陶 嵐

一、茶產(chǎn)業(yè)鏈融資模式

在茶產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)中，融資至關(guān)重要。對于金融機構(gòu)，供應(yīng)鏈融資不僅考察直接融資者的能力，而且要從整體上理解整個部門的競爭力及風(fēng)險，為這個產(chǎn)業(yè)鏈量身定做合適的融資產(chǎn)品［1］。茶產(chǎn)業(yè)鏈融資包括內(nèi)部融資和外部融資兩個方面。

（一）內(nèi)部融資

內(nèi)部融資是茶產(chǎn)業(yè)價值鏈參與者之間進(jìn)行的融資。融資的主要方式有利用商業(yè)信用預(yù)收定金，賒購原材料和親友借貸。例如，茶葉生產(chǎn)者從生產(chǎn)資料供應(yīng)商那里賒購原材料，由茶葉加工商預(yù)先支付資金，茶葉生產(chǎn)者最后提供加工商標(biāo)準(zhǔn)化的訂單茶葉償還價款。內(nèi)部融資的優(yōu)點是，處于產(chǎn)業(yè)鏈條相鄰環(huán)節(jié)的資金供求雙方聯(lián)系緊密，能互相了解財務(wù)經(jīng)營情況，在一定程度上能控制貸后風(fēng)險，降低交易成本。缺點是資金信貸額度比較小、期限短，主要為流動性資金貸款。

（二）外部融資

外部融資是指可以利用價值鏈參與者之間的關(guān)系引導(dǎo)價值鏈外部的資金流向價值鏈，如銀行或其他金融機構(gòu)向價值鏈中的參與者進(jìn)行外部融資。主要方式包括金融機構(gòu)貸款、股票證券市場融資和擔(dān)保貸款。外部融資的優(yōu)點是金融機構(gòu)授信額度規(guī)模較大，對風(fēng)險的防控管理更為專業(yè)，極大地推動了企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)鏈的轉(zhuǎn)型升級。產(chǎn)業(yè)鏈融資的最大優(yōu)勢是整條產(chǎn)業(yè)鏈形成一種信譽鏈［3］。缺點是對核心企業(yè)的信用要求較高，要求其信用能夠通過供應(yīng)鏈融資安排上下傳遞至產(chǎn)業(yè)鏈上的中小企業(yè)及農(nóng)戶，使處于同一產(chǎn)業(yè)鏈條的所有節(jié)點邊際信用度均提高至該企業(yè)的信用水平，對處于價值鏈最低端的茶葉生產(chǎn)者尤其是小農(nóng)戶來說，往往不大可能。

二、黃山市金融支持茶產(chǎn)業(yè)發(fā)展的措施

（一）完善融資制度建設(shè)

1.抵押融資

2014年初，黃山市出臺了《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)林權(quán)抵押貸款并規(guī)范森林資源資產(chǎn)抵押評估工作的通知》，對林權(quán)抵押貸款辦理過程中的抵押登記、資產(chǎn)評估以及林權(quán)流轉(zhuǎn)等環(huán)節(jié)進(jìn)行了全面規(guī)范，在辦理茶園抵押貸款的機構(gòu)中對評估環(huán)節(jié)制定了相應(yīng)的細(xì)則。評估環(huán)節(jié)：30萬元以下貸款，銀行自主評估，評估主要參考茶樹茶齡冠幅、區(qū)域及面積等因素；30萬元以上貸款，要求中介機構(gòu)評估。抵押登記環(huán)節(jié)：在當(dāng)?shù)亓謽I(yè)部門辦理抵押登記，取得林權(quán)抵押證明或他項權(quán)證。保險環(huán)節(jié)：各承貸行對保險的要求不盡相同，如農(nóng)合機構(gòu)和村鎮(zhèn)銀行暫未要求茶園辦理保險，建設(shè)銀行分支機構(gòu)要求茶園辦理保險。貸后管理環(huán)節(jié)：信貸管理人員每個季度均要到茶園實地查看，對茶園的下肥、殺蟲、鋤草等環(huán)節(jié)進(jìn)行跟蹤，對茶農(nóng)的加工、銷售環(huán)節(jié)進(jìn)行監(jiān)測。

2.質(zhì)押融資

為鼓勵和支持民營企業(yè)運用商標(biāo)權(quán)出資、商標(biāo)質(zhì)押和商標(biāo)許可等方式，實現(xiàn)商標(biāo)無形資產(chǎn)的資本化運作。2012年，黃山市就商標(biāo)專用權(quán)質(zhì)押貸款工作出臺管理辦法，規(guī)定在本市行政區(qū)域內(nèi)經(jīng)工商行政管理部門依法登記設(shè)立的企業(yè)和其他經(jīng)濟(jì)組織都可以用其合法擁有的注冊商標(biāo)專用權(quán)作質(zhì)押，從金融機構(gòu)獲得貸款。商標(biāo)權(quán)質(zhì)押貸款的額度以質(zhì)押的注冊商標(biāo)專用權(quán)評估價值為主要參考依據(jù)。原則上，中國馳名商標(biāo)、安徽省著名商標(biāo)、黃山市著名商標(biāo)貸款額度分別不得超過商標(biāo)評估價值的60%、50%、40%。

3.風(fēng)險補償

2013年市政府設(shè)立小微企業(yè)貸款風(fēng)險補償專項資金，每年計提300萬元，主要用于彌補銀行業(yè)金融機構(gòu)和融資性擔(dān)保公司發(fā)放的市本級小微企業(yè)貸款形成的風(fēng)險損失。對信用類和無形資產(chǎn)抵押類貸款或擔(dān)保，按損賬比例30%給予補償，單戶補償額不超過50萬元。對其他抵押類貸款或擔(dān)保，按損賬比例的20%給予補償，單戶補償額不超過30萬元。

（二）加大融資創(chuàng)新力度

各級金融機構(gòu)堅持以客戶為中心、以需求為導(dǎo)向，建立適應(yīng)茶產(chǎn)業(yè)發(fā)展特點的信用評級、業(yè)務(wù)流程和風(fēng)險控制等制度，從業(yè)務(wù)處理、運作程序和服務(wù)手段等方面，制定支持茶產(chǎn)業(yè)發(fā)展的信貸政策。建立高效的信貸管理體系，提高金融服務(wù)的程序化和標(biāo)準(zhǔn)化水平。根據(jù)茶產(chǎn)業(yè)的生產(chǎn)周期、市場特征和資金需求，創(chuàng)新信貸業(yè)務(wù)產(chǎn)品，實現(xiàn)金融服務(wù)的專業(yè)化、特色化和多樣化。對信譽好、品牌響、資產(chǎn)優(yōu)的成長型茶葉企業(yè)，適度擴大授權(quán)授信額度，積極推行倉單質(zhì)押、訂單融資、委托貸款、股權(quán)質(zhì)押等信貸業(yè)務(wù)品種。對收益穩(wěn)定、誠實守信的茶商、茶農(nóng)，適度發(fā)放創(chuàng)業(yè)貸款或提供惠農(nóng)卡等金融服務(wù)。對微小型茶葉企業(yè)和業(yè)主，積極開展小企業(yè)組合貸款、企業(yè)或業(yè)主聯(lián)戶聯(lián)保貸款業(yè)務(wù)。截止9月底，全市金融機構(gòu)向茶產(chǎn)業(yè)發(fā)放貸款12.5億元，比年初增加1.7億元，增長15.9%。

（三）落實金融扶持政策

設(shè)立茶產(chǎn)業(yè)發(fā)展專項資金，2014全市共整合項目資金1.03億元用于茶產(chǎn)業(yè)發(fā)展，對市級以上龍頭企業(yè)給予貸款貼息。52家規(guī)模企業(yè)投入技改資金1.2億元，攻克了一批茶葉加工關(guān)鍵技術(shù)。建立完善服務(wù)龍頭企業(yè)的信用擔(dān)保體系。積極開展保單、訂單、倉單、應(yīng)收賬款、股權(quán)、商標(biāo)權(quán)、專利等抵質(zhì)押貸款擔(dān)保，擴大龍頭企業(yè)有效擔(dān)保物范圍。鼓勵各類擔(dān)保機構(gòu)為龍頭企業(yè)提供融資擔(dān)保，并降低擔(dān)保費率。扶持和引導(dǎo)龍頭企業(yè)通過資本市場融資，對成功上市的企業(yè)，省和同級財政部門分別給予100萬元的獎勵。2014年1月24日，謝裕大茶葉股份有限公司在全國中小企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓中心掛牌上市，成為國內(nèi)首家茶葉上市企業(yè)。8月6日和28日，謝裕大紅茶和祁門紅茶分別在渤海商品交易所掛牌上市，標(biāo)志著黃山市的大宗農(nóng)產(chǎn)品茶葉開始入市交易。

三、黃山市茶產(chǎn)業(yè)鏈融資存在的主要問題

（一）資金供應(yīng)鏈面臨風(fēng)險

茶產(chǎn)業(yè)鏈融資主要面臨三大風(fēng)險考驗。一是產(chǎn)權(quán)信息評估風(fēng)險。黃山市茶園面積分散，成片的茶園較少，即使成片的茶園也可能分屬不同農(nóng)戶，給銀行辦理評估和抵押登記帶來困難、增加了成本。二是企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險。受經(jīng)濟(jì)下行等因素影響，高端茶葉價格和銷量大幅下降，2013、2014年高端茶市場繼續(xù)走低。企業(yè)和農(nóng)戶對市場預(yù)期把握不準(zhǔn)，盲目擴張生產(chǎn)造成產(chǎn)品滯銷。三是農(nóng)業(yè)生產(chǎn)風(fēng)險。茶園容易受雨水、霜凍等惡劣天氣的影響，分布在陡峭山坡的茶園還容易遭受泥石流和山體滑坡的損失。茶葉加工時節(jié)，雨水多也會影響茶葉采摘和加工，進(jìn)而影響茶葉品質(zhì)和價值。2013年4月，黃山市遭遇倒春寒，不少茶樹凍傷，全市受災(zāi)面積達(dá)30萬畝，直接經(jīng)濟(jì)損失2.4億元。

（二）產(chǎn)業(yè)鏈融資缺乏整體設(shè)計

產(chǎn)業(yè)鏈各主體融資不平衡，龍頭企業(yè)由于融資方式具有多樣化，例如商標(biāo)質(zhì)押貸款、固定資產(chǎn)抵押貸款、林權(quán)證抵押貸款、政府貸款貼息、來自股票證券市場的融資，融資比較容易，銀行等金融機構(gòu)放貸意愿積極。而中小企業(yè)、茶農(nóng)往往融資難、融資貴，貸款手續(xù)復(fù)雜且周期性長。受現(xiàn)行《物權(quán)法》的規(guī)定“耕地、宅基地、自留地、自留山等集體所有的土地使用權(quán)不得設(shè)定抵押”。全市只有10%的茶園參照林業(yè)辦理了林權(quán)證。中小企業(yè)、茶農(nóng)借貸途徑受限，存在民間借貸現(xiàn)象，借貸年利率在10%-15%。政府對茶產(chǎn)業(yè)鏈中倉儲、物流和銷售以及產(chǎn)業(yè)鏈的延伸茶文化、茶旅游關(guān)注甚少，全產(chǎn)業(yè)鏈的金融服務(wù)未納入整體規(guī)劃考慮，推動茶產(chǎn)業(yè)走向電子化、現(xiàn)代化、集約化經(jīng)營的動力不足。

（三）產(chǎn)業(yè)化組織合作松散

龍頭企業(yè)、農(nóng)民專業(yè)合作社與茶農(nóng)之間的利益鏈接機制不夠緊密，影響整個產(chǎn)業(yè)鏈邊際信用度的傳遞。多數(shù)合作是一種簡單的口頭承銷關(guān)系，龍頭企業(yè)訂購農(nóng)戶標(biāo)準(zhǔn)化茶葉只是從企業(yè)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)利益出發(fā)，一旦受到價格波動等因素影響，經(jīng)常會發(fā)生訂單毀約的行為。基地農(nóng)戶受小農(nóng)意識影響，面對市場的變化，缺乏創(chuàng)新意識和自我保護(hù)提升的能力。從農(nóng)民專業(yè)合作社情況來看，產(chǎn)銷難以有效對接，合作社帶動農(nóng)民增收能力有限。全市有257家農(nóng)民專業(yè)合作社，但真正能夠把農(nóng)民組織起來合作共贏的不多，存在部分農(nóng)民創(chuàng)辦合作社的目的是為了要項目、拿補貼的問題。

（四）互聯(lián)網(wǎng)對產(chǎn)業(yè)鏈的沖擊

一是支付方式的改變?；ヂ?lián)網(wǎng)、手機正成為支付方式的新載體。根據(jù)《第35次中國互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)發(fā)展?fàn)顩r統(tǒng)計報告》顯示，2014年我國使用網(wǎng)上支付的用戶規(guī)模達(dá)到3.04億，增長17%。與此同時，手機支付用戶規(guī)模達(dá)到2.17億；全年移動支付業(yè)務(wù)45.24億筆，金額22.59萬億元；同比分別增長170.25%和134.3%。二是生產(chǎn)方式的轉(zhuǎn)變?；ヂ?lián)網(wǎng)可以從生產(chǎn)環(huán)節(jié)徹底改造農(nóng)業(yè)，用物聯(lián)網(wǎng)管理茶園可以實時監(jiān)控茶園的溫度、濕度、光照、病蟲害等技術(shù)指標(biāo)，遙控智能化專業(yè)設(shè)備處理茶葉種植情況，使茶葉生產(chǎn)達(dá)到自動化、標(biāo)準(zhǔn)化，減少人力成本。三是流通環(huán)節(jié)的縮短。電商拉近了消費者和生產(chǎn)者之間的距離，壓縮了傳統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)鏈流通環(huán)節(jié)，避開了經(jīng)銷商直接將茶葉從茶園送到消費者手中，也使得產(chǎn)品的價格大幅下降?；ヂ?lián)網(wǎng)技術(shù)的應(yīng)用和推廣打破了原有的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)，倒逼了金融服務(wù)在農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上的改革。但是目前金融機構(gòu)在農(nóng)村網(wǎng)點不多、移動終端覆蓋面不高以及農(nóng)民的知識結(jié)構(gòu)落后等問題制約了茶產(chǎn)業(yè)鏈與互聯(lián)網(wǎng)金融的深度融合。

四、解決融資瓶頸的對策

（一）建立風(fēng)險防控體系

一是加快完善征信系統(tǒng)建設(shè)。融合金融、財政、稅務(wù)、工商、公共服務(wù)企業(yè)等各類系統(tǒng)，加強數(shù)據(jù)信息交換，充分挖掘分析數(shù)據(jù)，以此補充和完善農(nóng)戶征信體系，設(shè)計出合理的信貸評價指標(biāo)。二是推進(jìn)相關(guān)立法進(jìn)程。在農(nóng)村土地確權(quán)的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)、林權(quán)和宅基地使用權(quán)“三權(quán)”抵押融資，真正盤活茶產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)，推動城鄉(xiāng)統(tǒng)籌發(fā)展。三是完善風(fēng)險分擔(dān)機制。擴大政策性農(nóng)險范圍，將茶葉、茶園納入保險范圍，增加涉農(nóng)保險財政補貼，提高茶葉生產(chǎn)抗風(fēng)險能力，減少農(nóng)業(yè)貸款的損失。補充和完善小微貸款風(fēng)險補償基金，鼓勵政府、保險公司、金融機構(gòu)建立三方合作機制，特殊情況下發(fā)生呆賬壞賬由各方按一定比例分擔(dān)。

（二）發(fā)揮政府引導(dǎo)作用

一是放大融資擔(dān)保乘數(shù)。政府應(yīng)注入融資性擔(dān)保機構(gòu)國有資本金，為實體經(jīng)濟(jì)融資服務(wù)，全力支持茶產(chǎn)業(yè)鏈轉(zhuǎn)型升級，積極為符合產(chǎn)業(yè)政策、有市場發(fā)展前景的小微茶企提供融資擔(dān)保。二是轉(zhuǎn)變財政資金扶持方式。取消同類、同質(zhì)專項資金安排，逐步退出競爭性領(lǐng)域。改原先的政府補貼支持為市場化股權(quán)投入，與企業(yè)共享收益，共擔(dān)風(fēng)險，實現(xiàn)財政扶持資金“可放大、可精準(zhǔn)、可評估、可循環(huán)”的績效預(yù)期。對茶園基礎(chǔ)設(shè)施等項目進(jìn)行融資，政府應(yīng)采用PPP、BOT等模式。三是加強產(chǎn)業(yè)鏈頂層設(shè)計。促進(jìn)茶產(chǎn)業(yè)與文化、旅游的融合。積極挖掘茶文化，開展多種形式的茶文化宣傳活動。利用各種媒體廣泛宣傳具有茶文化，掀起黃山茶文化宣傳高潮。開發(fā)旅游產(chǎn)品，積極推進(jìn)茶產(chǎn)業(yè)、旅游業(yè)的有機結(jié)合，建設(shè)好觀光茶園，開發(fā)好茶旅游產(chǎn)品，鼓勵旅行社組團(tuán)到黃山各地茶區(qū)開展茶鄉(xiāng)風(fēng)情游、生態(tài)游，促進(jìn)茶產(chǎn)業(yè)與旅游業(yè)的相互融合，共同發(fā)展。

（三）強化農(nóng)民利益聯(lián)結(jié)機制

一是建立茶農(nóng)聯(lián)作制管理模式。在茶企、專業(yè)合作社與茶農(nóng)之間，增設(shè)聯(lián)作小組這一層級（由10戶左右的茶農(nóng)自愿組合形成），以聯(lián)作小組為單位與茶企、專業(yè)合作社開展生產(chǎn)協(xié)作，強化集體連帶責(zé)任，一人違規(guī)、牽動全組，促使茶農(nóng)自我約束又互相監(jiān)督。二是引導(dǎo)農(nóng)民專業(yè)合作社規(guī)范發(fā)展。集中力量規(guī)范合作社做強做大，建立經(jīng)營主體退出轉(zhuǎn)化機制。對提報虛假材料騙取農(nóng)民專業(yè)合作社登記行為，依法予以撤銷；對不符合農(nóng)民專業(yè)合作社要求，引導(dǎo)其登記為家庭農(nóng)場，或者加入到已登記農(nóng)民專業(yè)合作社的合作組織中，促進(jìn)農(nóng)民專業(yè)合作社健康發(fā)展。三是建立村一級農(nóng)民金融組織。農(nóng)民以資金入股成為股東（社員），可以在社員內(nèi)部存款、放貸，在社員之間進(jìn)行資金互助。金融監(jiān)管機構(gòu)要對村級銀行加以專業(yè)培訓(xùn)和管理、引導(dǎo)其有效運行和防范金融風(fēng)險。

（四）創(chuàng)新農(nóng)村金融產(chǎn)品和服務(wù)

一是發(fā)展普惠制金融。增加金融機構(gòu)在農(nóng)村的網(wǎng)點和業(yè)務(wù)終端，積極研發(fā)和推出一些適合農(nóng)村和農(nóng)民實際需求特點的純創(chuàng)新類金融產(chǎn)品，簡化貸款程序。二是普及互聯(lián)網(wǎng)金融知識。搶占農(nóng)村互聯(lián)網(wǎng)金融的新高地，加強對茶農(nóng)移動支付、互聯(lián)網(wǎng)電商等新型銷售模式的指導(dǎo)，培育出一批懂生產(chǎn)、會銷售的現(xiàn)代農(nóng)民。三是引入互聯(lián)網(wǎng)金融融資模式，將原本在城市的金融產(chǎn)品重心下移。試水茶葉眾籌管理，增加消費者體驗，促進(jìn)生產(chǎn)者根據(jù)訂單組織生產(chǎn)，提供標(biāo)準(zhǔn)化綠色產(chǎn)品，實現(xiàn)產(chǎn)品零庫存。

[1]宋雅楠，趙文，于茂民.農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈成長與供應(yīng)鏈金融服務(wù)創(chuàng)新：機理和案例[J].農(nóng)村金融研究，2012（3）.

[2]程永娟，孟楓平.農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈融資研究評述[J].長春理工大學(xué)學(xué)報，2013（3）.