熊文娟

摘 要：鑒于我國交通基礎(chǔ)設(shè)施建造和運營模式的特殊性，基礎(chǔ)設(shè)施價值問題一直是實務(wù)界和學術(shù)界研究的熱點。目前，交通基礎(chǔ)設(shè)施會計政策和估計上尚未統(tǒng)一，對國家資產(chǎn)負債表的編制和行業(yè)財務(wù)信息可比性都產(chǎn)生了一定影響。本文以習近平新時代中國特色社會主義思想作為行動指南，重新定義基礎(chǔ)設(shè)施的公益價值，以期解決現(xiàn)實標準不一的問題，促進基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)健康發(fā)展。

關(guān)鍵詞：五位一體；交通基礎(chǔ)設(shè)施；公允價值

一、研究背景

（一）以習近平新時代中國特色社會主義經(jīng)濟思想指導經(jīng)濟實踐

今年是習近平新時代中國特色社會主義經(jīng)濟思想全面指導各項經(jīng)濟工作的開局之年。學習貫徹習近平總書記系列重要講話，從習近平新時代中國特色社會主義經(jīng)濟思想以及習近平總書記關(guān)于國有企業(yè)改革發(fā)展和黨的建設(shè)的重要論述中，尋找推動企業(yè)改革發(fā)展的答案辦法，以企業(yè)改革發(fā)展新成果檢驗黨建新成效。

（二）收費公路行業(yè)會計政策標準不一

目前，全國20多家收費公路平臺公司在會計政策和估計上各有不同，企業(yè)按照自身對收費公路的理解以及財稅方面的考慮進行相應(yīng)處理。收費來源可觀的省份，為減輕稅負壓力采用年限平均法計提折舊；勉強能還本付息的省份，經(jīng)營性公路采用車流量法計提折舊，政府收費公路不提折舊；對于連日常運營都存在困難的省份，則靠不提折舊、利息永遠資本化、補貼收入擴大范圍等方式保持微利。會計政策不統(tǒng)一，對不同的公路經(jīng)營企業(yè)難以做出合理判斷，勢必削弱財務(wù)報表可信度，降低國際、國內(nèi)對行業(yè)報表的認可程度。

二、重新定義公益價值

（一）“五位一體”的價值定義

1.資產(chǎn)價值定義

資產(chǎn)是指有預期收益的資源。十九大報告指出，我國社會主要矛盾已經(jīng)轉(zhuǎn)化為人民日益增長的美好生活需要和不平衡不充分的發(fā)展的之間的矛盾——美好生活是人民“五位一體”的綜合體驗，人民對美好生活的向往就是預期收益。對應(yīng)中央“五位一體”的總體布局，資產(chǎn)的預期收益應(yīng)當包含經(jīng)濟、政治、社會、文化和生態(tài)收益。

2.國有企業(yè)價值定義

國有企業(yè)是國家對其資本擁有所有權(quán)或者控制權(quán)，行為受政府的意志和利益支配的經(jīng)濟組織。國有企業(yè)具有兩重性，一般性和特殊性，一般性表現(xiàn)為其營利性，特殊性則源于一定社會經(jīng)濟制度賦予的社會性。對應(yīng)中央“五位一體”的總體布局，國有企業(yè)的價值應(yīng)當包含經(jīng)濟、政治、社會、文化和生態(tài)價值。

（二）“五位一體”的收費公路價值

交通運輸部在收費公路三十多年的政策評價中，對收費公路在經(jīng)濟、社會、文化、政治、生態(tài)等方面對政策的宏觀方面進行了全面的闡述。經(jīng)濟方面，公路是我國經(jīng)濟發(fā)展過程中的重要支撐，是推動經(jīng)濟社會發(fā)展促進工業(yè)化進程加快的主要動力；政治方面，公路網(wǎng)絡(luò)的快速形成和維護充分體現(xiàn)了國家制度的優(yōu)越性，邊疆公路的建設(shè)為穩(wěn)固邊疆發(fā)揮了巨大的作用；社會文化方面，20萬人口以上的城市均已通公路國道，交通的發(fā)展帶來了人員的流動、信息流動、生活方式的改變以及農(nóng)村面貌的改變；生態(tài)方面，交通便利加速了城市化進程，一定程度上減緩了農(nóng)村生態(tài)破壞。因此，只有對上述五類價值逐一進行量化，才能反映收費公路的真正價值。

（三）收費公路價值應(yīng)統(tǒng)籌經(jīng)濟價值和公益價值

交通公共基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域評價資產(chǎn)價值，經(jīng)常會出現(xiàn)經(jīng)濟性明確不足和公益性難以量化的問題，究其原因，在于具有交通公共基礎(chǔ)設(shè)施的價值除了體現(xiàn)其預期經(jīng)濟收益外，更多地體現(xiàn)在政治、社會、文化和生態(tài)四個維度的預期收益上（即公益價值）。數(shù)據(jù)顯示，全國收費公路以重置成本的計價和以收益現(xiàn)值法的計價存在巨大差異，這個差額就是收費公路的公益價值。因此，收費公路價值計量應(yīng)統(tǒng)籌考慮經(jīng)濟收益和公益收益，全面體現(xiàn)收費公路的綜合價值。

三、構(gòu)建“五位一體”收費公路價值體系的路徑

（一）資產(chǎn)回歸本源，公路價值判斷應(yīng)充分體現(xiàn)公益屬性

鄧小平同志指出：“社會主義也有市場，資本主義也有計劃，市場和計劃都只是手段?！蓖瑯拥?，行政事業(yè)單位投資的資產(chǎn)也有經(jīng)濟價值，企業(yè)尤其是國有企業(yè)投資的資產(chǎn)也有公益價值，經(jīng)濟價值和公益價值正是資產(chǎn)的兩個面。按照“五位一體”新理念，收費公路可劃分為經(jīng)營公路和公益公路，公益價值大于經(jīng)營價值的公路認定為公益公路，反之則為經(jīng)營公路。

從現(xiàn)有收費公路分類直接調(diào)整為公益與否的分類，操作難度很大，建議先出臺暫時性的過渡政策，將現(xiàn)有的政府收費公路確認為公益公路，經(jīng)營性公路再區(qū)分公益和經(jīng)營性質(zhì)，將公益價值明顯大于經(jīng)營價值的經(jīng)營性公路確認為公益公路，反之確認為經(jīng)營公路。事實上，水利資產(chǎn)、生物資產(chǎn)均已按照經(jīng)營、公益進行分類，對同樣作為基礎(chǔ)設(shè)施的收費公路有一定參考意義。

公益價值的計量是學術(shù)界的難點，實際操作中可采用倒算法，也即先測算經(jīng)營性價值，將公路資產(chǎn)總投資減去經(jīng)營性價值可倒算出公益價值。經(jīng)營價值的確認，可以從兩個角度出發(fā)，一是市場角度，目前在PPP模式中，社會資本的報價一般是整體造價扣除政府補貼后的價格，可以作為經(jīng)營價值的重要參考；二是收益角度，根據(jù)現(xiàn)有的收費標準，按照一定的收益率測算其經(jīng)營收益。

（二）“開前門”與“堵后門”并舉，賦能企業(yè)運營收費公路

企業(yè)運營往往比行政事業(yè)單位更有效率。為充分調(diào)動企業(yè)積極性，建議采取“開前門”與“堵后門”并舉的措施，賦能予企業(yè)，對收費公路進行有效管理。

在“開前門”方面，主要是為收費公路企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營提供路徑。一方面，收費公路企業(yè)應(yīng)長期收費，只有長期收費才能保證收費公路企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營，實現(xiàn)誰使用誰買單、老路好路反哺新路、降低新老路的收費標準，進而真正降低社會通行成本；另一方面，允許公路資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和上市交易，鼓勵收費公路企業(yè)通過公路資產(chǎn)上市將凈資產(chǎn)證券化（股票型上市公司），通過發(fā)行權(quán)益類債券將債務(wù)證券化（債券型上市公司），引導鼓勵社會資本積極參與智慧交通新業(yè)態(tài)發(fā)展，構(gòu)建政府、市場、社會共同參與的智慧交通發(fā)展格局。

在“堵后門”方面，統(tǒng)一收費公路行業(yè)的政策標準。允許企業(yè)運營經(jīng)營公路和公益公路，企業(yè)承擔經(jīng)營公路的溢價或折價風險，經(jīng)營公路價值應(yīng)合理攤銷；而公益公路只要其價值未發(fā)生減值，就不需要計提折舊、攤銷或減值。事實上，鐵路總公司的經(jīng)營性鋼軌（包括道岔）、軌枕和道砟早已明確不需計提折舊，這對于同樣是基礎(chǔ)設(shè)施且均為企業(yè)運營的收費公路很有借鑒意義。另外，在公益公路的運營上，政策上可以給予一定程度的傾斜，如以稅收優(yōu)惠或公益補貼等形式，不再允許各地方平臺通過盈余管理手段“修飾”報表。

（三）從準則入手，影響國際收費公路會計政策

不管是政府還是企業(yè)會計準則，對于不能帶來經(jīng)濟流入但具有服務(wù)潛能的資產(chǎn)，在理念上已基本達成共識，也即可認定為資產(chǎn)，且無需折舊、攤銷和減值。目前，國際會計準則關(guān)于收費公路的會計政策也尚未統(tǒng)一，建議相關(guān)部門在政府和企業(yè)會計準則中進一步明確公益價值的計量，影響并改進國際會計準則的制定。

（四）精準宣傳，打好收費公路社會輿論“反擊戰(zhàn)”

建議收費公路宣傳工作引入公益公路和經(jīng)營公路概念。將經(jīng)營公路定位為“輕奢產(chǎn)品”，使用者付費，甚至采用差時收費等方式完全市場化操作；公益公路則定位為“平價產(chǎn)品”，不以利潤為服務(wù)目標，實行以費養(yǎng)路。

四、結(jié)語

收費公路行業(yè)的發(fā)展既要致力于化解眼前的困頓，更應(yīng)著眼于持續(xù)經(jīng)營能力和公路價值的公益屬性；既要算各方利益得失的“小賬”，更要算增進我國“五位一體”總效益的“大賬”。