張博

摘要：小微企業(yè)是我國國民經(jīng)濟的重要組成部分，在穩(wěn)定增長、擴大就業(yè)、促進創(chuàng)新等方面做出了巨大貢獻。但我國小微企業(yè)稅負負擔重、融資難等問題在企業(yè)經(jīng)營、發(fā)展過程中一直存在。本文分析了我國小微企業(yè)特點，梳理了小微企業(yè)扶持政策，提出一些支持小微企業(yè)發(fā)展的政策建議，以期促進小微企業(yè)實現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展、健康成長。

關(guān)鍵詞：小微企業(yè)；扶持政策；政策建議

一、前言

2011年7月工信部等多部委聯(lián)合下發(fā)了《關(guān)于印發(fā)中小企業(yè)劃型標準規(guī)定的通知》（以下簡稱《通知》），對小微企業(yè)的劃型標準進行了重新界定。根據(jù)《通知》劃型標準，小微企業(yè)是小型企業(yè)、微型企業(yè)、家庭作坊式企業(yè)、個體工商戶的統(tǒng)稱，具體標準按照企業(yè)營業(yè)收入、從業(yè)人員、資產(chǎn)總額三項指標結(jié)合行業(yè)特點制定。劃型標準的出臺使小微企業(yè)正式登上我國企業(yè)發(fā)展史的舞臺，為各方小微企業(yè)政策落地打下了堅實基礎(chǔ)。自此財政部、國家稅務(wù)總局和銀監(jiān)會等部門為貫徹落實國務(wù)院支持小微企業(yè)發(fā)展的有關(guān)精神，密集發(fā)布了一攬子支持小微企業(yè)發(fā)展的財稅政策和信貸政策，對解決小微企業(yè)生存、發(fā)展過程中面臨的有關(guān)困難起到了一定積極作用，但小微企業(yè)依然存在融資難、稅負負擔較重等問題。本文通過總結(jié)我國小微企業(yè)特點，梳理現(xiàn)行小微企業(yè)扶持政策，提出了完善、健全支持小微企業(yè)發(fā)展的政策建議，以期促進小微企業(yè)實現(xiàn)穩(wěn)健發(fā)展、健康成長。

二、我國小微企業(yè)特點

（一）數(shù)量龐大

我國小微企業(yè)數(shù)量龐大，已成為國民經(jīng)濟的重要支柱。根據(jù)國家工商總局統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示①，我國登記注冊的小微企業(yè)1169.87萬戶，個體工商戶4436.29萬戶，小微企業(yè)占比高達94.15%；小微企業(yè)提供了70%的新增就業(yè)，最終產(chǎn)品和服務(wù)占國內(nèi)生產(chǎn)總值的60%，納稅占國家稅收總額的50%，完成了65%的發(fā)明專利和80%以上的新產(chǎn)品開發(fā)。目前，小微企業(yè)已經(jīng)成為國民經(jīng)濟發(fā)展的生力軍，在穩(wěn)定增長、擴大就業(yè)、促進創(chuàng)新、繁榮市場等方面發(fā)揮著極為重要的作用。

（二）經(jīng)營風險較高

小微企業(yè)資產(chǎn)規(guī)模小，進入市場的門檻低，所以其面臨的市場競爭較為激烈，加上自身發(fā)展實力相對于中大型企業(yè)比較弱，其抗市場波動能力相對薄弱，經(jīng)營風險較高。2015年小微企業(yè)受外需減少，成本上升，效益下降等因素影響生產(chǎn)經(jīng)營受到了一定沖擊。截止2015年6月末，全國小微企業(yè)不良貸款率已達2.5%②，較全部貸款不良貸款率（1.5%）高出1個百分點，經(jīng)營風險凸顯。

（三）信息不對稱

小微企業(yè)由于受到自身財力、規(guī)模的影響，一般缺乏合格的“硬信息”，多數(shù)小微企業(yè)由于組織內(nèi)部的財務(wù)管理制度不規(guī)范，內(nèi)控制度也不嚴，存在報表賬冊不全的現(xiàn)象。同時企業(yè)財務(wù)信息披露意識較差，相關(guān)財務(wù)報表未經(jīng)外部機構(gòu)審計，缺乏一定的透明度和必要的監(jiān)督。而小微企業(yè)的“軟信息”，如與其他客戶的交易狀況、信用狀況、信用等級等，從自身獲得也存在一定難度，這就導致金融機構(gòu)與小微企業(yè)之間存在嚴重的信息不對稱，影響金融機構(gòu)對小微企業(yè)相關(guān)情況的了解。

（四）公司治理結(jié)構(gòu)不完善

相較于大中型企業(yè)，小微企業(yè)通常是所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)高度統(tǒng)一，企業(yè)的出資者同時也是企業(yè)的經(jīng)營者，其管理企業(yè)的方式通常是業(yè)主家族式管理。崗位設(shè)置方面，存在一人兼任多崗，權(quán)責區(qū)分不清；在相關(guān)崗位的選人標準上也存在著“用人唯親”的亂象；流程方面，無明確操作流程，工作方式較為隨意；企業(yè)相關(guān)制度建設(shè)不健全，決策機制多變，企業(yè)管理完全基于企業(yè)主個人意志，企業(yè)相關(guān)決策僅取決于企業(yè)所有者的一致，較為獨斷專行，缺少民主。

（五）融資擔保難

缺乏合適的抵質(zhì)押擔保已成為小微企業(yè)融資難的根本原因。金融機構(gòu)為了控制風險，往往將提供實物形式的抵押財產(chǎn)、擔保品作為發(fā)放貸款的必要條件，然而這些條件小微企業(yè)通常都難以滿足，所以阻礙了金融機構(gòu)向小微企業(yè)提供相關(guān)的資金。小微企業(yè)由于本身固定資產(chǎn)規(guī)模小、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)中可以用于抵押物的比例小，這就限制了企業(yè)融資規(guī)模，提高了融資成本。

（六）融資需求“短、小、頻、急”

融資期限短。據(jù)不完全數(shù)據(jù)統(tǒng)計，現(xiàn)有貸款小微企業(yè)中，超過六成貸款期限在1年以下，近三成貸款期限在1年到3年，僅有不足一成貸款期限在3年以上，相較于大中型企業(yè)體現(xiàn)出融資需求短期性和靈活性的特點。

融資規(guī)模小。截止6月末，全國小微企業(yè)貸款余額約22.05萬億，貸款戶數(shù)（含個體工商戶）1166.34萬戶，戶均貸款余額約189萬元。小微企業(yè)融資需求主要出于臨時性周轉(zhuǎn)資金需要，通常所需資金數(shù)量不大。

融資頻次高。小微企業(yè)貸款期限都比較短，資金周轉(zhuǎn)速度較快，資金用途大多為購買原材料和支付短期應付款，故小微企業(yè)的資金需求傾向于隨借隨還，以控制資金成本；還有一點就是小微企業(yè)因為生產(chǎn)發(fā)展的需要，有時候需要擴大生產(chǎn)或者短期內(nèi)招聘更多的勞動力這就需要較大的資金支撐，但其流動資金較少，最快捷的處理這個發(fā)展問題的辦法就是向金融機構(gòu)進行借貸融資。據(jù)不完全統(tǒng)計，有借款的小微企業(yè)中最近一年有多次借款記錄的占比近五成，可見小微企業(yè)的融資頻次是很高的。

融資需求急。小微企業(yè)相較于大中型企業(yè)財務(wù)管理相關(guān)制度建設(shè)比較落后，有的則嚴重不足，財務(wù)規(guī)劃性較差，貸款需求更多來自于臨時性的，如果遇到市場對產(chǎn)品要求過多，則企業(yè)會通過臨時調(diào)整生產(chǎn)、銷售和銷售規(guī)模來完成。這種伴隨訂單增加而產(chǎn)生的臨時性貸款需求，對貸款效率的要求較高，需要在短期內(nèi)保障資金就要到位，否則就難以及時開展生產(chǎn)。

（七）融資成本高

小微企業(yè)融資成本主要由貸款利息和“第三方收費”構(gòu)成。小微企業(yè)由于其盈利水平不穩(wěn)定、抗風險能力差、缺乏抵押物等原因，貸款往往面臨相對較高的信用風險，因而貸款利率較大中型企業(yè)普遍有一定程度的上浮。除貸款利息外，小微企業(yè)融資還須支付諸多的“第三方收費”，如擔保機構(gòu)收取的擔保費、資產(chǎn)評估公司收取的抵押物評估費、抵押登記機關(guān)收取的抵質(zhì)押品登記費等。貸款利率的上浮和各項費用的收取共同造成了小微企業(yè)融資成本升高，這又無形增加了小微企業(yè)的成本支出，加重了企業(yè)的財務(wù)負擔。

三、小微企業(yè)扶持政策梳理

為進一步加大支持小微企業(yè)發(fā)展力度，各領(lǐng)域均出臺了眾多小微企業(yè)扶持政策措施。鑒于財稅政策和信貸政策對小微企業(yè)經(jīng)營影響程度最大也最為直接，故本文重點梳理小微企業(yè)優(yōu)惠財稅政策和信貸政策。

（一）財稅政策

關(guān)于企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策，根據(jù)《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于小型微利企業(yè)所得稅優(yōu)惠政策的通知》規(guī)定，自2015年1月1日至2017年12月31日，對年應納稅所得額低于20萬元（含20萬元）的小型微利企業(yè)，其所得減按50%計入應納稅所得額，按20%的稅率繳納企業(yè)所得稅。

關(guān)于印花稅優(yōu)惠政策，《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于金融機構(gòu)與小型微型企業(yè)簽訂借款合同免征印花稅的通知》規(guī)定：自2014年11月1日起至2017年12月31日止，對金融機構(gòu)與小型、微型企業(yè)簽訂的借款合同免征印花稅。

關(guān)于增值稅、營業(yè)稅和政府性基金優(yōu)惠政策，《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于進一步支持小微企業(yè)增值稅和營業(yè)稅政策的通知》、《國家稅務(wù)總局關(guān)于小微企業(yè)免征增值稅和營業(yè)稅有關(guān)問題的公告》、《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于對小微企業(yè)免征有關(guān)政府性基金的通知》，明確對月營業(yè)額不超過3萬元的納稅人，免征營業(yè)稅及政府性基金。其中，以1個季度為納稅期限的營業(yè)稅納稅人，季度營業(yè)額不超過9萬元的，免征營業(yè)稅及政府性基金。

（二）信貸政策

央行分別于年內(nèi)2015年4月25日和6月26日對縣域農(nóng)村商業(yè)銀行、縣域農(nóng)村合作銀行及“三農(nóng)”和小微企業(yè)貸款達到一定比例的商業(yè)銀行下調(diào)存款準備金率，通過釋放資金，定向支持小微企業(yè)信貸發(fā)放，從而緩解小微企業(yè)的融資困難問題。此外，央行年內(nèi)增加信貸政策支持再貸款額度500億元，支持金融機構(gòu)繼續(xù)擴大小微企業(yè)信貸投放，引導降低社會融資成本，幫助小微企業(yè)減少財務(wù)負擔，釋放小微企業(yè)的發(fā)展活力，幫助小微企業(yè)更好的發(fā)展。

銀監(jiān)會下發(fā)《中國銀監(jiān)會關(guān)于2015年小微企業(yè)金融服務(wù)工作的指導意見》，要求商業(yè)銀行有效提高貸款增量的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)“三個不低于”，即小微企業(yè)貸款增速不低于各項貸款平均增速，小微企業(yè)貸款戶數(shù)不低于上年同期戶數(shù)，小微企業(yè)申貸獲得率不低于上年同期水平。并要求及時清理收費項目，進一步規(guī)范對小微企業(yè)的服務(wù)收費，切實降低融資成本。

銀監(jiān)會印發(fā)《關(guān)于支持商業(yè)銀行進一步改進小企業(yè)金融服務(wù)的通知》，提出在計算資本充足率時，符合相關(guān)條件的小型微型企業(yè)貸款，在權(quán)重法下適用75%的優(yōu)惠風險權(quán)重，在內(nèi)部評級法下比照零售貸款適用優(yōu)惠的資本監(jiān)管要求，并從市場準入、非現(xiàn)場監(jiān)管指標等方面提出差異化的監(jiān)管政策和激勵政策。

四、有關(guān)政策建議

一是細化小微企業(yè)劃型標準。小微企業(yè)劃型標準是各類優(yōu)惠政策能夠落實的根本保證。目前我國劃型標準略相較于西方發(fā)達國家細化到子行業(yè)的細分尺度較為粗放，存在資產(chǎn)規(guī)模巨大但人數(shù)較少的資產(chǎn)管理公司、租賃公司被劃分至小微企業(yè)的情況，小微企業(yè)劃型標準不夠細化，就十分不利于政府部門出臺差異化的優(yōu)惠政策，在實際開展工作的過程中就難以做到具體問題具體分析，難免會出現(xiàn)一些問題。因此建議有關(guān)部門結(jié)合企業(yè)的發(fā)展狀況和規(guī)模，積極收集和匯總相關(guān)數(shù)據(jù)，及時完善、調(diào)整小微企業(yè)劃型標準，實現(xiàn)企業(yè)劃型的精細化管理。

二是進一步擴大財稅政策適用范圍。小微企業(yè)優(yōu)惠財稅政策的實施切實降低了小微企業(yè)的稅負，僅所得稅單項優(yōu)惠政策就可為應納稅所得額為20萬元的小企業(yè)降低稅負3萬元。但目前財稅政策適用對象僅為年應納稅所得額低于20萬元（含20萬元）的小型微利企業(yè)，覆蓋面較窄。為了進一步幫扶小微企業(yè)做大做強，促進大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新，建議逐步放寬優(yōu)惠政策適用對象，充分讓利于小微企業(yè)，給予較為寬廣的成長空間。

三是繼續(xù)加強信貸政策支持力度。嚴格執(zhí)行“三個不低于”監(jiān)管要求，引導銀行業(yè)金融機構(gòu)將更多信貸資源投向小微企業(yè)實體經(jīng)濟，促進小微企業(yè)健康發(fā)展。同時建議進一步拓寬小微企業(yè)風險權(quán)重優(yōu)惠適用范圍，將500萬元的適用標準逐步提高到1000萬元，通過降低小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)的監(jiān)管資本，引導并鼓勵商業(yè)銀行拓展小微企業(yè)信貸業(yè)務(wù)。

四是銀政合作破解小微企業(yè)融資擔保難。建議地方政府出資成立小微企業(yè)融資合作平臺，通過轉(zhuǎn)貸、擔保、風險緩釋、重點推薦等方式為轄區(qū)內(nèi)優(yōu)質(zhì)小微企業(yè)增信，以切實讓金融機構(gòu)更好的獲取小微企業(yè)相關(guān)信息，同時提高小微企業(yè)資信水平，增加獲得銀行信貸支持的機會，最終實現(xiàn)小微企業(yè)、銀行和地方經(jīng)濟三贏的結(jié)果。

五是加快小微企業(yè)征信系統(tǒng)的建立。建議借助互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)、金融同業(yè)數(shù)據(jù)共享等方式盡快搭建小微企業(yè)征信系統(tǒng)，及時、多元地收錄小微企業(yè)和個體工商戶的信用記錄，提高小微企業(yè)經(jīng)營、管理透明度，增加不誠信行為的違約成本，破解小微企業(yè)與金融機構(gòu)間的信息不對稱，便于金融機構(gòu)準確掌握企業(yè)資信情況，從而幫助其科學、高效地給予小微企業(yè)相關(guān)的信貸支持。（作者單位：中國進出口銀行）

注解：

①中國國家工商行政管理總局《全國小型微型企業(yè)發(fā)展情況報告》

②中國銀監(jiān)會《小微企業(yè)金融服務(wù)工作簡報》

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