魏鵬

后危機(jī)時(shí)代中國(guó)工商銀行信用卡業(yè)務(wù)的發(fā)展

Developments of Credit Card Business of ICBC in Post-Crisis Era

魏鵬

源于美國(guó)的次貸危機(jī)在2008年演變?yōu)榻鹎蚪鹑谖C(jī)，次貸危機(jī)使其國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)受到牽連，并最終引發(fā)了美國(guó)信用卡危機(jī)。與美國(guó)相比，后危機(jī)時(shí)代初期，我國(guó)信用卡產(chǎn)業(yè)總體運(yùn)行狀況良好，但是隨著后危機(jī)時(shí)代的深入，不穩(wěn)定因素依然存在。與其他各類消費(fèi)貸款相比，信用卡危機(jī)的產(chǎn)生一般會(huì)有3-5年的滯后期，使得產(chǎn)業(yè)發(fā)展存在變數(shù)。

2009年，中國(guó)工商銀行信用卡（以下簡(jiǎn)稱“工行信用卡”）業(yè)務(wù)快速發(fā)展，其中規(guī)模類和效益類指標(biāo)快速增長(zhǎng)、資產(chǎn)質(zhì)量保持較高水平、市場(chǎng)領(lǐng)跑優(yōu)勢(shì)不斷加強(qiáng)。目前來(lái)看，僅從各項(xiàng)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)來(lái)分析工行信用卡業(yè)務(wù)向好有些片面，在后危機(jī)時(shí)代要未雨綢繆，要將整體業(yè)務(wù)發(fā)展放眼全球同業(yè)，全面提升核心競(jìng)爭(zhēng)力。

基于此，本文第一部分探討信用卡危機(jī)爆發(fā)的原因及對(duì)國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)的影響，第二部分就后危機(jī)時(shí)代工行信用卡業(yè)務(wù)的發(fā)展?fàn)顩r進(jìn)行剖析，第三部分為對(duì)工行信用卡業(yè)務(wù)的快速發(fā)展提出的相關(guān)建議。

一、國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)爆發(fā)危機(jī)的可能性

從國(guó)際金融市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)制來(lái)看，這次危機(jī)產(chǎn)生的制度性原因，很大程度上是由于資產(chǎn)證券化及其衍生品的杠桿效應(yīng)放大了金融體系的運(yùn)行風(fēng)險(xiǎn)，并快速傳導(dǎo)至實(shí)體經(jīng)濟(jì)，信用卡資產(chǎn)證券化鏈條受到了嚴(yán)重沖擊?？梢哉f(shuō)，信用卡資產(chǎn)證券化對(duì)美國(guó)信用卡危機(jī)的爆發(fā)起到了“推波助瀾”的作用。

有人對(duì)國(guó)內(nèi)銀行之間的過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)可能引發(fā)類似美國(guó)爆發(fā)的信用卡危機(jī)表示擔(dān)憂。而事實(shí)上，導(dǎo)致美信用卡危機(jī)的主要原因在于經(jīng)濟(jì)蕭條，這是外因；而我國(guó)所面臨的潛在信用卡危機(jī)的直接成因則在于過(guò)度競(jìng)爭(zhēng)和惡意透支，這是內(nèi)因。與外因相比，內(nèi)因是可控的?？傮w來(lái)看，目前國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)具有良好的發(fā)展基礎(chǔ)，持續(xù)實(shí)施扶持性的信用卡產(chǎn)業(yè)政策，采取與借記卡同步發(fā)展的經(jīng)營(yíng)模式和行政推動(dòng)與市場(chǎng)機(jī)制相結(jié)合的監(jiān)管模式，同時(shí)信用卡產(chǎn)業(yè)市場(chǎng)絕對(duì)規(guī)模較大而相對(duì)規(guī)模偏小，信用卡資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)開(kāi)展的基礎(chǔ)還較為薄弱等。由此判斷，本次金融危機(jī)并不會(huì)改變國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展的基本態(tài)勢(shì)，不會(huì)引發(fā)國(guó)內(nèi)的信用卡危機(jī)。

二、后危機(jī)時(shí)代工行信用卡業(yè)務(wù)的發(fā)展?fàn)顩r

（一）市場(chǎng)拓展速度加快

1.發(fā)卡量仍為重要核心業(yè)務(wù)指標(biāo)。這里的市場(chǎng)不單是發(fā)卡市場(chǎng)，還包括挖掘客戶資源、強(qiáng)化優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目促銷、啟動(dòng)海外服務(wù)項(xiàng)目、深化與發(fā)卡組織合作、加快產(chǎn)品創(chuàng)新步伐、推動(dòng)客戶服務(wù)升級(jí)等，在競(jìng)爭(zhēng)策略發(fā)生分化的基礎(chǔ)上，在頻繁創(chuàng)新的同時(shí)，更為注重市場(chǎng)細(xì)分。在整個(gè)行業(yè)發(fā)卡增速放緩的大背景下，近年來(lái)工行信用卡發(fā)卡增長(zhǎng)率雖有所下降，但始終高于行業(yè)平均水平。截至2010年9月24日，累計(jì)實(shí)現(xiàn)發(fā)卡6308萬(wàn)張，較年初凈增1107萬(wàn)張，增幅高達(dá)21.28%。

2.產(chǎn)品創(chuàng)新勢(shì)頭迅猛。僅2010年上半年，中國(guó)工商銀行牡丹卡中心完成銀行卡專業(yè)項(xiàng)目和變更50項(xiàng)，新增項(xiàng)目立項(xiàng)26項(xiàng)，新增業(yè)務(wù)變更45項(xiàng)，完成分行項(xiàng)目審批34項(xiàng)，參與39項(xiàng)總行其他部門(mén)提出的與信用卡相關(guān)項(xiàng)目的研發(fā)。推出了網(wǎng)上辦卡、目標(biāo)客戶快速營(yíng)銷項(xiàng)目?jī)?yōu)化、全功能POS、星級(jí)客戶營(yíng)銷、分期付款監(jiān)控、綜合授信優(yōu)化等121項(xiàng)全行性新系統(tǒng)整合項(xiàng)目。

3.加快收單市場(chǎng)建設(shè)。工行信用卡消費(fèi)額和收單業(yè)務(wù)水漲船高，持續(xù)高速增長(zhǎng)。2010年前9個(gè)月，累計(jì)消費(fèi)額4391億元，是2009年全年消費(fèi)額的98%。收單交易額持續(xù)高增長(zhǎng)，平均增幅達(dá)60%；商戶回傭收入逐年攀升，平均增幅43%。2010年前9個(gè)月，實(shí)現(xiàn)收單回傭收入40.5億元。截至2010年9月末，分期付款余額達(dá)374億元，較年初增加238.7億元，增幅176.5%，分期付款余額已占信用卡貸款余額的52%，實(shí)現(xiàn)分期付款手續(xù)費(fèi)收入15.9億元，平均手續(xù)費(fèi)率為3.8%。

（二）風(fēng)險(xiǎn)控制要求更高

工行信用卡業(yè)務(wù)透支資產(chǎn)快速增長(zhǎng)，截至10月11日，信用卡貸款余額峰值突破800億元，達(dá)到800.4億元。今年前三個(gè)季度，透支額同比增長(zhǎng)137.38%，不良貸款占比僅為1.12%，較年初下降0.42個(gè)百分點(diǎn)，低于全年2%的控制目標(biāo)。截至6月末，工行信用卡北京地區(qū)不良透支占比達(dá)到了2.05%，較年初上升0.27個(gè)百分點(diǎn)，不得不引起我們的關(guān)注。通過(guò)數(shù)據(jù)對(duì)比我們可以發(fā)現(xiàn)，2008年2月工行信用卡業(yè)務(wù)不良透支占比達(dá)到了2.59%，超“紅線指標(biāo)”0.59個(gè)百分點(diǎn)，同年5月起不良透支占比開(kāi)始?jí)航担?009年12月末不良透支占比為1.99%，低于2%的“經(jīng)營(yíng)指標(biāo)”。由于各項(xiàng)不穩(wěn)定因素依然存在，失業(yè)率有上升的可能，風(fēng)險(xiǎn)控制要求更高。

表1 部分新興資產(chǎn)業(yè)務(wù)介紹

三、對(duì)工行信用卡業(yè)務(wù)未來(lái)發(fā)展的相關(guān)建議

（一）國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展展望

后危機(jī)時(shí)代，國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展將著重圍繞市場(chǎng)拓展、風(fēng)險(xiǎn)管理和外包經(jīng)營(yíng)等領(lǐng)域做足文章。1997年的亞洲金融危機(jī)，那時(shí)我國(guó)信用卡產(chǎn)業(yè)才剛剛起步，未受到波及。近10年來(lái)，隨著我國(guó)信用卡產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，這一次導(dǎo)致的全球金融危機(jī)必然波及到國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)。

經(jīng)營(yíng)形勢(shì)方面，既面臨著宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)向好、用卡環(huán)境不斷凈化與完善、政府鼓勵(lì)消費(fèi)和擴(kuò)大內(nèi)需的政策力度的加大等有利因素，又面臨著經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇可能出現(xiàn)反復(fù)或波動(dòng)、消費(fèi)者消費(fèi)信心指數(shù)下降等不利因素。行業(yè)發(fā)展方面，既面臨著加快調(diào)整經(jīng)營(yíng)模式的有利契機(jī)，又面臨著競(jìng)爭(zhēng)策略不斷分化、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈、經(jīng)營(yíng)形式或?qū)⒊霈F(xiàn)突破等難以預(yù)知的因素。在這樣的環(huán)境下，可以說(shuō)國(guó)內(nèi)信用卡產(chǎn)業(yè)的發(fā)展之路并不平坦。

（二）后危機(jī)時(shí)代工行信用卡業(yè)務(wù)的發(fā)展對(duì)策

即使作為全國(guó)最大的信用卡機(jī)構(gòu)，在后危機(jī)時(shí)代，工行信用卡業(yè)務(wù)發(fā)展仍要“摸著石頭過(guò)河”，尋找更為適合自身發(fā)展的道路，借鑒國(guó)外成熟經(jīng)驗(yàn)，盡快走出這一特殊時(shí)期。既要關(guān)注效益提升，又不能忽視風(fēng)險(xiǎn)防范；既要探索多元化經(jīng)營(yíng)模式，又要高度重視內(nèi)控合規(guī)建設(shè)。

1.產(chǎn)品創(chuàng)新與協(xié)同作戰(zhàn)策略。在市場(chǎng)拓展策略上，不妨采用張弛有度的經(jīng)營(yíng)策略，從業(yè)務(wù)創(chuàng)新上尋找突破口。在經(jīng)歷了連年的資源投入與規(guī)模擴(kuò)張后，效益提升成為信用卡業(yè)務(wù)可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵。隨著業(yè)務(wù)的不斷發(fā)展，信用卡傳統(tǒng)的三大收益來(lái)源——循環(huán)利息、商戶回傭、年費(fèi)等都受到不同程度的擠壓，收益有限。為將信用卡業(yè)務(wù)打造成為收益增長(zhǎng)的新亮點(diǎn)，須加快構(gòu)建新的消費(fèi)平臺(tái)，大力發(fā)展分期付款業(yè)務(wù)，著手探索部分新興資產(chǎn)業(yè)務(wù)創(chuàng)新，在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下擴(kuò)大收益來(lái)源。

新興資產(chǎn)業(yè)務(wù)主要包括卡外借貸、余額償還、循環(huán)利息合理浮動(dòng)等（見(jiàn)表1）。這些資產(chǎn)業(yè)務(wù)一是能夠增加相關(guān)收入，二是有利于銀行為優(yōu)質(zhì)客戶提供差異化服務(wù)，更好地滿足客戶個(gè)性化需求，三是有利于信用卡業(yè)務(wù)與零售業(yè)務(wù)的融合發(fā)展。

后危機(jī)時(shí)代，針對(duì)信用卡業(yè)務(wù)擴(kuò)張中遇到的發(fā)展瓶頸問(wèn)題，工行開(kāi)始積極推動(dòng)轉(zhuǎn)型，通過(guò)提高客戶準(zhǔn)入質(zhì)量、優(yōu)化整體客戶群結(jié)構(gòu)、調(diào)整信用卡授信政策、加大存量?jī)?yōu)質(zhì)客戶群營(yíng)銷力度、提高征信審查廣度與深度等一系列措施，確保信用卡業(yè)務(wù)的長(zhǎng)期健康發(fā)展。這其中，協(xié)同作戰(zhàn)策略正在發(fā)揮著越來(lái)越重要的作用。

具體來(lái)講，協(xié)同作戰(zhàn)主要體現(xiàn)在多個(gè)維度上。從商業(yè)銀行內(nèi)部看，信用卡與個(gè)人金融業(yè)務(wù)、私人銀行業(yè)務(wù)和機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)、消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)聯(lián)動(dòng)發(fā)展的不斷強(qiáng)化是大的發(fā)展趨勢(shì)。目前，工行信用卡業(yè)務(wù)在銷售、項(xiàng)目、客服、風(fēng)險(xiǎn)等多個(gè)專業(yè)與個(gè)金業(yè)務(wù)、私人銀行業(yè)務(wù)在財(cái)富管理、信用卡消費(fèi)、個(gè)人理財(cái)?shù)确矫婀蚕砜蛻粜畔?，一手抓現(xiàn)有客戶升級(jí)，一手抓私人銀行、財(cái)富客戶的聯(lián)合營(yíng)銷，通過(guò)提高交叉銷售能力，提升中高端客戶白金卡的滲透水平。與機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)聯(lián)動(dòng)，加大對(duì)政府機(jī)構(gòu)、軍隊(duì)的公務(wù)用卡和壽險(xiǎn)、財(cái)險(xiǎn)、證券等行業(yè)的商務(wù)卡營(yíng)銷力度。在信用卡領(lǐng)域加強(qiáng)金融集團(tuán)內(nèi)部聯(lián)動(dòng)，為信用卡業(yè)務(wù)打造創(chuàng)新亮點(diǎn)，在產(chǎn)品創(chuàng)新、服務(wù)升級(jí)等方面取得突破。

2.主動(dòng)防守風(fēng)險(xiǎn)策略。在后危機(jī)時(shí)代，要借鑒國(guó)外同業(yè)成熟經(jīng)驗(yàn)，建立和完善信用卡風(fēng)險(xiǎn)的防范對(duì)策。從發(fā)卡、用卡、資產(chǎn)保全到風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控的各個(gè)環(huán)節(jié)實(shí)施更為嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)管理措施。

（1）搭建科學(xué)的信用卡賬戶管理平臺(tái)，動(dòng)態(tài)完善風(fēng)險(xiǎn)政策和規(guī)章制度。一是進(jìn)一步完善信用卡賬戶管理平臺(tái)和高效的風(fēng)險(xiǎn)作業(yè)生產(chǎn)平臺(tái)，建立信用卡賬戶風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)體系，提高透支催收、信用額度調(diào)整的針對(duì)性和生產(chǎn)效率。二是積極適應(yīng)信用卡業(yè)務(wù)的發(fā)展變化，在全面總結(jié)以往經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，深入識(shí)別和評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，在堅(jiān)持風(fēng)險(xiǎn)可控和健全配套管理措施的前提下，根據(jù)業(yè)務(wù)快速發(fā)展變化的特點(diǎn)，動(dòng)態(tài)調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)政策、制度、規(guī)范和流程。

（2）采取“主動(dòng)防守”的整體風(fēng)險(xiǎn)戰(zhàn)略，全面防范信用風(fēng)險(xiǎn)、套現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)和欺詐風(fēng)險(xiǎn)。首先是加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)防范。完善內(nèi)部控制制度，加強(qiáng)資產(chǎn)質(zhì)量管理。其次是加強(qiáng)套現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)防范。加大對(duì)業(yè)務(wù)的監(jiān)管力度，規(guī)范客戶用卡行為。再次是加強(qiáng)欺詐風(fēng)險(xiǎn)防范。嚴(yán)把受理審核關(guān)，增強(qiáng)對(duì)欺詐申請(qǐng)的識(shí)別能力。最后是盡快建立信用卡風(fēng)險(xiǎn)防范合作機(jī)制。

3.價(jià)值鏈優(yōu)化策略。后危機(jī)時(shí)代，各銀行紛紛調(diào)整發(fā)展策略，根據(jù)產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈優(yōu)化理論，結(jié)合產(chǎn)業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，試圖通過(guò)外包經(jīng)營(yíng)，實(shí)現(xiàn)價(jià)值鏈的優(yōu)化。信用卡外包服務(wù)在國(guó)外已發(fā)展成為一種成熟的經(jīng)營(yíng)模式。據(jù)了解，美國(guó)的商業(yè)銀行有68%的業(yè)務(wù)外包給專業(yè)公司，國(guó)內(nèi)各銀行目前采用外包的信用卡業(yè)務(wù)比例遠(yuǎn)低于這一數(shù)字，外包的深度和廣度與國(guó)外相比還有相當(dāng)大的差距。目前，工行在賬單打印、客戶忠誠(chéng)度維系、積分兌換等業(yè)務(wù)的外包經(jīng)營(yíng)提升的空間還很大。與此相對(duì)應(yīng)，運(yùn)營(yíng)成本相對(duì)較高，無(wú)法抽出足夠的時(shí)間和精力發(fā)展核心業(yè)務(wù)等現(xiàn)實(shí)狀況正擺在我們的面前。