◎文/楊雪健一、大額存單業(yè)務(wù)背景中國(guó)人民銀行2015年6月發(fā)布《大額存單管理暫行辦法》（以下稱 《暫行辦法》），標(biāo)志著我國(guó)大額存單發(fā)行工作重新啟動(dòng)。大額存單作為銀行主動(dòng)負(fù)債管理工具，體現(xiàn)著銀行負(fù)債端自主定價(jià)能力，拓寬了銀行負(fù)債產(chǎn)品市場(chǎng)化定價(jià)范圍，是利率市場(chǎng)化推進(jìn)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)。按照《暫行辦法》，大額存單是指由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的、以人民幣計(jì)價(jià)的記賬式大額存款憑證，是銀行存款類金融產(chǎn)品，屬一般性存款。大額存單具有以下特點(diǎn)：（一）安全性、

此前大額存單的利率穩(wěn)定在4.0%左右，如此火熱的利率額度在半天就被搶完，并附上限制條件比如僅限新資金購(gòu)買。但隨著利率下滑，大額存單的搶手程度也隨之遞減。融360大數(shù)據(jù)研究院分析師劉銀平表示，受存款利率報(bào)價(jià)方式調(diào)整影響，長(zhǎng)期存款利率大幅下降，預(yù)計(jì)2021年下半年銀行存款成本會(huì)繼續(xù)走低，銀行凈息差下跌趨勢(shì)或?qū)⒎啪彙榱藘?yōu)化存款結(jié)構(gòu)，銀行將繼續(xù)壓降高成本存款產(chǎn)品的量?jī)r(jià)水平，結(jié)構(gòu)性存款規(guī)?；蚶^續(xù)小幅下降。近日，農(nóng)業(yè)銀行加入大額存單轉(zhuǎn)讓的大軍。中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)數(shù)字經(jīng)

聯(lián)網(wǎng)+醫(yī)?！遍T(mén)診大額疾病網(wǎng)上復(fù)診醫(yī)保經(jīng)辦服務(wù)平臺(tái)。平臺(tái)啟動(dòng)運(yùn)行后，在省心血管病醫(yī)院，省醫(yī)保和太原市醫(yī)保門(mén)診大額疾病患者復(fù)診時(shí)全流程均可通過(guò)手機(jī)辦理，并可依托藥品配送企業(yè)直接將所需藥品配送到家?！盎ヂ?lián)網(wǎng)+醫(yī)?！睆?fù)診時(shí)，產(chǎn)生的費(fèi)用納入醫(yī)?；鹬Ц斗秶?，并享受與原有線下復(fù)診服務(wù)一樣的醫(yī)保待遇水平。門(mén)診大額疾病復(fù)診實(shí)現(xiàn)“掌上辦”，將極大地緩解門(mén)診大額疾病患者復(fù)診仍需往返醫(yī)院及排隊(duì)就醫(yī)的困擾。

了3年期、5年期大額存單發(fā)行利率。一筆30萬(wàn)元的3年期大額存單，累計(jì)利息少1242元。各理財(cái)產(chǎn)品吸引力進(jìn)一步下降，凈值型銀行理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)虧損，余額寶等“寶寶類”理財(cái)產(chǎn)品收益屢創(chuàng)新低，結(jié)構(gòu)性存款收益跌幅較為明顯?！按汗?jié)前后很多股份制銀行結(jié)構(gòu)性存款實(shí)際收益率還在接近4%的水平，過(guò)去幾個(gè)月收益率持續(xù)下降，很多銀行已經(jīng)降至3.5%左右甚至更低?！比?60相關(guān)分析師表示?，F(xiàn)在，就連大額存單利率也下降了。四大行下調(diào)大額存單利率雖然是年中攬儲(chǔ)重要節(jié)點(diǎn)，但是存款利率下降趨

近年來(lái)，大額現(xiàn)金交易量持續(xù)增長(zhǎng)，容易被腐敗、偷逃稅、洗錢等違法犯罪活動(dòng)利用，存在一定風(fēng)險(xiǎn)。媒體公開(kāi)報(bào)道的貪腐大案中，往往發(fā)現(xiàn)涉案人家中存放幾千萬(wàn)元甚至上億元的巨額受賄現(xiàn)金，這就與大額現(xiàn)金管理不完善有關(guān)。7月1日起，河北個(gè)人存取款10萬(wàn)元以上就要登記了。此外，從10月1日起，深圳個(gè)人存取款20萬(wàn)元以上、浙江個(gè)人存取款30萬(wàn)元以上都要登記。到底怎么回事？為何要進(jìn)行大額存取款登記有人可能不理解，如今進(jìn)入移動(dòng)支付時(shí)代，人們使用現(xiàn)金的頻率越來(lái)越低，是否還有必要對(duì)大額

部分銀行開(kāi)始力推大額存單，利率較基準(zhǔn)利率上浮最高達(dá)55%，一些長(zhǎng)期限大額存單的收益率可以超過(guò)理財(cái)產(chǎn)品，還有一些銀行推出了按月付息等新“玩法”。門(mén)檻較高的大額存單會(huì)成為投資理財(cái)?shù)男逻x擇嗎？部分銀行大額存單收益率可超理財(cái)產(chǎn)品何為大額存單？大額存單于2015年6月推出，是指由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的、以人民幣計(jì)價(jià)的記賬式大額存款憑證，是銀行存款類金融產(chǎn)品，屬一般性存款。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，大額存單與定期存單并無(wú)本質(zhì)區(qū)別，目前各家銀行均將大額存單放置于

楊慧敏大額存單作為一般性存款，是利率市場(chǎng)化過(guò)程中的重要產(chǎn)品。2015年6月2日，中國(guó)人民銀行發(fā)布《大額存單管理暫行辦法》，大額存單正式啟動(dòng)發(fā)行。如今4年過(guò)去，大額存單發(fā)行機(jī)構(gòu)數(shù)量從最初的9家增加至目前的1197家，發(fā)行規(guī)模有了較大增長(zhǎng)。大額存單也從默默無(wú)聞成為新寵。大額存單近一年熱度升溫我國(guó)早在1986年推出第一張大額存單，1997年央行暫停發(fā)行審批，直至2015年央行發(fā)布《大額存單管理暫行辦法》，大額存單正式啟動(dòng)發(fā)行。直至今日，大額存單發(fā)行機(jī)構(gòu)從最開(kāi)始的

越來(lái)越少了，其中大額存單是個(gè)神奇的存在。為什么說(shuō)神奇呢？因?yàn)檫@個(gè)東西前幾年就有了，可是真正火起來(lái)就2018年，而且實(shí)際上，它的年利率并沒(méi)有多高，流動(dòng)性也較差。那么，為什么大額存單還那么火？媒體上屢屢還報(bào)道一出來(lái)就售罄之類的東東呢？1、大額存單年利率并不高其實(shí)大額存單也是存款的一種，也就是說(shuō)，50萬(wàn)元本金以內(nèi)是安全的，至于50萬(wàn)元以上，若發(fā)生銀行破產(chǎn)等風(fēng)險(xiǎn)，未必能兌付。而大額存單之所以叫大額，主要是門(mén)檻要20萬(wàn)元起存，至于年利率，其實(shí)也只是在央行基準(zhǔn)利率的基

文/李萌大額存單是最近幾年誕生的理財(cái)方式，是指由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向個(gè)人、非金融企業(yè)、機(jī)關(guān)團(tuán)體等發(fā)行的一種大額存款憑證。與一般存單不同的是，大額存單在到期之前可以轉(zhuǎn)讓，期限不低于7天，投資門(mén)檻高，金額為整數(shù)。我國(guó)大額存單于2015年6月15日正式推出，以人民幣計(jì)價(jià)。作為一般性存款，大額存單比同期限定期存款有更高的利率，大多在基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上上浮40%，少部分銀行上浮45%，而定期存款一般最高上浮在30%左右。以前，人們?cè)谫I銀行理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，總是按預(yù)期收益率

張寶近期，大額存單持續(xù)火熱，多家銀行都加大力度推銷，銀行普遍上調(diào)了存單利率，部分銀行甚至一浮到頂。不僅如此，不少銀行還將大額存單玩出了“新花樣”，不僅可以按月付息，還可以提前支取或在線轉(zhuǎn)讓，綜合收益遠(yuǎn)超部分銀行理財(cái)產(chǎn)品。大額存單收益高低不一 普遍較基準(zhǔn)利率上浮50%銀行理財(cái)產(chǎn)品收益持續(xù)下跌，已成不爭(zhēng)的事實(shí)，為滿足投資者保本的需求，不少銀行開(kāi)始力推大額存單業(yè)務(wù)。記者查詢多家銀行手機(jī)銀行APP發(fā)現(xiàn)，不同銀行的大額存單業(yè)務(wù)在利率等方面，存在較大差異。以3年期為例

非銀支付機(jī)構(gòu)開(kāi)展大額交易報(bào)告的規(guī)定正式實(shí)施，要求非銀行支付機(jī)構(gòu)對(duì)當(dāng)日單筆或累計(jì)交易額人民幣5萬(wàn)元以上、自然人客戶支付賬戶與其他賬戶當(dāng)日單筆或累計(jì)交易額人民幣50萬(wàn)元以上等計(jì)算并報(bào)告。據(jù)了解，《中國(guó)人民銀行關(guān)于非銀行支付機(jī)構(gòu)開(kāi)展大額交易報(bào)告工作有關(guān)要求的通知》（以下簡(jiǎn)稱《通知》）于2018年7月10日頒布，《通知》從9個(gè)方面對(duì)非銀行支付機(jī)構(gòu)大額交易具體事項(xiàng)進(jìn)行約定，并規(guī)定非銀行支付機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)于2019年1月1日起按照《通知》規(guī)定，提交大額交易報(bào)告?！锻ㄖ芬?guī)定

下近期持續(xù)走紅的大額存單。所謂大額存單，本質(zhì)上就是一種銀行存款，只不過(guò)有門(mén)檻要求。綜合目前各家銀行情況來(lái)看，至少要20萬(wàn)元起。與普通定期存款相比，大額存單除了門(mén)檻高這一劣勢(shì)之外，其他方面都完爆定期存款，下面具體來(lái)看一下大額存單都有哪些優(yōu)勢(shì)。1.期限豐富普通定期存款一共有6檔，分別為3個(gè)月、6個(gè)月、1年、2年、3年、5年，但大額存單的期限共有9檔，分別為1個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月、9個(gè)月、1年、18個(gè)月、2年、3年、5年，比普通定期存款多了1個(gè)月、9個(gè)月、18個(gè)

李悅大額可轉(zhuǎn)讓定期存單最初開(kāi)始于美國(guó)花旗銀行，我國(guó)交通銀行在1986年首先提出。大額可轉(zhuǎn)讓定期存單業(yè)務(wù)作為一種創(chuàng)新型金融工具，促進(jìn)了西方國(guó)家的短期融資市場(chǎng)發(fā)展，然而這樣一種優(yōu)勢(shì)性很強(qiáng)的金融產(chǎn)品，在中國(guó)開(kāi)展7十年之后便無(wú)疾而終，面對(duì)現(xiàn)今我國(guó)金融市場(chǎng)的發(fā)展和完善，我們又對(duì)大額存單提出7期望。本文對(duì)大額存單發(fā)展的可行性和必要性進(jìn)行分析對(duì)銀行業(yè)的影響，并提出了在新形勢(shì)下發(fā)展我國(guó)可轉(zhuǎn)讓定期存單市場(chǎng)的措施建議，以期對(duì)我國(guó)大額存單市場(chǎng)的發(fā)展有所裨益。大額存單 定期 可轉(zhuǎn)

）電刺激采精器在大額牛種質(zhì)資源保護(hù)上的應(yīng)用研究毛翔光，朱新培，趙家才，楊彩云，高玉瓊，何永富，李 雯，張 潔（云南省種畜繁育推廣中心，昆明 650212）大額牛為我國(guó)地方畜禽遺傳資源瀕危品種，目前仍處于半野生狀態(tài)。為了進(jìn)行大額牛種質(zhì)資源保護(hù)，針對(duì)大額牛調(diào)教假陰道采精較為困難，對(duì)電刺激采精和假陰道采精的效果進(jìn)行了比較研究。結(jié)果表明：電刺激法的采精量5.34 mL±2.36 mL，原精活力（56.25±14.20）%，精子密度 7.33億/mL±3.48億/m

0212)?影響大額牛精液質(zhì)量主要因素的研究毛翔光，趙家才，楊彩云, 高玉瓊, 何永富，李 雯,張 潔(云南省種畜繁育推廣中心，云南 昆明 650212)[目的]大額牛為我國(guó)地方畜禽遺傳資源瀕危品種，為了加強(qiáng)大額牛的保種力度，提高保種效率；本研究對(duì)影響大額牛精液質(zhì)量的主要因素如采精方法、季節(jié)、個(gè)體遺傳等進(jìn)行了比較研究。[方法] 大額牛用電刺激法和假陰道法采精，按照牛冷凍精液國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)GB4143-2008的方法測(cè)定大額牛的采精量，精子密度，原精活力和冷凍精液

成新一輪城鎮(zhèn)職工大額醫(yī)療費(fèi)用補(bǔ)充保險(xiǎn)簽訂工作日前,南平市人社局與中國(guó)人民財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司福建省分公司舉行2016至2018年度全市城鎮(zhèn)職工大額醫(yī)療費(fèi)用補(bǔ)充保險(xiǎn)協(xié)議簽訂儀式,經(jīng)南平市政府專題會(huì)議同意對(duì)本輪城鎮(zhèn)職工大額醫(yī)療費(fèi)用補(bǔ)充保險(xiǎn)部分政策進(jìn)行了調(diào)整。一是調(diào)整保險(xiǎn)費(fèi)。2016年城鎮(zhèn)職工大額醫(yī)療費(fèi)用補(bǔ)充保險(xiǎn)費(fèi)每人每月為19元,其中個(gè)人賬戶支出17元、統(tǒng)籌基金賬戶支出2元；2017年、2018年每人每月為22元,其中個(gè)人賬戶支出20元、統(tǒng)籌基金賬戶支出2元。

將個(gè)人投資者認(rèn)購(gòu)大額存單的起點(diǎn)金額從“不低于30萬(wàn)元”改為“不低于20萬(wàn)元”。管理層認(rèn)為降低個(gè)人投資大額存單門(mén)檻有助于提高居民個(gè)人投資積極性，從而進(jìn)一步提高銀行負(fù)債的市場(chǎng)化定價(jià)部分比重，同時(shí)對(duì)銀行加強(qiáng)主動(dòng)負(fù)債管理、提升資產(chǎn)負(fù)債管理水平也有積極意義。但此前，由于種種問(wèn)題，如不支持轉(zhuǎn)讓功能等，手握資金的“大媽”們對(duì)大額存單熱情不高。這一次門(mén)檻下降，能否打破市場(chǎng)冷清的局面？大額存單此前緣何遭冷2015年，工、農(nóng)、中、建等9家銀行啟動(dòng)大額存單業(yè)務(wù)，但成交都很清淡，

091)關(guān)于職工大額醫(yī)療救助作用的思考 ——以東營(yíng)市為例郭曉峰 馬莉華 (東營(yíng)市社保中心 東營(yíng) 257091)東營(yíng)市職工大額醫(yī)療救助與基本醫(yī)療保險(xiǎn)同步建立、同步繳費(fèi)、單獨(dú)籌資、同步報(bào)銷，在減輕參保人員醫(yī)療費(fèi)用負(fù)擔(dān)方面發(fā)揮了積極作用。但也存在保障門(mén)檻較高、政策輻射面較窄，醫(yī)療費(fèi)用不合理過(guò)快增長(zhǎng)抵消保障效果等問(wèn)題。本文以東營(yíng)市為例，擬從完善支付方式的角度，對(duì)發(fā)揮職工大額醫(yī)療救助的作用進(jìn)行探索和思考。大額醫(yī)療救助；城鎮(zhèn)職工；支付方式2001年《東營(yíng)市城鎮(zhèn)職工基本

650212)?大額牛種質(zhì)資源的研究進(jìn)展及保護(hù)利用探討毛翔光，趙家才，魯增榮(云南省種畜繁育推廣中心，云南 昆明 650212)文章對(duì)大額牛的起源、生產(chǎn)性能、等方面研究進(jìn)展進(jìn)行了系統(tǒng)總結(jié)回顧，對(duì)存在問(wèn)題保護(hù)利用提出了建議，以期為大額牛今后重點(diǎn)研究的問(wèn)題及方向提供依據(jù)。大額牛;種質(zhì)資源；研究進(jìn)展；保護(hù)利用大額牛(Bos frontalis) ，又名獨(dú)龍牛，作為我國(guó)半野生半家養(yǎng)的珍稀瀕危物種之一，已被列入國(guó)家級(jí)畜禽遺傳資源保護(hù)名錄。在世界范圍內(nèi)，大額牛主要分布

穎今年中旬開(kāi)放了大額存單，本來(lái)是為了給大家一個(gè)更好的存款選擇，結(jié)果叫好不叫座，狀況著實(shí)尷尬。然而在優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)匱乏的現(xiàn)在，它的存在卻能給大家一定益處。今年六月開(kāi)始發(fā)行大額存單并不被人們所認(rèn)可，所以總是處于一種糾結(jié)的狀態(tài)，其間當(dāng)然問(wèn)題多多，時(shí)至年末，大額存單卻是一個(gè)不錯(cuò)的選擇。叫好不叫座首批9家銀行嘗試了大額存單，不過(guò)不少銀行的大額存單銷售并沒(méi)想象中那么好，很多發(fā)了一期就干脆罷手了。明明是比存款利息更高的安全產(chǎn)品，為什么就沒(méi)什么人買賬呢？業(yè)內(nèi)專家表示，原因有四，

的資產(chǎn)配置工具-大額存單。銀行存款保險(xiǎn)制度2015年5月1日起正式實(shí)施，大額存單試點(diǎn)啟動(dòng)，說(shuō)明利率市場(chǎng)化腳步越來(lái)越近。那么工薪階層如何享受利率市場(chǎng)化帶來(lái)的紅利呢？我們認(rèn)為認(rèn)購(gòu)大額存單就有機(jī)會(huì)分享這一紅利。中國(guó)人民銀行近日公布了《大額存單管理暫行辦法》，從目前進(jìn)度來(lái)看，預(yù)計(jì)近期能推出大額存單。所謂大額存單是由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的以人民幣計(jì)價(jià)的記賬式大額存款憑證。個(gè)人投資認(rèn)購(gòu)大額存單起點(diǎn)金額不低于30萬(wàn)元。大額存單分為固定利率和浮動(dòng)利率兩種，期限包括1個(gè)

大額存單自6月15日啟動(dòng)發(fā)行。首批大額存單利息“齊步走”。7月30日發(fā)行機(jī)構(gòu)擴(kuò)展到102家后，中小銀行發(fā)行大額存單的熱情迅速被點(diǎn)燃，9、10月份更大打價(jià)格戰(zhàn)。民生銀行、興業(yè)銀行、恒豐銀行等發(fā)行的個(gè)人大額存單利率較對(duì)應(yīng)期限央行基準(zhǔn)利率上浮42%；城商行利率上浮幅度則更大，青島銀行、河北銀行、金華銀行等發(fā)行的大額存單均較基準(zhǔn)利率上浮45%。大額存單流動(dòng)性優(yōu)勢(shì)也逐漸顯現(xiàn)，1個(gè)月、9個(gè)月和18個(gè)月等存期出現(xiàn)了。另外，競(jìng)爭(zhēng)加劇，不少銀行提前取款還可分檔計(jì)息，而非一概

始發(fā)行該行第一期大額存單，發(fā)行規(guī)模為10億元，發(fā)行截止日期為8月31日。據(jù)了解，本次寧波銀行發(fā)行的個(gè)人和單位大額存單發(fā)行規(guī)模分別為3億元、7億元。期限則較為豐富，包括1個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月、1年四檔期限，各檔利率均較基準(zhǔn)利率上浮42%。其中，個(gè)人大額存單包括3個(gè)月、6個(gè)月和1年期三款，對(duì)應(yīng)利率分別為2.2776、2.55%和2.84%；單位大額存單增加了1個(gè)月品種，包括1個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月和1年期四款，對(duì)應(yīng)利率分別為2.20%、2.27%、2.55%、2

日，央行出臺(tái)了《大額存單管理暫行辦法》。從2015年6月15日開(kāi)始，工行、農(nóng)行、中行、建行交行、浦發(fā)、中信、招行和興業(yè)共9家市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制銀行開(kāi)始率先發(fā)行首批大額存單。發(fā)行初期，大額存單發(fā)行規(guī)模較小，對(duì)銀行資金成本和利息支出影響也較小。今后，隨著大額存單第三方轉(zhuǎn)讓平臺(tái)的建成以及社會(huì)資金利率的趨勢(shì)性下行，大額存單的優(yōu)勢(shì)將會(huì)逐漸顯現(xiàn)，其發(fā)展前景較樂(lè)觀。發(fā)行增長(zhǎng)迅猛，收益率總體回落2015年上半年，金融機(jī)構(gòu)累計(jì)發(fā)行2207期同業(yè)存單，發(fā)行規(guī)模為2.09萬(wàn)億

如果將30萬(wàn)購(gòu)買大額存單，利息按3.4175%計(jì)算，一年可得利息則為10252.5元，兩者相差2752.5元。備受期待的“大額存單”終于來(lái)了。6月2日，央行正式公布《大額存單管理暫行辦法》，決定自公布之日起，面向個(gè)人投資人和機(jī)構(gòu)投資人推出大額存單產(chǎn)品。那么，大額存單與普通存款到底有何不同？根據(jù)規(guī)定，個(gè)人投資人認(rèn)購(gòu)大額存單起點(diǎn)金額不低于30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)投資人認(rèn)購(gòu)大額存單起點(diǎn)金額不低于1000萬(wàn)元。在老百姓最關(guān)心的利率方面，大額存單發(fā)行利率以市場(chǎng)化方式敲定，有固

大額存單管理暫行辦法第一條為規(guī)范大額存單業(yè)務(wù)發(fā)展，根據(jù)《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》等法律法規(guī)，制定本辦法。第二條本辦法所稱大額存單是指由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的、以人民幣計(jì)價(jià)的記賬式大額存款憑證，是銀行存款類金融產(chǎn)品，屬一般性存款。本辦法所稱銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)（以下稱發(fā)行人）包括政策性銀行、商業(yè)銀行、農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)以及中國(guó)人民銀行認(rèn)可的其他金融機(jī)構(gòu)。本辦法所稱非金融機(jī)構(gòu)投資人（以下簡(jiǎn)稱投資人）包括個(gè)人、非金融企業(yè)、機(jī)關(guān)團(tuán)體和中

關(guān)負(fù)責(zé)人就發(fā)布《大額存單管理暫行辦法》答記者問(wèn)1.什么是大額存單？推出大額存單酌主要考慮是什么？答：大額存單是由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的記賬式大額存款憑證。從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)看，不少國(guó)家在存款利率市場(chǎng)化的過(guò)程中，都曾以發(fā)行大額存單作為推進(jìn)改革的重要手段。從我國(guó)的情況看，近年來(lái)隨著利率市場(chǎng)化改革的加快推進(jìn)，除存款外的利率管制己全面放開(kāi)，存款利率浮動(dòng)區(qū)間上限已擴(kuò)大到基準(zhǔn)利率的1.5倍，金融機(jī)構(gòu)自主定價(jià)能力顯著提升，分層有序、差異化競(jìng)爭(zhēng)的存款定價(jià)格

了央行正式推出《大額存單管理暫行辦法》，個(gè)人認(rèn)購(gòu)大額存單起點(diǎn)不低于30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)不低于1000萬(wàn)元，大額存單發(fā)行利率以市場(chǎng)化方式確定。對(duì)普通人而言，大額存單的推出意味著又多了一個(gè)理財(cái)渠道。所謂大額存單，是指銀行發(fā)行的記賬式大額存款憑證，屬于銀行的一種存款類金融產(chǎn)品。和普通存款不同的是，大額存單的金額較高，利率完全市場(chǎng)化，可以質(zhì)押流通轉(zhuǎn)讓，還可以提前支取和贖回，無(wú)論是收益率還是流動(dòng)性都優(yōu)于傳統(tǒng)存款。大額存單期限包括1個(gè)月、3個(gè)月、6個(gè)月、9個(gè)月、1年

15日是銀行發(fā)售大額存單的第一天。各大銀行的支行網(wǎng)點(diǎn)大額存單“成績(jī)單”并不好看，有的支行網(wǎng)點(diǎn)只成交了一兩單，有的網(wǎng)點(diǎn)甚至沒(méi)有成交。了解、購(gòu)買大額存單的儲(chǔ)戶也不多。15日有媒體采訪，讓預(yù)測(cè)一下大額存單第一日發(fā)售的情況，筆者的回答是不看好，特別是不看好個(gè)人投資者購(gòu)買大額存單。根據(jù)何在呢？必須從大額存單的本質(zhì)說(shuō)起。大額存單不是中國(guó)的發(fā)明，而是起源于美國(guó)上個(gè)世紀(jì)60年代以后。當(dāng)時(shí)，為了逃避1933年銀行法的Q條款限制，即：關(guān)于存款利率上限的限制，銀行創(chuàng)新出了大額可

日）開(kāi)始發(fā)行首批大額存單。不過(guò)，與公司客戶相比，大額存單對(duì)個(gè)人客戶的吸引力可能并不大。但業(yè)內(nèi)人士一致認(rèn)為，大額存單的推出，拼的不僅僅是利率，更重要的意義在于銀行存款自主定價(jià)的能力進(jìn)一步增強(qiáng)，為最終實(shí)現(xiàn)利率市場(chǎng)化邁出重要一步。大額存單是由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的、以人民幣計(jì)價(jià)的記賬式大額存款憑證，是銀行存款類金融產(chǎn)品，屬一般性存款。通俗地說(shuō)，就是有流動(dòng)性的定期存款。據(jù)了解，大額存單個(gè)人客戶認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)為30萬(wàn)元人民幣，機(jī)構(gòu)投資人認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)為1

對(duì)個(gè)人、企業(yè)發(fā)行大額存單。個(gè)人門(mén)檻為30萬(wàn)元起，企業(yè)門(mén)檻為1000萬(wàn)元。也就是說(shuō)，個(gè)人投資者有30萬(wàn)資金，就可以去試點(diǎn)銀行買大額存單了，以前個(gè)人投資者是買不了的。大額存單是什么？其實(shí)也是一般性銀行存款。然而，同樣是銀行產(chǎn)品來(lái)的，相比定期存款和銀行理財(cái)產(chǎn)品，大額存單有三大優(yōu)勢(shì)。利息高于定期存款一般來(lái)說(shuō)，大額存單的利率將略高于銀行一年期存款利率。越女老家有個(gè)親戚正好在建行。前幾天越女和他打電話說(shuō)起過(guò)大額存單這個(gè)事兒。當(dāng)時(shí)他說(shuō)，銀行已經(jīng)開(kāi)始接受電話預(yù)約了，利息在

面向企業(yè)和個(gè)人的大額存單正式推出。6月2日，中國(guó)人民銀行發(fā)布《大額存單管理暫行辦法》?！掇k法》規(guī)定，個(gè)人認(rèn)購(gòu)大額存單的門(mén)檻為30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)投資人則不低于1000萬(wàn)元。同時(shí)，大額存單可以轉(zhuǎn)讓、提前支取和贖回，還可以用于辦理質(zhì)押。門(mén)檻個(gè)人認(rèn)購(gòu)門(mén)檻不低于30萬(wàn)大額存單是由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的記賬式大額存款憑證。大額存單的發(fā)行主體為銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)，包括商業(yè)銀行、政策性銀行、農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)以及中國(guó)央行認(rèn)可的其他金融機(jī)構(gòu)等。央行有關(guān)負(fù)

月2日央行公布了大額存單管理暫行辦法，根據(jù)暫行辦法，大額存單利率將以市場(chǎng)化方式確定，個(gè)人投資者認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)為30萬(wàn)元。那么，大額存單同普通存款有什么不同？流動(dòng)性較強(qiáng)大額存單可隨時(shí)在市場(chǎng)出售變現(xiàn)據(jù)了解，大額存單屬于可轉(zhuǎn)讓存單，最早產(chǎn)生于美國(guó)。持有大額存單的客戶，可以隨時(shí)將存單在市場(chǎng)上出售變現(xiàn)，通過(guò)以“實(shí)際上的短期存款”取得“按長(zhǎng)期存款利率計(jì)算的利率收入”。在這份《暫行辦法》中，最引入注意的內(nèi)容是，大額存單發(fā)行利率以市場(chǎng)化方式確定。固定利率存單采用票面年化收益率的

文/莫開(kāi)偉大額存單以銀行信用為基礎(chǔ)，是一種相當(dāng)于零風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)工具；可轉(zhuǎn)讓，流動(dòng)性強(qiáng)；可作為出國(guó)保證金開(kāi)立存款證明，還可用作貸款抵押，這些功能是理財(cái)產(chǎn)品無(wú)法相比的。從目前看，推出大額存單，一方面會(huì)帶來(lái)銀行負(fù)債成本快速上升，對(duì)銀行的發(fā)行積極性勢(shì)必產(chǎn)生一定影響?！?span id="syggg00" class="hl">大額存單管理暫行辦法》6月2日正式公布并施行，規(guī)定個(gè)人投資人認(rèn)購(gòu)的大額存單起點(diǎn)金額不低于30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)投資人認(rèn)購(gòu)大額存單起點(diǎn)金額不低于1000萬(wàn)元。結(jié)合利率市場(chǎng)化推進(jìn)進(jìn)程和金融市場(chǎng)發(fā)展情況，央行未來(lái)可對(duì)

大額存單，這一普遍被業(yè)內(nèi)看做利率市場(chǎng)化“最后一城”的工具，終于落地開(kāi)跑，也將利率市場(chǎng)化推上了最后的快車道。6月15日開(kāi)始，工農(nóng)中建交以及浦發(fā)銀行、中信銀行、招商銀行、興業(yè)銀行共9家銀行開(kāi)始率先發(fā)行首批大額存單。然而，當(dāng)天各大銀行的支行網(wǎng)點(diǎn)大額存單“成績(jī)單”并不好看，有的支行網(wǎng)點(diǎn)只成交了一兩單，有的網(wǎng)點(diǎn)甚至沒(méi)有成交。30萬(wàn)元起購(gòu)大額存單（Certificates of Deposit，簡(jiǎn)稱CD），按照《大額存單管理暫行辦法》定義，是指由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面

機(jī)構(gòu)及個(gè)人發(fā)行的大額存單，擴(kuò)大金融機(jī)構(gòu)負(fù)債產(chǎn)品市場(chǎng)化定價(jià)范圍，有序放松存款利率管制。大額（可轉(zhuǎn)讓）存單業(yè)務(wù)似乎終于要被銀行寫(xiě)上自己的產(chǎn)品手冊(cè)了。一種特殊的存款業(yè)務(wù)所謂大額（可轉(zhuǎn)讓）存單其實(shí)就是一種特殊的存款業(yè)務(wù)。我們平時(shí)用的普通存單，就是將錢存在銀行的一種憑證，活期的就是隨時(shí)可取，利息要低一點(diǎn)，死期的則有固定的較長(zhǎng)的時(shí)間，利息要高一點(diǎn)。在普通存單的規(guī)則至上，只要加上可在二級(jí)市場(chǎng)轉(zhuǎn)讓，就變成了可轉(zhuǎn)讓存單。翻看去年的《關(guān)于大額存單管理暫行辦法（征求意見(jiàn)稿）》，

，央行正式推出《大額存單管理暫行辦法》，個(gè)人認(rèn)購(gòu)大額存單的起點(diǎn)不低于30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)不低于1000萬(wàn)元，大額存單的發(fā)行利率以市場(chǎng)化方式確定。對(duì)普通人而言，大額存單的推出意味著又多了一個(gè)理財(cái)渠道，對(duì)央行而言，大額存單面世意味著利率市場(chǎng)化改革只差臨門(mén)一腳。主筆 謝九所謂大額存單，是指銀行發(fā)行的記賬式大額存款憑證，屬于銀行的一種存款類金融產(chǎn)品。和普通存款不同的是，大額存單的金額較高，利率完全市場(chǎng)化，可以質(zhì)押流通轉(zhuǎn)讓，還可以提前支取和贖回，無(wú)論是收益率還是流

當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)，大額存單的收益率都將維持在低位，甚至有繼續(xù)降低的可能，最終其收益率可能會(huì)與同期定存利率相當(dāng)接近。工行、農(nóng)行、中行、建行、交行、浦發(fā)銀行、中信銀行、招行、興業(yè)銀行9家銀行作為市場(chǎng)利率定價(jià)自律機(jī)制的核心成員，于6月15日同步發(fā)行了我國(guó)銀行業(yè)市場(chǎng)上首批大額存單。在大額存單的發(fā)行上，管理層雖然采取了自主定價(jià)機(jī)制，但9家銀行的動(dòng)作卻出奇地一致，全部選擇在同期定期存款利率的基礎(chǔ)上上浮40%作為大額存單的發(fā)行利率。這一收益率水平無(wú)疑讓整個(gè)市場(chǎng)大跌眼鏡：一

吳新海大額存單的發(fā)行，對(duì)于銀行而言，意味著增加了一個(gè)更靈活的融資渠道;對(duì)普通消費(fèi)者而言，則又多了一個(gè)更安全的投資方式。今年6月2日，中國(guó)人民銀行《大額存單管理暫行辦法》正式公布施行。商業(yè)銀行、政策性銀行、農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)等可面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行記賬式大額存款憑證，并以市場(chǎng)化的方式確定利率。6月15日包括中國(guó)銀行、中國(guó)工商銀行等多家商業(yè)銀行紛紛推出大額存單產(chǎn)品。據(jù)了解，幾家銀行均采取固定利率模式。個(gè)人投資者認(rèn)購(gòu)的大額存單起點(diǎn)金額不低于30萬(wàn)元，機(jī)構(gòu)投資人

推出了自己的首期大額存單，大額存單發(fā)行第一天，市場(chǎng)反響一般，可謂首發(fā)遇冷。銀率網(wǎng)金融研究中心信用卡組分析師閆杰認(rèn)為，利率優(yōu)勢(shì)不明顯、流動(dòng)性差是遇冷的主要原因，但是銀行暫時(shí)沒(méi)有強(qiáng)推此業(yè)務(wù)的動(dòng)力也是重要原因。首批大額存單不占優(yōu)勢(shì)大額存單是指由銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)面向非金融機(jī)構(gòu)投資人發(fā)行的記賬式大額存款憑證，是銀行存款類金融產(chǎn)品，屬一般性存款。從9家商業(yè)銀行發(fā)行的大額存單首秀可以看出，其銷售未出現(xiàn)預(yù)期中的火爆場(chǎng)景。據(jù)了解，在目前發(fā)行大額存單的9家商業(yè)銀行之中，除

現(xiàn)。最近兩年來(lái)，大額可轉(zhuǎn)讓存單成為市場(chǎng)關(guān)注的熱點(diǎn)。實(shí)際上在上世紀(jì)80年代中期，我國(guó)就曾經(jīng)發(fā)行過(guò)大額可轉(zhuǎn)讓存單。但是由于種種原因，中央銀行又不得不叫停大額可轉(zhuǎn)讓存單的發(fā)行和流通。直到2012年以后，大額可轉(zhuǎn)讓存單再次成為市場(chǎng)討論的一個(gè)熱點(diǎn)。無(wú)論是監(jiān)管部門(mén)還是市場(chǎng)參與主體，都希望通過(guò)大額可轉(zhuǎn)讓存單的發(fā)行和流通，加快我國(guó)利率市場(chǎng)化過(guò)程。從國(guó)際范圍來(lái)看，作為銀行發(fā)行的一種短期融資工具，大額可轉(zhuǎn)讓存單在發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)已經(jīng)有了50多年的歷史。一些國(guó)家和地區(qū)的經(jīng)驗(yàn)可以為

現(xiàn)。最近兩年來(lái)，大額可轉(zhuǎn)讓存單成為市場(chǎng)關(guān)注的熱點(diǎn)。實(shí)際上在上世紀(jì)80年代中期，我國(guó)就曾經(jīng)發(fā)行過(guò)大額可轉(zhuǎn)讓存單。但是由于種種原因，中央銀行又不得不叫停大額可轉(zhuǎn)讓存單的發(fā)行和流通。直到2012年以后，大額可轉(zhuǎn)讓存單再次成為市場(chǎng)討論的一個(gè)熱點(diǎn)。無(wú)論是監(jiān)管部門(mén)還是市場(chǎng)參與主體，都希望通過(guò)大額可轉(zhuǎn)讓存單的發(fā)行和流通，加快我國(guó)利率市場(chǎng)化過(guò)程。從國(guó)際范圍來(lái)看，作為銀行發(fā)行的一種短期融資工具，大額可轉(zhuǎn)讓存單在發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)已經(jīng)有了50多年的歷史。一些國(guó)家和地區(qū)的經(jīng)驗(yàn)可以為

百姓，最近，有關(guān)大額存單這種既能更大幅度跨越存款利率限制，又具備儲(chǔ)蓄普惠特性的金融創(chuàng)新產(chǎn)品引發(fā)了很多討論。據(jù)悉，我國(guó)正在討論大額存單的管理辦法，該辦法的出臺(tái)將成為我國(guó)利率市場(chǎng)化的新里程，新一輪利率市場(chǎng)化探索熱潮和商業(yè)銀行存款戰(zhàn)爭(zhēng)或?qū)⒗_(kāi)序幕。大額存單（簡(jiǎn)稱CDs）是由商業(yè)銀行發(fā)行的具有固定期限、指定利率、實(shí)名制登記的高額度存款產(chǎn)品。即將啟動(dòng)發(fā)行的大額存單將具備以下幾方面特征：一是屬于一般性存款且可提前支?。欢瞧鸫娼痤~和交易極差較高；三是市場(chǎng)化定價(jià)但不可轉(zhuǎn)

00）信陽(yáng)市城鎮(zhèn)大額醫(yī)療保險(xiǎn)制度運(yùn)行成效和體會(huì)余新意（信陽(yáng)市社會(huì)醫(yī)療保險(xiǎn)中心 信陽(yáng) 464000）信陽(yáng)市城鎮(zhèn)職工和城鎮(zhèn)居民大額醫(yī)療保險(xiǎn)運(yùn)行平穩(wěn)，效果明顯，切實(shí)減輕了大病患者的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。同時(shí)，在籌資方式、保障范圍和控制不合理醫(yī)療費(fèi)用方面也進(jìn)行了有益探索，取得了寶貴經(jīng)驗(yàn)。大額醫(yī)療保險(xiǎn)；重特大疾??；大病保險(xiǎn)基金河南省信陽(yáng)市2001年開(kāi)始施行城鎮(zhèn)職工大額醫(yī)療保險(xiǎn)政策，要求醫(yī)保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)代表所有參保人員向中國(guó)人壽保險(xiǎn)公司投保。2008年又及時(shí)將該政策延伸至城鎮(zhèn)居民。多

場(chǎng)化改革的進(jìn)行，大額可轉(zhuǎn)讓定期存單從人們的記憶中被喚起，我國(guó)商業(yè)銀行的大額可轉(zhuǎn)讓定期存單業(yè)務(wù)自1986 年由交通銀行率先引進(jìn)，歷經(jīng)了曲折的過(guò)程，最終還是于1997 年被暫停。經(jīng)過(guò)這十年的業(yè)務(wù)歷程使我們認(rèn)識(shí)到，大額可轉(zhuǎn)讓定期存單業(yè)務(wù)的開(kāi)展需要外部環(huán)境的有力支撐，需要中國(guó)金融業(yè)的發(fā)展為其提供條件。一、我國(guó)的大額可轉(zhuǎn)讓定期存單業(yè)務(wù)大額可轉(zhuǎn)讓定期存單由美國(guó)花旗銀行于1960 年首創(chuàng)，是商業(yè)銀行發(fā)行的，可以在二級(jí)市場(chǎng)轉(zhuǎn)讓的存款憑證?；ㄆ煦y行推出的大額可轉(zhuǎn)讓定期存單具

50018）河南大額補(bǔ)充保險(xiǎn)與“大病保險(xiǎn)”異同點(diǎn)分析 ——兼論社會(huì)保險(xiǎn)與商業(yè)保險(xiǎn)共同發(fā)展韓志奎 張秀玲 董振廷 毛 蕾（河南省人力資源和社會(huì)保障廳 鄭州 450018）河南省在實(shí)施職工基本醫(yī)保時(shí)，各統(tǒng)籌地區(qū)同步建立了大額醫(yī)療費(fèi)補(bǔ)充保險(xiǎn)制度；實(shí)施城鎮(zhèn)居民基本醫(yī)保時(shí)，18個(gè)地級(jí)市中有16個(gè)同步建立大額醫(yī)療費(fèi)補(bǔ)充保險(xiǎn)，自愿參加，個(gè)人（家庭）繳費(fèi)。兩項(xiàng)補(bǔ)充保險(xiǎn)運(yùn)行穩(wěn)定，發(fā)揮了減輕群眾負(fù)擔(dān)的作用。目前社保與商保的矛盾焦點(diǎn)在于混淆與錯(cuò)位，二者均有誤區(qū)。政府應(yīng)該集中精力

元大票。原來(lái)真有大額許愿池！王總覺(jué)得有地方顯擺了，扭頭走向那邊。到了大額許愿池，王總跟胖子打了個(gè)招呼，便掏錢準(zhǔn)備許愿?？赡桥肿犹а劭纯此溃骸澳悴荒茉谶@里許愿！” 王總不服：“你不就是許了個(gè)二百的嗎？有啥了不起？”說(shuō)著掏出五百塊，手一揚(yáng)，瀟灑地拋進(jìn)了池里。那胖子一看，驚訝地說(shuō)：“說(shuō)了別在這許愿，你怎么不聽(tīng)？”王總惱了，說(shuō)：“怎么著？就許你顯擺？”說(shuō)完又掏出一沓鈔票，要往池里扔。那胖子一看，趕緊按住王總說(shuō)：“大哥，我服你了！可你真的不能再這樣許愿了……”王

，分別建立了職工大額補(bǔ)充醫(yī)療保險(xiǎn)。截至2012年底，全州參加大額補(bǔ)充醫(yī)療保險(xiǎn)的職工人數(shù)達(dá)17.5 萬(wàn)人，占參加基本醫(yī)療保險(xiǎn)人數(shù)的98%。2012 年，職工參?；颊咦≡哼_(dá)31542 人次，占參保人數(shù)的18%，其中進(jìn)入大額補(bǔ)充保險(xiǎn)報(bào)銷的3241 人次，占住院患者總?cè)藬?shù)的10%，大額補(bǔ)充保險(xiǎn)基金累計(jì)報(bào)銷醫(yī)療費(fèi)用2900 萬(wàn)元，平均每人近9000 元。2 主要做法2.1 實(shí)行“四個(gè)統(tǒng)一”2010 年10 月，州人民政府出臺(tái)職工大額補(bǔ)充醫(yī)保州級(jí)統(tǒng)籌實(shí)施辦法，主要內(nèi)容

650212）大額牛的群體生存現(xiàn)狀與保種措施趙家才，毛翔光，何永富（云南省種畜繁育推廣中心凍精站 云南 昆明 650212）本文闡述了大額牛的品種特性、種群現(xiàn)狀和保種措施。大額牛保種可采用原產(chǎn)地活體保種，遷地活體保種和現(xiàn)代生物技術(shù)保種。大額牛體型較大，產(chǎn)肉性能好、行動(dòng)敏捷、結(jié)構(gòu)緊湊、肌肉發(fā)達(dá)、肉質(zhì)優(yōu)良、耐粗飼、適應(yīng)性、繁殖力和抗病力均較強(qiáng)等特點(diǎn)。種群體數(shù)量極小。大額牛是云南省一個(gè)地方品種，保種工作刻不容緩。大額牛；保種；基因庫(kù)；隨機(jī)遺傳漂移變；群體有效含

650212）大額牛與黃牛本交的效果觀察馬文張1，尹建國(guó)2，張傳軍3，亐開(kāi)興4（1.云南省瀘水縣飼草飼料站，云南 六庫(kù) 673100；2.云南省瀘水縣三甲農(nóng)畜產(chǎn)品開(kāi)發(fā)有限責(zé)任公司，云南 六庫(kù) 673100；3.云南省瀘水縣動(dòng)物疫病預(yù)防控制中心，云南 六庫(kù) 673100；4.云南省草地動(dòng)物科學(xué)研究院，云南 昆明 650212）［目的］通過(guò)大額牛與黃牛雜交的試驗(yàn)來(lái)為探索種間雜交的研究提供依據(jù)。［方法］用2頭大額牛公牛與20頭黃牛母牛圈舍混養(yǎng)分別進(jìn)行本交試驗(yàn)。