梁鈺喬　于恩鋒

摘要：文章基于樂山市居民金融素養(yǎng)調(diào)查問卷數(shù)據(jù)，運(yùn)用因子分析方法構(gòu)建水平指數(shù)，使用方差分析不同人群金融素養(yǎng)水平與教育程度之間的關(guān)系。研究發(fā)現(xiàn)，雖然存在細(xì)微差異，樂山居民的教育程度與金融素養(yǎng)水平呈正相關(guān)關(guān)系。居民消費(fèi)者需要客觀真實(shí)地評(píng)估自身金融素養(yǎng)水平，加強(qiáng)金融知識(shí)的學(xué)習(xí)，政府應(yīng)加強(qiáng)金融知識(shí)的普及教育，提升公眾金融素養(yǎng)。

關(guān)鍵詞：金融素養(yǎng);影響因素;教育程度

一、引言與文獻(xiàn)綜述

隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，金融越來越成為社會(huì)經(jīng)濟(jì)的重要成分，加強(qiáng)居民的金融素養(yǎng)不僅可以幫助人們提升生活質(zhì)量，對(duì)于國民總體素質(zhì)及國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展也具有重要作用。人們參與金融活動(dòng)的不斷深入，也對(duì)消費(fèi)者的金融素養(yǎng)提出了更高的要求。不同人群的金融素養(yǎng)水平有一定差距，當(dāng)下如何提升消費(fèi)者金融素養(yǎng)，使人群金融素養(yǎng)差異最小化已成為了一項(xiàng)重要課題。推動(dòng)金融消費(fèi)者掌握金融知識(shí)、強(qiáng)化金融技能、提升金融風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，對(duì)于消費(fèi)者金融素養(yǎng)提升意義重大。換句話講，消費(fèi)者金融素養(yǎng)的提升和風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)的增強(qiáng)也是金融市場穩(wěn)定的基石。

對(duì)于金融素養(yǎng)的定義，各個(gè)國家都不太一樣。從國際上看，OECD（經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織）定義其為“包括了與金融事務(wù)相關(guān)的意識(shí)、知識(shí)、技能、態(tài)度和行為，并將其用于金融決策以改善個(gè)人金融福利”。美國經(jīng)濟(jì)教育委員會(huì)（NCEE）以及卡特勒、德夫林?（Cutler，Devlin，2000）等學(xué)者在后期的研究中對(duì)金融素養(yǎng)的判別條件做了認(rèn)定，認(rèn)為金融素養(yǎng)的提升有賴于國家金融業(yè)的發(fā)展。金融素養(yǎng)的具備必須對(duì)一些基礎(chǔ)的金融知識(shí)以及經(jīng)濟(jì)原理要有一定了解，才能被認(rèn)為是具有金融素養(yǎng)的人。

后來有一些學(xué)者的觀點(diǎn)與之前學(xué)者有些差異，但事實(shí)上是對(duì)金融素養(yǎng)判定的補(bǔ)充。其認(rèn)為金融素養(yǎng)不僅是需要對(duì)金融的一些知識(shí)概念要有一定的了解，還需要學(xué)會(huì)應(yīng)用這些知識(shí)。凱斯特納等人認(rèn)為具備金融素養(yǎng)就必須要會(huì)對(duì)一些金融知識(shí)進(jìn)行運(yùn)用，并將其融入到個(gè)人財(cái)務(wù)規(guī)劃當(dāng)中。本質(zhì)上是對(duì)具備金融素養(yǎng)的條件作了一些解釋。盧薩爾迪和米切爾從金融素養(yǎng)益處出發(fā)，認(rèn)為良好的金融素養(yǎng)有助于消費(fèi)者作出適當(dāng)?shù)慕鹑跊Q策，從而降低系統(tǒng)性的金融行為偏差，提高金融市場參與度，降低金融風(fēng)險(xiǎn)。國內(nèi)劉婷婷對(duì)金融素養(yǎng)水平的影響因素作了仔細(xì)的分析與研究，認(rèn)為居民金融素養(yǎng)水平與受教育程度有很大的關(guān)系，受教育程度越高金融素養(yǎng)水平一般越高;而且一些從事金融行業(yè)的工作者往往比未從事金融行業(yè)的金融素養(yǎng)要高出一些。因此，教育程度以及從事行業(yè)與居民金融素養(yǎng)水平有很大關(guān)系。

本文基于樂山居民金融素養(yǎng)調(diào)查的數(shù)據(jù)，建立方差分析模型研究不同受教育水平群體的金融素養(yǎng)差異，為之后的金融教育提供有效支持。

二、消費(fèi)者金融素養(yǎng)指數(shù)

（一）?問卷調(diào)查基本情況

從調(diào)查樣本的分布看，主要集中在樂山市中區(qū)各個(gè)城區(qū)，一共完成450多個(gè)消費(fèi)者的有效樣本。樣本結(jié)構(gòu)的分布情況如表?1?所示。

（二）金融素養(yǎng)指數(shù)的構(gòu)建

基于項(xiàng)目數(shù)據(jù)，采用李克特五等量表法賦值。選擇正確的賦值為1，不正確賦值為0;其中金融行為選項(xiàng)賦值是根據(jù)答案的正確程度來賦0～5的分值;對(duì)于多項(xiàng)選擇題，無法進(jìn)行常規(guī)賦值，采用二分法賦值的方式。然后對(duì)賦值后的數(shù)據(jù)做無量綱化處理，運(yùn)用標(biāo)準(zhǔn)化公式使統(tǒng)計(jì)指標(biāo)一致。項(xiàng)目組用主成分分析來提取公共因子，采用?SPSS24?軟件計(jì)算旋轉(zhuǎn)后的公共因子得分系數(shù)矩陣，提取了7個(gè)公共因子，累計(jì)方差貢獻(xiàn)率為55.807%。

根據(jù)旋轉(zhuǎn)后公共因子的方差貢獻(xiàn)率與各公共因子得分對(duì)應(yīng)相乘，就可以得出每個(gè)居民的金融素養(yǎng)綜合得分F，將綜合得分F變換為百分制，公式為：

FLi=100*

最后得到了樂山市居民金融素養(yǎng)調(diào)查的金融素養(yǎng)指數(shù)，其近似服從正態(tài)分布，指數(shù)平均值為53.99，標(biāo)準(zhǔn)差為19.57。

三、消費(fèi)者金融素養(yǎng)影響因素分析

本文基于居民金融素養(yǎng)綜合指數(shù)和問卷被調(diào)查者基本情況數(shù)據(jù)運(yùn)用單因素方差分析法，著重分析受教育程度對(duì)金融素養(yǎng)水平的影響。以樂山市居民金融素養(yǎng)水平綜合得分為因變量，受教育程度為自變量，進(jìn)行單因素方差分析。其中假設(shè)單因素A有r個(gè)水平，將觀測的指標(biāo)看成一個(gè)總體，故有r個(gè)總體，水平下A1下，進(jìn)行ni次獨(dú)立試驗(yàn)，其中每個(gè)總體均服從正態(tài)頒布，即Xi～?N（μ，σ2），Xi為在第i個(gè)水平下的樣本值，本例中r=6。建立原假設(shè)H：不同受教育程度對(duì)金融素養(yǎng)指數(shù)沒有影響，備選假設(shè)H1：不同受教育程度對(duì)金融素養(yǎng)指數(shù)有影響。

使用SPSS軟件操作，首先判斷是否可以進(jìn)行方差分析。由表2可以看出，不同受教育程度下金融素養(yǎng)水平指數(shù)的方差齊次性檢驗(yàn)的觀測值為1.941，概率P值為0.086，顯著性水平α為0.05的條件下，概率P值大于顯著性水平，不拒絕原假設(shè)，認(rèn)為不同受教育程度下金融素養(yǎng)水平指數(shù)總體方差無顯著差異?，滿足方差分析的前提要求。

由表3所示，是不同受教育程度對(duì)金融素養(yǎng)指數(shù)的單因素方差分析結(jié)果?？梢钥闯?，觀測變量受教育程度的總離差平方和為174251.300，如果只考慮受教育程度單個(gè)因素的影響，則受教育程度可解釋的變差為29466.575，抽樣誤差引起的變差為144784.725，組間離差平方和和組內(nèi)離差平方和分別為5893.315和321.744，則F統(tǒng)計(jì)量為18.317，概率P值為0?。其中F統(tǒng)計(jì)量計(jì)算公式如下：

F==

SSA=ni（xi-x）2（SSA為組間離差平方和）

SSE=（xij-xi）2（SSE為組內(nèi)離差平方和）

默認(rèn)顯著性水平α為0.05，概率P<α，則拒絕原假設(shè)，接受備擇假設(shè)，認(rèn)為不同的教育層次對(duì)消費(fèi)者金融素養(yǎng)得分有顯著影響。

為了進(jìn)一步確定不同教育水平對(duì)觀測變量的顯著影響和哪個(gè)水平的作用明顯區(qū)別于其他水平，本文使用LSD方法進(jìn)行多重比較檢驗(yàn)。由表4可知，顯示了在兩兩受教育程度下居民金融素養(yǎng)水平指數(shù)均值檢驗(yàn)的結(jié)果。以小學(xué)及以下學(xué)歷水平與其他5種學(xué)歷水平的兩兩比較為例，在顯著性水平α為0.05的條件下，初中和高中、中專、技校學(xué)歷水平的概率P值分別為0.553和0.370，大于顯著性水平α，則與之沒有顯著差異;相反，與大專，大學(xué)本科和研究生及以上的學(xué)歷水平有顯著差異。同理在其他受教育水平下也存在類似比較。

那么，要判斷不同層次的受教育程度對(duì)金融素養(yǎng)指數(shù)的具體影響，就要比較各個(gè)總體的均值μi。不同水平下樣本總體均值公式如下：

Xi=Xij，?i=1，2，…，r

由表5中不同學(xué)歷水平居民指數(shù)平均數(shù)可以看出，受教育程度越高消費(fèi)者金融素養(yǎng)水平越高，呈正相關(guān)，同時(shí)同一學(xué)歷金融素養(yǎng)水平兩極分化比較嚴(yán)重。隨著受教育程度的增大，高中、中專畢業(yè)的居民比初中畢業(yè)居民金融素養(yǎng)水平指數(shù)均值高出約9，大學(xué)本科和研究生及以上的水平最高。

四、研究結(jié)論與建議

本文以樂山市居民為研究對(duì)象，通過問卷調(diào)查獲得的金融素養(yǎng)調(diào)查數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證研究分析了不同受教育程度對(duì)居民金融素養(yǎng)指數(shù)的影響。當(dāng)下世界各國都在加強(qiáng)對(duì)金融素養(yǎng)的重視，尤其是在教育方面更是不斷增加對(duì)金融方面的教學(xué)，提升學(xué)生的金融素養(yǎng)水平。金融業(yè)與國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展息息相關(guān)，只有不斷提升居民的整體金融素養(yǎng)水平，才能夠不斷推動(dòng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的高層次發(fā)展。受教育程度會(huì)影響居民對(duì)金融知識(shí)的了解需求和對(duì)金融相關(guān)概念的理解能力，可能會(huì)導(dǎo)致他們使用金融產(chǎn)品或金融服務(wù)時(shí)出現(xiàn)障礙。而教育是推動(dòng)公民文化素養(yǎng)提升的重要措施，因而我們就必須要加大金融方面的教育力度，從青少年教育抓起，普及金融知識(shí)及其應(yīng)用。對(duì)學(xué)歷較低的人群也不能放棄，加大對(duì)他們的普及力度，從而促進(jìn)整體國民金融素養(yǎng)水平提高。我們可以有針對(duì)性地對(duì)不同群體設(shè)立不同的金融教育項(xiàng)目，制訂好相應(yīng)的教程課本，規(guī)范化地設(shè)計(jì)課程并進(jìn)行相應(yīng)的專業(yè)培訓(xùn)，運(yùn)用不拘一格的金融教育形式豐富課程，不斷提升未來居民的金融素養(yǎng)水平。

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基金項(xiàng)目：2018年國家級(jí)大學(xué)生創(chuàng)新訓(xùn)練項(xiàng)目“樂山市居民金融素養(yǎng)調(diào)查”（201810649068）。指導(dǎo)教師：于恩鋒。

（作者單位：樂山師范學(xué)院數(shù)學(xué)與信息科學(xué)學(xué)院）