周 航，崔 宇，韓 君（長(zhǎng)春大學(xué)，吉林 長(zhǎng)春 130022）

一、商業(yè)銀行開展個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的背景

（一）個(gè)人養(yǎng)老金賬戶制度制定背景

經(jīng)過多年的發(fā)展，我國已經(jīng)初步建立了三支柱的養(yǎng)老金體系，但是這三支柱的籌資總額較低，體系不均衡，導(dǎo)致第一支柱占據(jù)了主導(dǎo)地位。截至2021年底，我國稅延型養(yǎng)老險(xiǎn)和專屬商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)保費(fèi)收入約10 億元，第三支柱占比僅為0.01%。我國養(yǎng)老金體系中對(duì)第一支柱的依賴度過高，已面臨較大收支缺口、經(jīng)濟(jì)效率損失、基本養(yǎng)老保障不足等眾多問題。

在格局缺陷的態(tài)勢(shì)下，我國老齡化問題使得養(yǎng)老困境更為突出。老齡化影響疊加出生率繼續(xù)走低，導(dǎo)致老年撫養(yǎng)比從2010 年逐年攀升，截至2021 年末，全國65 周歲及以上老年人口撫養(yǎng)比達(dá)到20.8%，意味著每五位年輕人便要贍養(yǎng)一位老人，年輕人養(yǎng)老負(fù)擔(dān)沉重。與此同時(shí)，自2011 年以來，我國居民人均可支配收入基尼系數(shù)維持在0.47 左右，高于同期的OECD 國家，我國居民收入差距過大，部分老年人僅靠基本養(yǎng)老保險(xiǎn)難以保障其生活質(zhì)量水平。

面對(duì)巨大的養(yǎng)老壓力，習(xí)近平總書記在黨的二十大報(bào)告中做出部署，要求全面完善多層次社會(huì)保障體系。學(xué)者也經(jīng)過不斷地探索和學(xué)習(xí)，從國外發(fā)達(dá)國家中借鑒較為成熟的養(yǎng)老經(jīng)驗(yàn)。最終2022 年4 月21 日，國務(wù)院辦公廳正式印發(fā)《關(guān)于推動(dòng)個(gè)人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》（以下簡(jiǎn)稱《意見》），個(gè)人養(yǎng)老金賬戶制探索正式落地，2022 年10 月26 日 《個(gè)人養(yǎng)老金實(shí)施辦法》（簡(jiǎn)稱《辦法》）正式印發(fā)，個(gè)人養(yǎng)老金賬戶制度正式開始落實(shí)。

（二）商業(yè)銀行對(duì)養(yǎng)老金金融業(yè)務(wù)的探索

面對(duì)“銀發(fā)金融”的重要戰(zhàn)略，商業(yè)銀行力求發(fā)展養(yǎng)老金業(yè)務(wù)，從而向現(xiàn)代“金融脫媒”的趨勢(shì)邁進(jìn)。然而對(duì)于銀行而言，養(yǎng)老金業(yè)務(wù)頗具前瞻性，商業(yè)模式和政府政策尚不成熟，探索之路邁步艱難。

養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品經(jīng)歷了長(zhǎng)達(dá)14 年的探索，早在2008 年6 月，上海銀行發(fā)布行業(yè)首款養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品“慧財(cái)”人民幣養(yǎng)老無憂理財(cái)產(chǎn)品。早期發(fā)行的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品與普通理財(cái)產(chǎn)品在投資策略、底層資產(chǎn)配置上差別不大，主要區(qū)別僅為資金募集的客群為養(yǎng)老需求人群，且部分中小銀行產(chǎn)品投研能力缺乏，養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品在早期并沒有真正發(fā)展起來。隨著國家對(duì)養(yǎng)老金融的重視程度不斷加深，銀行在養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的打造上開始投入更多的注意力，產(chǎn)品的差異化有所加強(qiáng)。截至2022 年末，銀行理財(cái)產(chǎn)品規(guī)模達(dá)27.65 萬億元，養(yǎng)老規(guī)模已有顯著擴(kuò)大，而養(yǎng)老體系尚不清晰、養(yǎng)老資金留存時(shí)間不長(zhǎng)。

商業(yè)銀行此前參與最多的養(yǎng)老金金融業(yè)務(wù)是企業(yè)年金，結(jié)合企業(yè)年金的管理運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)，整合和創(chuàng)新內(nèi)外部資源，并全程參與養(yǎng)老金第三支柱建立的可行性研究，為商業(yè)銀行參與個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)打下了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。《意見》出臺(tái)后，促使許多股份制銀行，如中信銀行，在其手機(jī)銀行開設(shè)“養(yǎng)老專區(qū)”開展個(gè)人養(yǎng)老金賬戶業(yè)務(wù)。多家商業(yè)銀行陸續(xù)參與了人力資源和社會(huì)保障部組織的個(gè)人養(yǎng)老金信息管理服務(wù)平臺(tái)系統(tǒng)對(duì)接測(cè)試，也積極研究部署和啟動(dòng)個(gè)人養(yǎng)老金賬戶管理制度建設(shè)、系統(tǒng)建設(shè)等相關(guān)工作。同時(shí)，商業(yè)銀行也在加快建設(shè)更全面的綜合金融服務(wù)，例如工商銀行正加快搭建包括賬戶開立、資金繳存、產(chǎn)品投資、待遇領(lǐng)取等全生命周期服務(wù)的個(gè)人養(yǎng)老金資金賬戶體系，為個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的正式開展奠定基礎(chǔ)。

二、商業(yè)銀行開展個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的機(jī)遇

（一）業(yè)務(wù)優(yōu)先，賬戶封閉

《辦法》規(guī)定個(gè)人養(yǎng)老金賬戶是以賬戶制為基礎(chǔ)，并且具有唯一性、封閉性。同時(shí)，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《商業(yè)銀行和理財(cái)公司個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)管理暫行辦法(征求意見稿)》聲明一級(jí)資本凈額超過1000 億元、主要審慎監(jiān)管指標(biāo)符合監(jiān)管規(guī)定的全國性商業(yè)銀行和具有較強(qiáng)跨區(qū)域服務(wù)能力的城市商業(yè)銀行可以開辦個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)。由此可見，銀行具有先行一步的權(quán)利，有助于銀行提前開拓市場(chǎng)，搶先布局個(gè)人客戶資源。另外，銀行兼具賬戶管理、產(chǎn)品銷售、產(chǎn)品發(fā)行角色，是可以為參與者同時(shí)提供賬戶設(shè)立、產(chǎn)品發(fā)行與銷售、投資咨詢等一站式服務(wù)和全生命周期服務(wù)的機(jī)構(gòu)，作為投資者開啟個(gè)人養(yǎng)老金之旅的“首站”，銀行有能力提供閉環(huán)服務(wù)，結(jié)合養(yǎng)老產(chǎn)品的長(zhǎng)期性特點(diǎn)和資金賬戶的封閉運(yùn)行，銀行可以提供高質(zhì)量的服務(wù)增加客戶黏性，達(dá)到資金長(zhǎng)期保有的目的。資金的長(zhǎng)期保有推動(dòng)銀行理財(cái)?shù)拈L(zhǎng)期投資能力培養(yǎng)，進(jìn)一步為銀行財(cái)富管理服務(wù)提供更廣闊的市場(chǎng)空間，銀行可以學(xué)習(xí)利用長(zhǎng)期險(xiǎn)資金獲得海外主流養(yǎng)老產(chǎn)品的投資策略，從而達(dá)到穿越周期、熨平波動(dòng)的投資目標(biāo)。銀行在此基礎(chǔ)上可以建立起更加完善的養(yǎng)老服務(wù)體系，結(jié)合養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)為老齡化人口提供更優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。

（二）客戶廣泛，前景廣闊

《辦法》規(guī)定個(gè)人養(yǎng)老金的參加人應(yīng)當(dāng)是在中國境內(nèi)參加城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)或者城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的勞動(dòng)者。但考慮到個(gè)人養(yǎng)老金制度的稅收優(yōu)惠適用于個(gè)人所得稅繳納人，因此針對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金的增量規(guī)模，從納稅參與人的角度展開測(cè)算。根據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局《2022 年中國統(tǒng)計(jì)年鑒》發(fā)布的統(tǒng)計(jì)結(jié)果，我國只有大概12%居民的月收入高于起征點(diǎn)5000 元。據(jù)此我們假設(shè)個(gè)人所得稅納稅人數(shù)比例為12%，同時(shí)使用近五年城鎮(zhèn)就業(yè)人員復(fù)合增速1.6%計(jì)算未來10 年就業(yè)人數(shù)，預(yù)計(jì)2023 年個(gè)人所得稅繳納人數(shù)約為5395 萬人，即為個(gè)人養(yǎng)老金制度整體收益人群。根據(jù)《中國普惠金融指標(biāo)分析報(bào)告2022》可知，截至2022 年末，全國人均擁有10.03 個(gè)銀行賬戶，不難判斷納稅人幾乎均為銀行客戶群體，銀行已具備穩(wěn)定的客戶基礎(chǔ)。而經(jīng)過估算，2030 年納稅人數(shù)約達(dá)6029 萬人，該人口很有可能作為銀行養(yǎng)老業(yè)務(wù)的儲(chǔ)備軍，為銀行提供長(zhǎng)期的資金，獲得銀行的養(yǎng)老服務(wù)，可以判斷銀行在養(yǎng)老金融方面前景廣闊。

（三）助力科技，整合信息

銀保監(jiān)會(huì)要求商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)建立個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)檔案管理制度，并為確定可開展個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行提供系統(tǒng)及平臺(tái)的搭建支持，這對(duì)銀行來說無異于錦上添花。目前，部分銀行已經(jīng)成立自己的科技子公司，如招商銀行“招銀云創(chuàng)”、建設(shè)銀行“建信金科”等。特別是2021 年商業(yè)銀行普遍強(qiáng)調(diào)提升數(shù)字化經(jīng)營能力，將數(shù)字化轉(zhuǎn)型提升到更加重要的戰(zhàn)略地位，在數(shù)字化轉(zhuǎn)型“賽道”上深入發(fā)力，例如：平安銀行2022 年末科技人員已超過9000 人，占員工總數(shù)的22.03%。但是不可忽視的是科技研發(fā)本身是高投入行為，特別是前期基礎(chǔ)設(shè)施的搭建，需要大量持續(xù)的投入，科技部門也一直是商業(yè)銀行的成本中心。在政府的強(qiáng)有力幫助下，有科技建設(shè)基礎(chǔ)的銀行可以較快上手個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行和政府部門的合作也可以彌補(bǔ)銀行科技子公司在資金、技術(shù)方面的不足，達(dá)到雙向促進(jìn)，互惠互利。不僅如此，銀行可以憑借良好健全的信息系統(tǒng)高效進(jìn)行客戶資料收集、檔案歸納管理工作，通過大數(shù)據(jù)總結(jié)客戶特質(zhì)，進(jìn)一步完善個(gè)人養(yǎng)老金用戶畫像，提出更有針對(duì)性的理財(cái)方案和投資建議，以便為客戶提供更貼心的專業(yè)化服務(wù)。

三、商業(yè)銀行開展個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的挑戰(zhàn)

（一）風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)

由于養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品的期限較長(zhǎng)，其存續(xù)期內(nèi)挪用資金的道德風(fēng)險(xiǎn)大大提升。除挪用資金外，可能存在對(duì)符合規(guī)定的個(gè)人養(yǎng)老金產(chǎn)品發(fā)行機(jī)構(gòu)和銷售機(jī)構(gòu)有私下利益往來行為，然而銀行內(nèi)部上下級(jí)制度森嚴(yán)，多年形成的集中式、垂直化風(fēng)險(xiǎn)管理體系很難對(duì)上級(jí)道德風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行檢舉。此外，銷售員工可能為自身業(yè)績(jī)?cè)谡袛埧蛻魰r(shí)對(duì)收益率和風(fēng)險(xiǎn)有所美化，銷售不符合金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品，然而當(dāng)收益未能達(dá)到預(yù)先承諾時(shí)，銀行信譽(yù)會(huì)因個(gè)人行為大大受損。

個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)管理制度和操作規(guī)程初立，對(duì)于高層和基層銀行工作者來說都不甚熟悉，特別是個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)要求高安全性、信息歸納完整，經(jīng)手的保密性以及各個(gè)流程的審查審批步驟都可能出現(xiàn)操作風(fēng)險(xiǎn)。

個(gè)人養(yǎng)老金賬戶開立涉及軟硬件準(zhǔn)備，機(jī)構(gòu)養(yǎng)老金融管理系統(tǒng)，機(jī)構(gòu)與人社部信息平臺(tái)連接，養(yǎng)老金賬戶開立，養(yǎng)老資金繳存、創(chuàng)新和豐富資金投資品種等。目前，部分機(jī)構(gòu)的相關(guān)系統(tǒng)、產(chǎn)品正處于建設(shè)或測(cè)試階段，測(cè)試階段的不穩(wěn)定性很有可能造成檔案管理的交易信息泄露、丟失等，對(duì)客戶、銀行、政府部門多方造成巨額損失。商業(yè)銀行在科技方面剛剛起步，對(duì)于養(yǎng)老金賬戶平臺(tái)的維護(hù)缺乏經(jīng)驗(yàn)，黑客入侵的威脅無處不在。

《辦法》剛剛頒布不久，未來國家個(gè)人養(yǎng)老金政策如何變動(dòng)尚不可知，銀行面對(duì)國家政策而進(jìn)行的營銷政策、產(chǎn)品政策等都有很大可能存在變動(dòng)，如何向個(gè)體化差異明顯的群眾解釋是銀行將面臨的又一大風(fēng)險(xiǎn)。

（二）市場(chǎng)挑戰(zhàn)

盡管目前只有23 家銀行機(jī)構(gòu)獲得“入場(chǎng)券”，但銀行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)仍然激烈，各家銀行都想占據(jù)更廣泛的用戶市場(chǎng)和更優(yōu)質(zhì)的客戶資源。即便各家商業(yè)已經(jīng)擁有一定客戶群體，但客戶的賬戶分布廣泛、選擇眾多，銀行從業(yè)人員的服務(wù)水平、銀行的投資能力、銀行的不同決策水平都將影響用戶的選擇。商業(yè)銀行可能隨著其他銀行的不斷革新而遭到擠壓、淘汰。

主要面臨的挑戰(zhàn)還來自保險(xiǎn)公司，包括養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品的設(shè)計(jì)及管理。目前，銀行、基金公司、保險(xiǎn)公司等各類金融機(jī)構(gòu)都不同程度地開發(fā)了養(yǎng)老金融產(chǎn)品，可以為個(gè)人養(yǎng)老金提供豐富多樣的產(chǎn)品選擇。但壽險(xiǎn)公司具有較為豐富的長(zhǎng)期資產(chǎn)管理優(yōu)勢(shì)，相較基金公司、券商等機(jī)構(gòu)，銀行在權(quán)益資產(chǎn)配置方面缺乏競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，短板明顯。

民眾對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金政策的思想片面，更看重短期自身利益，對(duì)于我國老齡化形勢(shì)和基本養(yǎng)老保障的認(rèn)識(shí)不足，對(duì)政策充滿不信任。如何培養(yǎng)起客戶以正確的理財(cái)思想面對(duì)長(zhǎng)期封閉的賬戶和不達(dá)預(yù)期回報(bào)的投資，對(duì)銀行是一項(xiàng)嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。

四、商業(yè)銀行開展個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的建議

（一）抓住機(jī)遇、奠定地位

1.積極營銷，差異對(duì)待

我國正處于互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)時(shí)代，信息傳播渠道多樣、傳播速度高效，招商銀行等商業(yè)銀行通過直播抽獎(jiǎng)、微博轉(zhuǎn)發(fā)抽獎(jiǎng)等方式擴(kuò)大個(gè)人養(yǎng)老金制度的傳播力，優(yōu)先樹立起自身品牌形象。在此基礎(chǔ)上，商業(yè)銀行還應(yīng)該明確個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的重點(diǎn)群體，對(duì)不同年齡段、不同收入的用戶采用不同渠道、營銷方式進(jìn)行推廣。例如：銀行可以利用繪畫、動(dòng)漫等方式向青年用戶展示建立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶并進(jìn)行投資的必要性，通過量化每年的投資、退休后的回報(bào)和稅收優(yōu)惠的方式增強(qiáng)潛在用戶對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金的理解。而隨著個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)的不斷普及，中小城市的客戶也會(huì)被挖掘，針對(duì)中老年用戶群體，銀行應(yīng)該更深入地了解、關(guān)心老齡客戶的生活，變金融用詞為地方俗語，達(dá)到服務(wù)當(dāng)?shù)鼗?，從?shí)際應(yīng)用的角度出發(fā)進(jìn)行地區(qū)宣傳，這很可能成為城鎮(zhèn)銀行的優(yōu)勢(shì)地方資源。最后，銀行要把握分寸，適度宣傳。個(gè)人養(yǎng)老金政策還需要經(jīng)過不斷的調(diào)整和改進(jìn)，因此在宣傳上，銀行要抓住政策中穩(wěn)定堅(jiān)實(shí)的主要方面，防范政策細(xì)微變動(dòng)帶來的風(fēng)險(xiǎn)，明確金融業(yè)發(fā)展是為了社會(huì)利益，保證經(jīng)濟(jì)運(yùn)行。

2.完善服務(wù)，增強(qiáng)黏性

養(yǎng)老產(chǎn)品設(shè)計(jì)、資金投資策略和養(yǎng)老系統(tǒng)搭建等能力是讓銀行從眾多行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)者中脫穎而出的亮點(diǎn)。通過大數(shù)據(jù)和人工智能技術(shù)，開發(fā)投研模型、設(shè)計(jì)靈活多樣的養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品，并利用部門信息鏈接系統(tǒng)，優(yōu)化開戶、投資、稅收優(yōu)惠等方面的業(yè)務(wù)流程，提升客戶養(yǎng)老體驗(yàn)。而綜合化服務(wù)能力的整合是賬戶體系建設(shè)的關(guān)鍵，是銀行在養(yǎng)老金領(lǐng)域站穩(wěn)腳跟的中堅(jiān)力量。銀行不僅是要幫助客戶開立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶，還要考慮如何服務(wù)好客戶，結(jié)合客戶本身的情況，提供更貼心的服務(wù)。銀行以賬戶為核心，將養(yǎng)老儲(chǔ)蓄、養(yǎng)老理財(cái)、養(yǎng)老消費(fèi)等各類養(yǎng)老業(yè)務(wù)歸集整合，提供增值服務(wù)—醫(yī)療休閑、休閑旅游等，根據(jù)客戶的養(yǎng)老需求提供綜合化金融服務(wù)，為客戶量身打造更專業(yè)的個(gè)人養(yǎng)老金投資方案，這是大勢(shì)所趨，擁有更優(yōu)質(zhì)的綜合服務(wù)有利于提高銀行的客戶黏性，不斷提高銀行的品牌形象。

（二）迎接挑戰(zhàn)、穩(wěn)步前進(jìn)

1.監(jiān)管合規(guī)，流程優(yōu)化

銀行不僅要搭建綜合服務(wù)的體系，還需要搭建合規(guī)的監(jiān)管體系，特別是在個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)實(shí)行之初，一定要嚴(yán)格監(jiān)管才能搭建結(jié)實(shí)牢固的安全壁壘。商業(yè)銀行要開展以經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)為導(dǎo)向、以內(nèi)部控制為主線內(nèi)部審計(jì)，疊加對(duì)銀行監(jiān)管的有效補(bǔ)充外部審計(jì)，由單一的問題領(lǐng)域向管理服務(wù)領(lǐng)域不斷擴(kuò)展，在實(shí)踐中要充分發(fā)揮審計(jì)的監(jiān)督和保障雙重職能。職工在進(jìn)行個(gè)人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)領(lǐng)域操作時(shí)，要做到人力和科技的雙重監(jiān)管，做到錄入信息清晰無誤、檢驗(yàn)信息完整有效、核實(shí)身份確切、賬戶操作記錄透明，賬戶余額設(shè)置限制等，做到前期多重流程確保安全，后期在監(jiān)管體系搭建的過程中不斷優(yōu)化減少程序，真正打造出高效且安全的監(jiān)管流程。

2.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備，風(fēng)險(xiǎn)隔離

首先銀行應(yīng)該強(qiáng)化自身風(fēng)險(xiǎn)管理能力，其次為了規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，銀行需要計(jì)提一定的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，主要用于彌補(bǔ)因理財(cái)公司違法違規(guī)、違反理財(cái)產(chǎn)品合同約定、操作錯(cuò)誤或者技術(shù)故障等給理財(cái)產(chǎn)品財(cái)產(chǎn)或者投資者造成的損失，這樣即使存在一定風(fēng)險(xiǎn)，也可以使銀行基本保持平穩(wěn)運(yùn)行，避免發(fā)生擠兌等重大事件。最后養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品可以采用非母行第三方獨(dú)立托管，確保風(fēng)險(xiǎn)隔離，能夠最大程度保護(hù)銀行的整體性和投資者的權(quán)益。

3.人才培養(yǎng)，創(chuàng)新投資

商業(yè)銀行的先發(fā)優(yōu)勢(shì)非常明顯，相當(dāng)于再次鞏固了銀行賬戶體系在國民經(jīng)濟(jì)中的核心地位和不可動(dòng)搖的基礎(chǔ)設(shè)施角色。我國堅(jiān)定不移地發(fā)展養(yǎng)老金融，政策放開后，我國必然會(huì)加大支持力度，增加體量較小的地方銀行進(jìn)入個(gè)人養(yǎng)老金賬戶業(yè)務(wù)的可能性，其他金融機(jī)構(gòu)也更有可能進(jìn)入養(yǎng)老競(jìng)爭(zhēng)圈。銀行可以學(xué)習(xí)保險(xiǎn)企業(yè)的均衡投資模式——關(guān)注長(zhǎng)期收益與短期回報(bào)、兼顧相對(duì)收益與絕對(duì)收益，以大比例固收資產(chǎn)打底提供基礎(chǔ)收益，以權(quán)益和類權(quán)益資產(chǎn)提升收益彈性、賺取超額收益。銀行還需要建立起高效、暢通的系統(tǒng)處理投資信息和賬戶數(shù)據(jù)，利用長(zhǎng)期資金靈活調(diào)整養(yǎng)老產(chǎn)品的目標(biāo)日期投資策略，實(shí)現(xiàn)跨周期資產(chǎn)配置的投資目標(biāo)。除了自身的一些理財(cái)產(chǎn)品之外，還可以做一些商業(yè)壽險(xiǎn)等類似產(chǎn)品代理，完善自身養(yǎng)老金融的產(chǎn)品貨架體系。而投資、銷售、科技等創(chuàng)新都離不開新時(shí)代的高質(zhì)量人才，銀行要在人才篩選的基礎(chǔ)上培養(yǎng)專業(yè)化養(yǎng)老金融人才，提供其與公募基金公司、保險(xiǎn)企業(yè)交流合作的機(jī)會(huì)，爭(zhēng)取踐行全面覆蓋行業(yè)和個(gè)股的權(quán)益策略研究、量化策略研究等，并引導(dǎo)員工密切關(guān)注海內(nèi)外宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化和趨勢(shì)，定期舉辦交流分享會(huì)，全面提升從業(yè)人員的專業(yè)素養(yǎng)。