黃善東，吉偉莉

（江西財(cái)經(jīng)大學(xué) 會(huì)計(jì)學(xué)院，江西 南昌 330013）

2010年4月17日，“財(cái)會(huì)高端論壇暨裘宗舜教授從教50周年（90華誕）學(xué)術(shù)研討會(huì)”在江西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)術(shù)報(bào)告廳隆重召開。裘宗舜教授是我國(guó)當(dāng)代著名的會(huì)計(jì)學(xué)家、博士生導(dǎo)師、國(guó)家級(jí)突出貢獻(xiàn)專家、《會(huì)計(jì)信息論》的作者。1944年畢業(yè)于廈門大學(xué)會(huì)計(jì)系，曾任江西財(cái)經(jīng)學(xué)院代院長(zhǎng)、第六和第七屆全國(guó)人大代表、中國(guó)會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)常務(wù)理事、中國(guó)審計(jì)學(xué)會(huì)常務(wù)理事、江西省會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)會(huì)長(zhǎng)、江西省社聯(lián)兼職副主席、江西省人民政府決策咨詢委員會(huì)委員等。裘教授幾十年來潛心致力于會(huì)計(jì)理論與方法的研究，會(huì)計(jì)學(xué)術(shù)思想非常豐富，有許多獨(dú)到的見解。早在20世紀(jì)80年代初期，裘教授就從信息論、系統(tǒng)論、控制論出發(fā)，嚴(yán)密地論證了會(huì)計(jì)在本質(zhì)上屬于一個(gè)信息系統(tǒng)，是會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)論的主要倡導(dǎo)者，為我國(guó)會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)論的建立做出了開拓性、奠基性的貢獻(xiàn)。

在本次論壇上，中山大學(xué)校長(zhǎng)助理魏明海教授、中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院羅飛教授、清華大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院副院長(zhǎng)夏冬林教授、廈門大學(xué)管理學(xué)院副院長(zhǎng)陳漢文教授圍繞著會(huì)計(jì)信息的生成、披露與使用問題，分別從不同的角度發(fā)表了專題演講。裘宗舜教授也作了題為《建議以和諧對(duì)待爭(zhēng)鳴的新觀點(diǎn)》的報(bào)告?，F(xiàn)將五位專家演講中的重要學(xué)術(shù)觀點(diǎn)綜述如下。

會(huì)計(jì)計(jì)量是會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的核心職能，也是會(huì)計(jì)信息生成的重要步驟。公允價(jià)值是一種重要的計(jì)量屬性，對(duì)于金融工具來說，公允價(jià)值是最相關(guān)的計(jì)量屬性；對(duì)衍生金融工具來說，公允價(jià)值是唯一相關(guān)的計(jì)量屬性。然而，美國(guó)次貸危機(jī)以來，市場(chǎng)環(huán)境的巨大變化，暴露出公允價(jià)值的一些缺陷和不足。為此，中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院的羅飛教授就公允價(jià)值問題發(fā)表了演講。羅教授運(yùn)用再生產(chǎn)理論解讀了公允價(jià)值的意義和必要性，他認(rèn)為從企業(yè)資本運(yùn)動(dòng)來看，收入分配的最為重要的一點(diǎn)是資本補(bǔ)償，足額補(bǔ)償才能進(jìn)行再生產(chǎn)。這個(gè)補(bǔ)償，以前是抽象掉了市場(chǎng)的變化，如果考慮市場(chǎng)變化，那么市場(chǎng)價(jià)格發(fā)生變動(dòng)，就會(huì)產(chǎn)生財(cái)務(wù)資本補(bǔ)償與實(shí)物資本補(bǔ)償?shù)膮^(qū)別。資產(chǎn)計(jì)價(jià)采用公允價(jià)值，考慮未來經(jīng)濟(jì)利益的變化，才能保證足額補(bǔ)償。因此，公允價(jià)值的存在是必要的。他指出，由于公允價(jià)值具有市場(chǎng)客觀性和主觀判斷性雙重屬性，這種雙重屬性帶來的一個(gè)問題就是容易產(chǎn)生順周期效應(yīng)。簡(jiǎn)單地說，市場(chǎng)情況越好的時(shí)候，債券價(jià)值就越被高估，市場(chǎng)情況越差的時(shí)候，債券價(jià)值就越被低估。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的順周期效應(yīng)，使金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)和負(fù)債的公允價(jià)值并不總是公允的，影響了一些金融機(jī)構(gòu)抵御和化解風(fēng)險(xiǎn)的能力，容易加劇市場(chǎng)主體和社會(huì)公眾的不理智，進(jìn)而容易釀成嚴(yán)重后果。

內(nèi)部控制組成要素對(duì)會(huì)計(jì)信息的生成能起到保證作用。例如，控制程序設(shè)計(jì)了一套合理高效的包括分工、授權(quán)、記錄等為一體的防范機(jī)制；風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估要素通過目標(biāo)的確定和分解，及時(shí)辨別管理風(fēng)險(xiǎn)，使因各種變化因素造成信息失真的可能性下降?？梢?，內(nèi)部控制是預(yù)防不良會(huì)計(jì)行為，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的有力保證。鑒于此，廈門大學(xué)管理學(xué)院副院長(zhǎng)陳漢文教授就內(nèi)部控制問題發(fā)表了演講。他認(rèn)為，內(nèi)部控制是一套權(quán)利制衡的機(jī)制。他將對(duì)內(nèi)部控制的管制分為四個(gè)階段：（1）1933年至1976年，主要是站在注冊(cè)會(huì)計(jì)師的角度研究?jī)?nèi)部控制；（2）1977年至1991年，美國(guó)于1977年推出了FCPA，要求跨國(guó)公司建立內(nèi)部控制，接著在80年代推出了《貿(mào)易與競(jìng)爭(zhēng)》法案，修正了FCPA對(duì)內(nèi)控的規(guī)范；（3）1991年至2001年，美國(guó)于1991年出臺(tái)了《聯(lián)邦儲(chǔ)蓄保險(xiǎn)改革》法案，緊接著AICPA的POB提出所有的上市公司必須披露內(nèi)部控制的真實(shí)性，并且要接受注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審計(jì)；（4）2002年之后，SOX法案的發(fā)布，要求所有的上市公司都必須披露內(nèi)部控制。他將內(nèi)部控制信息方面的研究綜述為以下五個(gè)方面：（1）財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)部控制研究范式：基于信息經(jīng)濟(jì)學(xué)的視角；（2）逆向選擇與道德風(fēng)險(xiǎn)：財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)部控制信息披露動(dòng)機(jī)；（3）信息增信和信息甄別：財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)部控制的鑒證；（4）信號(hào)接受：財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)部控制信息的市場(chǎng)反應(yīng)；（5）博弈與管制：財(cái)務(wù)報(bào)告內(nèi)部控制信息披露的政府角色。

會(huì)計(jì)信息生成的目的是通過信息披露，以供有關(guān)方面決策使用。由于會(huì)計(jì)信息的披露具有經(jīng)濟(jì)后果，管理當(dāng)局有可能為了特殊利益選擇性地披露信息。清華大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院副院長(zhǎng)夏冬林教授作了題為“公司信息披露策略與效果”的演講。他認(rèn)為，雖然上市公司很多信息的披露是屬于強(qiáng)制性的，但是上市公司在進(jìn)行信息披露時(shí)還是有選擇的。信息披露的選擇涉及以下三個(gè)方面：（1）披露的內(nèi)容（說什么）；（2）披露的詳細(xì)程度（說多少）；（3）披露時(shí)間（什么時(shí)候說）。什么時(shí)候披露，有兩種選擇，可以在交易日（周一到周五）披露，也可以在周末披露。對(duì)于愿意選擇披露時(shí)間的公司來說，會(huì)在披露時(shí)間上形成一個(gè)模式，以維護(hù)自己的股價(jià)，讓股價(jià)對(duì)公司有利。比如傾向于在交易日披露好消息。如果在交易日披露壞消息，那么有可能對(duì)股價(jià)產(chǎn)生負(fù)面影響，因此一般將壞消息推遲到周末披露。通過分析2001-2008年披露的所有盈利預(yù)測(cè)信息，他發(fā)現(xiàn)所有信息要么是周一至周五披露，要么是周六披露，沒有周日披露的。周末披露好消息的公司明顯低于周末披露壞消息的公司，說明公司是在有選擇地披露信息。進(jìn)一步的實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)：（1）資產(chǎn)規(guī)模越大，越愿意選擇時(shí)間披露；（2）管理者有持股的，越愿意選擇時(shí)間披露；（3）周末披露的消息，市場(chǎng)都不給予反應(yīng)。

會(huì)計(jì)信息的披露包括表內(nèi)披露和表外披露兩部分。由于表外信息含量具有較大程度的彈性，隨著公司治理的逐漸演進(jìn)及企業(yè)經(jīng)營(yíng)內(nèi)容日趨復(fù)雜化，信息使用者對(duì)會(huì)計(jì)信息的需求呈現(xiàn)擴(kuò)張趨勢(shì)，表外信息披露日益重要。中山大學(xué)校長(zhǎng)助理魏明海教授就如何挖掘表外信息、深入剖析基于關(guān)系基礎(chǔ)的股權(quán)結(jié)構(gòu)問題，提出了自己的創(chuàng)新性觀點(diǎn)。通過追溯我國(guó)的社會(huì)文化傳統(tǒng)與家族企業(yè)股東關(guān)系的初始狀態(tài)，以及家族企業(yè)股東關(guān)系的發(fā)展演變，他指出家族企業(yè)的股東關(guān)系是一種基于血緣、親緣、地緣和人緣的股東關(guān)系。而國(guó)有企業(yè)的股東關(guān)系是一種基于政治和產(chǎn)權(quán)的股東關(guān)系，國(guó)有上市公司復(fù)雜的股東關(guān)系，是由國(guó)企困難、改制規(guī)定、行政干預(yù)、政策和官員利益等因素交錯(cuò)推動(dòng)形成的。在分別從橫向和縱向角度考察了股東關(guān)系后，魏教授認(rèn)為，股東關(guān)系在深化第一大股東與其他大股東、小股東關(guān)系的研究中可能會(huì)發(fā)揮一些作用，可嘗試深化的一些研究領(lǐng)域包括：股權(quán)結(jié)構(gòu)、股東關(guān)系與代理問題；股權(quán)結(jié)構(gòu)、股東關(guān)系與公司治理；家族控股企業(yè)的股東關(guān)系；國(guó)有控股企業(yè)的股東關(guān)系；股東關(guān)系與IPO、SEO；股東關(guān)系與創(chuàng)業(yè)者減持股份；股東關(guān)系與機(jī)構(gòu)投資者作用；股東關(guān)系與債務(wù)契約等。

圍繞著會(huì)計(jì)信息的生成、披露與使用問題，以上四位專家分別以獨(dú)特的視角展開了深刻的闡述，提出了新的觀點(diǎn)。裘宗舜教授認(rèn)為，在百花齊放、百家爭(zhēng)鳴的各種論壇中，任何一種觀點(diǎn)都包含著比重不同的三種成份：繼承、發(fā)展和創(chuàng)新。作為學(xué)者，對(duì)于百家爭(zhēng)鳴的觀點(diǎn)，特別是對(duì)于與流行觀點(diǎn)不同的觀點(diǎn)，或者是與自己不同的、甚至是格格不入的觀點(diǎn)，應(yīng)以寬容、大度甚至容忍的和諧態(tài)度聆聽對(duì)方觀點(diǎn)的闡述和解釋，了解與已有觀點(diǎn)的差別在哪里；弄清楚了新觀點(diǎn)的含義和內(nèi)容之后，然后等待科學(xué)實(shí)驗(yàn)或社會(huì)實(shí)踐的檢驗(yàn)。創(chuàng)新的觀點(diǎn)，一般來說是比較脆弱的，為了避免被窒息在搖籃中，必須為爭(zhēng)鳴中的新觀點(diǎn)創(chuàng)設(shè)一個(gè)比較寬松的成長(zhǎng)環(huán)境和氛圍，讓它接受社會(huì)實(shí)踐或科學(xué)實(shí)驗(yàn)的檢驗(yàn)。他希望在創(chuàng)新的號(hào)召下，不要對(duì)爭(zhēng)鳴的新觀點(diǎn)嚴(yán)顏厲色、拒之門外，要給予已經(jīng)過檢驗(yàn)的新觀點(diǎn)在公眾面前亮相的機(jī)會(huì)。總之，和諧地對(duì)待爭(zhēng)鳴中的新觀點(diǎn)，溫情地接納，細(xì)致地檢驗(yàn)，認(rèn)真地評(píng)估，可以推進(jìn)創(chuàng)新，抑制造假，從而促進(jìn)我國(guó)科學(xué)研究的發(fā)展。