羅 進(jìn)，曹 智

（1.中央統(tǒng)戰(zhàn)部，北京 100800；2.國家糧油信息中心，北京 100038）

2016年國內(nèi)外大豆市場(chǎng)回顧及2017年展望

羅 進(jìn)1，曹 智2

（1.中央統(tǒng)戰(zhàn)部，北京 100800；2.國家糧油信息中心，北京 100038）

受厄爾尼諾天氣影響，2016年南美地區(qū)的巴西和阿根廷大豆減產(chǎn)使得全球大豆減產(chǎn)658萬t，這也是國際大豆價(jià)格大幅上漲的主要原因。2017年全球大豆將出現(xiàn)恢復(fù)性增長(zhǎng)，全球大豆仍處于“大供給、大需求”的格局，預(yù)計(jì)2017年國際大豆價(jià)格將弱勢(shì)運(yùn)行。我國對(duì)蛋白需求的增長(zhǎng)促進(jìn)了大豆進(jìn)口量的增加，2016年由于國內(nèi)大豆產(chǎn)量增加及下游養(yǎng)殖需求不振使得大豆進(jìn)口增幅放慢，全年大豆進(jìn)口量為8 323萬t，再創(chuàng)歷史新高。2017年生豬存欄將繼續(xù)恢復(fù)，加上國內(nèi)雜粕產(chǎn)量的進(jìn)一步下降，飼料養(yǎng)殖行業(yè)對(duì)豆粕的需求將繼續(xù)增加，從而刺激我國大豆進(jìn)口量進(jìn)一步增加，預(yù)計(jì)2017年我國大豆進(jìn)口量為8 650萬t。

大豆；供需；進(jìn)口；價(jià)格；壓榨；豆粕；消費(fèi)

大豆是國際大宗農(nóng)產(chǎn)品貿(mào)易中最活躍的商品之一。1995年以前，中國一直是國際上最重要的大豆生產(chǎn)和出口國之一，最高年份的大豆出口量曾超過百萬噸。由于對(duì)蛋白需求的高速增長(zhǎng)以及大豆加工工業(yè)的快速發(fā)展，在1996年中國由大豆凈出口國變?yōu)閮暨M(jìn)口國，其后進(jìn)口量逐年增長(zhǎng)，目前是全球最大的大豆進(jìn)口國。大豆在我國蛋白類飼料原料和油脂市場(chǎng)中有著舉足輕重的作用，本文回顧了2016年國內(nèi)外大豆市場(chǎng)，并對(duì)2017年形勢(shì)進(jìn)行展望。

1 國際大豆市場(chǎng)

大豆是世界上重要的植物油和植物蛋白來源，美國農(nóng)業(yè)部最新公布數(shù)據(jù)顯示，2015—2016年度全球大豆總產(chǎn)量為31 320萬t，占主要油料作物總產(chǎn)量的60%。美國、巴西、阿根廷是全球最主要的大豆生產(chǎn)國，中國大豆產(chǎn)量?jī)H次于阿根廷，位居第四，四國大豆產(chǎn)量之和占世界總產(chǎn)量86%。在近30年里，這4個(gè)國家的大豆產(chǎn)量比例發(fā)生了巨大變化，30年前美國大豆產(chǎn)量占全球大豆總產(chǎn)量的54%，巴西占18%，中國占12%，阿根廷占7%。自2002—2003年度開始，南美的巴西和阿根廷兩國的大豆產(chǎn)量之和首次超過美國。2016—2017年度，美國大豆產(chǎn)量占全球總產(chǎn)量的35%，巴西占30%，阿根廷占17%，中國僅占4%。由于對(duì)蛋白需求的快速增長(zhǎng)，中國大豆進(jìn)口量迅速增加，目前是全球最大的大豆進(jìn)口國，國際大豆的生產(chǎn)和貿(mào)易情況深刻地影響著中國大豆產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

1.1 全球大豆產(chǎn)量和消費(fèi)量穩(wěn)步增長(zhǎng)

從產(chǎn)量情況來看，全球大豆產(chǎn)量穩(wěn)步增長(zhǎng)。美國農(nóng)業(yè)部數(shù)據(jù)顯示，2014—2015年度全球大豆產(chǎn)量為31 978萬t，較2000—2001年度的17 582萬t增加82%。受厄爾尼諾影響，南美的巴西和阿根廷大豆單產(chǎn)下降明顯，2015—2016年度全球大豆產(chǎn)量下滑至31 320萬t，較上年度減少2.05%。其中美國大豆產(chǎn)量為10 686萬t，雖然大豆單產(chǎn)仍然增加，但由于播種面積較上年度減少35萬hm2，因此大豆產(chǎn)量較上年度略減2萬t；巴西大豆產(chǎn)量為9 650萬t，較上年度減少70萬t；阿根廷大豆產(chǎn)量為5 680萬t，較上年度減少460萬t。全球大豆產(chǎn)量減少，大豆供應(yīng)趨緊支持大豆價(jià)格在2016—2017年度出現(xiàn)了明顯上漲。

從消費(fèi)量情況來看，隨著對(duì)蛋白需求的剛性增長(zhǎng)，全球大豆消費(fèi)量穩(wěn)步增長(zhǎng)，自2000—2001年度以來，大豆消費(fèi)年均增長(zhǎng)率為4.2%。2015—2016年度全球大豆消費(fèi)量為31 554萬t，較本年度產(chǎn)量高出234萬t。在中國等發(fā)展中國家需求剛性增長(zhǎng)的帶動(dòng)下，未來全球大豆消費(fèi)量仍將保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)（圖1）。

圖1 2000—2017年全球大豆產(chǎn)量和消費(fèi)量變化情況

1.2 全球大豆貿(mào)易量

與其他農(nóng)產(chǎn)品相比，由于全球大豆生產(chǎn)集中在少數(shù)國家，全球大豆貿(mào)易較少受到關(guān)稅和邊境措施的限制，大豆是世界市場(chǎng)上自由化程度較高的農(nóng)產(chǎn)品。近年來，大豆全球貿(mào)易快速發(fā)展。美國農(nóng)業(yè)部最新數(shù)據(jù)顯示，2015—2016年度全球大豆進(jìn)口量和出口量分別為13 296萬t和13 214萬t，較2000—2001年度分別增長(zhǎng)了150.45%和145.54%。

世界大豆出口國主要有美國、巴西和阿根廷，隨著南美大豆產(chǎn)量的不斷增加，由美國主宰的大豆出口市場(chǎng)格局發(fā)生改變，2012—2013年度巴西超越美國，成為全球最大的大豆出口國。美國的大豆出口量從2000—2001年度的2 710萬t增加至2015—2016年度的5 269萬t，盡管總量增加，但從出口占比上來說，美國從2000—2001年度的50.36%已降至2015—2016年度的39.87%。這主要是由于巴西大豆出口量不斷上升。2000—2001年度，巴西大豆出口量為1 547萬t，2015—2016年度增加至5 438萬t，增加了3.5倍，出口占比由2000—2001年度的28.74%增加至2015—2016年度的41.97%。阿根廷大豆出口量相對(duì)穩(wěn)定，僅從2000—2001年度的730萬t增加至2015—2016年度的992萬t，由于阿根廷本國大豆壓榨能力的提升，出口占比反而從2000—2001年度的13.57%降至2015—2016年度的7.51%。

世界大豆的進(jìn)口國（地區(qū)）主要有中國、歐盟、墨西哥和日本。目前，上述四國（地區(qū)）大豆進(jìn)口量占全球大豆進(jìn)口總量的80%左右，其中中國占比高達(dá)60%以上。1999—2000年度中國大豆進(jìn)口量首次突破1 000 萬t，2002—2003年度中國大豆進(jìn)口量超過歐盟，成為世界上最大的大豆進(jìn)口國（地區(qū)），2015—2016年度中國大豆進(jìn)口量為8 323萬t，創(chuàng)歷史新高。相對(duì)而言，歐盟、墨西哥和日本的大豆進(jìn)口量相對(duì)穩(wěn)定（圖2）。

圖2 2000—2017年全球大豆貿(mào)易量變化情況

1.3 全球大豆主要主產(chǎn)國情況

1.3.1 美國 美國大豆生產(chǎn)主要集中在五大湖區(qū)西南部及周圍地區(qū)，有18個(gè)主產(chǎn)州，其中愛荷華、伊利諾伊、明尼蘇達(dá)、印第安納是美國大豆產(chǎn)量最大的4個(gè)州，種植面積占全國的40%，產(chǎn)量占全國的44%。雖然美國大豆出口量在2012—2013年度被巴西超越，但美國大豆產(chǎn)量穩(wěn)步增長(zhǎng)，目前仍是全球最大的大豆生產(chǎn)國，2015—2016年度大豆總產(chǎn)量達(dá)到創(chuàng)記錄的10 686萬t，占全球產(chǎn)量的34.12%。21世紀(jì)以來，美國大豆產(chǎn)量增幅為42.37%，但美國大豆種植面積從2000—2001年度的2 930萬hm2增加至2015—2016年度的3 361萬hm2，增幅僅為12.81%，而大豆單產(chǎn)從2000—2001年度的2.56 t—hm2增加至2015—2016年度的3.23 t/hm2，增幅為20.72%，因此對(duì)美國大豆產(chǎn)量增長(zhǎng)貢獻(xiàn)更大的是大豆單產(chǎn)的增加（圖3）。由于美國大豆種植區(qū)域同時(shí)也是玉米種植區(qū)域，美國農(nóng)民根據(jù)大豆玉米比價(jià)關(guān)系調(diào)整二者的種植面積，目前美國大豆玉米比價(jià)為2.9，明顯高于上年同期的2.3，這將有利于大豆種植面積的增加。

圖3 2000—2017年美國大豆產(chǎn)量和種植面積變化情況

1.3.2 巴西 巴西是僅次于美國的全球第二的大豆主產(chǎn)國和目前最大的出口國。2015—2016年度巴西大豆產(chǎn)量占全球大豆產(chǎn)量的30.81%，大豆出口量占全球大豆出口量的41.15%。巴西大豆種植起源于南部的南大河州，之后往北發(fā)展到巴拉那州。目前馬托格羅索州和帕拉納州是巴西大豆產(chǎn)量最大的地區(qū)。近年來巴西大豆種植面積快速增加，2000—2001年度種植面積為1 393萬hm2，2015—2016年度年達(dá)到3 310萬hm2，增幅為137.62%，年均增長(zhǎng)9.17%（圖4）。巴西地廣人稀，耕地開發(fā)潛力巨大，其大豆生產(chǎn)季節(jié)正好與美國錯(cuò)開，相對(duì)來說與美國大豆競(jìng)爭(zhēng)壓力較小，同時(shí)近幾年巴西本幣不斷貶值，以美元定價(jià)的大豆價(jià)格不斷上漲，巴西農(nóng)戶種植大豆收益較高，這些因素均刺激巴西農(nóng)民積極擴(kuò)大大豆種植面積，巴西大豆產(chǎn)量增長(zhǎng)明顯。

圖4 2000—2017年巴西大豆產(chǎn)量和種植面積

1.3.3 阿根廷 阿根廷位于南美洲南部，擁有富饒的土地資源和良好的氣候，在畜牧業(yè)和農(nóng)作物生產(chǎn)方面具有巨大優(yōu)勢(shì)。阿根廷是全球第三的大豆生產(chǎn)及出口國，是全球第一的豆油和豆粕出口國。阿根廷大面積種植大豆的歷史始于20世紀(jì)70年代，90年代中期以來，大豆生產(chǎn)發(fā)展迅速。2015—2016年度阿根廷大豆種植面積為1 953萬hm2，較2000—2001年度增加913萬hm2，增幅為87.79%；大豆產(chǎn)量為5 680萬t，較2000—2001年度增加2 900萬t，增幅為104.31%（圖5）。2015年年底阿根廷總統(tǒng)馬克里上臺(tái)后采取一系列改革措施，對(duì)農(nóng)業(yè)發(fā)展產(chǎn)生重大影響。最主要的改革是取消了玉米和小麥出口關(guān)稅，但大豆出口關(guān)稅僅從35%下調(diào)到30%。由于玉米和大豆競(jìng)爭(zhēng)同一耕地，在此政策下，預(yù)計(jì)阿根廷玉米種植面積將會(huì)增加，而大豆種植面積將會(huì)減少。

圖5 2000—2017年阿根廷大豆產(chǎn)量和種植面積變化情況

圖6 CBOT大豆價(jià)格走勢(shì)

1.4 2015—2016年度CBOT大豆價(jià)格走勢(shì)回顧

由圖6可知，2015—2016年度CBOT大豆價(jià)格走勢(shì)大致經(jīng)歷了4個(gè)階段。

第一階段：2015年9月至2016年2月美豆價(jià)格低位震蕩。在2016年7、8月良好天氣條件下，美豆單產(chǎn)預(yù)期一路走高，令美豆期貨價(jià)格承壓。11月美國農(nóng)業(yè)部預(yù)計(jì)美國大豆單產(chǎn)為48.3蒲式耳/英畝，創(chuàng)歷史新高，美豆產(chǎn)量預(yù)期增加使得全球大豆庫存消費(fèi)比上升，美豆價(jià)格大幅下行，最低跌至接近850美分/蒲式耳。這一階段美豆期貨價(jià)格運(yùn)行區(qū)間為850～900美分/蒲式耳。

第二階段：2016年3—6月，美豆期貨價(jià)格出現(xiàn)了接力式上漲，迎來了一輪牛市。首先是受厄爾尼諾影響，巴西出現(xiàn)干旱天氣以及阿根廷出現(xiàn)洪澇，影響了大豆的產(chǎn)量和質(zhì)量，市場(chǎng)不斷下調(diào)巴西和阿根廷的大豆產(chǎn)量預(yù)期，南美大豆豐產(chǎn)預(yù)期落空，資金開始大舉做多。隨后美國農(nóng)業(yè)部在5月發(fā)布的供需報(bào)告中上調(diào)出口數(shù)據(jù)，同時(shí)新季大豆期末庫存也遠(yuǎn)低于預(yù)期，再次點(diǎn)燃市場(chǎng)做多熱情。之后6月報(bào)告繼續(xù)下調(diào)大豆期末庫存，使得庫存消費(fèi)比從7.7%降至6.6%，且美國大豆主產(chǎn)區(qū)受高溫天氣影響明顯，市場(chǎng)擔(dān)憂美豆產(chǎn)量下降，美國大豆供應(yīng)逐漸趨緊。美國農(nóng)業(yè)部6月30日發(fā)布的種植意向報(bào)告顯示，美國新季大豆種植面積低于市場(chǎng)預(yù)期。在這些利多因素的推動(dòng)下，美豆期貨價(jià)格自3月份開始從底部反彈，在此階段，美豆期貨價(jià)格上漲幅度高達(dá)38.2%。

第三階段：2016年7—10月中旬美豆期貨價(jià)格震蕩下跌。7月，隨著南美大豆產(chǎn)量不及預(yù)期逐漸被消化，美國大豆主產(chǎn)區(qū)高溫天氣緩解，且播種面積報(bào)告上調(diào)了大豆種植面積，加之大豆優(yōu)良率一直表現(xiàn)良好，使得美豆單產(chǎn)不斷上調(diào)，美豆豐產(chǎn)壓力逐漸顯現(xiàn)，美豆期貨價(jià)格開始回落，上半年轟轟烈烈的牛市就此結(jié)束。美豆期貨價(jià)格自6月30日高位的1 176.5美分/蒲式耳回落至10月12日的946美分/蒲式耳。

第四階段：10月中旬至今美豆期貨價(jià)格震蕩上漲。10月12日美國農(nóng)業(yè)部發(fā)布10月供需報(bào)告，進(jìn)一步上調(diào)了已經(jīng)創(chuàng)紀(jì)錄的美國大豆單產(chǎn)和產(chǎn)量，利空美豆價(jià)格，當(dāng)天美豆期貨價(jià)格跌破950美分/蒲式耳，但隨即迅速拉升，給出了一個(gè)短暫的價(jià)格低點(diǎn)，此后，美豆價(jià)格震蕩上漲，這與大豆需求端不斷釋放利多消息有著密切關(guān)系。目前巴西天氣狀況良好，利于大豆的播種和生長(zhǎng)，但阿根廷大豆播種受天氣影響進(jìn)度緩慢，后期南美大豆生長(zhǎng)季天氣仍具有不確定性，使得美豆期貨價(jià)格易漲難跌。

2 國內(nèi)大豆市場(chǎng)

2.1 產(chǎn)量

2.1.1 國內(nèi)大豆產(chǎn)量大幅增加

2016年受玉米收購政策的調(diào)整，我國種植結(jié)構(gòu)也發(fā)生了深刻的變化，鐮刀彎地區(qū)玉米播種面積大幅下滑，預(yù)計(jì)全國玉米播種面積調(diào)減200萬hm2，而大豆作為有競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系的種植品種，播種面積大幅增加，預(yù)計(jì)2016年我國大豆播種面積將達(dá)715萬hm2，較上年度增加64萬hm2。全國大豆平均單產(chǎn)為1.832 t/hm2，好于上年的1.811 t/hm2。大豆總產(chǎn)量將達(dá)到1 310萬t，較2015年增加132萬t，增幅為11.2%，為2012年以來的最高水平（圖7）。黑龍江省大豆產(chǎn)量達(dá)到500萬t，較上年增長(zhǎng)16.7%，占全國總產(chǎn)量的38.2%，增幅占全國的54.4%，黑龍江仍然是我國大豆種植最大的省份。

圖7 2000年以來中國大豆生產(chǎn)情況

2.1.2 臨儲(chǔ)大豆拍賣增加市場(chǎng)供給

2008—2014年我國在內(nèi)蒙古及東北三省施行臨儲(chǔ)收購政策，連續(xù)7年積累了大量的大豆庫存，盡管2015年改為目標(biāo)價(jià)格補(bǔ)貼政策，但庫存依然保持在較高水平，2016年國家采取去庫存政策，臨儲(chǔ)大豆通過國家糧油交易中心進(jìn)行掛牌銷售。

圖8 2016年臨儲(chǔ)大豆拍賣及成交情況

7月12日至9月30日臨儲(chǔ)成交臨儲(chǔ)大豆165萬t（圖8），有效增加了市場(chǎng)供應(yīng)，對(duì)穩(wěn)定國產(chǎn)大豆價(jià)格具有積極作用。國產(chǎn)大豆存儲(chǔ)兩年之后，蛋白活性降低，無法作為蛋白豆使用，而2016年拍賣的臨儲(chǔ)大豆主要是2012年、2013年產(chǎn)，距今已儲(chǔ)存3年多。另外由于進(jìn)口大豆價(jià)格遠(yuǎn)低于國產(chǎn)豆，且大量流入食品領(lǐng)域，質(zhì)量較差的臨儲(chǔ)大豆很難進(jìn)入食品加工行業(yè)，因此壓榨將是臨儲(chǔ)大豆主要消費(fèi)方向。

2.2 大豆進(jìn)口情況

2.2.1 中國大豆進(jìn)口量連創(chuàng)紀(jì)錄 2006—2015年，除了2011年中國大豆進(jìn)口量出現(xiàn)小幅下降外，其他年份大豆進(jìn)口量一直保持增加態(tài)勢(shì)。2006年中國大豆進(jìn)口量達(dá)到2 828萬t，較上年大幅增加170萬t。2007年中國大豆進(jìn)口量超過3 000萬t，達(dá)到3 082萬t。2009年中國大豆進(jìn)口量超過4 000萬t，達(dá)到4 255萬t。2010年中國大豆進(jìn)口量超過5 000萬t，達(dá)到5 264萬t。在2011年中國大豆進(jìn)口量小幅下降后，2012和2013年大豆進(jìn)口量再次大幅增加，2013年中國大豆進(jìn)口量超過6 000萬t，達(dá)到6 337.5萬t，較上年大幅增加500萬t和8.6%。2014年中國大豆進(jìn)口量達(dá)到7 400萬t。2015年我國進(jìn)口大豆8 175萬t，較上年增長(zhǎng)14.5%。2016年全年進(jìn)口大豆8 323萬t（圖9）。

圖9 1995年以來中國大豆進(jìn)口情況

2.2.2 中國大豆進(jìn)口量不斷增加的原因分析 中國大豆進(jìn)口量持續(xù)增長(zhǎng)的主要原因如下：第一，中國經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶動(dòng)居民收入不斷增加和生活水平提高，農(nóng)村和城鎮(zhèn)人均食用油及畜禽食品消費(fèi)量出現(xiàn)增加。第二，中國城鎮(zhèn)化進(jìn)程使更多農(nóng)村人口來到城市，飲食結(jié)構(gòu)變化帶動(dòng)食用油及畜禽食品消費(fèi)量的提高。1990年中國城鎮(zhèn)人口只有3.0億，僅占總?cè)丝诒戎氐?6.4%。2015年中國城鎮(zhèn)人口達(dá)到7.71億，占總?cè)丝诘谋戎靥岣叩?6.1%。第三，中國人口持續(xù)凈增長(zhǎng)，推動(dòng)食用油及畜禽食品消費(fèi)量不斷增加。2015年中國人口總量達(dá)到13.75億，比1990年增加了2.3億。與農(nóng)村人口相比，城鎮(zhèn)人口消費(fèi)的食用油、畜禽食品數(shù)量更多，也更喜歡在外就餐。1990—2011年，中國餐飲業(yè)營業(yè)收入以接近GDP 2倍的速度發(fā)展，帶動(dòng)了食用油及畜禽食品消費(fèi)量的增長(zhǎng)。第四，中國油籽產(chǎn)量難以大幅增加，但消費(fèi)需求量不斷提高，對(duì)進(jìn)口大豆依賴性增強(qiáng)。2000年中國油籽產(chǎn)量為5 292萬t，2015年中國油籽產(chǎn)量為5 724萬t，15年間累計(jì)增長(zhǎng)幅度只有8.1 %，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足中國對(duì)油籽消費(fèi)需求的增加。以大豆為例，2000年中國大豆產(chǎn)量為1 541萬t，2015年中國大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)下降至1 178萬t。這期間中國對(duì)大豆的消費(fèi)需求量則由2000年2 395萬t大幅提高至2015年的9 450萬t。

2.2.3 未來中國大豆進(jìn)口前景展望

未來一段時(shí)期，中國大豆進(jìn)口量還會(huì)延續(xù)增長(zhǎng)趨勢(shì)。人口繼續(xù)保持凈增長(zhǎng)，城鎮(zhèn)化進(jìn)程不斷加快，居民生活水平提高和飲食結(jié)構(gòu)變化，國內(nèi)大豆等油籽產(chǎn)量難以增加等原因，是推動(dòng)大豆進(jìn)口繼續(xù)增加的重要?jiǎng)恿Α?/p>

2001—2015年，中國大豆進(jìn)口量年平均增加447萬t。其中，2000—2007年，中國大豆進(jìn)口量年平均增加331萬t；2008—2014年，中國大豆進(jìn)口量年均增加580萬t。對(duì)比數(shù)據(jù)顯示，最近7年中國大豆進(jìn)口增長(zhǎng)速度明顯加快，但并不能說明中國大豆消費(fèi)需求與進(jìn)口增速相同。主要原因是中國自2008年開始實(shí)行大豆托市收購政策，并建立了大豆儲(chǔ)備制度，導(dǎo)致大量國產(chǎn)大豆和進(jìn)口大豆進(jìn)入國家儲(chǔ)備。同時(shí)，國產(chǎn)大豆價(jià)格顯著高于進(jìn)口大豆價(jià)格，進(jìn)入榨油領(lǐng)域的國產(chǎn)大豆數(shù)量急劇下降，需要進(jìn)口更多的大豆來彌補(bǔ)國內(nèi)供給缺口。

2014年中國政府取消了臨時(shí)存儲(chǔ)大豆收購政策，開始對(duì)國產(chǎn)大豆實(shí)行目標(biāo)價(jià)格補(bǔ)貼政策，未來進(jìn)入市場(chǎng)流通的國產(chǎn)大豆數(shù)量將會(huì)增加，特別是玉米收儲(chǔ)政策改革后，國內(nèi)大豆產(chǎn)量將逐漸增加。同時(shí)，2016年國家有關(guān)部門開始向市場(chǎng)投放過去幾年收購的臨時(shí)存儲(chǔ)大豆，這將會(huì)抑制中國大豆進(jìn)口的增長(zhǎng)速度。

預(yù)計(jì)未來5～10年中國大豆進(jìn)口量仍將會(huì)保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，但增長(zhǎng)速度很可能會(huì)放慢。預(yù)計(jì)2016—2020年中國大豆進(jìn)口量將以年均350萬～360萬t的速度增加，慢于過去15年的增長(zhǎng)速度。依此推算，到2020年中國大豆進(jìn)口量預(yù)計(jì)將達(dá)到9 240萬～9 300萬t水平。

2.3 需求量

2.3.1 豆粕需求情況 ①國內(nèi)飼料生產(chǎn)形勢(shì)。進(jìn)入21世紀(jì)后，我國飼料業(yè)已經(jīng)形成門類齊全、功能比較完備的產(chǎn)業(yè)體系，成為國民經(jīng)濟(jì)中的重要基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)。2011年我國飼料產(chǎn)量突破1.8億t，首次超過美國，成為世界最大的飼料生產(chǎn)國。2015年全國商品飼料總產(chǎn)量20 009萬t，同比增長(zhǎng)1.4%。其中，配合飼料產(chǎn)量為17 396.2萬t，同比增長(zhǎng)2.7%；濃縮飼料產(chǎn)量為1 960.5萬t，同比下降8.9%；添加劑預(yù)混合飼料產(chǎn)量為652.5萬t，同比增長(zhǎng)1.9%（圖10）。②豆粕供需形勢(shì)。隨著中國人民生活水平的不斷提高，城鄉(xiāng)居民對(duì)畜禽和水產(chǎn)品的消費(fèi)需求穩(wěn)定增加，推動(dòng)中國飼料工業(yè)和養(yǎng)殖業(yè)持續(xù)發(fā)展，對(duì)蛋白粕的消費(fèi)需求不斷提高。過去20多年來，中國蛋白粕供應(yīng)的增加主要依賴于豆粕，這是推動(dòng)中國大豆進(jìn)口量和壓榨量持續(xù)增長(zhǎng)的主要原因。2000—2001年度中國飼用豆粕消費(fèi)量為1 492萬t，占年度飼用蛋白粕消費(fèi)總量2 737萬t的比重為54.41%。預(yù)計(jì)2015—2016年度中國飼用豆粕消費(fèi)量將達(dá)到5 850萬t，是2000—2001年度的3.92倍，占年度飼用消費(fèi)蛋白粕總量7 665萬t的比重將提高至76.32%（圖11）。③2016年豆粕飼用消費(fèi)情況。由于生豬存欄大幅下降，豬肉價(jià)格自2016年3月份開始快速反彈，養(yǎng)殖收益也持續(xù)好轉(zhuǎn)，最高時(shí)自繁自養(yǎng)收益達(dá)到1 200元/頭，盡管6月份之后豬肉價(jià)格出現(xiàn)回落，但仍處于高位，當(dāng)前豬糧比價(jià)為8.9:1，遠(yuǎn)高于盈虧平衡線5.5:1，養(yǎng)殖收益仍在400元/頭。由于環(huán)保政策趨于嚴(yán)格，且之前持續(xù)1年多的嚴(yán)重虧損導(dǎo)致散戶退出，規(guī)模企業(yè)補(bǔ)欄更趨理性，生豬補(bǔ)欄速度低于市場(chǎng)預(yù)期。由于國內(nèi)棉花、菜籽產(chǎn)量出現(xiàn)下滑，棉粕菜粕的供應(yīng)不足，豆粕對(duì)雜粕的替代增加了消費(fèi)需求；同時(shí)由于生豬養(yǎng)殖收益較好，養(yǎng)殖戶為降低耗料增重比，有意在飼料中增加豆粕用量，另外前端料的后移也增加了豆粕的消費(fèi)需求。預(yù)計(jì)2016年我國豆粕消費(fèi)量為5 850萬t，較上年增加450萬t，增幅為8.3%。2016年盡管多數(shù)時(shí)間生豬存欄環(huán)比增加，但近期又出現(xiàn)增幅放緩跡象，10月份生豬存欄環(huán)比持平，同比依然減少3.4%；能繁母豬連續(xù)4個(gè)月下滑，這也使得后期生豬存欄增幅并不會(huì)很順暢，對(duì)豆粕消費(fèi)的拉動(dòng)作用并不大。預(yù)計(jì)2017年我國豆粕消費(fèi)量為6 150萬t，同比增長(zhǎng)5.1%，增幅有所下降。

圖10 1991—2016年中國飼料生產(chǎn)形勢(shì)

圖11 中國豆粕飼用消費(fèi)量變化趨勢(shì)

3 2017年大豆市場(chǎng)展望

3.1 全球大豆產(chǎn)量恢復(fù)性增長(zhǎng)

2016—2017年度全球大豆產(chǎn)量將出現(xiàn)恢復(fù)性增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)大豆產(chǎn)量將超過3.4億t，再創(chuàng)歷史新高。其中美國大豆豐產(chǎn)已經(jīng)定型，大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)在1.17億t，較2015—2016年度增加1 000萬t。由于南美地區(qū)大豆播種及生長(zhǎng)期間天氣良好，加之隨著科技的進(jìn)步、大豆種子的改良，預(yù)計(jì)南美各國大豆單產(chǎn)均將出現(xiàn)顯著性增長(zhǎng)，巴西大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1.1億t，較2015—2016年度增加1 350萬t；雖然阿根廷大豆播種面積有所減少，但由于單產(chǎn)上升的提振，預(yù)計(jì)阿根廷大豆產(chǎn)量較2015—2016年度持平略增，大概在5 700萬t。2016—2017年度全球大豆市場(chǎng)仍是“大供給、大需求”格局。

3.2 國際大豆價(jià)格將弱勢(shì)運(yùn)行

2016年由于南美地區(qū)大豆減產(chǎn)，國際大豆走出了一波大的行情。2017年拉尼娜天氣并未形成，南美地區(qū)天氣良好，大豆豐產(chǎn)預(yù)期逐漸明朗，國際大種植收益好于玉米，2017年美國大豆種植面積仍將繼續(xù)增加。由于雷亞爾升值，巴西農(nóng)戶惜售心理較強(qiáng)制約巴西大豆出口對(duì)國際大豆構(gòu)成一定支撐，后期一旦巴西大豆出口進(jìn)度加快，加上阿根廷大豆收獲入市，國際大豆價(jià)格仍將繼續(xù)承壓。整體來看，2017年國際大豆價(jià)格將弱勢(shì)運(yùn)行，預(yù)計(jì)運(yùn)行區(qū)間為900～1 100美分/蒲式耳。

3.3 中國大豆進(jìn)口量繼續(xù)增加

作為全球大豆進(jìn)口量最大的國家，中國的大豆進(jìn)口需求對(duì)國際大豆價(jià)格也有較大的影響。2016年中國生豬養(yǎng)殖利潤持續(xù)位于高位，雖然近期有所回落，但仍處于較好水平，預(yù)計(jì)2017年中國生豬養(yǎng)殖利潤仍將處于較好水平，生豬存欄將繼續(xù)恢復(fù)，有利于飼料消費(fèi)的增加，而雜粕的產(chǎn)量將進(jìn)一步下降也有利于豆粕需求量的增加，2017年中國大豆進(jìn)口量將繼續(xù)增加，預(yù)計(jì)在8 650萬t左右，較2016年增加327萬t，增幅為3.9%。

3.4 大豆政策調(diào)整將刺激國產(chǎn)大豆產(chǎn)量增長(zhǎng)

2016年我國國產(chǎn)大豆產(chǎn)量止降轉(zhuǎn)升，大豆產(chǎn)量預(yù)計(jì)為1 310萬t，較2015年的1 178萬t增加132萬t或11.2%，主要原因是國家實(shí)行種植結(jié)構(gòu)調(diào)整，玉米種植面積下降，大豆種植面積增加。2017年國家將堅(jiān)持市場(chǎng)定價(jià)、價(jià)補(bǔ)分離、主體多元的改革方向，在東北三省和內(nèi)蒙古自治區(qū)繼續(xù)實(shí)施和完善玉米市場(chǎng)化收購加補(bǔ)貼機(jī)制，同時(shí)調(diào)整大豆目標(biāo)價(jià)格政策，實(shí)行市場(chǎng)化收購加補(bǔ)貼機(jī)制。中央財(cái)政將對(duì)玉米、大豆生產(chǎn)者給予補(bǔ)貼，鼓勵(lì)增加大豆種植，合理調(diào)減非優(yōu)勢(shì)產(chǎn)區(qū)玉米生產(chǎn)。隨著我國農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的不斷推進(jìn)，2017年國產(chǎn)大豆產(chǎn)量將繼續(xù)增長(zhǎng)。

TS222+.1

A

10.19556/j.0258-7033.2017-04-160

2017-03-17；

2017-04-01

羅進(jìn)（1973-），男，廣西人，碩士，主要研究方向?yàn)楫a(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)，E-mail：wwwaaa777@163.com