徐 倩

(蘇州大學(xué)，江蘇 蘇州215006)

一、引言

經(jīng)營機(jī)制指生存、發(fā)展的內(nèi)在機(jī)能及其運(yùn)行方式，轉(zhuǎn)換商業(yè)銀行經(jīng)營機(jī)制，就是要使其真正成為具有自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自我發(fā)展、自我約束能力的金融商品生產(chǎn)者和經(jīng)營者，造就內(nèi)在的激勵(lì)機(jī)制、競爭機(jī)制和約束機(jī)制。

在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制下，我國銀行同工商企業(yè)一樣，國家作為其所有者并通過政府行政系統(tǒng)對其進(jìn)行控制。自十一屆三中全會以后，我國金融機(jī)制也進(jìn)行了一系列的改革。隨著市場經(jīng)濟(jì)體制改革的深入以及加入世界貿(mào)易組織，國有商業(yè)銀行面臨越來越大的沖擊。由于政企不分和產(chǎn)權(quán)主體缺位，帶來了銀行管理的行政化和信貸資金分配的財(cái)政化，這種低效率的資金分配不僅影響了資源的配置效率，也給腐敗的產(chǎn)生提供了溫床。而且在產(chǎn)權(quán)構(gòu)成、治理結(jié)構(gòu)等方面國有商業(yè)銀行存在很多問題，如不良貸款數(shù)額巨大、資本充足率相對較低、經(jīng)驗(yàn)?zāi)Ｊ絾我坏?，商業(yè)銀行面臨著嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)。這也是商業(yè)銀行必須要轉(zhuǎn)換企業(yè)經(jīng)營機(jī)制的重要背景，轉(zhuǎn)換企業(yè)經(jīng)營機(jī)制在于實(shí)現(xiàn)國家與企業(yè)責(zé)、權(quán)、利的制衡。

二、我國商業(yè)銀行經(jīng)營機(jī)制轉(zhuǎn)換的成效

(一)四大國有銀行均已成功上市

財(cái)務(wù)重組和引進(jìn)戰(zhàn)略投資者為商業(yè)銀行最終實(shí)現(xiàn)上市奠定了基礎(chǔ)，財(cái)務(wù)重組是國有商業(yè)銀行股份制改革的前提和基礎(chǔ)。首先，為了解決資本金不足和軟預(yù)算約束(產(chǎn)權(quán))問題，一是通過中央?yún)R金公司注入外匯，充實(shí)資本金;二是通過發(fā)行人民幣次級債券，補(bǔ)充附屬資本。其次，解決不良資產(chǎn)占比高的問題，主要是通過呆賬核銷和不良貸款剝離。對國有銀行產(chǎn)權(quán)制度進(jìn)行改革，引入機(jī)構(gòu)投資者、戰(zhàn)略投資者及社會公眾投資者，打破國有獨(dú)資單一產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)，真正把國有商業(yè)銀行變成現(xiàn)代商業(yè)銀行。這不僅從體制上消除了商業(yè)銀行指望國家救助的道德風(fēng)險(xiǎn)，而且在法理上排除了國家再度“輸血”的可能，同時(shí)也為上市奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

公開上市是鞏固改革成果和增進(jìn)市場約束的重要手段，它不僅使國有商業(yè)銀行擴(kuò)大了融資渠道，增強(qiáng)了資本金實(shí)力，更重要的是，通過市場約束的力量促使上市銀行增加透明度，改善公司治理，提高經(jīng)營業(yè)績。

(二)經(jīng)營業(yè)績顯著

1.資本充足率顯著提高。資本充足率是衡量銀行資本狀況的重要指標(biāo)，它代表了商業(yè)銀行應(yīng)對金融風(fēng)險(xiǎn)的能力，該比率越高，存款人的本金安全就越有保障。根據(jù)1988年巴塞爾委員會頒布的《關(guān)于統(tǒng)一國際銀行資本衡量和資本標(biāo)準(zhǔn)的協(xié)議》，商業(yè)銀行的資本充足率不能低于8%。然而改革前，我國國有商業(yè)銀行的資本充足率普遍未能達(dá)標(biāo)。改革開始后，通過財(cái)政注資、發(fā)行次級債券、稅前利潤抵沖及資產(chǎn)變現(xiàn)等方式，到2006年6月底，中國銀行、建設(shè)銀行和工商銀行的資本充足率分別達(dá)到12.40%、13.15%和10.74%。截至2008年9月底，中國銀行的資本充足率為13.89%，核心資本充足率為11.04%;建行和工行的資本充足率分別為12.10%和12.62%，核心資本充足率分別為10.20%和10.5l%。

2.凈利潤不斷增長。國有商業(yè)銀行凈利潤也保持著平穩(wěn)增長，并且增長速度普遍快于資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)張速度，反映了國有商業(yè)銀行的盈利能力在不斷增強(qiáng)。其中，中國銀行從2003年的287.07億元增長到2007年的620.17億元，增長了116%，年均增長21%。建設(shè)銀行2004—2006年分別為490.4億元、470.96億元、463.19億元，但是 2007年達(dá)到 691.42億元，比上年增長49.3%，這表明建設(shè)銀行2005年香港成功上市對于凈利潤增長的影響并不顯著，這一效應(yīng)直到2007年才開始顯現(xiàn)。

3.較好地處置了不良資產(chǎn)。中國銀行業(yè)監(jiān)督委員會統(tǒng)計(jì)資料表明，國有商業(yè)銀行通過內(nèi)部消化和外部剝離兩種方式處置不良資產(chǎn)。前者包括提取呆賬準(zhǔn)備金、核銷不良資產(chǎn);后者包括將不良資產(chǎn)剝離給資產(chǎn)管理公司、對外打包出售、資產(chǎn)證券化等。到2008年末，我國國有商業(yè)銀行平均不良貸款率已降低至2.49%。另外，在財(cái)務(wù)重組過程中，各家銀行都嚴(yán)格建立和執(zhí)行了問責(zé)制度，嚴(yán)肅追究了一批違法違規(guī)人員的責(zé)任，以切實(shí)減少損失，防范道德風(fēng)險(xiǎn)。

(三)其他方面

除了在以上經(jīng)營業(yè)績狀況方面獲得明顯收效外，國有商業(yè)銀行在公司治理、風(fēng)險(xiǎn)控制、產(chǎn)品服務(wù)等方面也取得了進(jìn)步。

我國商業(yè)銀行公司治理的組織框架比較完善，已經(jīng)具備了形似的要求。目前已建立起相對規(guī)范的公司治理架構(gòu)，銀行的股東大會、董事會、監(jiān)事會和高級管理層之間形成了各司其職、有效制衡、協(xié)調(diào)運(yùn)作的架構(gòu)與機(jī)制。并且按照建設(shè)現(xiàn)代化銀行的目標(biāo)和方向，商業(yè)銀行不斷完善風(fēng)險(xiǎn)管理組織，尤其是在加強(qiáng)總行改革的基礎(chǔ)上，及時(shí)對分支機(jī)構(gòu)實(shí)施組織架構(gòu)和業(yè)務(wù)流程的改造，使新體制、新機(jī)制逐步向全系統(tǒng)延伸，逐漸形成了相對獨(dú)立的內(nèi)控體系和相對完善的風(fēng)險(xiǎn)防范體制。同時(shí)注重引進(jìn)高級經(jīng)營管理人才，加大內(nèi)部人力資源改革力度，不斷改進(jìn)產(chǎn)品、業(yè)務(wù)、流程和管理制度，金融服務(wù)水平不斷提升，經(jīng)營管理能力、市場競爭力明顯增強(qiáng)。

三、存在的問題

(一)外部環(huán)境

1.外部法制環(huán)境不夠成熟和缺乏有效的外部監(jiān)督約束機(jī)制。目前，國有商業(yè)銀行對銀行經(jīng)理層的監(jiān)督主要通過銀監(jiān)會和上級行采取處分約束的行政監(jiān)督形式。這種外部監(jiān)管的方式由于信息不對稱而導(dǎo)致監(jiān)督成本過高，收效也未必顯著。此外，國有商業(yè)銀行的經(jīng)營管理透明度仍不高，能有效避免消極披露或隱瞞披露的監(jiān)督約束機(jī)制還有待完善。

2.缺乏競爭性的市場環(huán)境和公平有效的競爭機(jī)制。我國的銀行業(yè)長期以來被四大國有商業(yè)銀行和有限的幾家股份制商業(yè)銀行所壟斷，各個(gè)商業(yè)銀行之間尚未形成激烈的競爭格局。這不僅不利于我國銀行業(yè)的產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新，而且還影響了國有上市商業(yè)銀行公司治理市場競爭途徑的有效性，不利于對經(jīng)理人的約束。

(二)內(nèi)部機(jī)制

1.經(jīng)營管理機(jī)制的問題。一是經(jīng)營體制不暢，目前在一些基層分支機(jī)構(gòu)仍然按部門職能劃分經(jīng)營活動，將完整的業(yè)務(wù)流程分割得支離破碎，沒有明確各個(gè)環(huán)節(jié)的工作重點(diǎn)，這樣不僅降低了工作效率，增加了經(jīng)營成本，更是無法滿足客戶的金融需求。二是經(jīng)營手段不足，拓展市場的手段主要依靠延長服務(wù)時(shí)間、增加服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)、改善服務(wù)態(tài)度等較為簡單的方式，并且還存在下列問題:

(1)我國商業(yè)銀行盈利的信貸依存度依然偏高，非信貸依存度仍顯不足。盡管2006—2008年，全國銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)中間業(yè)務(wù)年均增長55.2%，但占總收入的比重依然徘徊于10%左右，這中間還不排除一些商業(yè)銀行片面追求中間業(yè)務(wù)發(fā)展，將利息收入轉(zhuǎn)化為非利息收入的可能。

(2)盈利模式仍然相對單一，利潤綜合調(diào)控能力有限。由于高度依賴信貸，因而在存貸款利差收窄和銀行議價(jià)能力下降等不利因素下應(yīng)對能力下降。特別是2009年。銀行天量貸款并沒有帶來利潤的大增，市場人士普遍預(yù)計(jì)，2009年銀行業(yè)信貸以30%多的速度增長達(dá)到9.6萬億元，但在凈息差大幅收窄以及2008年利潤高基數(shù)的雙重作用下，業(yè)績普遍增速將放緩，“業(yè)績無特別亮點(diǎn)”已成業(yè)界普遍預(yù)期。

(3)管理的個(gè)人資產(chǎn)中大部分仍然是儲蓄。目前，商業(yè)銀行管理的個(gè)人資產(chǎn)中，儲蓄占比超過80%，也顯示了商業(yè)銀行財(cái)富管理業(yè)務(wù)還處于萌芽階段。

(4)商業(yè)銀行綜合經(jīng)營的收入以及海外資產(chǎn)和收入占比依然較低。這表明我國商業(yè)銀行綜合化、國際化還處于初級甚至起步階段。

2.風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制的問題。一是早期預(yù)測風(fēng)險(xiǎn)不到位。目前，國有商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)發(fā)展的初期缺乏有效可行的預(yù)測手段，對市場狀況影響因素和變動趨勢預(yù)測不力，把握不準(zhǔn)，導(dǎo)致因選擇失誤出現(xiàn)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)。二是中期規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)不到位。由于我國商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中沒有形成動態(tài)的中期監(jiān)測體系，導(dǎo)致分支機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)運(yùn)行中不能及時(shí)收集信貸、利率、匯率等各層次全方位的信息，對產(chǎn)生的問題無法進(jìn)行有效分析，使得風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)難以控制。三是后期監(jiān)測風(fēng)險(xiǎn)不到位。對于已經(jīng)形成的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，普遍采用責(zé)任人管理的方式，但由于人員素質(zhì)參差不齊，導(dǎo)致實(shí)際的監(jiān)控效果大打折扣。

3.人員管理機(jī)制的問題。一是從業(yè)人員結(jié)構(gòu)不合理。分支機(jī)構(gòu)擁有中高級職稱的人員占比不高，大部分從業(yè)人員為初級職稱，且擁有高級職稱者普遍集中在40歲以上的職員當(dāng)中，高級職稱人員的年齡比例與實(shí)際要求嚴(yán)重失衡。此外，懂經(jīng)濟(jì)、通金融、知法律、會操作的復(fù)合型人才更是短缺，難以適應(yīng)現(xiàn)代商業(yè)銀行經(jīng)營管理的要求。二是缺乏完善的、市場化的激勵(lì)機(jī)制。目前國有商業(yè)銀行在激勵(lì)機(jī)制方面采用的仍主要是精神激勵(lì)和升遷激勵(lì)，沒有建立起有效合理的物質(zhì)激勵(lì)機(jī)制。國有商業(yè)銀行經(jīng)理層和員工的收入水平基本上是確定的，與業(yè)績的配比程度不明顯。雖然國有股股東和董事會也可能為經(jīng)理層提供薪酬激勵(lì)機(jī)制，但薪酬激勵(lì)機(jī)制無法與市場標(biāo)準(zhǔn)相對接，即不是市場選擇的結(jié)果。因此，很難激發(fā)經(jīng)理層通過努力工作創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)效益的積極性，反而經(jīng)常會導(dǎo)致經(jīng)理層從事機(jī)會主義行為。三是員工培訓(xùn)不系統(tǒng)。長期以來，基層銀行對人才重使用、輕培養(yǎng)，人力資源智力投資嚴(yán)重不足，難以適應(yīng)金融市場競爭和發(fā)展的需要。

［1］萬解秋．貨幣銀行學(xué)通論［M］．上海:復(fù)旦大學(xué)出版社，2007.

［2］孔偉艷．產(chǎn)權(quán)多元化與國有商業(yè)銀行改革［J］．四川行政學(xué)院學(xué)報(bào)，2010(2).

［3］彭興漢，王凌濤．我國國有商業(yè)銀行改制上市效果分析［J］．經(jīng)濟(jì)與法，2010(1).

［4］王文勝，李曉波．淺析國有商業(yè)銀行分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營機(jī)制創(chuàng)新問題［J］．甘肅金融，2010(6).