劉迪

摘 要：隨著我國經(jīng)濟的發(fā)展，國民收入呈現(xiàn)出快速增長的趨勢，使商業(yè)銀行個人理財業(yè)務備受關注?，F(xiàn)在個人理財?shù)膬?nèi)容除了積累財富還有財富的保障和安排，如股票、基金、國債等。商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的研究重點主要在個人理財業(yè)務的現(xiàn)狀、發(fā)展中存在問題的解決方法等方面。圍繞我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務的發(fā)展現(xiàn)狀，結(jié)合發(fā)達國家的經(jīng)驗及政策等，提出解決對策。

關鍵詞：商業(yè)銀行；個人理財；理財風險；信息披露；改革創(chuàng)新

中圖分類號：F830.33 文獻標志碼：A 文章編號：1673-291X（2014）08-0189-02

一、我國商業(yè)銀行個人理財業(yè)務發(fā)展中存在的問題

近年來，隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展和居民財富的日益積累，越來越多的人希望自己的資產(chǎn)能夠保值增值，希望得到專業(yè)的理財服務。與此同時，我國商業(yè)銀行的個人理財業(yè)務也得到了迅速發(fā)展。但是，目前我國個人理財業(yè)務還存在一系列的問題。

第一，國內(nèi)個人理財業(yè)務起步晚，消費者缺乏理財意識。比較理財業(yè)務國內(nèi)外的發(fā)展，個人理財最早出現(xiàn)在瑞士，1969年便成立了專業(yè)策劃團體——國際理財協(xié)會。隨著創(chuàng)新的金融產(chǎn)品和服務的不斷涌現(xiàn)，個人金融資產(chǎn)的投資渠道迅速增加。據(jù)報道，在西方發(fā)達國家，個人理財業(yè)務收入已占到銀行總收入的30%以上，美國商業(yè)銀行的私人銀行業(yè)務年平均盈利增長12%—15%，遠遠優(yōu)于一般的銀行零售業(yè)務。而在我國，長期以來，銀行對個人的金融理財服務僅僅局限于儲蓄、代收、代付等簡單的業(yè)務。20世紀90年代末期，我國一些商業(yè)銀行開始嘗試向客戶提供專業(yè)化的投資顧問和個人外匯理財服務。2004年9月，銀監(jiān)會正式批準商業(yè)銀行開展人民幣理財業(yè)務。同年11月，光大銀行推出了投資于銀行間債券市場的“陽光理財B計劃”，開創(chuàng)了國內(nèi)人民幣理財產(chǎn)品的先河。2005年初，四大國有銀行相繼獲得銀監(jiān)會批準，經(jīng)營人民幣理財產(chǎn)品。如今國內(nèi)各商業(yè)銀行都已對個人理財業(yè)務給予了充分的重視。例如，據(jù)央行2012年發(fā)布的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，截至2011年上半年，商業(yè)銀行共發(fā)行8 902款理財產(chǎn)品，超過2010年全年發(fā)行量的80%，理財產(chǎn)品發(fā)行規(guī)模達到8.51萬億元，超過2010年全年發(fā)行的7.05萬億元。外國銀行業(yè)的個人理財業(yè)務已經(jīng)步入成熟期，國外銀行金融機構都將個人金融業(yè)務作為重點發(fā)展對象。而國內(nèi)商業(yè)銀行個人理財業(yè)務尚處于起步階段，我國銀行個人理財業(yè)務雖發(fā)展較快，但無論從理念、內(nèi)容、形式、服務上都不能與發(fā)達國家相提并論。從國內(nèi)外消費者觀念上看，在西方發(fā)達國家，個人理財業(yè)務幾乎深入到每一個家庭。當消費者無法憑借個人的知識和技能實現(xiàn)自己短期和長期的生活、財務目標時，他們會主動向理財規(guī)劃師咨詢。在我國，雖然人們的理財意識與理財觀念在增強，但實際需求仍很小，主要是人們傾向于將個人財產(chǎn)儲蓄起來而不愿委托他人打理，同時對個人理財業(yè)務不了解，缺乏認同感。

第二，理財業(yè)務人員認證管理機制不完善，缺乏專業(yè)理財人員。首先，現(xiàn)商業(yè)銀行對于理財業(yè)務人員，僅僅要求他們須了解相關法律法規(guī)、遵守職業(yè)道德或守則、認識并了解產(chǎn)品的特征、具有相應學歷水平和工作經(jīng)驗，并保證這些理財業(yè)務人員每年培訓時間不得少于20個小時。而監(jiān)管機構并沒有出臺專門對商業(yè)銀行個人理財業(yè)務從業(yè)人員的。目前對于理財業(yè)務人員監(jiān)管情況是有商業(yè)銀行自行開展的，監(jiān)管部門沒有參與其中的考核，導致從業(yè)人員監(jiān)管不力，造成理財人員專業(yè)知識和理財技能缺乏。其次，一些理財人員自身缺乏必要的專業(yè)知識、行業(yè)知識和管理能力，對所從事業(yè)務有關法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)章也不了解，對所推介產(chǎn)品的風險特性認識不足；還有一些理財人員具備優(yōu)秀的專業(yè)知識，但是素質(zhì)不高，在為消費者推薦理財產(chǎn)品的時候故意忽略產(chǎn)品的風險或夸大理財收益等，造成消費者虧損，使銀行的信譽下降。

第三，理財產(chǎn)品管理機制不健全，理財產(chǎn)品品種少，缺乏創(chuàng)新。從產(chǎn)品設計來看，少數(shù)商業(yè)銀行未全面考慮客戶的利益及其風險的承受力，沒有從資產(chǎn)配置的角度進行產(chǎn)品開發(fā)和投資組合設計，沒有應用科學合理的測算方法預測理財投資組合的收益率。同時，目前國內(nèi)各家銀行推出的一些品名花哨的理財產(chǎn)品，而實質(zhì)上大同小異、互相效仿，僅是為了組合貨幣市場的產(chǎn)品，對國際業(yè)務或個人業(yè)務進行歸類，金融創(chuàng)新層次較低、產(chǎn)品科技含量少、創(chuàng)新范圍狹窄、創(chuàng)新業(yè)務運用效果差，理財服務實質(zhì)性內(nèi)容少，導致各商業(yè)銀行在同質(zhì)化產(chǎn)品中惡性競爭。從銷售售后方面講，目前國內(nèi)沒有完善的理財產(chǎn)品售后服務體系，銀行只注重銷售而忽略了售后服務，在應對客戶投訴方面處理不當，影響客戶滿意度；同時，客戶在購買理財產(chǎn)品是手續(xù)繁多復雜，而且客戶準入條件也很苛刻，也導致客戶滿意度下降，這些也可能影響產(chǎn)品銷售的。從業(yè)務網(wǎng)點上講，我國雖然有很多的產(chǎn)品銷售網(wǎng)點，但是缺乏高品質(zhì)的財富網(wǎng)點，不利于吸收高端的客戶。

第四，銀行風險的管理水平低，理財產(chǎn)品潛在風險大，信息披露機制不夠完善。銀行雖已開展多年的個人理財業(yè)務，但尚未完全認識理財產(chǎn)品的潛在風險、信用風險、法律風險、市場風險及聲譽風險等其他風險。目前，國外的商業(yè)銀行大多已建立應對風險的專門管理機構，并制定具體的風險預防流程，從而有效及時的避開各種風險。對比起來，由于我國處于個人理財業(yè)務的初期階段，商業(yè)銀行為搶占市場競爭優(yōu)勢地位，只注重業(yè)務擴張而忽略了風險管理，部分商業(yè)銀行沒有進行客戶風險偏好評估工作，或評估工作流于形式，沒有設置相應的市場風險監(jiān)測指標，和有效的市場風險識別、計量、監(jiān)測和控制體系。銀行在推銷理財產(chǎn)品的時候風險揭示不足，對客戶風險提示及信息披露不充分。一些金融機構為了爭奪客戶，用較高的預期收益率來吸引投資者，在協(xié)議中側(cè)重闡述本金安全及高收益率的保障，風險的描述較少，造成投資者忽略如理財產(chǎn)品短期化趨勢和短期套利行為引起交易市場的潛在風險和央行票據(jù)與國債隨著債券的供給量、物價指數(shù)、利率和匯率變動等產(chǎn)生的風險。部分商業(yè)銀行在理財產(chǎn)品存續(xù)期內(nèi)，未能建立完整的事前、事中、事后信息披露機制，未能很好地向客戶提供方便、及時、準確的資產(chǎn)變動、期末資產(chǎn)估值等重要信息。少數(shù)銀行在個人理財商品的營銷宣傳中存有誤差，沒有以醒目、通俗的文字進行表達，也沒有提供必要的舉例說明，有的銀行過分強調(diào)預期的收益率。

二、解決對策

第一，完善理財業(yè)務法律監(jiān)管和管理機制。借鑒國外的體系，如美國的個人理財業(yè)務構成：一是大眾化理財服務，二是在大眾化理財服務基礎上的半個性化理財服務，三是等同于私人銀行業(yè)務的個性化服務。在監(jiān)管上，單獨設立消費者金融保護局，制定消費者保護規(guī)則來保護消費者權益避免出現(xiàn)當消費者維權是互相推諉的情況。在澳大利亞，針對獨立理財師、簽約理財師和雇員理財師這三種經(jīng)營模式形成對不同的理財經(jīng)營模式和服務層系分別監(jiān)管體系。其中澳洲公平競爭和消費者委員會負責對貿(mào)易實踐法的執(zhí)行；審慎監(jiān)管局對儲蓄機構、保險公司和退休金的審慎進行監(jiān)管；證券和投資委員會負責交易商執(zhí)照發(fā)行。英國實行銀行和持牌接受存款金融機構區(qū)別監(jiān)管的模式，成立金融服務局實行一體化監(jiān)管模式，確定監(jiān)管具體規(guī)則并明確地位。我國應借鑒以上三國的監(jiān)管制度，建立完善的組織機構和運行機制，準確界定不同類型的理財業(yè)務，明確監(jiān)管機構的監(jiān)管目標，統(tǒng)一監(jiān)管，完善客戶信息的安全性和機密性，加強各監(jiān)管機構間的聯(lián)合。

第二，加快銀行理財產(chǎn)品改革創(chuàng)新。商業(yè)銀行應根據(jù)市場調(diào)研的實際情況，結(jié)合國內(nèi)市場的環(huán)境與實際需求的特征，利用先進的技術，吸取國外的成熟經(jīng)驗，聯(lián)合本行業(yè)的其他同行，一同研發(fā)適合我國現(xiàn)實的個人理財產(chǎn)品。明確掌握客戶資料，了解不同客戶的不同理財需求，為客戶提供量身定制的產(chǎn)品和服務。

第三，提高國人的理財意識。目前，我國居民的理財意識不強，多數(shù)居民尚未真正理解理財觀念。而發(fā)達國家自小為孩子講解理財觀念，培養(yǎng)兒童的理財意識，并長期發(fā)展這種理財教育；大力宣傳理財產(chǎn)品，向公眾宣傳金融知識、理財觀念和理財產(chǎn)品；借助具有影響力的媒體加大宣傳力度，使消費者了解個人理財內(nèi)涵及其業(yè)務流程。

第四，建立風險管理體系，完善信息披露機制。商業(yè)銀行在設計理財產(chǎn)品、宣傳銷售理財產(chǎn)品、投資及后續(xù)服務等環(huán)節(jié)應建立全面的風險管理體系，及時向客戶充分披露相關信息。監(jiān)管部門應嚴格監(jiān)管，要求理財人員在銷售理財產(chǎn)品時要向投資者提供理財產(chǎn)品賬單、市場表現(xiàn)情況、收益情況報告和收益測算依據(jù)，完整、準確、詳盡地揭示每個產(chǎn)品內(nèi)在的風險結(jié)構，讓客戶了解產(chǎn)品的操作方式和風險度。在發(fā)生對投資者權益或者收益等產(chǎn)生重大影響的突發(fā)事件時，銀行應及時向客戶做出披露。商業(yè)銀行個人理財業(yè)務信息的披露不僅有利于對客戶的保護，同時也利于監(jiān)管機構的監(jiān)管。對風險較大的需要第三方評級的產(chǎn)品，專門設立評級監(jiān)管機構，對評級機構進行最少每天一次的檢查并將結(jié)果公諸于世。

第五，提升技術科技含量，加強理財人員的教育培訓。各商業(yè)銀行應在充分利用現(xiàn)有網(wǎng)絡、計算機等工具的基礎上，加大資金投入力度，加快計算機網(wǎng)絡及相關軟件建設。應重視理財師培訓和認證工作，建立投資培訓學院，培養(yǎng)理財人員在金融、投資、貿(mào)易等方面的知識。建立相應的個人理財業(yè)務人員資格考核與認定、繼續(xù)培訓、跟蹤評價等管理制度，嚴格理財人員進入門檻。鼓勵員工學習進修，提高員工的從業(yè)素質(zhì)。做好理財人員后備人員儲備，引進優(yōu)勝劣汰機制，發(fā)揮激勵機制的作用。明確理財人員職責，將理財人員個人職責、工作成績與考核獎懲緊密結(jié)合起來。通過將理財業(yè)務納入經(jīng)營績效考核，使理財業(yè)務發(fā)展與專業(yè)人員培訓緊密結(jié)合、相互促進，穩(wěn)步提高銀行個人理財業(yè)務水平，充分調(diào)動員工的積極性。

[責任編輯 仲 琪]