā)新項目。但機(jī)遇與挑戰(zhàn)并存。一方面，豐富的油氣資源吸引越來越多的油公司參與市場角逐；另一方面，激烈的競爭、復(fù)雜的合同模式、風(fēng)云多變的地緣政治環(huán)境令挑戰(zhàn)無處不在。

盡管中俄油氣合作取得一系列重大進(jìn)展和實質(zhì)性突破，但要不斷深化和推進(jìn)中俄油氣合作還面臨一些問題和潛在風(fēng)險。在漫長合同期內(nèi)，要落實已簽署的系列重大合作協(xié)議和合同，特別是要具體落實中俄天然氣合作項目和購銷合同，尚存在諸多不確定性因素，影響合作的有效性、穩(wěn)定性和安全性。截至目前，中俄油氣合作主要集中于原油、天然氣進(jìn)出口貿(mào)易，在已簽署的油氣合作協(xié)議和合同總額中，貿(mào)易方式占90%以上，涉及勘探開發(fā)、煉化的合作很少。合作方式單一，而且延伸難度較大。我國天然氣市場改革與發(fā)展相對滯后，也將成為影響中俄天然氣合作向深度發(fā)展的潛在風(fēng)險和重要因素。當(dāng)前我國天然氣發(fā)展迅速，但市場空間依然狹窄，天然氣在一次能源結(jié)構(gòu)中占比為6.6%，遠(yuǎn)低于世界平均水平；市場體系尚不健全，對國際天然氣定價話語權(quán)較??；天然氣價格形成機(jī)制有待進(jìn)一步完善，市場通過價格對資源配置的決定作用未得到充分發(fā)揮，導(dǎo)致我國進(jìn)口氣價承受能力低。在俄東部天然氣如期按規(guī)模進(jìn)入我國市場后，如果這些問題仍沒有得到較好解決，必然造成進(jìn)口俄氣與國產(chǎn)氣之間價格倒掛，導(dǎo)致缺氣與過剩并存現(xiàn)象，不利于我國天然氣大發(fā)展，進(jìn)而影響不斷深化和擴(kuò)大的中俄能源合作。

中東地區(qū)雖有世界油庫之稱，但也是全球三大宗教猶太教、基督教和伊斯蘭教的發(fā)源地，雖然三教出自同門，但彼此間的爭執(zhí)、沖突一直延續(xù)千余年。宗教間的不包容和極強(qiáng)的排他性，使中東地區(qū)自古就被打上了動蕩的烙印。

從資源角度看，中東地區(qū)原油證實儲量8135億桶，占全球原油證實儲量的47%；產(chǎn)量3178萬桶/日，占全球原油產(chǎn)量的34.5%；原油儲采比69.9。天然氣證實儲量79.4萬億立方米，占全球天然氣證實儲量的42.5%；產(chǎn)量6378億立方米，約占全球天然氣產(chǎn)量的20%；天然氣儲采比124.5。從成本角度看，優(yōu)質(zhì)的資源稟賦使中東地區(qū)油氣資源開發(fā)在全球范圍內(nèi)保持了較大的成本優(yōu)勢。2017年中東地區(qū)原油生產(chǎn)的單桶平均完全成本僅18美元/桶，同期美國頁巖油、海上深水原油和加拿大油砂的單桶平均完全成本則分別為41美元/桶、39美元/桶和50美元/桶。從企業(yè)角度看，國際石油公司歷來重視投資中東地區(qū)油氣資源，截至2018年一季度，在該區(qū)域合計擁有規(guī)模超過1750億美元的油氣資源投資項目。其中，殼牌公司在中東地區(qū)油氣總投資超過450億美元；?？松梨谠谥袞|地區(qū)油氣總投資約320億美元；道達(dá)爾、BP、康菲和諾貝爾能源等知名國際石油公司也在中東地區(qū)擁有規(guī)模相對較大的油氣投資。

目前來看，資源富集的中東格局正在從“一超獨霸”走向多極化，在教派矛盾背景下逐步分化，其格局重塑過程充滿不確定性。我國企業(yè)深化該區(qū)油氣投資首先是要將投資安全放在第一位。中國人民大學(xué)中國海外安全研究所的《中國海外安全風(fēng)險藍(lán)皮書》（2018）顯示，在全球納入考量范圍的國家中，2018年風(fēng)險等級為極高的國家有9個，分別為阿富汗、利比亞、敘利亞、也門、南蘇丹、蘇丹、索馬里、中非和委內(nèi)瑞拉，前4個都屬于大中東地區(qū)的國家。我國石油企業(yè)對中東投資所面臨的的風(fēng)險之高，由此可見一斑。就全球范圍來看，在未來我國油氣能源供應(yīng)保障將繼續(xù)主要依靠亞非拉國家，其中最重要的是中東地區(qū)。因而要建立健全風(fēng)險防范響應(yīng)機(jī)制，要探索與國際石油公司的合資合作，學(xué)習(xí)低油價時期國際石油公司在海外上游發(fā)展中“抱團(tuán)取暖”的經(jīng)營模式，通過與其他國際石油公司共同投資中東地區(qū)油氣資源，實現(xiàn)“風(fēng)險共擔(dān)、利益均沾”；要主動與殼牌、?？松梨凇P和道達(dá)爾等在中東地區(qū)長期經(jīng)營的一體化國際石油巨頭展開合作，既學(xué)習(xí)他們常年參與中東地區(qū)油氣資源合作的成功經(jīng)驗，也利用他們在該地區(qū)從事油氣資源投資的已有資源和渠道，降低經(jīng)營風(fēng)險；要嘗試與康菲、諾貝爾和西方石油等獨立國際石油在中東地區(qū)油氣資源勘探領(lǐng)域進(jìn)行合作，學(xué)習(xí)他們的勘探技術(shù)經(jīng)驗，提高我國石油公司海外勘探項目獲取能力及資產(chǎn)規(guī)模，為未來中長期的可持續(xù)發(fā)展奠定基礎(chǔ)。第三，要加強(qiáng)油氣投資的風(fēng)險評估與應(yīng)對。要系統(tǒng)評估可能存在的各類風(fēng)險，并據(jù)此調(diào)高預(yù)期收益回報；要建立在該地區(qū)各類投資風(fēng)險的預(yù)測、預(yù)警機(jī)制，完善不同類別風(fēng)險下的應(yīng)急響應(yīng)機(jī)制。