王劍成，劉同金，李斌燕

(安徽信息工程學(xué)院，安徽 蕪湖 241000)

一、互聯(lián)網(wǎng)下信貸產(chǎn)品發(fā)展現(xiàn)狀

近十年來，伴隨著我國經(jīng)濟體制改革，網(wǎng)絡(luò)消費信貸逐步走向大眾視野，依托國內(nèi)各大電商消費平臺的興起，互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟迎來一個巨大的發(fā)展期，但有發(fā)展則必然會存在問題，由“超前消費”導(dǎo)致的“借貸”問題屢見不鮮。

就國內(nèi)而言，已知的信貸產(chǎn)品就有銀行信貸(比如建行快貸、平安新一貸、招行閃電貸、浦發(fā)銀點貸等)、網(wǎng)絡(luò)信貸(比較知名的有借唄、花唄、京東白條、微粒貸等)、消費金融信貸(比如招聯(lián)消費金融好期貸、中原消費金融等)，不同的信貸產(chǎn)品可以借貸的額度不同、門檻不同、審核時間不同，但都有一個共同的目的，將資金借貸給人們，在法律的允許范圍內(nèi)獲得利潤。

以“支付寶”旗下的“螞蟻花唄”(簡稱花唄)為例，螞蟻集團數(shù)字金融業(yè)務(wù)分為微貸(花唄、借唄、網(wǎng)商貸)、理財、保險三部分，2020年上半年的營收分別為285.86億元、112.83億元、61.04億元，花唄、借唄等營收凈利近300億元?；▎h背靠支付寶、阿里巴巴、淘寶等平臺，不斷擴大自身群眾基礎(chǔ)。

據(jù)調(diào)查，部分花唄用戶一開始并不喜歡使用花唄，偶然在付款時系統(tǒng)默認使用花唄之后，才了解到花唄支付這一功能，且前期花唄還有紅包優(yōu)惠，貼合了廣大用戶的內(nèi)心。隨著新生代大學(xué)生成長及他們對于新事物的追求，花唄這種輕松便捷的“借貸”產(chǎn)品深入大學(xué)生心中，大學(xué)生成了花唄消費的主力軍。大學(xué)生家庭情況不同、消費有差異，其消費結(jié)構(gòu)及消費方式呈現(xiàn)出多元化、電子化、個性化等態(tài)勢。

一個貸款平臺竟然有如此高的收益，這種情況不免引人深思。中國近1.7億“90后”中開通花唄的就有5000萬人左右，平均每4個“90后”中就有一個人在使用花唄進行信用消費，每三個買手機的就有2個使用分期。

“90后”人均負債已達月收入的18.5倍，如果按照平均工資6917元計算，“90后”人均負債已高達12.79萬元，占據(jù)了借貸消費市場的半壁江山。而當(dāng)今很多新聞資訊經(jīng)常報道，某大學(xué)生因網(wǎng)貸無力償還而跳樓自殺。到底是什么導(dǎo)致了這一現(xiàn)象的出現(xiàn)，人們的消費觀念到底發(fā)生了怎樣的變化?

以美國和日本為例，美國有超過75%的人是“月光族”，儲蓄不到800美元的人占比達46%①數(shù)據(jù)來源:美國人超3/4為“月光族”近半儲蓄不到800美元[EB/OL].[2021-03-16].http://news.sohu.com/20130721/n382204160.shtml.，雖然沒有花唄等產(chǎn)品，但很多美國銀行提供的信用卡都會有透支額度，這也造成了大部分美國人提前消費的習(xí)慣，與我國大學(xué)生超前消費有異曲同工之處。

20世紀90年代，日本泡沫經(jīng)濟時期，經(jīng)濟虛假繁榮，超前消費規(guī)?？芍^是空前絕后，許多貧窮的年輕人依靠借貸，去享受超越自身承受范圍的奢侈品，結(jié)果泡沫經(jīng)濟破滅，日本無數(shù)年輕人成為“負翁”，生活難以為繼。

根據(jù)以上調(diào)查情況，本文以大學(xué)生信貸產(chǎn)品——花唄為研究導(dǎo)向，發(fā)布大量調(diào)查問卷，分析大學(xué)生使用花唄后自身消費觀點是否發(fā)生不當(dāng)轉(zhuǎn)變，并從不同角度提出對策建議，幫助大學(xué)生群體樹立科學(xué)的、合理的、積極的消費觀。

二、市場調(diào)查與實證分析

(一)變量選取與模型構(gòu)建

信貸產(chǎn)品——花唄的使用會對大學(xué)生消費支出產(chǎn)生一定影響，有利于緩解大學(xué)生的流動性約束②流動性約束:指經(jīng)濟活動主體(企業(yè)與居民)因貨幣與資金量不足，難以從外部得到，從而難以實現(xiàn)其預(yù)想的消費和投資量，造成經(jīng)中總需求不足的現(xiàn)象。。花唄用戶每月提供一定量消費額度(500~5000元不等)，并且還有一定的首單全免政策，刺激用戶消費。因此，把大學(xué)生是否使用花唄作為解釋變量。

根據(jù)上述說明，被解釋變量為大學(xué)生月均消費支出，解釋變量為性別、月均生活費用、生活費用是否夠用、生活費用來源、是否使用花唄、花唄額度以及花唄消費內(nèi)容(表1)。建立回歸模型如下:

表1 模型變量

其中，μ是誤差項。

(二)數(shù)據(jù)來源

以問卷形式向五所不同類型高校分發(fā)，分別是國家一本院?！不諑煼洞髮W(xué)和安徽工程大學(xué)，普通本科院?！钅厢t(yī)學(xué)院和安徽信息工程學(xué)院，普通?？茖W(xué)?！徍殬I(yè)技術(shù)學(xué)院。不同學(xué)校的學(xué)生眼界不同，相應(yīng)的自身素質(zhì)以及對網(wǎng)絡(luò)分期貸款消費的認知和理解同樣存在差異，這對于問卷帶來的差異化分析有較大幫助。

(三)調(diào)查實施

經(jīng)過討論，在熟悉調(diào)查項目的性質(zhì)、目的、要求等內(nèi)容之后，首先學(xué)習(xí)調(diào)查過程中應(yīng)該掌握的調(diào)查知識以及訪問技巧，并根據(jù)個人的能力以及綜合素質(zhì)情況，合理分配任務(wù)。在調(diào)查過程中，各個負責(zé)人員輪流進行監(jiān)督，一位主要負責(zé)人，一位從旁協(xié)助，負責(zé)事后完善，確保調(diào)查順利進行、數(shù)據(jù)搜集有效。

在調(diào)查實施過程中，具體任務(wù)分配如表2所示。

表2 調(diào)查人員調(diào)查內(nèi)容表

(四)描述性分析

利用SPSS26.0軟件對調(diào)查問卷做信度分析和效度分析，得出信度系數(shù)為0.781，說明問卷具有較好的一致性，但在某些項目上需要修訂，因此在選取變量時需酌情考慮。而且KMO值大于0.5，Bartlett的球形度檢驗的P值小于顯著性水平0.001，表示效度也可被接受，由此得出檢驗結(jié)果與預(yù)先設(shè)計的結(jié)構(gòu)基本吻合，可作為標(biāo)準問卷使用。

對大學(xué)生來說，花唄可以提供學(xué)習(xí)、娛樂、生活等方面的消費，亦可提供分期付款，為資金的周轉(zhuǎn)提供充足的時間。但這也會造成大學(xué)生過度依賴花唄，無法控制自己的消費欲望，使所欠額度越來越高，以至于在還款日無法償還，易導(dǎo)致信用風(fēng)險。(表3)

表3 原因調(diào)查表

(五)回歸分析

運用SPSS26.0軟件對模型1進行回歸分析。結(jié)果如表4所示。

由表4可知，將月消費支出作為因變量，將平均每月使用花唄消費的頻率、每月的生活費大概是多少、性別、生活費來源、生活費是否夠用、花唄授信額度作為自變量進行線性回歸分析。分析可知，月均生活費的多少會對月均消費支出產(chǎn)生顯著的正向影響，月均使用花唄消費的頻率會對月均消費支出產(chǎn)生顯著的負向影響；但是性別、生活費來源、花唄授信額度、生活費是否夠用并沒有通過顯著性檢驗，因此并不會對月均消費支出產(chǎn)生顯著影響。

表4 模型1回歸結(jié)果

因此，選取月均生活費、月均使用花唄消費的頻率這兩個通過顯著性檢驗的變量再次進行回歸，具體模型如下:

其中，μ是誤差項?；貧w結(jié)果如表5所示。

表5 模型2回歸結(jié)果

從上表可知，將月均使用花唄消費的頻率、月均生活費作為自變量，而將月均消費支出作為因變量進行線性回歸分析，根據(jù)顯著性檢驗(p＜0.05)得出平均每月使用花唄消費的頻率、每月的生活費通過顯著性檢驗，即模型為:

總結(jié)分析可知，月生活費每增加一個單位，月均消費支出增加0.144，說明月生活費對月消費支出產(chǎn)生正面影響；月均花唄使用頻率每增加一個單位，月均消費支出減少0.176，說明月均花唄使用頻率對月均消費支出產(chǎn)生負面影響。

三、總結(jié)與建議

上述實證分析可以得出，互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟的發(fā)展以及借貸產(chǎn)品的出現(xiàn)對大學(xué)生的影響是極大的，在給大學(xué)生帶來極大消費便利的同時，所造成的問題越來越不容忽視。大學(xué)生在使用借貸產(chǎn)品時，自身的經(jīng)濟水平是其使用借貸產(chǎn)品時考慮的重要影響因素，值得肯定的是，大部分大學(xué)生對于自身有較強的控制能力，但是還有極少部分大學(xué)生存在盲目消費、過度消費，對自己、對家庭造成了不同程度的損害。高頻率使用借貸產(chǎn)品勢必影響自身的消費水平，造成不可估計的損失。因此，提出以下幾點建議。

第一，合理分配個人資產(chǎn)，降低信貸還款壓力。大學(xué)生應(yīng)對自身的消費與支出做一個合理的規(guī)劃，將消費控制在可接受的范圍內(nèi)，減少信貸消費的次數(shù)。要知道，信貸的使用需要和壓力并存，在使用花唄的同時也承擔(dān)著還款的壓力，而這種壓力是無法避免的。因此，在使用花唄時，以按需所求的思想為指導(dǎo)，在滿足消費需要的同時將信貸還款壓力控制在可接受的范圍內(nèi)，并對資產(chǎn)進行預(yù)估、分配，緩解信貸還款對大學(xué)生帶來的壓力。

第二，學(xué)校要加強引導(dǎo)大學(xué)生樹立正確的消費觀。學(xué)生消費觀的教育屬于高校教育中不可忽視的一環(huán)，幫助學(xué)生選擇正確的消費行為，讓學(xué)生懂得為自己的消費行為尤其是關(guān)于網(wǎng)絡(luò)信貸消費的行為承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。學(xué)校可以開設(shè)消費信用等有關(guān)的教育課程，提升大學(xué)生信用管理意識以及法律知識，讓大學(xué)生深刻認識到網(wǎng)絡(luò)信貸消費的利與弊，減少互聯(lián)網(wǎng)消費信貸給大學(xué)生帶來的不利影響。

第三，相關(guān)互聯(lián)網(wǎng)信貸平臺應(yīng)加強個人信用評估，縮小信用評估出現(xiàn)的誤差。個人信用評估是互聯(lián)網(wǎng)金融借貸的主要依據(jù)，信用等級的高低決定了借貸金額的大小。完善、準確的信用評估機制，可以向正確的消費人群提供合理的借貸服務(wù)，既可以減少因信用評估出現(xiàn)誤差而導(dǎo)致信貸無法回收的狀況，也可以使消費者正確認識自身的消費水平，以外在因素影響消費者理性消費。向信用等級較高的消費人群提供較高的信貸金額，向信用等級較低的人群提供較低的信貸金額，通過信用評估機制，形成一種借貸良好的雙向循環(huán)。

第四，完善互聯(lián)網(wǎng)金融市場的法治建設(shè)，提高借貸平臺的透明度。加強對市場的監(jiān)督管理，使互聯(lián)網(wǎng)消費信貸行業(yè)在以法律為準繩的基礎(chǔ)上平穩(wěn)運行。向借貸者提供清晰明了的借貸說明——借貸時所需要的成本費用及違約時所需承擔(dān)的后果，提高透明度，以減少互聯(lián)網(wǎng)消費借貸平臺的欺詐行為，創(chuàng)造合法、有序、完善的互聯(lián)網(wǎng)金融市場。

花唄等信貸產(chǎn)品已走進人們的生活，越來越多的大學(xué)生因其便利性而在日常生活中使用，由此造成的問題，不僅要從個人對資產(chǎn)的分配、管理等內(nèi)在方面進行引導(dǎo)，還應(yīng)從學(xué)校、企業(yè)、政府等外在因素對大學(xué)生借貸行為、網(wǎng)絡(luò)信貸公司加以約束，在整個社會中形成一種規(guī)范化的、良性循環(huán)的借貸管理機制，營造良好的網(wǎng)絡(luò)信貸環(huán)境。